中小银行与中小企业融资关系研究
关于中小企业融资问题的研究
支持和引导个体 私营等非公有制经济发展 的若 干意见》 等相关 的法 律
法规 ，这只是按行业和所有制性质分别制定政 策法规 ，缺乏一部统 一 规范的 中小企业立法 ，造成各种所有制性质 的中小企业法律地位 和权 利的不平等。
三 、解决中小企 业融资难 的对策 （ 一） 积极开拓多种融资渠道 从各国中小企业 发展历 史来看 应鼓励 中小企业 从多种 渠道 融资。 中小企业最主要的融资机构就是银行 ，首先 支持 银行业机构开 展中小
（ 一 ）融资渠道单一 我 国中小企业 主要融资渠道有 民间融 资、融 资租赁 、银行贷款 和
股票股权上市等方式但在实践 中在直接融资方 面中小企业信贷支持 机 构的缺位和多元化债务融资工具 的缺乏 ，使 中小企业难 以通过资本 市
的 需要 。
行追求贷款规模 效益 和风 险平衡 又不 愿为 中小企 业提供 贷款 。据 统 计 ，目前阶段我国 占企业 总量 ０ ． ５ ％ 的大型企业 拥有 ５ ０ ％ 以上 的贷款 份额 ，而 占 ８ ８ ． １ ％ 的小型企业的贷款份额不足 ２ ０ ％。
（ 二 ）缺少 为中小企业服务的金融机构 目前看来 ，国有商业银行为中小企业提供全方位金融服务的力度在 逐渐增大，但仍远远落后于中小企业发展所需要的资金需求量。而随着 改革的深入与经济结构的调整 ，却也没有能够建立专门为 中小企业 服务 的金融机构 。我国的中小金 融机构无 论从数量 到规模 ，都不能 实际满 足 中小企业 的融资需求 。从 数量 上美 国有大约 ８ ２ ０ ０家 社区性 中小商 业银行为 中小企业服务 ，而我 国大大小小 的银行 总共还 不到 １ ５ ０家 ， 金融机构太少很难满足需求。从 规模上讲 ，城市 商业 银行 、股份制银
行 、城市信用社等都可以纳入中小银行范 畴。但农村 信用社 ，由于受 其规模实力 、业 务范 围等 因素制 约 ，这些 信用社 本身 的生 存都 成 问 题 ，更加没有实力来支持 中小企业融资 。而作为 主旨为非国有经济 服 务 的民生银行 ，由于受到规模和资金的 限制 ，其对 中小企业融资 的服 务远 没有预期 中那么充分这样 ，中小企业 融资渠道便愈发变窄 。
中小金融机构发展与中小企业融资
中小金融机构发展与中小企业融资在当今经济环境下，中小金融机构发展对于中小企业融资具有重要的作用。
中小金融机构是指规模较小、业务范围较窄的金融机构，包括但不限于农村信用合作社、村镇银行、小额贷款公司等。
这些金融机构的发展与中小企业融资息息相关，本文将从多个角度分析中小金融机构发展对中小企业融资的影响。
1. 金融服务的覆盖范围广泛相比大型金融机构，中小金融机构在服务对象上更加广泛。
它们可以更加贴近基层和中小型企业，因此在中小企业融资方面有独特的优势。
这对于提升中小企业的融资便利性和融资渠道非常重要。
2. 金融产品更适合中小企业需求中小金融机构相比大型金融机构更擅长为中小企业度身定制金融产品。
这些金融产品更能满足中小企业的发展需求，包括但不限于创业贷款、流动资金贷款、担保贷款等。
中小企业可以更加容易地获得适合自己发展需要的金融支持。
3. 降低融资成本中小金融机构与中小企业之间的交易成本相对较低，在融资的过程中，中小企业往往能够凭借自身的信用状况和发展潜力获得更加优惠的融资利率和条件。
1. 资金成本相对较高中小金融机构的发展相对较为困难，资金来源有限，成本相对较高。
这导致这类金融机构在为中小企业提供融资时需要承担更高的风险，从而对融资条件提出了更高的要求。
2. 风险管理能力较弱与大型金融机构相比，中小金融机构在风险管理能力上相对较弱。
对于中小企业来说，其经营风险较大，如何在不增加金融机构风险的前提下为中小企业提供融资，是中小金融机构需要持续努力的方向。
3. 金融科技的崛起随着金融科技的快速发展，传统的中小金融机构面临着来自互联网金融等新型金融组织的竞争压力。
这种竞争对于中小金融机构的发展和中小企业的融资也带来了新的挑战。
1. 健全中小金融机构的体系政府和金融监管部门应该出台相关政策，加大对中小金融机构的支持力度。
这包括但不限于加大对中小金融机构的财政补贴和贷款支持。
应该要求中小金融机构建立健全风险管理体系，提高其业务管理水平。
中小微企业融资与中小银行发展问题研究——以河南省为例
有银行 占全部金融机构贷款的比例与中小企业的发 展 是 相 关 的 。 由于 影 响 中小 微 企业 发 展 的 因 素很 多， 本 次模 型 只是 判 断银 行 结 构 与 中小微 企 业 发展 的关 系 ， 从 分 析结 果 说 明银 行 结构 在 一定 程 度 上影 响 中小 微企 业 融 资 的难 易 程度 ， 进 而 影 响 中小 微企
一
、
文献 综述
从 以上对 国内外有关 中小 微企 业融 资和 中小银
行 关 系方面 的文献 综述 ， 我们 认为 在我 国现 阶段 ， 中 小银行 与 中小微 企业之 间确 实存在 着互 为发 展 的结
Ｓ ｔ ｒ ａ ｈ ａ ｎ 和 Ｗｅ ｓ ｔ ｏ ｎ （ １ ９ ９ ８ ） 的规 模 匹 配 理 论 认 为 ， 银 行 的规 模 和银行 对 中小微企 业 的贷款 之 间存 在着
【 问题探讨】
中小微企业融资与 中小银行发展问题研究
— —
以河南省为例
黄 定 红
（ 中国人 民银 行漯 河市 中心支行， 河南 漯 河 ４ ６ ２ ０ ０ ０ ） 摘要 ： 长期 以来 ， 融资 难 问题 已经成 为 困扰 中小微企 业发展 的重要 因素 ， 特别 是在 ３前金 － ＂ 融危机 背 景 下更 为 突 出， 因此 从银 行 结 构 、 社 会信 用度 两个 方 面 来分析 二 者对 中小微 企业 融 资的影 响
收 稿 日期 ： ２ ０ １ ３ 一 Ｏ １ — １ ９
其 中， Ｙ是 某 地 区 中小 企 业 工业 产 值 在 该 工业
总产值中所 占比例 ， 代表河南省各地 区中小微企业 发展 水平 。 自变 量 ｘ 为 银行 结 构 指标 ， 它 反 映各 地 区四大国有商业银行贷款 占全部金融机构贷款余额 的 比例 。 运用 Ｅ ｖ ｉ ｅ ｗ ｓ ５ ． ０ 对 上 述 数 据 模 型 进 行 最 小 二 乘 估计线 性 回归分 析 ， 分 析结 果见表 ２ 。
基于“小银行优势”视角的中小企业融资问题研究
２ ０１ ３年 １ １ 月
江 苏师 范大 学 学 报 （ 哲 学 社会 科 学 版 ）
Ｊ ． ｏ ｆ Ｊ ｉ ａ ｎ ｇ ｓ ｕ Ｎ ｏ ｒ ｍ ａ ｌ Ｕ ｎ ｉ ． （ Ｐ ｈ ｉ ｌ ｏ ｓ ｏ ｐ ｈ ｙ ａ ｎ ｄ Ｓ ｏ ｃ ｉ ａ ｌ Ｓ ｃ ｉ ｅ ｎ ｃ ｅ ｓ Ｅ ｄ ｉ ｔ ｉ ０ ｎ
制权 激励 效应还 是 从 所 有权 激 励 效 应 角度 ， 均 可 发现前 者具 有优 势 。
键性作用 ， 出于成本、 风险与收益的考虑与比较 ，
较之 大银行 ， 小 银 行 在提 供 融 资 服务 行 为 中更有 优势。 基于 此 ， 西方学 者提 出了 “ 小银 行优 势” 假 说¨ （ Ｓ ｍ ａ ｌ ｌ Ｂ ａ ｎ ｋ Ａ ｄ ｖ ａ ｎ ｔ ａ ｇ ｅ ） ： 在竞 争的基础 上 ，
随着信息技术的发展和金融体 系竞争 的加
