2022年上半年湖北省期货从业资格期货合约与期货交易制度考试试

2022年上半年湖北省期货从业资格期货合约与期货交易
制度考试试
制度考试试题
一、单项选择题（共25题，每题2分，每题的备选项中，只有1个事最
符合题意）
1、期货公司申请金融期货全面结算业务资格，注册资本不低于人民
币__元。

A．3000万B．5000万C．8000万D．1亿
2、期货公司因严重违法违规或者风险控制不力等导致保证金出现缺
口的，__可以按照《期货投资者保障基金管理暂行办法》决定使用保障基金，对不能清偿的投资者保证金损失予以补偿。

A．中国证监会B．中国
期货业协会C．期货交易所D．期货公司
3、以下关于套利行为描述正确的是__。

A．消除了价格变动的风险B．提高了期货交易的活跃程度C．保证了套期保值的顺利实现D．促进交易的流畅化和价格的合理化
4、______是指通过持有与其现货市场头寸相反的期货合约，或将期
货合约作为其现货市场未来要进行的交易的替代物，以期对冲现货市场价
格风险的机构和个人。

A．套期保值者B．投机者C．生产商
D．期货交易所
5、在芝加哥期货交易所某交易者在2月份以18美分/蒲式耳的价格
卖出一张7月份到期、执行价格为350美分/蒲式耳的玉米看跌期货期权，当标的玉米期货合约的价格跌至330美分/蒲式耳，期权价格为22美分/
蒲式耳时，如果对手执行该笔期权，则该卖出看跌期权者__美元。

A．亏损600B．盈利200C．亏损200D．亏损100
6、在股指期货投资者适当性制度中，投资者申请开立股指期货交易编码时，提供的本人工资流水单应当为银行出具的近期连续__个月以上的代发工资银行卡入账单或代发工资活期存折流水等。

A．12
B．6C．3D．1
7、认为金融市场中的价格包含了一切信息，因而在任何时间的证券或期货价格均可以看作为价值的最优估计A：有效市场假说B：行为金融学理论C：随机走势理论D：套利定价理论
8、在__的情况下，买进套期保值者可能得到完全保护并有盈余。

A．基差从-20元/吨变为-30元/吨B．基差从20元/吨变为30元/吨C．基差从-40元/吨变为-30元/吨D．基差从40元/吨变为30元/吨
9、是一国对外经济活动的综合反映，它对汇率的影响非常直接、迅速、明显。

A：经济增长B：国际收支状况C：通货膨胀D：利率水平
10、以下情况中不符合参加期货从业资格考试条件的有__。

A．小孙具有初中文化程度B．小镜双腿残废，行动不便
C．小率刚到期货公司工作不满1年D．小赵刚过了16周岁生日11、年4月15日实行的《期货交易管理条例》，是在1999年9月1日施行的《期货交易管理暂行条例》的基础上进行了较多修订后完成的A：2000B：2003C：2005D：2007
12、甲期货公司共有l0家营业部，现有净资产5000万元，资产调整值为100万元，负债调整值为200万元，有两家客户需要追加保证金，但经催告后仍然未足额追加，未足额追加的保证金数额达到1000万元，该期货公司客户权益总额为10亿元。

根据以上数据，回答下列问题：甲期
货公司的净资本是（）。

A．4100万元B．5000万元C．3900万元
D．4000万元
13、在期权交易中，是期权合约中唯一能在交易所内讨价还价的要素，其他合约要素均已标准化。

A：执行价格B：合约到期日C：履约日D：期权权利金
14、下列机构中，属于期货自律机构的有__。

A．中国证监会B．中
国期货业协会C．期货交易所D．期货公司
15、S&Amp;P500指数期货合约的交易单位是每指数点250美元。

某
投机者3月20日在1250.00点位买入3张6月份到期的指数期货合约，
并于3月25日在1275.00点将手中的合约平仓。

在不考虑其他因素影响
的情况下，他的净收益是____
A：2250美元B：6250美元C：18750美元D：22500美元
16、期货公司应按照（）原则传递客户交易指令。

A．审慎B．保证C．安全交易D．时间优先
17、下列关于趋势线的说法，不正确的是。

A：能够成为趋势线的前
提必须有趋势存在B：趋势线被触及的次数多少不能证明其有效性C：有
第三个点的验证后才能验证该趋势线有效D：趋势线延续的时间越长就越
有效18、按照交易标的期货可以划分为商品期货和金融期货，以下属于
金融期货的是__。

