最新创业板上市操作流程及上市条件

创业板上市流程及上市条件

（根据本人实际操作创业板上市工作经验整理，供有兴趣者参考）

一.上市流程

1.组建机构：组建企业上市工作小组，确定小组成员及工作分工

2.选聘中介：保荐机构（券商）、会计师事务所、律师事务所、评估师事务所等（分工协

作）

3.企业改制：设立股份有限公司（改制）

——确定改制方案

——引进战略投资者

——董事会、股东会改制决议

——创立大会：股款缴足后30日内召开（选举董事、独立董事、监事）

——第一次董事会（选举董事长、董秘），第一次监事会

——申请设立登记股份有限公司（创立大会后30日内）

4.上市辅导

——将改制情况及上市意向报当地证监会派出机构（证管办）备案

——信息披露(地方媒体刊登，公告举报电话和通讯地址)

——券商履行辅导程序[授课20小时、6次以上]

——证监会派出机构验收

5.上市申报：上市申请文件制作、报送（材料报送）

——公司董事会、股东大会：审议通过发行方案、募集资金投向、项目可行性报告等——中介机构：分别完成各自审核程序，出具相关鉴证报告

——保荐机构：完成内核程序，出具保荐意见书

——企业：递交创业板上市申报材料

——证监会：在5日内对申报材料给予反馈（受理、不予受理、补充修正）

【证监会正式受理到创业板上会，至少需要3个月时间】

6.初审（证监会相关职能部门）（初审）

——征求发行人注册地省级政府意见，投资项目还需征求当地发改委意见

——面谈沟通、专项核查、举报核查、出具反馈意见（初审报告）

【初审时间不计算在行政许可的规定期限3个月内】

7.意见回复：落实、反馈初审提出问题和意见

——积极配合，逐一回复，如实澄清

——中介机构分别对反馈意见出具相关报告。

8.信息预披露

——申请文件受理后、上会前，发行人应将招股说明书（申报稿）在中国证监会网站预先披露

9.发审委审核（过会）

——专家库专家审核

——企业陈述、答辩

10.等候核准：（发审委核准）预计需要2-3周时间

——已核准：等候证监会根据市场情况出具准予公开上市发行批文

——未核准：自证监会作出不予核准之日起6个月后，发行人可再次提出发行申请11.批准发行：自取得证监会准予公开上市发行批文之日起6个月内上市发行。

——批准后、发行前，如有重大事项，应暂缓或暂停发行，并报告证监会、公开披露

12.信息披露：在证监会指定的报刊、网址、网站公告披露招股说明书全文

13.市场推广：在中介机构协助下路演、询价、定价

——准备投资价值研究报告

——向特定机构投资者询价，确定发行价格

（询价结束后，提供有效报价的询价对象不足20家的，应当中止发行）——向公众投资者进行推介

14.公开发行：网下和网上申购。（认购、发行）

15.资金到账：发行人应按规定建立募集资金专项存储制度，将募集资金存放于董事会决定

的专项账户

16.挂牌上市：深交所敲钟仪式（上市交易）

17.情况反馈：承销商在证券上市后10日内向证监会报备承销总结报告

18.持续督导：承销商在企业上市后持续对该企业进行三年督导

二.基本条件

（该条件根据本人经验杜撰，和政策规定无关）

1.企业至少持续经营三年，主营业务突出，管理团队稳定，有良好发展前景；

2.主营收入和利润不依赖有重大不确定性的客户或关联方，净利润主要来自主营业务；

3.近三年主营业务收入和净利润年均增长速度不低于30%；

4.最近三年持续盈利，净利率10%以上；

5.最近一年的主营业务收入不少于2亿元，净利润不低于2000万元；

6.所从事的行业符合国家产业政策，企业在本行业有一定的地位和知名度；

7.企业近三年没有被政府主管部门处罚，包括税务、工商、劳动人事、环保等；

8.企业法人、总经理没有任何违法、犯罪等不良记录（要记得按时还款哦）；

9.公司资产产权清晰，无担保、诉讼、仲裁等重大或有事项，无重大偿债风险；

10.企业和企业高管没有官司缠身；

11.企业内部管理规范，会计核准符合准则要求，财务数据无水分；

12.现金流持续、稳定，自有资金充足（上市有成本，没钱就别玩，小心把自己玩残了）

13.无重大关联交易，如内部销售、股东借款、资产占用、挪用资金、相互担保等。

结论：

公司产品优势+市场优势+资金+资质＝高成长业绩

管理规范+主营突出+团队优秀+高成长业绩+风险可控＝优质企业

专业的人员+专业的方法+高效的工作＝操作成功

优质企业 + 操作成功 ＝ 成功上市

祝各位上市成功、钱途无量！欢迎交流。

项先生 xiangqc@