剧， 不少 学者 对银企 关 系的经济 价值 持怀 疑态度 ，
理 由是现 今 的金 融交 易 往 往是 通 过 自动化 、 匿 名
小银行具有成本优势。该优势一方面源于地域性
［ 收稿 １ ３期］ ２ ０ １ ３ － ０ ６ － ２ １ ［ 作者简介 ］ 李 云娥 ， 女， 山东菏泽人 ， 天津 财经大学经济系副教授 ， 经济学博士 ； 杨晓波 ， 男， 河 北唐山人 ， 华夏银行股份有 限公司 天津分行业务部职员。
企关系具有价值 ， 信息敏感和关系驱动在银行对 小 企业 融资 中起 主 导作 用 ］ ， 关 系 型 贷款 最 适 合
于小企 业融 资 。而 针 对 银 行 结 构 这 一 角 度 的
研究 ， 大部分 文献认 为在 软信 息条 件下 ， 分权结 构
《2024年中小企业融资问题研究——以某公司为例》范文
《中小企业融资问题研究——以某公司为例》篇一一、引言随着中国经济的快速发展，中小企业已成为推动经济增长的重要力量。
然而，融资难、融资贵一直是困扰中小企业发展的难题。
本文以某公司为例，深入研究中小企业融资问题的现状、原因及解决对策，旨在为中小企业融资提供有益的参考。
二、某公司融资现状及问题某公司是一家中小型制造企业，主要从事机械制造和销售。
近年来，该公司面临严重的融资问题，主要表现在以下几个方面：1. 融资渠道狭窄：某公司主要依赖银行贷款进行融资，但银行贷款审批严格，周期长，难以满足企业短期、急需的资金需求。
2. 融资成本高：由于信用状况、抵押物不足等原因，某公司在银行贷款过程中需支付较高的利息和手续费，增加了企业的经营成本。
3. 融资政策支持不足：尽管政府出台了一系列支持中小企业融资的政策，但实际执行中仍存在诸多障碍，导致政策效果不尽如人意。
三、中小企业融资问题原因分析中小企业融资问题的产生，既有企业自身的原因，也有外部环境的因素。
具体包括：1. 企业自身原因：中小企业的规模小、信用状况不佳、财务管理不规范等，导致银行贷款审批困难。
此外，部分企业缺乏有效的抵押物，难以获得银行的信任。
2. 外部环境因素：银行对中小企业的贷款政策不够灵活，审批流程繁琐；政府支持政策落实不到位，企业难以享受政策红利；社会信用体系不健全，增加了企业的融资难度。
四、解决中小企业融资问题的对策建议针对某公司及中小企业的融资问题，提出以下对策建议：1. 拓宽融资渠道：鼓励中小企业通过发行债券、股权融资等方式拓宽融资渠道。
同时，引导中小企业利用互联网金融、供应链金融等新型金融工具进行融资。
2. 降低融资成本：政府应加大对中小企业的政策支持力度，降低企业的融资成本。
例如，提供贷款贴息、税收优惠等政策支持。
3. 完善信用体系：建立健全社会信用体系，提高中小企业的信用状况。
同时，加强银行与中小企业之间的信息沟通，降低信息不对称带来的融资难度。
《2024年中小企业融资困境及其金融支持研究》范文
《中小企业融资困境及其金融支持研究》篇一一、引言中小企业作为我国经济发展的重要力量，对于推动就业、促进创新、保持市场活力等方面起着举足轻重的作用。
然而，长期以来，中小企业面临着融资难、融资贵的问题，严重制约了其健康发展。
本文将就中小企业融资困境的现状、原因及金融支持措施进行深入研究和分析。
二、中小企业融资困境的现状1. 融资渠道狭窄中小企业的融资渠道相对单一，主要依赖于银行贷款、股权融资和债券融资等传统方式。
然而，由于企业规模小、信用等级较低，往往难以获得银行的贷款支持，股权和债券融资的门槛也较高，使得许多中小企业难以获取资金支持。
2. 融资成本高由于中小企业的信用风险较高，银行在提供贷款时往往要求较高的利率和抵押物，增加了企业的融资成本。
此外，企业还需要承担评估、担保等费用，进一步加重了企业的负担。
3. 政策支持不足尽管政府出台了一系列支持中小企业发展的政策措施，但部分政策落实不到位，企业在申请过程中仍面临诸多困难。
同时，政府对中小企业的金融支持力度仍需进一步加大。
三、中小企业融资困境的原因分析1. 信用体系不健全我国信用体系建设尚处于初级阶段，对中小企业的信用评估机制不健全，导致银行在为中小企业提供贷款时存在较大风险。
此外，部分中小企业存在财务信息不透明、失信等问题，也影响了其融资能力。
2. 银行信贷政策偏向大企业由于大企业具有较高的信用等级和稳定的盈利能力，银行在信贷政策上往往偏向大企业。
而中小企业的信贷需求往往难以得到满足。
3. 资本市场准入门槛高尽管资本市场为中小企业提供了股权和债券融资的途径，但由于准入门槛较高，许多中小企业难以达到要求。
此外，即使成功上市或发行债券，也需要承担较高的信息披露成本和市场监管压力。
四、金融支持措施研究1. 完善信用体系建立完善的信用评估机制和信用信息共享平台，提高中小企业的信用透明度。
同时，加大对失信行为的惩戒力度，提高中小企业的信用意识。
2. 优化银行信贷政策鼓励银行加大对中小企业的信贷支持力度，降低贷款利率和抵押物要求。
基于关系型融资理论的中小企业融资问题研究
企业 的所有权 和经营权的高度统一是 中小
企业 的根本特征。这种所 有权 和经营权统
一
中 ，关系型银行由于与 中小企业 的关 系较 为密切 ，能够更加清楚地 了解抵押 品价值
的变化，对抵押品的监督更 为有效。 随着
支持 。中小企业的信息基本上是 内部化的 、 不透 明的， 有时甚至是虚假的 ， 银行 要为其
融 资
借款合 同、中小企业提高 自身财务能力等。
中 小 企 业 的 界 定
中小企 业是相 对于大 型企业 而言 的 ， 是一个相 对的概念 。中小企业概念的相对
性表现在 以下 三个 方面 ：
第一 ，地域相对性 。是 指不同国家对 中小企业 的界定标 准不同 ，这是 因为不同
国家 的历史渊源 、 文化背景 、 政 治体 制、 经 济体制 、资源禀赋 不同 ，经 济发展 阶段也 不同 ，使得不 同国家对于 中小企 业的界定
否继续给 予贷 款 ，避免了 中小企业陷于 由
于信息不透明而无法获得贷款 的困境。
中可 以了解到许多 内部信息 以克服 信息不
对称 问题 ，这构成关 系银行相 对于其他贷
款人 的比较优 势。虽然关 系型融 资还没有
一
关系型融 资也 有助 于解决 中小企业抵 押担保难 的问题 。抵押担保 可以减轻贷款 中的逆 向选择 和道德风 险 ，但是这要求贷 款人能够对抵押担保 品进行 有效 监督 。中 小企业 由ห้องสมุดไป่ตู้规模小 ，无法提供 不动产等容
行合作又会增加 中小企 业的融资成本 ，也
会降低信息的价值 。解决 锁定 问题 的方法
包括银行与 中小企业签订有 中止权 的长期
中小企业融资问题研究
改革开放以来，中小企业发展迅速，对我国产业结构调整、缓解就业压力、科技创新、促进经济增长等发挥了十分重要的作用，成为我国具有生机和活力的经济增长点。
当前，席卷全球的金融危机深刻地影响着世界各国和地区的经济社会发展，并波及实体经济，使我国中小企业的发展面临着前所未有的困难。
而资金不足则是目前我国中小企业发展的最大瓶颈，企业要想发展就必须进行融资。
一、中小企业融资现状（一）中小企业融资渠道狭窄我国大部分中小企业在创办之初一般是采取内部融资的方式，由主要创办人自筹资金，而不是通过社会途径募取。