A．农产品期货B．有色金属期货C．能源期货D．国债期货
19、CME集团的玉米期货看跌期权，执行价格为450美分／蒲式耳、权利
金为22(22+3某1／8=22.375)美分／蒲式耳，执行价格相同的玉米期货
看涨期权的权利金为42’7(42+7某1／8=42．875)美分/蒲式耳。

当标的
玉米期货合约的价格为478’2(478+4某1／4=478．5)美分/蒲式耳时，
以上看涨期权和看跌期权的时间价值分别为美分／蒲式耳。

A：22.375，28.5B：28.5，22．375C：0.22，375
D：22.375，14.375
20、某投机者预测5月份大豆期货合约价格将上升，故买入10手(10吨)
大豆期货合约，成交价格为2030元/吨。

可此后价格不升反降，为了补救，该投机者在2000元/吨再次买入5手合约，当市价反弹到__元/吨时才可
以避免损失。

(不计税金、手续费等费用)A．2022B．2022
C．2022D．2025
21、其他条件相同时，A商品的需求价格弹性小于B商品的情况是__。

A．A商品存在替代品，B商品没有替代品
B．A商品的价格变化较大，B商品的价格变化较小
C．消费者通常花费约10%的收入在A商品上，而花费约0.5%的收入
在B商品上
D．消费者可以较快地接受A商品的价格变化，但适应B商品价格变
化的速度较慢
23、下列（）不属于期货经纪公司建立和完善内部控制机制应遵循的
原则。

A．健全性原则B．合理性原则C．制度先行原则D．相互制约原则
24、中国证监会自受理申请材料之日起（）个工作日内，作出批准或
者不予批准的决定。

A．5B．10C．20D．30
25、某日，英国银行公布的外汇牌价为1英镑兑1.21美元，这种外
汇标价方法是__。

A．美元标价法B．浮动标价法C．直接标价法D．间接标价法
二、多项选择题（共25题，每题2分，每题的备选项中，有2个或2个以上符合题意，至少有1个错项。

错选，本题不得分；少选，所选的每个选项得0.5分）1、见下表，计算移动平均数.A：SMA4等于2.44B：SMA4等于2.49C：SMA5等于2.53D：SMA5等于2.44
2、期货公司的控股股东、实际控制人和其他关联人，不得__。

A．占用期货公司资产B．挪用客户保证金C．滥用权利
D．损害客户的合法权益
3、以下违规行为中，应没收违法所得并处以违规收入一倍以上，五倍以下罚款的有（）。

A．期货交易所擅自上市合约
B．期货经纪公司向客户提供虚假成交回报
C．期货经纪公司允许客户在保证金不足的情况下交易D．期货交易所违反规定使用收益
4、下列选项中，关于期货交易的基本特征，说法正确的是__。

A．期货交易的杠杆机制使期货交易具有高收益和高风险的特点
B．处在场外的广大客户若想参与期货交易，只能委托期货公司代理交易C．期货交易对冲机制可以免除交割，从而增加了期货市场的流动性D．在期货价格上升时，可以通过高买低卖来获利5、下列关于外汇保证金交易的说法，正确的有__。

A．外汇保证金交易时间是24小时不间断进行的
B．任何国际上可兑换的货币都可以成为外汇保证金交易的品种C．外汇保证金交易的交易者可以无限期持有交易头寸D．外汇保证金交易没有固定的交易所
6、公司制期货交易所董事会对股东大会负责，对其职权表述错误的
是（）。

A．召集股东大会会议，并向股东大会报告工作B．审批期货交
易所章程、交易规则及其修改草案C．审批期货交易所合并、分立、解散
和清算的方案D．监督总经理组织实施股东大会和董事会决议的情况
7、期货公司应当在依法批准的期货保证金存管银行开立账户。

A：期
货结算B：期货交易C：期货保证金D：期货准备金
8、首席风险官作为期货公司的高级管理人员，主要负责__。

A．监督
期货公司其他高级管理人员
B．期货公司经营管理行为的合法合规性和风险管理的监督检查
C．期货公司的合法合规性和风险管理D．期货公司的日常经营管理
9、2022年10月1日，某投资者以80点的权利金买入一张3月份到期、执行价格为10200点的恒生指数看涨期权，同时又以130点的权利金
卖出一张3月份到期、执行价格为10000点的恒生指数看涨期权。

