《MBA财务管理讲义》PPT课件
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《财务管理MBA教案》课件
《财务管理MBA教案》PPT课件第一章：财务管理概述1.1 财务管理的定义与目的解释财务管理的核心概念和目标强调财务管理在企业运营中的重要性1.2 财务管理的主要内容介绍财务管理的主要领域，包括资本预算、资本结构、现金管理、财务报告等1.3 财务管理的基本原则和方法探讨财务管理的基本原则，如风险与收益平衡、资金时间价值等介绍财务管理的方法，如比率分析、现金流量分析等第二章：财务报表分析2.1 财务报表的基本构成解释资产负债表、利润表和现金流量表的编制方法和内容2.2 财务比率分析介绍财务比率的概念和作用分析常用的财务比率，如流动比率、速动比率、债务比率等2.3 财务趋势分析解释财务趋势分析的目的和方法利用财务数据进行趋势分析，评估企业的财务状况和performance第三章：资本预算与投资决策3.1 资本预算的概念与重要性解释资本预算的含义和其在企业决策中的重要性3.2 现金流量估计介绍现金流量估计的方法和注意事项分析不同投资项目的现金流量特点3.3 投资决策方法介绍投资决策的常用方法，如净现值法、内部收益率法、回收期法等分析各种方法的优缺点和适用情况第四章：资本结构与融资决策4.1 资本结构的概念与作用解释资本结构的含义和其在企业融资决策中的重要性4.2 资本成本的估计介绍资本成本的概念和估计方法分析不同融资方式对企业资本成本的影响4.3 融资决策与财务杠杆介绍融资决策的原则和方法分析财务杠杆的作用和风险第五章：现金管理5.1 现金管理的重要性与目标强调现金管理在企业运营中的关键作用和目标5.2 现金流量的估计与分析介绍现金流量的概念和估计方法分析现金流量对企业运营和财务状况的影响5.3 现金管理策略与工具介绍现金管理的基本策略和工具，如现金储备管理、应收账款管理、应付账款管理等分析各种策略和工具的适用情况和效果第六章：风险与收益管理6.1 风险管理的基本概念解释风险的定义和分类，以及风险管理的重要性讨论风险管理的基本原则和方法6.2 收益管理介绍收益管理的概念和目标分析收益管理的策略和工具，如价格策略、产品组合策略等6.3 金融市场与金融工具介绍金融市场的基本概念和功能分析金融工具的种类和特点，如股票、债券、期货等第七章：股利政策与股票回购7.1 股利政策的含义与作用解释股利政策的定义和其在企业财务管理中的重要性分析股利政策对股东价值和企业价值的影响7.2 股利政策的类型与决策因素介绍常见的股利政策类型，如固定股利政策、剩余股利政策等讨论影响股利政策的决策因素，如企业盈利、现金流量、投资需求等7.3 股票回购的动机与影响解释股票回购的概念和动机分析股票回购对企业资本结构、股东权益和股价的影响第八章：国际财务管理8.1 国际财务管理的基本概念解释国际财务管理的定义和目的强调国际财务管理在全球化经济中的重要性8.2 外汇风险管理介绍外汇风险的类型和影响分析外汇风险管理的方法和工具，如远期合约、期权等8.3 国际财务报表的转换与分析解释国际财务报表的转换方法，如外币折算、汇兑损益等介绍国际财务报表分析的方法和技巧第九章：个人财务管理9.1 个人财务管理的基本原则解释个人财务管理的核心原则，如预算、储蓄、投资等强调个人财务管理对个人和家庭的重要性9.2 个人财务规划与决策介绍个人财务规划的方法和步骤分析个人财务决策的类型和影响因素，如消费、投资、退休等9.3 个人理财产品与工具介绍个人理财产品的种类和特点，如储蓄账户、债券、股票等分析不同理财工具的适用情况和风险收益特点第十章：财务管理案例分析10.1 财务管理案例分析的方法与步骤解释财务管理案例分析的目的和方法介绍财务管理案例分析的基本步骤，如信息收集、分析、结论等10.2 案例分析实例选择具有代表性的财务管理案例进行详细分析讨论案例中的财务管理问题、解决方案及其效果强调案例分析报告的清晰性、逻辑性和完整性第十一章：财务分析与评价11.1 财务分析的基本方法介绍财务分析的主要方法，包括比率分析、趋势分析、现金流量分析等。
MBA财务管理课件：财务分析
企业的长期偿债能力，是指支付长期债务的能力。 从长期来看，所有的债务都需要偿还。长期偿债能力的 分析既要重视资产负债表反映的偿债能力，也要分析损 益表反映的偿债能力。我们可以将衡量长期偿债能力的 比率分为存量比率和流量比率。
MBA财务管理课程
1．总债务存量比率 （1）资产负债率 资产负债率的计算公式如下：
MBA财务管理课程
1．偿债能力 偿债能力是企业赖以生存和发展的前提。企业的短
期偿债能力主要取决于流动资产与流动负债的对比关系； 资本结构是反映企业长期偿债能力的重要标志，企业长 期负债、短期负债和所有者权益等资金之间是否保持合 理的比例关系影响长期偿债能力。偿债能力直接关系到 企业是否能够持续经营，对偿债能力的分析，是判断企 业财务状况稳定与否的重要依据。
MBA财务管理课程
3．传统杜邦分析法的缺陷 传统杜邦分析法虽然已被广泛应用，但存在以下缺陷：
（1）总资产与净利润不匹配 总资产是全部资产提供者享有的权利，净利润是属