但是企业的发展仅靠内部融资是难以满足资金需求的，所以必须寻求外部资金来源，向金融机构申请贷款和从资本市场融资是外部融资的主要方式。
现实情况是，国家的宏观调控政策使大部分资金通过国有独资银行投向了国有大中型企业，长期忽视对中小企业的支持。
而其他的金融机构出于防范风险的目的，对中小企业放贷慎之又慎。
据国际金融公司研究资料，业主资本和内部留存收益分别占我国私营企业资金来源的３０％和２０％，而公司债券和外部股权融资不足１％，中小企业很难通过资本市场公开募集资金。
（二）中小企业融资风险高中小企业自身的规模都比较小，易受经营环境的影响；中小企业的易变性及其较大的经营风险导致其抗风险能力弱，因此很难得到投资者的信赖。
（三）中小企业获取抵押贷款难，融资期限结构不合理据统计，我国中小企业获得银行信贷支持的仅占１０％左右，且大多数为短期贷款。
由于中小企业固定资产较少，缺乏抵押资产，资本实力弱，资信等级较低，而且办理抵押的手续复杂，融资成本高等原因，导致中小企业抵押贷款难，难以得到银行资金的支持。
另外，我国中小企业无论是利用民间资本还是银行信贷，更多的是可能能够筹集到短期资金，难以筹集到中长期资金。
融资期限结构极不合理，严重阻碍了中小企业的发展。
（四）缺乏政府必要的政策扶持我国税收优惠、财政补贴、贷款援助大多数都面向大企业，对中小企业缺乏必要的有力度的激励机制。
中小金融机构发展中小企业融资问题论文
中小金融机构发展与中小企业融资问题探讨中图分类号：f832 文献标识：a 文章编号：1009-4202（2011）01-082-01摘要中小企业融资难这些年一直是业界讨论的热点和焦点问题，中小企业到今天为止融资难仍然存在；而作为金融机构中资金实力和规模都较小的中小金融机构，由于其自身的限制，争夺大客户的能力有限，抗风险能力低，只能扩大中小企业的客户来源，再加上其自身地域等方面的优势，中小金融机构成为中小企业融资的天然选择。
关键词小银行优势关系型贷款一、中小企业融资难的原因分析（一）信息不对称和信息不透明国内外大量的研究表明，中小企业融资难最主要的原因就是融资双方之间的信息不对称。
信贷中的信息不对称在中小企业融资中表现的更为明显。
因为中小企业大多是软信息，透明度不高，难以准确生产和传递。
对于大企业，金融机构通过查看其财务报表等公开信息，以较低成本获得企业的信息，而对于中小企业的财务状况，领导的人品等信息基本是内部化的，很难量化得到。
（二）从控制成本和风险的角度出发倾向于大企业，而对中小企业“惜贷”首先，与大企业相比，中小企业贷款的特点是时间紧、频率高、数量少，放贷的成本太高。
对同样以盈利为目标之一的银行来说，他们从节约成本的经济性出发，都不愿意为中小企业放贷。
其次，商业银行出于防范风险的原因，信贷管理更加严格。
我国中小企业的信用质量总体水平不高，致使银行只对信用等级高的企业才发放贷款，使一般的中小企业获得贷款的难度加大。
（三）中小企业缺乏抵押担保品由于信贷市场上借贷双方的信息不对称，银行没有生产充分信息的能力，为防范信用风险，只能要求借款者提供足够的抵押担保品，以补偿损失也会起到心里警告。
由于中小企业缺乏足够的动产或权利作抵押，加之中小企业生命短，缺乏长期的信用记录，使得本身抗风险能力差的中小金融机构对其望而却步。
二、中小金融机构的特殊优势分析虽然中小金融机构对中小企业的贷款在绝对数量上比大银行少，但是无论从对中小企业的贷款占全部资产的比例还是在全部工商业中贷款的占比都远远超过大银行，这就是所谓的“小银行优势”。
中小企业融资中的银企关系探讨
二、 改进 银行 与 中小企 业关 系的建议
（ ） 一 建立健 全 中小企 业 信用 体系 。
（ ） 二 信息 不对称 使银 行 和 中小 企业 关 系疏远 。
良好 的信用 体 系是企 业 正常经 营 和 国民经 济健康
在金融 市场 上 ，作 为借款 者 的企业 一般 比银 行更 运 行 的基本 保证 ，社 会信用 环 境 的好 坏越 来越 成 为制 清楚 投 资项 目成 功 的概 率 和 偿 还贷 款 的条 件及 动 机 。 约 中小 企业 发展 就可 能产 生逆 向选 择 和道德 风 险 。 在 能 否缓解 的突 出问题 。 ０ １ ４ ， ２ ０ 年 月 国家经 贸委 、 商管 工 信贷市 场上 ，银行 为 了避免 信息 不对 称 可能对 银 行利 理局 等 十部委联 合 发 布的 《 于加强 中小企 业 管理工 关 益 的侵犯 ， 可能选 择 不发放 或少 发放 贷款 。 就是 逆 作 的若 干 建议 》 是 推进 中小 企业信 用体 系建 设 的重要 极 这 ， 向选择 ， 它发 生在 贷款 之前 ； 另外 ， 贷款 发放 以后 ， 在 企 举措 。 对 目前 中小 企 业缺 信普遍 的 现象 ， 地 政府应 针 各
业 受 高利 润 吸引 ， 可 能改变 贷款 合约 中承诺 的用 途 ， 下大力 量 ， 很 尽快 建立 健全 中小 企业 信用 体系 。 具体 应从 去从 事高 风 险 同时预 期 收益 也 相对 较 高 的投 资 项 目， 以下几 个方 面着 手 ：
这 就 可能 造成 贷款 难 以 归还 ， 因此 ， 德 风 险 的存 在 ， 道
导经 营者树立 良好 的信 用意 识 ，制定 中介 机构 的相 关 执行 规 范 ， 提高 中介 机构 对 中小 企业 信用 的约束力 。
小微企业与中小银行的互惠发展研究
各 个方 面都 发挥 了不 可替代 的重要 作用， 成为社会 经济活动最 具活力 的因素 。 然 而在 中国， 资 金的洪流倾 向于从大 型商 业银行流 向大型 国有 性 。一 方 面 由于 信息 不 对称 致 使 小微 企 业 被大 型 商 业银 行 拒 之 门 企业 。尽管 近年来数 据上大 银行 中小企业贷 款 比例上 升 ， 其实 贷款大 外 ， 面 临资金 瓶 颈而 使 自身 发展 备受 制约 ； 另 一方 面 ， 中小 银行 由于 多发放给 条件较好 的 中型企 业 ，流 向小微企业 的资金 仍是少之 又少 。 面 临着新 形 势下更 加激 烈 的市 场竞争 格局 而危 机 四伏 。 可 以通 过发 近年来 ， 在连续 收紧 的货 币政策 下 ， 加之 中国外 部 出 口需求 减少 ， 内部 挥 地 缘 优 势 ， 同当 地 的小 微 企 业 频 繁 合 作 ， 掌 握 更 多对 方 的 “ 软信 又存在通 胀压力 ，实体经济 尤其是 小微企业 面临着 巨大 的资金压力 。 息” ， 扩 展关 系型贷 款业 务 。 在解 决 中小企 业融 资 问题上 发挥 积极 作
一
步深化和利率市场化 的推进 ， 未来的市场化竞争会更加 激烈 。在新的形势下 ， 中国经济 中的重要群体—— 中小银行 和小微企业 ， 如 关键词 ： 小微企业 ； 中小银行 ； 互惠发展
一
何把握 当前的形势 ， 谋求共 同发展 成为一项重要议题。
、
小微 企业 与 中小银 行 当前面 临 的市 场 局势
银 行是 我 国金 融改 革 的产 物 ， 由于 受市 场 、 制度 、 发 展历 程等 方 面 因
