项目盈亏预测汇总表
注1：成本预测按季度运行，每次预测时，应与前两次预测数据进行对比。每一项变化超过5%均应说明原因。单位为万元。
为满足本表的要求，项目部应进行以下测算及建表工作：1、项目盈亏预测变化分析表；2、工程成本预
测表；3、工程合同造价明细表；4、主要变更索赔明细表；5、分包商索赔表；6、工程材料支出预测明细表；7、机械费支出预测明细表；8、项目其它直接费支出预测明细表；9、项目管理费及税金支出预测明细表；10、工程收款计划表；11、工程分包支出预测明细表。
财务盈亏平衡分析原理
Excel 在投资项目不确定性风险分析中的应用 8.1 盈亏平衡分析（1） 盈亏平衡分析的原理就是根据量本利之间的关系，计算项目的盈亏平衡点的销售量，从而分析项目对市场需求变化的适应能力。一般来说，盈亏平衡点是指企业既不亏又不盈或营业利润为零时的销售量。根据是否考虑资金的时间价值，盈亏平衡分析又可分为静态盈亏平衡分析和动态盈亏平衡分析。 8.1.1 静态盈亏平衡分析 静态盈亏平衡分析是在不考虑资金的时间价值情况下，对投资项目的盈亏平衡进行分析。当某年的营业利润为零时，可以得到该年盈亏平衡点的销售量为（这里假设只有一种产品）：式中，Q t为第t 年的盈亏平衡点销售量（又称保本销售量）；F t为第t 年的固定成本，这里假设非付现固定成本只有折旧，即F t = D t + F c，D t为第t 年的折旧；F c为付现固定成本；p 为产品单价；v 为产品的单位变动成本，并假设各年的付现固定成本、产品单价和产品的单位变动成本均不变。 当产销量低于盈亏平衡点销售量时，投资项目处于亏损状态，反之，当产销量超过盈亏平衡点销售量时，项目就有了盈利。当企业在盈亏平衡点附近经营，即销售量接近于Q t 时，投 资项目的经营风险很大，或经营上的安全程度很低，销售量微小的下降都可能使企业发生亏损。 单一产品的盈亏平衡分析比较简单。根据给定的各年的付现固定成本、折旧、产品单价和单 位变动成本，即可由上述公式计算出各年的静态保本销售量。 当一个投资项目同时生产多种不同的产品，或对一个生产多种产品的整个企业进行盈亏平衡分析时，则需要考虑多品种产品的情况。在进行多品种盈亏平衡分析时，加权平均法是较常用的一种方法。
建设工程投资估算表.docx
开发投资计算一览表 表一 建设单位 : 安徽国华物业发展有限公司 二零零零年 月 日 总建筑面积 : 平方米 序号 项 目 名 称 计费标准 计 算 公 式 总 价 备 注 1 地价 万元/ 亩 亩× 4＝ 2 土地出让金 20% ×20﹪＝ 一 土 3 土地出让契税 地价× 4% 2594331×4%＝ 地 土地出让业务费 契税×10% ×10%＝ 4 费 元/m2占地 5 土地登记发证费 小 计 1 拆迁管理费 元/ ㎡ 拆 2 清运拆迁垃圾 二 迁 费 3 移电线杆 小计 1 规划单体设计费 7元/㎡ 2 地质勘探费 元/ ㎡ 3 三通一平费 元/ ㎡ 0 4 选址测绘单体放验费 1元/㎡ 0 1 招投标质检费 总造价×% 建 2 抗震审图费 2000元/ 单体 管 3 建设工程交易费 总造价×% 建设单位付 30%、施工单位付 70% 合同鉴证费 5 处 4 防雷审图费 1800元/ 单体 收 5 劳保费 总造价×% 前 费 6 散装水泥专项资金 期7 定额测定、工商管理费 工 1 市政基础设施配套费 45元/㎡ 三 2 8元/㎡ 程 新型墙体发展资金 费 3 人防工程异地建设费 20元/㎡ 建 设 4 白蚁防治费 2元/㎡ 工 5 环卫基础设施费 ＋× 5元/㎡ 6 程 6 建设工程规划管理费 总造价×% 报 7 竣工图保证金 总造价× 2% 建 8 工业设施专项费 4元/㎡ 费 9 规划综合技术服务费 3元/㎡ 10 规划用地测绘费 11 规划设计费 高屹收 小 计 建 1 住宅( 含水电 ) 600元/ ㎡ 四 2 门面房 ( 含水电 ) 700元/ ㎡ 安 费 3 基础处理及不可预见费 小 计 1 绿化费 5元/㎡ 2 道路及自行车房建设费 10元/㎡ 基 3 供电贴费 1568元/ 户 五 础 4 室外供电线路（电缆） 元/ ㎡ 设 施 5 供水增容。排污费 万元/ 单元 费 6 供水施工费 2元/㎡ 7 煤气费 3800元/ 户 小 计