于股东的，因此不能反映实际的回报率。可以计算要求 分享收益的股东、有息负债的债权人投入的资本，以及 这些资本产生的收益。 （2）没有区分经营活动损益和金融活动损益
析财务，一是对内部管理因素进行了分析，二是对资本 结构和风险进行了分析。 权益净利率＝资产利润率×权益乘数 权益乘数 ＝1÷（1－资产负债率） 资产利润率＝销售净利率×总资产周转率 销售净利率＝净利润÷销售收入 资产周转率＝销售收入÷总资产 资产负债率＝负债总额÷总资产
MBA财务管理课程
2．杜邦分析图提供了各主要财务指标相互关系的信息 （1）权益净利率是一个综合性最强的财务比率，是杜邦分
MBA财务管理课程
权益净利率
资产利润率
销售净利率
×
MBA财务管理课程
1．总债务存量比率 （1）资产负债率 资产负债率的计算公式如下：
MBA财务管理课程
1．偿债能力 偿债能力是企业赖以生存和发展的前提。企业的短
期偿债能力主要取决于流动资产与流动负债的对比关系； 资本结构是反映企业长期偿债能力的重要标志，企业长 期负债、短期负债和所有者权益等资金之间是否保持合 理的比例关系影响长期偿债能力。偿债能力直接关系到 企业是否能够持续经营，对偿债能力的分析，是判断企 业财务状况稳定与否的重要依据。
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3．传统杜邦分析法的缺陷 传统杜邦分析法虽然已被广泛应用，但存在以下缺陷：
（1）总资产与净利润不匹配 总资产是全部资产提供者享有的权利，净利润是属
于股东的，因此不能反映实际的回报率。可以计算要求 分享收益的股东、有息负债的债权人投入的资本，以及 这些资本产生的收益。 （2）没有区分经营活动损益和金融活动损益
析财务，一是对内部管理因素进行了分析，二是对资本 结构和风险进行了分析。 权益净利率＝资产利润率×权益乘数 权益乘数 ＝1÷（1－资产负债率） 资产利润率＝销售净利率×总资产周转率 销售净利率＝净利润÷销售收入 资产周转率＝销售收入÷总资产 资产负债率＝负债总额÷总资产
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2．杜邦分析图提供了各主要财务指标相互关系的信息 （1）权益净利率是一个综合性最强的财务比率，是杜邦分
MBA财务管理课程
权益净利率
资产利润率
销售净利率
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MBA企业理财讲义ppt课件
财务劣势 融资渠道少 企业财务不稳定 法人所得税 投资者风险大 合伙人风险较大 设立严格 企业存续期短 财务管理机制 外部约束 抵御财务经营 不太灵活 风险能力低下
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14
4、财务管理的目标与内容
一个企业（或者组织）要提高管理 效率，首先必须明确其管理的目标。 然后，围绕目标展开各项管理活动。
➢ 资金分配过程中形成的财务关系
企业与国家（政府）之间的税务关系
企业与投资者（出资者）的财务成果分配关系
()
投资者与经营者、企业员工的利益分享关系
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7
企业中主要的财务关系（二）
从现代企业的“两权分离”角度来认识， 企业中存在的主要财务关系包括： ➢ 企业所有者与经营者之间的财务关系 ➢ 企业终极所有者与企业法人之间的财务关系 ➢ 企业内部不同管理层次经营者之间的财务关系 ➢ 企业所有者与债权人之间的财务关系
金的平衡。这包括：资金量的平衡、资
金结构的平衡、资金时间上的平衡。
()
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18
5、理财环境与财务管理
所谓“理财环境”，是指对企业财务产 生影响的外部条件与状况。主要的财务环境 包括：税收环境、金融环境、宏观经济环境。
税收环境对企业财务有何影响？
金融环境对企业财务有何影响？
宏观经济环境对企业财务有何影响？
财务管理的目标是什么？ 财务管理有哪些内容？ 财务管理的中心是什么？
()
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15
财务管理的目标是什么？
财务管理目标又称“理财目标”，是指企业进行
财务活动所要达到的根本目的，是评价企业财务活动 是否合理的标准。它决定着财务管理的基本方向。
企业的管理目标按照财务管理内容的层次性可以 分为：整体财务目标和具体财务目标。
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4、财务管理的目标与内容
一个企业（或者组织）要提高管理 效率，首先必须明确其管理的目标。 然后，围绕目标展开各项管理活动。
➢ 资金分配过程中形成的财务关系
企业与国家（政府）之间的税务关系
企业与投资者（出资者）的财务成果分配关系
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投资者与经营者、企业员工的利益分享关系
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7