金 融 市场 体 系是十 八届 三 中全会 众多 决定 中 的一项重 要 内容， 具 体 参 与度来增 强独立 性 ， 同时 又能够 提升 自 身 的融资服 务能力 。在市 场 包 括放 开 民营银 行 的准 入 门槛 ， 推进 存 款保 险制 度 ， 发展 普 惠金 融 ， 定位方 面 ， 中小 银行不 应该与 国有大 型商业银行 趋 同。要根 据地域 性 以及加 快 推进 利率 市场 化 等 内容 。随着 新 一轮 政策 的推 进 ， 中小 商 信 息成本优 势确 定差 异化 市场 战略 ，通 过为优 质 的小微 企业 提供 成 业 银行 既 面 临着发 展 的机 遇也 面 临着更 大 的竞 争 ， 想要 谋求 发展 迫 长 初期 的融 资服 务 ， 培养 客 户忠 诚度 ； 通 过创 新融 资 服务 产 品 、 提 高 在日 益 激烈 的竞 争 中求得 发展 。 切 需 要 建立 目标 明确 、 特 色鲜 明的新 的发展 战略 ， 以满 足 中小 银 行 授信 业务效率 等挖 掘新客 户 ， 自身发 展 、 区域 经济 和社会 发 展 的需求 。
某银行关于中小微企业融资问题的调研报告
某银行关于中小微企业融资问题的调研报告我银行牢固树立“四个意识”，坚决贯彻县委县政府部署，始终坚持“立足县域、服务三农、服务中小微企业”的市场定位，支持实体经济、民营经济。
针对目前中小微企业普遍反映的融资难担保难贷款难问题，我银行对县域小微企业中的典型企业进行了调研。
一、基本情况及存在的问题近年来，中小微企业普遍面临经济下行期的流动资金紧张，融资难担保难贷款难问题，在很多中小微企业主的印象中，向银行申请贷款准入门槛高，评级授信难，我银行针对这些问题深入企业进行了调研。
经过与企业相关人员的沟通、调研，发现造成以上状况主要有以下几个原因：（一）大部分中小微企业处于市场供应链中的弱势地位。
县域地区的市场供应链中，竞争力较强、规模较大的核心企业因其强势地位，往往在交货、价格、账期等贸易条件方面对上下游配套中小微企业要求苛刻，从而给这些中小微企业造成了巨大的压力。
目前延期付款已成为交易的主流方式，中小微企业作为处于供应链上游的供应商，很容易因赊销出现资金短缺，而资金短缺又会直接导致后续环节的停滞，甚至出现“断链”，影响更多企业的融资。
（二）部分中小微企业缺乏有效的抵质押物。
部分中小微企业缺乏有效的资产为贷款担保，导致贷款难。
同时，县域内担保公司规模小，偿债能力有限，即使达成合作协议，企业还要支付高额的保证金和担保费，令中小微企业望而止步。
（三）部分中小微企业缺乏诚信经营意识。
部分中小微企业的财务账表不能如实反映企业经营状况，报表与真实情况偏离度较大，严重影响金融机构为企业信用评价授信。
更有小部分中小微企业在存量贷款到期后不主动还本付息，甚至成为逃避金融债务的“钉子户”。
二、解决问题的措施（一）创新担保方式。
针对中小微企业缺乏抵质押物的情况，我行积极创新担保方式，为多家小微企业量身定制融资方案。
这包括已经成熟运用的机械设备抵押、林权抵押、股权质押、房地产抵押等，这些担保方式的创新，将最大限度的利用中小微企业现有资源，在风险可控的情况下，提供资金支持。
我国中小企业融资问题研究
我国中小企业融资问题研究摘要：中小企业在我国的经济发展中有着不可替代的作用，融资难是阻碍中小企业发展的主要障碍之一，解决其融资“瓶颈”问题已成为当务之急。
因此，分析目前我国中小企业融资中存在的问题及成因，积极研究解决的对策，对中小企业的可持续发展非常重要。
本文就针对当前影响我国中小企业发展的融资问题进行分析和研究，并提出了相应的解决措施。
关键词：融资中小企业问题一、我国中小企业融资现状问题1、中小企业融资渠道过窄中小企业在融资渠道的过分单一会影响企业的融资，也很难给企业以保障。
其在不同的发展阶段应有不同的渠道以获得其所需资金，目前，因为中小企业实力弱、信用等级偏低、规模小等原因，银行出于对提高控制信贷风险的考虑，加上很难找到稳定的融资渠道，对中小企业申请贷款的条件更为严格，造成融资难、担保难的尴尬局面。
2、中小企业融资风险高中小企业易受经营环境的影响，因为自身的规模都比较小，中小企业较大的经营风险和易变性导致其抗风险能力弱，因此很难得到投资者的信赖。
3、中小企业融资缺乏政府的扶持(1)对中小企业的融资缺乏有力的政策扶持，只是下发一些指导性的文件，要求银行机构支持中小企业的合理资金需求、增加对中小企业的信贷投入。
这些政策，没有体现对银行的优惠，对银行机构也缺乏刚性，实际效果并不明显。
(2)没有建立一个完善的担保体系。
中小企业以中央和地方预算拨款为主要担保资金来源，信用担保机构是政府扶持中小企业发展的重要的社会化服务体系之一，它的设立实行市场化公开运作，接受政府机构的监管，它还是具有法人实体资格的独立担保机构。
但由于各地经济发展不一，虽然有些地方先后成立了几家担保公司，但实力不强，而且手续复杂，并没有起到实质性的作用，所以这一规范模式还没有完全建立。
再加上中小企业缺乏可供抵押的不动产等财物，很难找到有实力的担保者，规模小，这样中小企业贷款难已经成为这些企业发展、壮大的“瓶颈”问题。
(3)没有建立多途径的完善的担保体系和中小企业融资渠道。
《银行竞争影响中小企业融资约束的实证研究》范文
《银行竞争影响中小企业融资约束的实证研究》篇一一、引言随着金融市场的不断发展，银行作为金融体系的核心，其竞争格局对中小企业融资约束的影响日益显著。
中小企业作为国民经济的重要组成部分，其融资难、融资贵的问题一直是制约其发展的重要因素。
因此，探究银行竞争对中小企业融资约束的影响，对于优化金融环境、促进中小企业发展具有重要意义。
本文旨在通过实证研究方法，深入分析银行竞争对中小企业融资约束的影响，以期为政策制定者和相关研究者提供参考。
二、文献综述过去的研究表明，银行竞争通过影响银行的贷款决策、贷款利率以及贷款条件等，进而影响中小企业的融资约束。
一些学者认为，银行竞争能够缓解中小企业的融资约束，因为竞争能够促使银行降低贷款利率、放宽贷款条件，从而增加对中小企业的贷款投放。
然而，也有学者认为，过度的银行竞争可能导致银行风险控制能力的下降，进而加剧中小企业的融资约束。
三、研究方法与数据来源本研究采用实证研究方法，以某地区中小企业为研究对象，收集相关数据，运用计量经济学模型进行分析。
数据来源包括企业财务报表、银行信贷数据、金融市场数据等。
四、银行竞争对中小企业融资约束的影响（一）描述性统计通过对数据的描述性统计，我们发现银行竞争与中小企业融资约束之间存在一定的关系。
在银行竞争较为激烈的地区，中小企业的融资约束相对较低，贷款成功率较高；而在银行竞争较弱的地区，中小企业的融资约束较高，贷款难度较大。
（二）实证结果分析通过计量经济学模型的实证分析，我们发现银行竞争对中小企业融资约束具有显著影响。
具体而言，银行竞争能够降低中小企业的融资约束，提高贷款成功率。
这主要是因为银行竞争促使银行降低贷款利率、放宽贷款条件，从而增加对中小企业的贷款投放。
此外，我们还发现，企业规模、企业信用状况、企业所在行业等因素也会影响中小企业的融资约束。
五、讨论与结论本研究表明，银行竞争能够缓解中小企业的融资约束，这对于优化金融环境、促进中小企业发展具有重要意义。
《2024年中小企业融资问题研究——以某公司为例》范文
《中小企业融资问题研究——以某公司为例》篇一一、引言中小企业作为国民经济的重要组成部分，对于推动经济增长、促进就业、创新发展等方面具有不可替代的作用。
然而，融资难、融资贵一直是困扰中小企业发展的重要难题。
