中材节能2020年三季度财务分析详细报告

中材节能2020年三季度财务分析详细报告
一、资产结构分析
1.资产构成基本情况
中材节能2020年三季度资产总额为437,136.31万元，其中流动资产为337,790.93万元，主要以货币资金、存货、应收账款为主，分别占流动资产的35.25%、23.66%和21.2%。

非流动资产为99,345.39万元，主要以固定资产、无形资产、在建工程为主，分别占非流动资产的70.2%、15.73%和5.22%。

资产构成表(万元)
项目名称
2018年三季度2019年三季度2020年三季度
数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)
总资产
350,976.68 100.00
372,430.77
100.00
437,136.31
100.00
流动资产
227,193.39 64.73
260,423.89
69.93
337,790.93
77.27
货币资金76,504.28 21.80 82,724.35 22.21
119,083.93
27.24 存货60,870.91 17.34 75,442.81 20.26 79,916.84 18.28 应收账款61,198.89 17.44 67,399.68 18.10 71,626.69 16.39 非流动资产35.27 30.07 99,345.39 22.73
123,783.29 112,006.88
固定资产84,612.57 24.11 81,118.87 21.78 69,743.27 15.95 无形资产16,220.83 4.62 15,808.26 4.24 15,625.23 3.57 在建工程7,962.3 2.27 5,282.26 1.42 5,188.48 1.19
2.流动资产构成特点
企业持有的货币性资产数额较大，约占流动资产的37.23%，表明企业的支付能力和应变能力较强。

但应当关注货币性资产的投向。

流动资产构成表(万元)
项目名称
2018年三季度2019年三季度2020年三季度
数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)
流动资产
227,193.39 100.00
260,423.89
100.00
337,790.93
100.00
货币资金76,504.28 33.67 82,724.35 31.77
119,083.93
35.25 存货60,870.91 26.79 75,442.81 28.97 79,916.84 23.66 应收账款61,198.89 26.94 67,399.68 25.88 71,626.69 21.20 预付款项13,978.13 6.15 15,684.15 6.02 21,179.12 6.27 应收票据7,919.67 3.49 10,317.5 3.96 3,795.3 1.12 交易性金融资产0 - 3,196.11 1.23 2,887.67 0.85 其他流动资产3,131.27 1.38 3,169.73 1.22 2,008.01 0.59
3.资产的增减变化
2020年三季度总资产为437,136.31万元，与2019年三季度的372,430.77万元相比有较大增长，增长17.37%。

4.资产的增减变化原因
以下项目的变动使资产总额增加：货币资金增加36,359.58万元，预付款项增加5,494.97万元，存货增加4,474.03万元，应收账款增加4,227.01万元，递延所得税资产增加266.62万元，长期待摊费用增加75.22万元，
长期股权投资增加44.55万元，共计增加50,941.98万元；以下项目的变动使资产总额减少：在建工程减少93.79万元，无形资产减少183.04万元，交易性金融资产减少308.44万元，其他流动资产减少1,161.72万元，投资性房地产减少1,395.45万元，应收票据减少6,522.2万元，固定资产减少11,375.6万元，共计减少21,040.23万元。

各项科目变化引起资产总额增加64,705.54万元。

5.资产结构的合理性评价
从资产各项目与营业收入的比例关系来看，2020年三季度应收账款所占比例较高，存货所占比例过高。