企业中主要的财务关系（二）
从现代企业的“两权分离”角度来认识， 企业中存在的主要财务关系包括： ➢ 企业所有者与经营者之间的财务关系 ➢ 企业终极所有者与企业法人之间的财务关系 ➢ 企业内部不同管理层次经营者之间的财务关系 ➢ 企业所有者与债权人之间的财务关系
金的平衡。这包括：资金量的平衡、资
金结构的平衡、资金时间上的平衡。
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5、理财环境与财务管理
所谓“理财环境”，是指对企业财务产 生影响的外部条件与状况。主要的财务环境 包括：税收环境、金融环境、宏观经济环境。
税收环境对企业财务有何影响？
金融环境对企业财务有何影响？
宏观经济环境对企业财务有何影响？
财务管理的目标是什么？ 财务管理有哪些内容？ 财务管理的中心是什么？
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财务管理的目标是什么？
财务管理目标又称“理财目标”，是指企业进行
财务活动所要达到的根本目的，是评价企业财务活动 是否合理的标准。它决定着财务管理的基本方向。
企业的管理目标按照财务管理内容的层次性可以 分为：整体财务目标和具体财务目标。
MBA-财务管理课件 第1讲
个人理财资料： 个人理财资料：.doc
（二）财务管理内涵的一般考察 2、财务管理客体 、
公司财务管理最直接的客体：现金及其流转。 公司财务管理最直接的客体：现金及其流转。 ● 现金的短期流转 ● 现金的长期流转
现金流转图.doc
（三）财务管理学的核心课程 初级财务管理，也称财务管理通论， 初级财务管理，也称财务管理通论，概要 讲述财务管理原理和财务管理基本框架知识。 讲述财务管理原理和财务管理基本框架知识。 中级财务管理，主要研究筹资、投资、 中级财务管理，主要研究筹资、投资、营 运资本、收益分配等财务管理的具体问题。 运资本、收益分配等财务管理的具体问题。 高级财务管理，主要研究财务预算、 高级财务管理，主要研究财务预算、内部 控制、业绩综合评价、财务战略、 控制、业绩综合评价、财务战略、财务流程再 资产重组、破产清算、集团公司财务管理、 造、资产重组、破产清算、集团公司财务管理、 国际财务管理等财务管理前沿知识。 国际财务管理等财务管理前沿知识。
政府财务关系 （1）公司与政府财务关系 ）公司与政府 出资者财务关系 （2）公司与出资者财务关系 ）公司与出资者 受资者财务关系 （3）公司与受资者财务关系 ）公司与受资者 （4）公司与债权人财务关系 ）公司与债权人财务关系 债权人 债务人财务关系 （5）公司与债务人财务关系 ）公司与债务人 内部各单位财务关系 （6）公司与内部各单位财务关系 ）公司与内部各单位 员工财务关系 （7）公司与员工财务关系 ）公司与员工 社会财务关系 （8）公司与社会财务关系 ）公司与社会
（2）特殊的财务活动 ） 如：资产重组的财务活动、破产清理的财务活动、集团公司的 资产重组的财务活动、破产清理的财务活动、 财务活动、跨国经营的财务活动等。 财务活动、跨国经营的财务活动等。
（二）财务管理内涵的一般考察 2、财务管理客体 、
公司财务管理最直接的客体：现金及其流转。 公司财务管理最直接的客体：现金及其流转。 ● 现金的短期流转 ● 现金的长期流转
现金流转图.doc
（三）财务管理学的核心课程 初级财务管理，也称财务管理通论， 初级财务管理，也称财务管理通论，概要 讲述财务管理原理和财务管理基本框架知识。 讲述财务管理原理和财务管理基本框架知识。 中级财务管理，主要研究筹资、投资、 中级财务管理，主要研究筹资、投资、营 运资本、收益分配等财务管理的具体问题。 运资本、收益分配等财务管理的具体问题。 高级财务管理，主要研究财务预算、 高级财务管理，主要研究财务预算、内部 控制、业绩综合评价、财务战略、 控制、业绩综合评价、财务战略、财务流程再 资产重组、破产清算、集团公司财务管理、 造、资产重组、破产清算、集团公司财务管理、 国际财务管理等财务管理前沿知识。 国际财务管理等财务管理前沿知识。
政府财务关系 （1）公司与政府财务关系 ）公司与政府 出资者财务关系 （2）公司与出资者财务关系 ）公司与出资者 受资者财务关系 （3）公司与受资者财务关系 ）公司与受资者 （4）公司与债权人财务关系 ）公司与债权人财务关系 债权人 债务人财务关系 （5）公司与债务人财务关系 ）公司与债务人 内部各单位财务关系 （6）公司与内部各单位财务关系 ）公司与内部各单位 员工财务关系 （7）公司与员工财务关系 ）公司与员工 社会财务关系 （8）公司与社会财务关系 ）公司与社会
（2）特殊的财务活动 ） 如：资产重组的财务活动、破产清理的财务活动、集团公司的 资产重组的财务活动、破产清理的财务活动、 财务活动、跨国经营的财务活动等。 财务活动、跨国经营的财务活动等。
MBA财务管理(一).pptx
关系
②股东价值最大化
——公司是股东的，实现其利润的最大化 缺点：a.其他利益人利润没有考虑——债 权人
b.没有承担社会责任（养老保险、 环境）
③企业价值最大化
——普通股价值最大化 承担一定社会责任，才能保证企业可持 续发展，和谐共进 公司理财目标——企业价值最大化