本文以某公司为例，深入探讨中小企业融资问题的现状、原因及解决方案，以期为解决中小企业融资难题提供参考。
二、某公司融资现状某公司是一家中小型企业，主要从事电子产品制造与销售。
近年来，该公司业务发展迅速，但由于融资渠道有限，资金链紧张成为制约其进一步发展的主要障碍。
目前，该公司的融资方式主要依赖于银行贷款、民间借贷和自身积累。
然而，银行贷款审批严格，民间借贷利率较高，自身积累速度较慢，导致公司难以满足扩大生产和研发的资金需求。
三、中小企业融资问题的原因分析1. 信用体系不健全：中小企业信用评估难度大，信用体系不健全，导致银行贷款审批严格。
2. 融资渠道有限：中小企业融资渠道相对有限，主要依赖银行贷款和民间借贷，缺乏多元化的融资方式。
3. 信息不对称：银行与中小企业之间存在信息不对称，银行难以全面了解中小企业的经营状况和还款能力。
4. 政策支持不足：政府对中小企业的政策支持力度不够，缺乏专门的融资扶持政策和措施。
四、解决中小企业融资问题的对策建议1. 完善信用体系：建立完善的中小企业信用评估体系，提高信用评估的准确性和公正性，降低银行贷款审批风险。
2. 拓宽融资渠道：鼓励中小企业通过发行债券、股权融资等多元化方式融资，拓宽融资渠道。
3. 加强信息共享：加强银行与中小企业之间的信息共享，降低信息不对称，提高银行对中小企业的信任度。
4. 政策扶持：政府应加大政策扶持力度，制定专门的融资扶持政策和措施，为中小企业提供更多的融资支持和帮助。
五、某公司融资问题的解决方案及实施效果针对某公司融资问题，可以采取以下解决方案：1. 建立信用担保机制：通过建立信用担保机制，为该公司提供信用增信服务，提高其信用评级，降低银行贷款审批风险。
2024年我国中小企业融资困境的研究
2024年我国中小企业融资困境的研究随着中国市场经济的不断深入发展，中小企业在推动经济增长、促进社会就业、增强市场活力等方面发挥着日益重要的作用。
然而，融资难、融资贵一直是困扰中小企业发展的重要问题。
尤其是在当前经济形势下，中小企业融资困境更显突出，这不仅影响了企业的正常运营，也制约了其长期发展。
因此，深入研究中小企业融资困境，对于促进中小企业健康发展，优化融资环境，具有重要意义。
一、融资困境概述中小企业融资困境主要表现为融资渠道单一、融资成本较高、融资效率低下等方面。
由于企业自身规模较小、抗风险能力较弱，以及信息不对称等原因，使得中小企业在融资过程中面临较大的困难。
同时，金融机构对中小企业的信贷支持不足，资本市场对中小企业的接纳度有限，也加剧了中小企业的融资困境。
二、政策环境分析近年来，我国政府高度重视中小企业融资问题，出台了一系列政策措施，包括税收优惠、财政补贴、贷款担保等，旨在缓解中小企业融资困境。
然而，政策执行过程中仍存在一些问题，如政策宣传不够、执行力度不够、政策效果评估不足等，导致政策效果未能充分发挥。
三、银行融资机制银行是中小企业融资的主要渠道之一。
然而，由于中小企业信息不对称、抵押物不足等原因，银行对中小企业的信贷支持相对有限。
因此，需要进一步完善银行融资机制，加强中小企业信用体系建设，提高银行对中小企业的信贷投放意愿。
同时，银行也应创新金融产品，满足中小企业多样化的融资需求。
四、资本市场融资资本市场是中小企业融资的重要场所。
然而，由于中小企业规模较小、盈利能力有限，很难达到资本市场上市的条件。
因此，需要推动多层次资本市场建设，降低中小企业上市门槛，为中小企业提供更多融资渠道。
同时，还应加强监管，防止资本市场出现过度投机、恶意圈钱等行为，保护投资者利益。
五、创新融资模式除了传统的银行贷款和资本市场融资外，还可以探索创新融资模式，如互联网金融、供应链金融等。
这些新型融资模式具有灵活性强、门槛低、效率高等特点，可以有效缓解中小企业融资困境。
我国中小银行与中小企业关系型贷款研究
另外， 从信贷提供者的角度来看， 信息的
收集和产生具有“ 规模经济 ” ， 效应 在花费同等
２现行信贷体制的制约。 、 我国金融市场主 交易成本的情况下， 由于中小企业的贷款数额
利率和 较短的期 限等融 资问题一直是制 约其 者及关系银行的内部结构进行实证研究后得 地防 范和规避 风险，也使其产生 了宁可少贷 也不愿承担高风险的惜贷心理。随着不良 关系型贷款可以降低信用风险， 使贷款的 款， 发展 的主要瓶颈 。同时， 我国的商业银行却有 出， 从而保证贷款的有 贷款的 日益增多和银行业体制的逐渐改革 ， 银 着巨额的存贷差。 截至２０ 年底， ０５ 我国金融机 风险从边界外进入边界内， 行 为了加 强内部 监管， 防范金融风 险， 不但减 效实施 。 构的存贷差已高达 ９ 万亿元。银行信贷常青 ． ２ 睐有相 当发展规模的大企业， 中小企业惜 而对 Ｕ ｅ （０２认为大银行复杂的科层 制有 少了信用贷款的数量， ｄｌ ２０） ｌ 而且绝火部分贷款都需 在发放市场交易型贷 要抵押或担保。中小企业 由于 自有资金较少 、 贷， 究其原 因信息不对称是影响中小企业融资 利于 生产客户的硬信息， 可用于抵押的资产更少的限制， 使其很难获得 而中小银行简单的组织结构则 难的一个关键因素。 关系型贷款作为一种融资 款方面有优势， 这进一步加剧了中小企业 的信贷困难。 技术， 国、 国、 在美 德 日本等国家已得 到了很好 有利于获取客户的软信息和发放关系型贷款。 担保 ， ３严 重的信息不对称 。 、 现实的市场并不足 张捷（ ０） ２ ２通过一个权衡信息成本与代 ０ 的发展 ， 丰富的理论和实 践成果， 拥有 它在缓 所以各个企业很难获得完全的信 解银企之 间信 息不对称方面具有先 天性的优 理成本以寻求最优贷款决策位置的组织理论 完全竞争的， 模型， 证明在关系型贷款上小银行的优势。 息， 这就使得各类型企业间存在普遍的信息 不 势， 因为其交 易基于双方长期 、 稳定的合作关 系， 以 所 它将 为解 决我国中小企业融资难 问题
中小企业融资问题研究 - 以深圳市小闪科技有限公司为例-融资-金融-毕业论文
---文档均为word文档，下载后可直接编辑使用亦可打印---摘要随着上世纪七十年代改革开放以来，尤其是进入21世纪，我国中小民营企业的格局发生了根本性的变化。
在这巨大的变化中，中小民营企业发挥着至关重要的作用。
作为我国最具活力的企业集团，是国家创新的基础，并且提供了数以亿计的就业岗位，为促进国家发展和维持社会稳定提供了非常大的帮助。
但是，中小民营企业产业规模往往会太小，没有足够的现金储备和技术储备，在面对风险时往往没有招架之力。
尤其是中小民营企业中的以科技创新为主的小企业，由于这类公司要投入大量的资金与资源到研发工作中，抵抗风险的能力更弱。
为了进一步研究中小民营企业资金获取的问题，本文尝试性地提出了几条针对性的建议。
以深圳市小闪科技有限公司为对象分析，为中小企业融资提供理论支撑。
本文主要是通过归纳分析向国内外学者提出的模型，分析了资本结构理论、交易成本理论和企业黄金结构的研究结果。
合并周期理论和信用配给理论的发展，为文章的后续发展奠定了理论基础。
其次，介绍了公司的基本情况、发展路径和融资环境。
文章的核心部分是对深圳市小闪科技有限公司的公司资金获取现状，集资过程中出现的问题和问题存在原因进行分析。
