有限公司限制股权转让问题研究——以《公司法》第七十一条第四款为视角

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Ｊ ｕ １ ． ２ ０ １ ４
口 法 学 研 究
有限公司限制股权 转让 问题研 究
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以《 公 司法 》 第 七 十 一 条 第 四款 为视 角
陈星 宇
（ 兰 州 大 学 法学 院 ， 甘肃 兰州 ７ ３ ０ ０ ０ ０ ）
［ 摘 要］ 《 公 司法 》 第七十一条第 四款 中的“ 另有规定” ， 由于其规定较 为笼统 ， 在学界 和司法实 践 中都存在 着较大
第 ２ ６卷 第 ４ 期 ２ ０ １ ４年 ７月
长春工业大学学报（ 社会科学版 ）
Ｊ ｏ ｕ ｒ ｎ ａ ｌ ｏ ｆ Ｃｈ ａ ｎ ｇ ｃ ｈｕ ｎ Ｕｎ ｉ ｖ ｅ ｒ ｓ ｉ ｔ ｙ ｏ ｆ Ｔｅ ｃ ｈ ｎ ｏ ｌ ｏ ｇ ｙ（ Ｓ０ ｃ ｉ ａ Ｉ Ｓｃ ｉ ｅ ｎ ｃ ｅ ｓ Ｅｄ ｉ ｔ ｉ ｏ ｎ）
而在 股 份流 转方 面也 无 法 同股份 公 司一 样 自由。 出于对 有 限责任 公 司人合 性 和资合 性 的协调 和保 障股 东利

益 的角 度 出发 ， 公 司法允 许 股权 在股 东 之 间 自由转让 ， 同时 也 规定 了一 些对 股权 转 让 的限 制 条款 ， 如 要 求 股 东对 外 转让 股权 时 ， 必须 经 其他 股东 过半 数 同意 ， 以及 保 证 其他 股 东 的优 先 购买 权 ， 旨在 尊 重 部分 股 东 依其 意愿 转 让其 股份 的同 时维护 其他 股 东 的利益 不 受损 害 。
统， 在 学界 和 司法实 践 中都 就 现七 十一 条第 四款 的任 意性 规 范 的理 解 和适 用 问题 引 发 了 争议 。虽然 为 了保 障有 限责 任公 司 的人合性 和稳 定发 展 ， 确有 赋予 公 司一定 的权 利 以合理 限制 股权 的转让 的必 要性 ， 但 是考 虑 到私权 性 质 的股 份 自由转 让权 的实 现 ， 又必 须要求 公 司 章程 对股 权 转让 的限 制要 合 理 、 适度， 不 能 阻碍 股权
一
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股 权 转 让 的界 定
股权 是指 股东 因出资而 取得 股东 资格 ， 依 法律规 定 或公 司 章程 所 规定 的 规则 和 程 序参 与公 司 事 务并 在 公 司 中享 有 财产利 益 的具有 转让性 质 的权 利 ｏ Ｄ ］ 股东 是根 据 其 股东 这 一特 定 身 份 ， 对公 司享 有参 与 经 营 、 作
利 内容 ， 如 资产 收益权 、 参 与重 大决策 权 等 。股 东 的权利 内容 广泛 且 较 为抽 象 ， 还 包括 如 表 决 权 、 知情 权 、 分
红权 、 优 先认 购权 等诸 多权 利 。 股 权转 让是 指“ 有 限公 司 股东 ， 按照 法律 或公 司章 程 的规定 ， 将其 所拥 有 的包含 股权 、 股 东资格 的股 份转 移 给他 人 的行为 。股 权转 让后 ， 股东 基 于其股 东地 位对 公 司所 取 得 的全 部 自益 权 与共 益 权 便 一并 转 让 给 了 受 让人 ， 从 而使得 受让 人增 加 了其对 公 司所 占有 的股份 份额 或成 为 了公 司新 的股东 ” 股权 转让 可 以通过 法律
争议 。本 文 以 该 项 条 款 为 视 角 ， 分 析 了其 在 适 用 上存 在 的 问 题 。 在 股 权 转 让 限制 的 理 论 基 础 上 ， 针 对 目前 存 在 的 争
议， 提 出 了 区分 不 同情 形 来 解 决 股 权 转让 限 制 问 题 的 路 径 。
［ 关 键 词 ］ 有 限责 任 公 司 ； 股 权 转让 ； 限制
的流 通 ， 侵犯股 东 自由转 让股 权 的权利 。本 文通 过分 析 当前 理论 界 对此 问题 的争 议 和 司法 实 践 中存 在 的问
题， 同时 在股权 转让 限制 的相 关理 论 的基础 上 ， 提 出了 区分股 权 转 让程 序 和股 权 处分 ， 以及 区分 在公 司 内部
具有 不同 影 响力 的大股 东和 中小股 东 ， 有针 对性 的制定 股 权转让 限制 即“ 另有 规定 ” 的适 用规 则 ， 在保 障有 限 公 司人合 性 的基础 上 ， 实现 股东转 让股 权 的基本 权利 。
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规 则具 体 规定 在《 公 司法 》 第七 十 一条 前 三款 。依 据受 让 人 的不 同可 以分为 对 内转让 和对 外转 让 。股权 对 内 转让 是 指转 让股 份 的股 东将 其部 分或 全 部股 份都 转 移于 公 司的其 他股 东 。而股 权对 内转 让是 指转 让股 份 的 股东 将 其部 分或 全 部股 份转 让 于公 司股 东 以外 的第 三人 。有 限公 司具 有较 强 的人合 性 ， 不 同于股 份公 司 ， 因
行为 实现 ， 嘲如通 过 签订股 权转 让合 同 、 将股权 赠 与他人 等 方式 ； 也 可 以通 过法 律事 实来 实现 ， 如 离婚后 股 权 作 为共 同财产 的分 割 、 继 承发 生后被 继 承人 的股 权转 为继 承 人所 有 等 情形 。有 限责 任公 司股 权转 让 的一 般
出决 策 、 获取 利益 的权 利 。
股权 既具 备股 东 资格这 一人 身权 ， 又具 备 分红 、 优先 认购 等财 产权 的性 质 。股东 通过 出资 而取得 公 司 的 股 东资格 ， 记 载于 股东 名册 ， 并据 此对 公 司享有 各项 具体 的股 东权 利 。《 公 司法 》 第 四条列举 阐述 了股东 的权
［ 作者简介］ 陈星 宇 （ １ ９ ９ ０ 一） ， 女， 兰州大学法学院硕士研 究生， 主要从事民商法研究。
２ ０ ０ ５年 修订 的《 公 司法 》 第七 十二 条在 严格 适用 前三 款 的基础 上赋 予 了公 司 章程 一定 的意 思 自治 权 ， 使 得 公 司可 以依据 自身情况 来制 定更 加适 宜 的限制 股权 转让 的规 则 。但 由于法 律对 “ 另有 规定 ” 的阐述 太过 笼