四、公司理财的层次性
公司在财务管理过程中必须遵纪守法，严格 按财务制度规定进行财务管理，一般分成三 个层次。
①营业收入
a.确认—按权责发生制原则
b.营业收入划分—主营业务收入，其他业务 收入
c.收入的退回，折让，折扣。
②成本费用
企业在一定期间生产和销售产品所发生 的全部费用—生产费用
管理水平高的企业应进行生产费用预算， 加强管理
生产费用的核算
凡对象化了的费用（归属明确）—— 成本（料、费、工）
非对象化的费用（期间费用）—— 生产费用 费用（管理、财务、营业）
调节利率和物价水平实现国民经济目标的行 为。 财政政策——一国政府借助税收，国家开支 在产品市场上调节总支出以实现国民经济目 标的行为。
概言之：管理资金的科学和艺术
六、公司理财的原则及价值观念
１.公司理财的原则 a.资金效益最大原则 b.资本金保全原则 c.风险和收益均衡原则 d.权，责，利关系协调原则 e.依法理财原则
金融保险，服务业，转让无形资产， 销售不动产——５％税率；
娱乐业——５～２０％；
c.消费税——价内税
国家规定消费税应纳产品所纳的一种税
所有人都交过，如：烟，酒，鞭炮，珠
宝，玉器等。
d.关税——进出口海关的产品
附加税费（流转税之和作为基础）
税——城市维护建设税 一般７％
费——教育费附加
②股东价值最大化
——公司是股东的，实现其利润的最大化 缺点：a.其他利益人利润没有考虑——债 权人
b.没有承担社会责任（养老保险、 环境）
③企业价值最大化
——普通股价值最大化 承担一定社会责任，才能保证企业可持 续发展，和谐共进 公司理财目标——企业价值最大化
四、公司理财的层次性
公司在财务管理过程中必须遵纪守法，严格 按财务制度规定进行财务管理，一般分成三 个层次。
①营业收入
a.确认—按权责发生制原则
b.营业收入划分—主营业务收入，其他业务 收入
c.收入的退回，折让，折扣。
②成本费用
企业在一定期间生产和销售产品所发生 的全部费用—生产费用
管理水平高的企业应进行生产费用预算， 加强管理
生产费用的核算
凡对象化了的费用（归属明确）—— 成本（料、费、工）
非对象化的费用（期间费用）—— 生产费用 费用（管理、财务、营业）
调节利率和物价水平实现国民经济目标的行 为。 财政政策——一国政府借助税收，国家开支 在产品市场上调节总支出以实现国民经济目 标的行为。
概言之：管理资金的科学和艺术
六、公司理财的原则及价值观念
１.公司理财的原则 a.资金效益最大原则 b.资本金保全原则 c.风险和收益均衡原则 d.权，责，利关系协调原则 e.依法理财原则
金融保险，服务业，转让无形资产， 销售不动产——５％税率；
娱乐业——５～２０％；
c.消费税——价内税
国家规定消费税应纳产品所纳的一种税
所有人都交过，如：烟，酒，鞭炮，珠
宝，玉器等。
d.关税——进出口海关的产品
附加税费（流转税之和作为基础）
税——城市维护建设税 一般７％
费——教育费附加
财务管理
财务管理机构(1)
不同企业规模下的财务管理机构
– 小型企业----财务管理与会计管理合一 – 大中型企业----财务管理与会计管理分离
财务管理人员的职能划分
– 财务长(或财务总监)的职能
！ 筹集资金！ 投资及处理与投资者的关系！ 股利分配！与银 行和其他中介机构往来！信用和收款！保险
– 主计长(或总会计师)的职能
财务管理的目标(1)
企业利润最大化目标
选择此目标的理由 • 生产经营活动→追求剩余产品→以利润为衡量 依据。 • 利润最大化是企业获得资本的最有利条件→拥有 资本就等于取得了各种经济资源的支配权→利润 最大化有利于资源的合理配置。 • 追求企业利润最大化目标→整个社会财富实现最 大化。
财务管理目标(2)
第2讲 财务管理的价值理论
第1节 资金的时间价值
资金时间价值
资金的时间价值 指资金在运用过程中可以不断地增值，
即资金通过周转使用产生的利润而实现增值。
含义
– – 不同时点上的资金的价值不相同 资金投入生产经营活动后，周转的时间越长、速度越快，投 资者所获利润越多，实现的增值越大。 – 在考虑风险的情况下，资金的时间价值表现为投资收益减去 风险报酬(包括通货膨胀补偿)后的“净收益”。 – 资金投资于不同的行业将产生不同的投资收益，但由于资金 追逐利润的特性，因而最终会在各行业之间形成一个平均收益 值。
企业内部财务管理体制
规定企业内部各项财务活动的运行方式，确定企业内部 各级部门之间的财务关系。建立企业内部财务管理体制 基本原则是分级分权管理，责权利相结合。 两种常用的经济核算方式
– 小型企业---- 一级核算方式 – 大中型企业---- 二级核算方式
内部财务管理体制涉及的主要问题
MBA财务管理01[33页]
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,将其用于风险更高的项目,这会造成债权人风险与 收益的不对称。所有者也可能在未征得现有债权人 同意的情况下,要求经营者举借新债,因而偿债风险 相应增大。
所有者与债权人的上述利益冲突,可以通过以下 方式解决
(1)限制性借债。 (2)收回借款或停止借款
即企业向债权人借人资金，并按借款合同的规定按 时支付利息和归还本金所形成的经济关系，体现着债权、 债务关系。