最后与企业的现实相结合，提出了有针对性的解决方案。
研究深圳市小闪科技有限公司融资问题，适当的提出行之有效的措施，可以改进目前我国中小民营企业的融资资源的现状，有助于解决目前中小民营企业在资金筹集中存在的问题，来解决融资问题。
关键词：中小企业；融资渠道；融资风险ABSTRACTWith the reform and opening up in the 1970s，especially in the 21st century，the pattern of small and medium-sized private enterprises in China has undergone fundamental changes. In this great change，small and medium-sized private enterprises are playing a vital role. As the most dynamic enterprise group in our country，it is the foundation of national innovation and provides hundreds of millions of jobs，which is very helpful for promoting national development and maintaining social stability. However，the industrial scale of small and medium-sized private enterprises is often too small，they do not have sufficient cash reserves and technical reserves，and they are often unable to cope with risks. In particular，small and medium-sized private enterprises，which are mainly engaged in scientific and technological innovation，are less able to resist risks because they have to invest a lot of funds and resources in research and development. In order to study the problem of obtaining funds for small and medium-sized private enterprises further，this paper tentatively puts forward several targeted suggestions. Taking Shenzhen xiaoshan science and technology limited company as an example，it provides theoretical support for the financing of small and medium-sized enterprises. This paper mainly analyzes the research results of capital structure theory，transaction cost theory and enterprise gold structure through inductive analysis of the model proposed to domestic and foreign scholars. The development of merger cycle theory and credit rationing theory has laid a theoretical foundation for the subsequent development of the article. Secondly，it introduces the company's basic situation，development path and financing environment.The core part of the article is to analyze the current situation of the company's capital acquisition，the problems in the process of fund-raising and the reasons for the problemsof Shenzhen xiaoshan science and technology limited company. Finally，combined with the reality of the enterprise，a targeted solution is proposed.Studying the financing problem of Shenzhen xiaoshan science and technology limited company and proposing appropriate and effective measures can improve the current situation of financing resources of small and medium-sized private enterprises in our country and help solve the problems existing in the financing of small and medium-sized private enterprises.Key words：Small and medium-sized enterprises；Financing channels；Financing risk目录摘要 (I)ABSTRACT (II)目录 (1)（一）研究背景与意义 (2)1. 研究背景和立论依据 (2)（二）内容和方法 (3)二、相关理论基础 (5)（一）中小企业融资周期理论 (5)（二）关系型融资理论 (5)（三）信息不对称理论 (6)（四）信贷配给理论 (6)三、公司发展历程及融资环境 (8)（一）公司基本情况 (8)（二）公司融资环境 (8)1. 深圳市小闪科技有限公司公司融资优势 (8)2. 深圳市小闪科技有限公司融资劣势 (8)四、深圳市小闪科技有限公司融资现状、问题及成因分析 (10)（一）深圳市小闪科技有限公司融资现状 (10)1. 内源融资 (10)2. 外源融资 (11)3. 融资风险 (12)（二）深圳市小闪科技有限公司融资存在的问题 (15)1. 内源融资不足 (15)2. 长期借款与资本结构不匹配 (16)五、相关对策与建议 (17)（一）拓展社会资本获取渠道 (17)（二）提高公司销售水平 (17)（三）完善应收账款管理制度 (17)结论 (19)参考文献 (20)致谢 (21)一、绪论（一）研究背景与意义1.研究背景和理论依据在当前的世界经济全球化处在发展末期的社会经济环境下，中小民营企业正需要已以更快的速度发展，来紧紧跟随世界经济形势的快速变化。