企业产品盈亏平衡点计算及分析
企业产品盈亏平衡点计算公式 假设：企业产品销售单价为p，销售量为x，企业产品销售为y； 企业的固定成本为a，单位变动成本为b，企业总成本为c； 则有（1）y=px （2）c=a+bx 于是达到盈亏平衡时,则有px= a+bx，则x= a / (p-b) px= a p / (p-b) =a / (1-b/p)= a / (1-bx/px) 于是可以得出如下公式： ①按产品销售量计算： 盈亏平衡点=固定成本/（产品销售单价-单位产品变动成本） ②按产品销售额计算： 盈亏平衡点=固定成本/（1-变动成本/产品销售收入） =固定成本/(1-变动成本率) 例如：企业产品销售收入1亿元，企业的固定成本3200 万元，变动成本6000万元；
则企业盈亏平衡点销售额＝3200 /(1-6000 /10000)＝3200 /0.4＝8000（万元） 盈亏平衡点的基本算法：假定利润为零和利润为目标利润时，先分别测算原材料保本采购价格和保利采购价格；再分别测算产品保本销售价格和保利销售价格。 盈亏平衡点 百科名片 图例 盈亏平衡点（Break Even Point,简称BEP）又称零利润点、保本点、盈亏临界点、损益分歧点、收益转折点。通常是指全部销售收入等于全部成本时（销售收入线与总成本线的交点）的产量。以盈亏平衡点的界限，当销售收入高于盈亏平衡点时企业盈利，反之，企业就亏损。盈亏平衡点可以用销售量来表示，即亏平衡点的销售量；也可以用销售额来表示，即盈亏平衡点的销售额。 目录 盈亏平衡点的基本作法 盈亏平衡点的计算 盈亏平衡点的相关问题 盈亏平衡点的基本作法 盈亏平衡点的计算
投资项目盈亏平衡分析评估
《投资项目评估》实验分析报告
附件、 数据如下: 设某项目生产某产品的年设计生产力为5000台,每件产品销售价格8000元,该项目投产后年固定成本总额为674、68万元,单位产品变动成本为4752元,单位产品所负担的销售税金为80元,若产销率为100%,试对该项目进行盈亏平衡分析。 分析: ⑴ 以产销量表示的盈亏平衡点 由盈亏平衡点定义,NR=TC,M=0,求得盈亏平衡产销量Q*,即 Q*=F/(P-V-T) 由上式可知,当实际产销量大于盈亏平衡产销量时,可盈利,当实际产销量小于盈亏平衡产量时,则会发生亏损。 ⑵ 以销售收入表示的盈亏平衡点 由于产品销售单价假定为常数,因此,盈亏平衡销售净收入可根据盈亏平衡产销量与产品销售单价计算。即: TR*=Q*·P或=F/(P-V-T)或=F/(1-V/P-T/P)
式中,TR*为盈亏平衡销售净收入,V/P为变动成本率,T/P为销售税率。 ⑶ 以生产能力利用率表示的盈亏平衡点 盈亏平衡生产能力利用率可以根据盈亏平衡产销量与投资项目设计生产能力来计算。 S*=Q*/Q0x100%=F/(P-V-T)Q0x100% 式中,S*为盈亏平衡生产能力利用率,Q0项目设计生产能力 根据盈亏平衡生产能力利用率可以计算出项目产品产量的安全度。 产量安全度=1-盈亏平衡生产能力利用率 =1-S*=1-Q*/Q0 (4)以产品销售单价表示的盈亏平衡点 以产品销售单价表示的盈亏平衡点根据NR=TC,盈亏平衡产品销售单价为: P*=F/Q0+V+T 式中,P*为盈亏平衡销售单价,Q0为项目设计生产能力。 产品承担价格风险的能力可以用价格安全度指标予以反映。计算公式为价格安全度=1-P*/P0 解: 已知Q0=5000台,P=8000元,F=674、68万元,V=4752元,T=80元, (1)在单元格G23 中输入公式“=( ( F10- C23*5000/10000) *N17+C18+D19+E19+F19-N5- N6)/( ( ( C22*(1- C27)- C23) *N17) /10000) ”后, 按回车键得盈亏平衡产销量2 428 台。 (2) 盈亏平衡销售收入TR*=2428×8000=19424000元 (3) 盈亏平衡生产能力利用率=48、56% 产量安全度=1-48、56%=51、44% (4) 盈亏平衡销售单价=6746800/5000+4752+80=6181、36元