MBA财务管理课程
3. 企业与政府之间的财务关系 即政府作为社会管理者，强制和无偿参与企业
分配，同时对企业承担社会道义、实施各项财政经 济政策所形成的经济关系，体现着国民收入分配与 再分配所形成的特定分配关系。 4. 企业与客户之间的财务关系
1.1.4 财务管理与其他学科的关系 财务管理和经济学、会计学、管理学及数学这
四门学科的关系最为密切。它是建立在经济学的理 论基础之上，利用会计提供的信息资料，运用数学 方法和手段，按照管理学的一般原则进行研究的科 学。
MBA财务管理课程
1.2. 财务管理的目标
1.2.1 企业的目标 1．生存
企业在市场中生存下去的基本条件是“以收抵支” 和“到期偿债”。
MBA财务管理课程
1.2.3 利益冲突的协调 1．所有者与经营者冲突的协调
如果企业的经营管理者不是拥有企业全部股权， 就有可能出现代理问题。
解决代理问题的最好办法是，把经营管理者的报 酬与企业的业绩联系起来，并对经营管理者实施必 要的监督。
MBA财务管理课程
2．所有者与债权人利益冲突的协调 所有者可能要求经营者改变举债资金的原定用途
MBA财务管理课程
图1-1 企业财务活动
MBA财务管理课程
1.1.2 财务关系
企业的财务活动具有社会性，体现着各种经济利益 关系，即财务关系。企业财务关系主要包括以下几个方 面： 1. 企业与投资者之间的财务关系
所有者与债权人的上述利益冲突,可以通过以下 方式解决
(1)限制性借债。 (2)收回借款或停止借款
即企业向债权人借人资金，并按借款合同的规定按 时支付利息和归还本金所形成的经济关系，体现着债权、 债务关系。
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3. 企业与政府之间的财务关系 即政府作为社会管理者，强制和无偿参与企业
分配，同时对企业承担社会道义、实施各项财政经 济政策所形成的经济关系，体现着国民收入分配与 再分配所形成的特定分配关系。 4. 企业与客户之间的财务关系
1.1.4 财务管理与其他学科的关系 财务管理和经济学、会计学、管理学及数学这
四门学科的关系最为密切。它是建立在经济学的理 论基础之上，利用会计提供的信息资料，运用数学 方法和手段，按照管理学的一般原则进行研究的科 学。
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1.2. 财务管理的目标
1.2.1 企业的目标 1．生存
企业在市场中生存下去的基本条件是“以收抵支” 和“到期偿债”。
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1.2.3 利益冲突的协调 1．所有者与经营者冲突的协调
如果企业的经营管理者不是拥有企业全部股权， 就有可能出现代理问题。
解决代理问题的最好办法是，把经营管理者的报 酬与企业的业绩联系起来，并对经营管理者实施必 要的监督。
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2．所有者与债权人利益冲突的协调 所有者可能要求经营者改变举债资金的原定用途
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图1-1 企业财务活动
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1.1.2 财务关系
企业的财务活动具有社会性，体现着各种经济利益 关系，即财务关系。企业财务关系主要包括以下几个方 面： 1. 企业与投资者之间的财务关系
MBA财务管理讲义全集17第二节固定资产(PPT 174)
• 工程材料应设置“工程物资”科目核算
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37
会计学
自建工程各类耗费的账务处理①
• 购买工程需用材料，按实际支付的价款， 借记“工程物资”科目，贷记“银行存 款”等科目。
• 企业建造固定资产领用材料时，应按领 用材料的实际成本，借记“在建工程” 科目，贷记“工程物资”科目。
3
会计学
以下哪些应作为固定资产？
• 炼钢厂运输用的一辆汽车（单价10万元） • 计算机公司为出售制造的计算机（单价1.5万
元） • 制衣厂用的缝纫机（单价150元） • 企业为一次性存放物品建造的仓库（造价5万
元，使用期10个月）
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4
会计学
一、固定资产的分类与计价
精品资料网
7
会计学
讨论题
• 为什么固定资产会有三种不同的计价？
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8
会计学
生产经营用固定资产
• 生产经营用固定资产是指参加生产经营过程或 直接服务于生产经营过程的各种房屋及建筑物、 机器设备、运输设备和工具器具等。
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29
会计学