对中小银行与中小企业融资关系的再思考
收稿 日期 ：０ ７ ９—１ ２ ０ —０ ７ 修 回 日期 ：０ ７ ２—１ ２ ０ —１ ０
（ ） 企业 贷款 过 程 中往 往会 形成 了较 高 的资产 专 ３小
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企匏 学 院 学 报 （ 社会科学版）
２ ０ 年 １月 ０８ 第 ２ ５卷 第 １ 期
Ｊ ｕｎ ｌｏ ｉＵ ｉｅｓｔ（ ｏ ｉｌＳ ｉｎ ｅ ） ｏ ｒａ ｆＨｅ ｎｖ ｒｉ Ｓ ｃａ ｃｅ ｃ ｓ ｙ
Ｊ ｎ． ２ ８ Ｖｏ． Ｎｏ． ａ ０ｏ １２５ １
对 中小 银 行 与 中 小 企 业 融 资 关 系 的 再 思 考
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（ 上海财经大学 经济学 院 ， 上海 摘
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要： 国内外 中小企业借 贷活动 中普遍 存在着“ 小银行优 势” 关 系型融资理论 可 以很好地 解释 民营 中小企业 ，
贷款 中“ 小银行优势” 存在 的原 因。 由于 民营 中小企 业和银 行 的融资关 系属于 关系 型融资 ， 国有 大银行 在从 而 事关系型融资时存在诸 多劣势 ， 民营中小银行对 于民营 中小企业借贷 的意义是 非常重大。虽然 国有 商业银行 被 金融管理 当局寄 以厚望 ， 却难 以对 民营 中小企业融资做 出实质性贡献 ， 民营 中小企 业发放 关 系型贷款 的主力 对
（） １ 因为信 息透 明度 过低 ， 多 数 中小 企业 （ 些 高 大 某
根 据 威廉 姆 森 的 关 系合 约 理论 ， 易 的特 性决 交
科技 企业 除外 ） 无法 从 资本 市场 上 直接 融 资 ；２ 在 定 了交 易所 适宜 的合 约 形式 。交 易 不 确定 性 高 、 （）
抵押 的通 用资产 少 ， 限制 了 中小企业 的负债 能力 ； 中 的 交易适 宜 于市 场型 合约 。 中小企业 的融 资 服务具
中小企业融资中的银企关系探讨
中小企业融资中的银企关系探讨摘要：中小企业贷款难，主要是银行与中小企业的关系存在问题。
影响二者关系的主要原因是：中小企业信用水平偏低，银企之间信息不对称，担保机构运作不规范及银行对资本市场发展认识不足等。
应采取的对策是：建立健全中小企业信用体系，完善担保体系，同时商业银行应进一步转变营销观念，建立为中小企业服务的金融体系等。
目前，中小企业贷款难与银行放款难现象较为突出，这说明银行与企业二者之间缺乏有效的沟通和协调。
中小企业和银行这种非正常的关系不但阻碍了中小企业的正常经营和发展，同时也大大降低了银行业的效益。
由于我国中小企业数量众多，资金需求量大，所以对银行业来讲，这无疑是一个巨大而尚未有效开发的市场。
银行要想占领这一市场，中小企业要想取得贷款，二者就必须建立良好的长期稳定的合作关系。
一、影响银行与中小企业关系的原因分析（一）中小企业信用水平偏低，银行普遍存在“惜贷”行为据中国人民银行调查资料显示：截至2000年末，在中行、建行、农行、工行及交行开户的62656户改制企业中，有32140户被金融债权管理部门认定为逃废金融债务，; 占改制企业的%，其中多数为中小企业。
由于我国正处于计划经济向市场经济转轨的特殊时期，市场发育不成熟，信用体系极不完善，许多中小企业缺乏信用观念，在交易和融资关系中不讲信用，一些企业只想贷款，根本就不想还贷，一些企业借兼并、破产、重组之机，假破产，真逃债，大量银行债权难以收回，再加上地方保护、政府干预和惩治失信行为的法律缺位，使逃废银行债务现象加重。
作为银行来讲，为了规避信贷风险，层层上收贷款权限，实行了严格的贷款责任制，提高了放贷条件，出现了较为普遍的“惜贷”行为。
毕业论文（二）信息不对称使银行和中小企业关系疏远信息不对称是指交易双方的一方拥有相关的信息而另一方没有，或一方比另一方拥有更多的相关信息，从而对信息劣势者的决策造成不利影响。
在金融市场上，作为借款者的企业一般比银行更清楚投资项目成功的概率和偿还贷款的条件及动机。
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中小银行与中小企业融资关系研究中小企业对我国国民经济发展起到了至关重要的推动作用，然而资金不足仍然是阻碍其发展的重大难题。
因此从金融结构理论出发，选取我国深市中小板2010年至2012年上市企业上市前的相关数据为研究样本，实证检验我国现阶段中小银行与中小企业信贷融资的关系。
结果表明，中小银行对中小企业信贷融资具有促进作用。
标签：中小银行；中小企业；信贷融资1引言关于中小银行与中小企业规模匹配共生的理论，最早由西方学者Strahan & Weston（1996）提出。
该理论发现，银行规模与中小企业银行借款之间呈现出强烈的反向增长趋势；大银行不愿意向规模较小、资金需求也较小的中小企业贷款，而中小银行则天生是中小企业的合作伙伴。
我国学者林毅夫和李永军（2001）也对此问题展开了研究，他们认为中小银行愿意与中小企业形成长期合作的关系，除了因为它们规模小，无法满足更多大企业的融资需求之外，还因为它们先天具有为中小企业提供服务的信息优势。
更进一步地，林毅夫等（2009）提出最优金融结构理论，其核心观点是经济体在不同发展阶段的要素禀赋结构决定了具有比较优势的产业技术结构、企业规模和风险特性，与该阶段实体经济金融服务需求相适应的金融结构是最优的，具有动员配置资金、降低系统性风险的功能，有利于促进实体经济发展。
而我国中小企业在产业结构中居于主体地位，这是由现阶段的要素禀赋结构决定的；根据银行业专业化与分工的理论的要求，中小银行应该发挥自身优势，满足中小企业外部融资的需求。
2研究假设就我国目前经济结构而言，中小银行在信息成本、代理成本和地域方面对中小企业贷款具有独特优势，并且其在中小企业信贷融资中占据越来越重要的地位。
然而，其是否履行了分工与专业化的职能，能否真正对中小企业融资问题有所缓解却不得而知。
因此，试图以我国中小板上市公司上市前的数据为样本，实证检验我国现阶段中小银行与中小企业信贷融资的关系，提出假设：中小银行贷款的市场份额越大，中小企业获得的信贷融资越多。
3样本选择与数据来源3.1样本选择本文选取2010-2012年在深圳证券交易所中小企业板块发布招股说明书的公司作为实证研究对象。
主要原因有两个：第一，我国多数中小企业存在信息不透明、披露不完整的特点，其微观数据很难收集，而上市中小企业往往经营状况较好，超出一般中小企业水准，并且会以直接融资为主要获取资金的渠道；第二，证监会于2012年10月发布我国历史上第八次IPO暂停公告，直至2014年1月才恢复新股上市，历时15个月，跨度较大，期间经济发展、制度变更等因素都会影响实证最终结果。
另外，由于企业招股说明书披露的是上市前的信息，因此本文实际研究的是中小企业2009-2011年的信贷融资情况。