那么，
该投资者的盈亏平衡点(不考虑其他费用)是。

A：10000点B：10050点C：10100点D：10200点
10、大豆提油套利的目的在于__。

A．防止大豆价格突然上涨引起的
损失
B．防止豆油、豆粕价格突然下跌引起的损失C．防止大豆价格突然
下跌引起的损失
D．防止豆油、豆粕价格突然上涨引起的损失
11、期转现交易流程的内容包括__。

A．寻找交易对手，并商定价格B．向交易所提出申请C．银行提供履约担保D．纳税
12、程序化交易系统的形式按交易者投资策略来划分，大致可分为。

A：价值发现型B：趋势追逐型C：高频交易型D：低延迟套利型
13、在图中按时间等分，将每分钟的最新价格标出的图示方法为__。

A．闪电图B．K线图C．分时图D．竹线图
14、下列关于集合竞价产生价格的说法，正确的有__。

A．交易系统分别对所有有效的买入申报按申报价由高到低的顺序排列，申报价相同的按照申报量排列
B．交易系统分别对所有有效的卖出申报按申报价由低到高的顺序排列，申报价相同的按照申报量排序
C．交易系统逐步将排在前面的买入申报和卖出申报配对成交，直到不能成交为止
D．开盘集合竞价中的未成交申报单自动参与开市后竞价交易15、下列各项属于首席风险官对取得全面结算业务资格的期货公司的特别检查事项的有__。

A．是否建立与全面结算业务相适应的结算业务制度和与业务发展相适应的风险管理制度，并有效执行
B．是否存在非法委托或者超范围委托等情形
C．在通知客户追加保证金、客户出入金、与中间介绍机构风险隔离等关键业务环节，期货公司是否有效控制风险
D．是否公平对待本公司客户的权益和受托结算的其他期货公司及其客户的权益，是否存在滥用结算权利侵害受托结算的其他期货公司及其客户的利益的情况16、期货市场主体的风险管理主要包括__。

A．期货交易
所的风险管理B．中国期货业协会的风险管理C．期货公司的风险管理D．客户的风险管理
17、下列关于期货合约的说法，不正确的是__。

A．期货合约是由期货交易所统一制定的B．期货合约是一种标准化合约
C．期货合约的条款需由交易双方进行协商
D．期货合约规定了在将来某一特定时间和地点交割一定数量和质量的标的物18、现代期货市场交易制度的重要意义在于__。

A．有效控制期货市场风险
B．保障期货市场的平稳运行C．降低投机者投入成本
D．确保到期日进行实物交割
19、期货合同双方当事人可以在合同中约定，一方当事人不履行合同义务时，另一方可以向下列（）法院起诉。

A．被告住所地B．合同履行地C．合同签订地D．原告住所地20、我国期货公司分类评价中实行“一票降级”制度，下列行为属于“一票降级”的是__。

A．股东虚假出资B．股东拙逃出资C．挪用客户保证金D．超范围经营
21、如果一种商品的价格变化5%，需求量因此变动2%，那么该商品的需求____A：富有弹性B：缺乏弹性C：有无限弹性D：无弹性22、对于依法委托其他机构从事中间介绍业务、同时取得实行会员分级结算制度的交易所的全面结算业务资格的期货公司，首席风险官应当监督检查（）。

A．是否与中间介绍机构建立了介绍业务的对接规则
B．是否建立与全面结算业务相适应的结算业务制度和与业务发展相适应的风险管理制度，并有效执行
C．在通知客户追加保证金、客户出入金、与中间介绍机构风险隔离等关键业务环节，期货公司是否有效控制风险
D．是否存在滥用结算权利侵害受托结算的其他期货公司及其客户的利益的情况23、可以指定相关机构作为期货投资者保障基金管理机构，代为管理保障基金．A：期货交易所B：中国证监会C：财政部D：期货公司
24、下列关于期货交易与远期交易的说法，正确的有__。

A．期货交易和远期交易均为买卖双方约定于未来某一特定时间，以约定价格买入或卖出一定数量的商品
B．远期交易是现货交易在时间上的延伸C．远期交易属于期货交易D．远期交易的最终履约方式是商品交收，而期货交易大多通过对冲平仓的方式了结
25、根据国际期货市场常见业务形态，期货投资咨询业务一般可细分为A：面向公众和特定对象开展的期货投资咨询业务
B：为签订投资咨询服务合同的特定对象提供的期货投资咨询业务
C：为所属期货中介机构内部客户提供的未超出本机构范围的内部信息和期货投
资咨询业务
D：为所属期货中介机构内部部门提供的未超出本机构范围的内部信息和期货投资咨询业务。