1、购如不需要安装的固定资产的核算
• 计价：以实际支付的固定资产买价、税 金和包装运杂费等作为固定资产原价
• 账务处理：购买后，按支付的金额借记 “固定资产”科目，贷记“银行存款” 等科目。
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30
会计学
2、购入需要安装固定资产的核算
• 计价：以实际支付的固定资产买价、税 金、包装运杂费和安装调试费等作为固 定资产原价。
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42
会计学
第一步 购进工程材料
• 借：工程物资 150 000
• 贷：银行存款
150 000
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会计学
自建工程各类耗费的账务处理①
• 购买工程需用材料，按实际支付的价款， 借记“工程物资”科目，贷记“银行存 款”等科目。
• 企业建造固定资产领用材料时，应按领 用材料的实际成本，借记“在建工程” 科目，贷记“工程物资”科目。
3
会计学
以下哪些应作为固定资产？
• 炼钢厂运输用的一辆汽车（单价10万元） • 计算机公司为出售制造的计算机（单价1.5万
元） • 制衣厂用的缝纫机（单价150元） • 企业为一次性存放物品建造的仓库（造价5万
元，使用期10个月）
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会计学
一、固定资产的分类与计价
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会计学
讨论题
• 为什么固定资产会有三种不同的计价？
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会计学
生产经营用固定资产
• 生产经营用固定资产是指参加生产经营过程或 直接服务于生产经营过程的各种房屋及建筑物、 机器设备、运输设备和工具器具等。
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1、购如不需要安装的固定资产的核算
• 计价：以实际支付的固定资产买价、税 金和包装运杂费等作为固定资产原价
• 账务处理：购买后，按支付的金额借记 “固定资产”科目，贷记“银行存款” 等科目。
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2、购入需要安装固定资产的核算
• 计价：以实际支付的固定资产买价、税 金、包装运杂费和安装调试费等作为固 定资产原价。
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会计学
第一步 购进工程材料
• 借：工程物资 150 000
• 贷：银行存款
150 000
相关主题
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- 3、如文档侵犯您的权益，请联系客服反馈,我们会尽快为您处理(人工客服工作时间：9:00-18:30)。
财务管理的目标是企业理财活动所希望实现 的结果。 （二）关于财务管理目标的不同观点
利润最大化 资本利润率最大化 企业价值最大化
利润、资本利润率最大化最大化的局限：
没有考虑风险的影响。 没有考虑资金的时间价值。 易导致企业产生短期行为。
企业价值最大化
n
FCFt
V 企业价值不是其账面价值，而是其市场价
1、会计报表
一、资产类 （一）流动资产
1、货币资金 2、应收帐款 3、存货 流动资产合计
资产负债表
×××2年 ×××1年 二、负债类 （一）流动负债 1、短期借款 2、应付帐款 流动负债合计 （二）长期负债
（二）长期资产 1、长期投资 2、固定资产原值
长期借款 长期负债合计 （三）股东权益
减：固定资产折旧
流转税缴纳 （增值税、营业税、消费税、销售税金及附加） 成本费用补偿 利润形成 缴纳所得税 税后利润分配
（二）财务关系（经济关系） 企业在财务活动中与有关各方所发生的经济
利益关系。 1、企业与税务部门之间的财务关系 2、企业与投资者之间的财务关系 3、企业与受资者之间的财务关系 4、企业与债权人之间的财务关系 5、企业与债务人之间的财务关系 6、企业内部各单位之间的财务关系 7、企业与职工之间的财务关系
项目投资管理与营运资金管理
项目投资管理（固定资产）： 可行性分析
证券投资管理（风险与收益） 营运资金管理 （流动资产—现金、应收账款、存货）：
沉淀与流失问题
筹资管理
筹资方式：直接投资、银行贷款、发行优先股、 普通股、发行债券、内部积累、 商业信用、融资租赁
资本结构：借入资本/权益资本
收益分配管理
=销售额×增值率×增值税率
小规模纳税人： 增值税=销售额×征收率 （平衡点）增值率＝征收率/增值税率
=４％÷１７％＝２３．５３％
实际增值率=２３．５３％ 两种纳税人纳税人相同 实际增值率＞２３．５３％ 选择小规模纳税人 实际增值率＜２３．５３％ 选择一般纳税人
公司若为小规模纳税人： 应交增值税=200 000 000× 7‰ =1 400 000