房地产项目盈亏平衡点分析和项目敏感性分析
浅谈盈亏平衡和敏感性分析 房地产开发由于开发周期长、投入资金量大、产品固定等特点，因而开发风险高，在国外被认为是最具风险的行业之一。丰厚的开发利润与企业亏损、倒闭在房地产行业中并存，这就要求房地产开发企业善于捕捉房地产市场的变化趋势，运用科学的定性和定量分析方法，把握其风险和不确定因素的变化规律，以降低风险程序，提高房地产开发决策的科学性。 所谓不确定性分析，就是分析可能的不确定因素对经济评价指标的影响，从而推断项目可能承担的风险，进一步确认投资项目在财务、经济上的可靠性。项目经济评价中的不确定性分析包括盈亏平衡分析、敏感性分析和概率分析。其中盈亏平衡分析和敏感性分析对于房地产营销策划人员尤为重要。 1、盈亏平衡分析 盈亏平衡分析又称为保本分析或损益临界分析，是通过项目盈亏平衡点（BEP）来分析项目成本与收益的平衡关系的一种方法，主要用来考察项目适应市场变化的能力以及考察项目的抗风险能力。 在对房地产开发经营项目进行经济效益评价过程中，我们不难发现其商品房面积、成本、利润三者之间存在这样一个关系，即： 销售利润=产品销售收入-总投资额-税金 产品销售收入=销售面积×单位建筑面积价格 总投资额=变动成本+固定成本 由上述关系式可知，销售收入和总投资额都可以是销售面积的函数。当它们呈线性函数关系时，则认为它们之间的盈亏平衡属线性盈亏平衡关系，反之，为非线性盈亏平衡关系。线性盈亏平衡关系是我们应该掌握的。 图中横坐标表示开发的建筑面积，纵坐标表示销售收入和总投资额，销售收入和成本的两条直线交于BEP点，表明当开发的建筑面积达到一定数量时候，销售收入和成本相等，利润为零，交点BEP称为盈亏平衡点或保本点。 BEP点将销售收入和成本的两条直线所夹的范围分为盈与亏两个区。如开发的建筑面积大于此点，则开发项目能获利，反之，则开发项目就亏损。 因此，盈亏平衡点越低，开发项目盈利的机会就越大，亏损的风险就越小，盈亏平衡点表达了开发项目最小的开发建筑面积。 2、敏感性分析
项目财务分析报告样稿
项目财务分析报告样稿文稿归稿存档编号：[KKUY-KKIO69-OTM243-OLUI129-G00I-FDQS58-
项目财务分析报告（样稿） 一、分析依据 1 、项目建设、经营期初定 10 年，并按 10 年周期对项目进行经济分析。 2 、项目建设期 10 个月，起止时间为 2009 年 2 月至 2009 年 12 月。 3 、项目建设规模为年产聚氨酯树脂 3 万吨，产品销售价格为 1.1 万元 / 吨。其中： 2010 年 1 月试产， 2010 年 3 月正式投产，当年生产负荷为33% ，年生产聚氨酯树脂 1 万吨； 2011 年达标生产，年生产聚氨酯树脂 3 万吨。 4 、项目定员 70 人。其中：生产人员 46 人，月均工资福利 1800 元；生产管理人员 3 人，月均工资福利 3500 元；销售人员 8 人，月均工资福利4500 元；管理人员（包括科研、后勤人员） 13 人，月均工资福利 4000 元。 5 、增值税按 17% 核算，所得税按 25% 核算。其中，城市建设维护税按增值税 7% 核算，教育附加费按增值税 3% 核算，防洪费按增值税 1% 核算。 6 、固定资产折旧率：房屋建筑为 4.75% ，生产仪器设备为 10% ，检测仪器设备、工具和运输工具为 15% 。 7 、无形及递延资产摊销：无形资产按 10 年摊销，递延资产按 5 年摊销。 8 、固定资产修理费按折旧额的 35% 估算，其他制造费用按销售收入的 0.25% 估算，其他管理费用（不包括管理人员工资福利）按销售收入的 2.5% 估算，其他销售费用（不包括销售人员工资福利）按销售收入的 3.5% 估算。 9 、公积公益金按当年盈利时净利润的 15% 提取。