在2010-2012年发布招股说明书的371个样本的基础上，本文根据以下原则剔除相应的样本：（1）数据不全的样本，尤其是缺少银行借款数据的企业，32个；（2）不符合中小企业标准的样本，本文以总资产10亿元为限，剔除规模过大的企业99个。
最终获得有效样本240个。
3.2数据来源本文研究数据全部由手工处理，主要通过以下几个渠道收集：（1）分省的宏观及各银行贷款数据来自于2009-2011年《中国金融年鉴》，部分缺失数据通过平滑法补全，四大行各省贷款数据利用2005年以前披露金额的比例换算得出。
（2）中小企业财务数据来自于国泰安CSMAR金融数据库，记录不全的数据通过翻阅巨潮资讯网披露的中小企业招股说明书获取。
4变量选取与模型构建4.1被解释变量本文参考钟丹（2012）、陶向阳（2014）等人的做法，选取样本企业的短期借款与长期借款之和，再除以总资产得到的标准化值作为被解释变量，即银行借款（LOAN）。
银行借款越大，表明企业获得的信贷融资越多。
4.2解释变量本文参考林毅夫（2008）的方法，利用各省份银行业金融机构贷款总额减去各省份四大国有商业银行贷款总额，再除以总额得出的相对数表示。
根据前文理论分析，中小银行规模越大，中小企业获得的信贷融资越多，因此该值的预测符号为正。
4.3控制变量由于企业信贷融资规模一定程度上还受企业自身因素和宏观经济因素影响，因此本文参考Khurana et al.（2006）、姚耀军和董钢锋（2015）引入资产对数（lnK）、净资产收益率（ROE）、金融发展（DEV）、金融结构（BS）作为控制变量。
鉴于上述分析，本文选构建如下线性回归模型，用以研究中小银行规模与中小企业融資的关系问题。
5实证结果本文选取SPSS 16.0为统计分析工具，下面依次从描述性分析、相关性分析和回归分析的角度对全部240个观测样本进行实证研究，以此来对研究假设进行检验。
5.1描述性分析本文对各变量的极差、最小值、最大值、均值以及标准差进行了描述性统计分析。
被解释变量银行贷款（LOAN）的标准差为11.44，说明不同样本企业的信贷融资情况差异很大；均值为19.96，说明信贷融资仍然是中小企业获得资金的主要方式。
解释变量中小银行规模（SMB）的标准差为 4.16，说明全国各省市自治区中小银行的市场份额存在一定差异；均值为54.77，说明我国中小银行正在银行业结构中扮演着越来越重要的角色，金融业格局正在趋于分工与专业化。
控制变量资产对数（lnK）、净资产收益率（ROE）是反映中小企业财务特征的变量，总体来看样本企业资质存在较大差距，有利于更准确地分析企业信贷与中小银行规模的关系；金融发展（DEV）、金融结构（BS）是反映各地区宏观经济特征的变量，总体来看我国的金融结构为“银行主导型”，企业主要通过银行借款来融资。
5.2相关性分析本文对假设所涉及的变量进行相关性分析，得出皮尔森相关性系数的结果。
解释变量中小银行规模（SMB）与被解释变量银行贷款（LOAN）的相关系数为0.178，在1%的水平上显著正相关，说明中小银行规模的扩大对中小企业银行信贷的增加具有促进作用，初步证实本文的假设。
除此之外，金融结构（BS）与中小银行规模（SMB）、资产对数（lnK）和金融发展（DEV）也存在5%水平下的显著相关关系，为了避免产生多重共线性的问题，接下来的回归分析，本文将采用逐步回归法来研究分析。
5.3回归分析如表1所示，Model0是一次回归法得出的统计结果；Model1至Model4为逐步回归法得出的统计结果，是在考虑全部解释变量和控制变量对被解释变量作用大小、显著性程度的基础上，由大到小逐个引入方程的统计结果，并且对被解释变量作用不显著的变量可能始终不会被引入方程，因而最终金融结构（BS）控制变量可能由于共线性问题未能被引入方程。
5.3.1一次回归法（Model0）就变量之间相关程度而言，中小银行规模（SMB）的系数为0.345，在10%的水平上显著，说明中小银行规模（SMB）与银行贷款（LOAN）显著正相关，进一步证实了本文的假设。
其他变量，包括资产对数（lnK）、净资产收益率（ROE）、金融发展（DEV），也均通过了显著性水平为10%的检验，除了金融结构（BS），其P值为0.493，对银行贷款（LOAN）的作用不显著。
就方程总体而言，调整后的拟合优度为0.078，说明Model0可以解释中小企业银行贷款情况影响因素的7.8%。
总体来说，Model0具有统计意义，但只能通过较低水平的检验。
5.3.2逐步回归法（Model1-Model4）从Model1到Model4，解释变量中小银行规模（SMB）的系数均为正数，且均通过了显著性水平为5%的检验。
这充分说明在不考虑企业自身因素和地区经济发展因素的情况下，中小银行规模的大小对中小企业银行贷款的获取存在显著的正向影响，验证了本文的假设1，即中小银行贷款的市场份额越大，中小企业获得的信贷融资越多，中小银行贷款与中小企业融资具有匹配性。
从企业经营水平角度看，资产对数（lnK）和净资产收益率（ROE）的系数也都在5%的显著性水平上顯著。
其中，资产对数的系数总为正，说明企业资产所代表的企业规模越大、经营情况越好、信誉水平越高，企业就越容易获得银行贷款，进行信贷融资；净资产收益率的系数总为负，与预测符号相反，可能的解释为当企业通过负债经营表现出较好的盈利能力时，希望通过加大借款金额来继续扩张规模、开拓市场，然而出于边际效用递减的原理，银行无法对企业的可持续盈利做出判断，因此不愿意发放贷款。
从地区经济发展角度看，金融发展（DEV）的系数通过了显著性水平为5%的检验，但与被解释变量银行贷款（LOAN）呈负相关关系，与预测符号相反，这可能是由于目前我国四大国有商业银行贷款仍占近一半的份额，并且经济越发达的地区大企业融资需求也越旺盛，根据信贷配给原则，大企业大量的信贷融资会挤占中小企业银行贷款的份额，因此相对而言，该地区的中小企业信贷可获性就会下降；金融结构（BS）由于对中小企业银行贷款没有显著作用而未被引入回归方程。
从模型整体角度看，从Model1到Model4，F值均通过了显著性水平为5%的检验，说明模型整体显著；调整后的拟合优度分别为0.028、0.050、0.066和0.080，Model4的拟合程度最好，此时模型可以解释的中小企业信贷融资影响因素为8%，模型具有统计意义。
综上所述，模型最终表示为：LOAN=-87.354+0.407SMB+4.624lnK-0.143ROE-0.089DEV6结论中小企业是推动我国国民经济发展的中坚力量，但资金不足一直是阻碍其蓬勃发展的重大难题。
根据前文理论分析与实证检验，本文得出如下结论：中小银行贷款的市场份额越大，中小企业获得的信贷融资越多，中小银行与中小企业融资具有匹配性。
这与国内外大多数学者的研究结果相同，中小银行凭借其在信息成本、代理成本和地域上的优势，与地方中小企业形成长期互动与共同监督的合作关系，对中小企业“软信息”的掌握更为准确，易于快速高效地做出决策，向中小企业发放关系型贷款，同时当地政府对中小银行的扶持与对中小银行与中小企业优良信贷关系的建立也做出了很大的贡献。
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