t
(1 i ) 值，它反映了企业未来t的潜0在获利水平。
优点：考虑了资金时间价值和风险因素。
有利于克服企业短期行为。
三、财务管理的方法
财务预测 财务决策 财务预算 财务控制 会计核算 财务分析
★首先了解财务管理六种方法的基本含义 ★其次了解财务管理六种方法的内在逻辑关系 ★再次了解财务管理的两大循环 ★重点掌握财务分析的方法
公司若为一般纳税人： 应交增值税=200 000 000× 1．5% ×17%=510 000
小规模纳税人比一般纳税人多纳税890 000
建议公司向税务局申请作一般纳税人，或作小 规模纳税人要求降低税率。 理论税率为：1．5% ×17%= 2．55‰ ，
二、财务管理的目标 （一）财务管理目标的概念：
四、 利润总额
减：所得税
五、 净利润
表 ××2年 ××1年 ××0年
现金流量表
项目
金额
一、经营活动产生的现金流量
销售商品、提供劳务收到的现金…
现金流入小计
购买商品、接受劳务支付的现金…
现金流出小计
经营活动产生的现金流量净额
二、投资活动产生的现金流量
收回投资所收到的现金…
现金流入小计
投资支付的现金…
现金流出小计
投资活动产生的现金流量净额
三、筹资活动产生的现金流量
吸收投资所收到的现金…
现金流入小计
偿还债务所支付的现金…
现金流出小计
筹资活动产生的现金流量净额
现金及现金等价物净增加额
2、审计报告 审计报告出具四种基本类型审计意见：
• 无保留意见的审计报告(范围段、意见段) • 保留意见的审计报告(范围段、说明段、意见段) • 否定意见的审计报告(范围段、说明段、意见段) • 拒绝表示意见的审计报告(范围段、说明段、意见段)
★如何协调财务关系？
一个真实的案例：
光明科技有限公司2001年销售额为2 亿元，产品增值率1．5%，当地税务局认 定其为小规模纳税人，并考虑其产品销 售额高、增值率低的特点，核定其征收 率为7‰，该公司当年实际缴纳增值税， 100万，分析其纳税情况并提出筹划方案。
一般纳税人： 增值税=销售额×增值税率-购进额×增值税率
财务管理
财务管理
第一篇 第二篇 第三篇 第四篇 第五篇
财务管理基础 长期投资决策 风险与收益 营运资本管理 长期筹资决策
第一篇 财务管理基础
一、财务管理的内涵 二、财务管理的目标 三、财务管理的方法
一、 财务管理的内涵
财务原始含义：关于财产物资方面的事务。
★财务管理是组织资本运动、协调财务关系,创造企业价值的一项经济管理活动。
★无保留意见的审计报告，注册会计师经 过审计后，认为被审计企业会计报表在所有 重大方面公允地反映了被审计企业的财务状 况、经营成果和资金变动情况，会计处理方 法的选用遵循了一贯性原则，其核心是 “┄┄所有重大方面公允地反映了┄┄”
★保留意见的审计报告，注册会计师经过审 计后，认为被审计企业会计报表存在有待确定 之处或未能查明是否属实之处外，在所有重大 方面公允地反映了被审计企业的财务状况、经 营成果和资金变动情况，会计处理方法的选用 遵循了一贯性原则，其核心是“除┄┄有待 确定之外┄┄”。
（一）财务分析的内涵 （二）财务分析的依据 （三）财务分析的基本方法及应用
（一） 财务分析的内涵 财务分析：以财务报表为主要依据，对企业经 营成果和财务状况进行评价，为企业的投资者、 债权人、经营者及其他利益相关者决策提供依 据的一门经济应用科学。
（二）财务分析的依据:
1、会计报表 2、审计报告 3、会计报表附注 4、 企业环境因素
固定资产净值 3、无形资产
1、股本金 2、资本公积金 3、盈余公积
长期资产合计 （三）总资产合计
4、未分配利润 股东权益合计
×××2年 ×××1年
损
益
年度
一、 主营业务收入
减：主营业务成本 主营业务税金及附加
二、 主营业务利润
加：其他业务利润
减：营业费用、管理费用、财务费用
三、 营业利润
加：投资收益、营业外收入 减：投资损失、营业外支出
★资本运动是财务管理的对象，财务关系是财务的表现形式。
★财务与会计的关系：会计是提供信息的信息系统，财务是利用会计信息决策
的决策系统。
（一）资本运动（财务活动） 1、资本运动的过程
筹集资本----投放资本----资本收益分配 ２、财务管理的基本内容：
筹资管理---投资管理---收益分配管理
投资管理（2、3、5）
利润最大化 资本利润率最大化 企业价值最大化
利润、资本利润率最大化最大化的局限：
没有考虑风险的影响。 没有考虑资金的时间价值。 易导致企业产生短期行为。
企业价值最大化
n
FCFt
V 企业价值不是其账面价值，而是其市场价
1、会计报表
一、资产类 （一）流动资产
1、货币资金 2、应收帐款 3、存货 流动资产合计
资产负债表
×××2年 ×××1年 二、负债类 （一）流动负债 1、短期借款 2、应付帐款 流动负债合计 （二）长期负债
（二）长期资产 1、长期投资 2、固定资产原值
长期借款 长期负债合计 （三）股东权益
减：固定资产折旧
流转税缴纳 （增值税、营业税、消费税、销售税金及附加） 成本费用补偿 利润形成 缴纳所得税 税后利润分配
（二）财务关系（经济关系） 企业在财务活动中与有关各方所发生的经济
利益关系。 1、企业与税务部门之间的财务关系 2、企业与投资者之间的财务关系 3、企业与受资者之间的财务关系 4、企业与债权人之间的财务关系 5、企业与债务人之间的财务关系 6、企业内部各单位之间的财务关系 7、企业与职工之间的财务关系
项目投资管理与营运资金管理
项目投资管理（固定资产）： 可行性分析
证券投资管理（风险与收益） 营运资金管理 （流动资产—现金、应收账款、存货）：
沉淀与流失问题
筹资管理
筹资方式：直接投资、银行贷款、发行优先股、 普通股、发行债券、内部积累、 商业信用、融资租赁
资本结构：借入资本/权益资本
收益分配管理
=销售额×增值率×增值税率
小规模纳税人： 增值税=销售额×征收率 （平衡点）增值率＝征收率/增值税率
=４％÷１７％＝２３．５３％
实际增值率=２３．５３％ 两种纳税人纳税人相同 实际增值率＞２３．５３％ 选择小规模纳税人 实际增值率＜２３．５３％ 选择一般纳税人
公司若为小规模纳税人： 应交增值税=200 000 000× 7‰ =1 400 000
t
(1 i ) 值，它反映了企业未来t的潜0在获利水平。
优点：考虑了资金时间价值和风险因素。
有利于克服企业短期行为。
三、财务管理的方法
财务预测 财务决策 财务预算 财务控制 会计核算 财务分析
★首先了解财务管理六种方法的基本含义 ★其次了解财务管理六种方法的内在逻辑关系 ★再次了解财务管理的两大循环 ★重点掌握财务分析的方法
公司若为一般纳税人： 应交增值税=200 000 000× 1．5% ×17%=510 000
小规模纳税人比一般纳税人多纳税890 000
建议公司向税务局申请作一般纳税人，或作小 规模纳税人要求降低税率。 理论税率为：1．5% ×17%= 2．55‰ ，
二、财务管理的目标 （一）财务管理目标的概念：
四、 利润总额
减：所得税
五、 净利润
表 ××2年 ××1年 ××0年
现金流量表
项目
金额
一、经营活动产生的现金流量
销售商品、提供劳务收到的现金…
现金流入小计
购买商品、接受劳务支付的现金…
现金流出小计
经营活动产生的现金流量净额
二、投资活动产生的现金流量
收回投资所收到的现金…
现金流入小计
投资支付的现金…
现金流出小计
投资活动产生的现金流量净额
三、筹资活动产生的现金流量
吸收投资所收到的现金…
现金流入小计
偿还债务所支付的现金…
现金流出小计
筹资活动产生的现金流量净额
现金及现金等价物净增加额
2、审计报告 审计报告出具四种基本类型审计意见：
• 无保留意见的审计报告(范围段、意见段) • 保留意见的审计报告(范围段、说明段、意见段) • 否定意见的审计报告(范围段、说明段、意见段) • 拒绝表示意见的审计报告(范围段、说明段、意见段)
★如何协调财务关系？
一个真实的案例：
光明科技有限公司2001年销售额为2 亿元，产品增值率1．5%，当地税务局认 定其为小规模纳税人，并考虑其产品销 售额高、增值率低的特点，核定其征收 率为7‰，该公司当年实际缴纳增值税， 100万，分析其纳税情况并提出筹划方案。
一般纳税人： 增值税=销售额×增值税率-购进额×增值税率
财务管理
财务管理
第一篇 第二篇 第三篇 第四篇 第五篇
财务管理基础 长期投资决策 风险与收益 营运资本管理 长期筹资决策
第一篇 财务管理基础
一、财务管理的内涵 二、财务管理的目标 三、财务管理的方法
一、 财务管理的内涵
财务原始含义：关于财产物资方面的事务。
★财务管理是组织资本运动、协调财务关系,创造企业价值的一项经济管理活动。
★无保留意见的审计报告，注册会计师经 过审计后，认为被审计企业会计报表在所有 重大方面公允地反映了被审计企业的财务状 况、经营成果和资金变动情况，会计处理方 法的选用遵循了一贯性原则，其核心是 “┄┄所有重大方面公允地反映了┄┄”
★保留意见的审计报告，注册会计师经过审 计后，认为被审计企业会计报表存在有待确定 之处或未能查明是否属实之处外，在所有重大 方面公允地反映了被审计企业的财务状况、经 营成果和资金变动情况，会计处理方法的选用 遵循了一贯性原则，其核心是“除┄┄有待 确定之外┄┄”。
（一）财务分析的内涵 （二）财务分析的依据 （三）财务分析的基本方法及应用
（一） 财务分析的内涵 财务分析：以财务报表为主要依据，对企业经 营成果和财务状况进行评价，为企业的投资者、 债权人、经营者及其他利益相关者决策提供依 据的一门经济应用科学。
（二）财务分析的依据:
1、会计报表 2、审计报告 3、会计报表附注 4、 企业环境因素
固定资产净值 3、无形资产
1、股本金 2、资本公积金 3、盈余公积
长期资产合计 （三）总资产合计
4、未分配利润 股东权益合计
×××2年 ×××1年
损
益
年度
一、 主营业务收入
减：主营业务成本 主营业务税金及附加
二、 主营业务利润
加：其他业务利润
减：营业费用、管理费用、财务费用
三、 营业利润
加：投资收益、营业外收入 减：投资损失、营业外支出
★资本运动是财务管理的对象，财务关系是财务的表现形式。
★财务与会计的关系：会计是提供信息的信息系统，财务是利用会计信息决策
的决策系统。
（一）资本运动（财务活动） 1、资本运动的过程
筹集资本----投放资本----资本收益分配 ２、财务管理的基本内容：
筹资管理---投资管理---收益分配管理
投资管理（2、3、5）