店铺盈亏平衡点计算及投资回报率分析.docx
投资分析策划表 项目金额备注自有资产每月存储利息 品牌管理费10000自有资产存款年利率 2.50% 店铺转让费50000自有资产期数2 首次租金20000自有资产定期存款金额555000 店铺押金20000自有资产月利息1,156 前期投资 50000贷款资产每月归还利息店铺装修费自有资产 前期固定资产费 100000自有资产贷款年利率 4.75%用 首批购入商品费 200000自有资产贷款年限2用 开业资金5000自有资产贷款总额0 流动资金100000自有资产每月应款还额0 每月应款还额利 息0 预测销售150000 销售折扣0.8 进货折扣0.36 水电费用1000 员工工资8000 工商税务500 店铺租金20000 物料物质300 每月流水 833 管理推广费 运输费500 差旅培训费833 广告费417 电脑125 电话费250 业务公关费417 每月利息1156 每月应款还额0 月均销售利润48169毛利率55% 投资回报周期 ( 单位月）12 年度投资回报率（ ROI)104% 投资104.15%60000700008000090000 95%6%20%33%47% 90%4%17%30%43% 85%1%13%25%38% 80%-3%9%21%33% 75%-7%4%16%27% 70%-11%-1%10%20% 65%-16%-7%3%13% 60%-22%-14%-5%4% 55%-29%-22%-14%-7% 50%-38%-32%-26%-20% 45%-48%-44%-40%-35% 40%-61%-59%-57%-55% 35%-78%-79%-79%-80% 30%-100%-105%-109%-113% 25%-131%-141%-150%-160%
第七章 贷款项目评估-盈亏平衡分析
2015年银行业专业人员职业资格考试内部资料 公司信贷 第七章 贷款项目评估 知识点：盈亏平衡分析 ● 定义： 盈亏平衡分析是通过盈亏平衡点(BEP)分析项目成本与收益平衡关系的一种方法，在盈亏平衡点上，企业的销售收入总额与产品销售总成本(含销售税金)相等，企业处于不盈不亏状态。盈亏平衡点通常根据正常生产年份产品产量或销售量、固定成本、变动成本、产品价格、销售税金及附加等数据计算，用产量、销售收入、生产能力利用率及销售单价来表示。 ● 详细描述： (1)用实际产量表示的盈亏平衡点，其计算公式为： 盈亏平衡点产量 = 年固定成本 ÷(产品单价 - 单位产品可变成本 -单位产品销售税金) (2)用销售收入表示的盈亏平衡点， 其计算公式为： 盈亏平衡点销售收入 = 产品单价×年固定成本 ÷ (产品单价 - 单位产品可变成本 - 单位产品销售税金) (3)用生产能力利用率表示的盈亏平衡点， 其计算公式为： 盈亏平衡点生产能力利用率 = 年固定成本 ÷(年销售收入 - 年变动成本 - 年销售税金)× 100% (4)达产年份以销售单价表示的盈亏平衡点， 其计算公式为： 盈亏平衡点销售单价 = 达产年份单位产品固定成本 + 单位产品变动成本 + 单位产品销售税及附加 一般情况下，无论以何种形式表示， 盈亏平衡点越低越好， 因为盈亏平衡点越低表明项目抗风险能力越强。 例题： 1.盈亏平衡分析是通过（）分析项目成本与收益平衡的关系。 A.销售收入总额与产品销售总成本相等的点 B.边际成本最小化点
C.利润总额最大化点 D.边际利润最大化点 正确答案：A 解析：盈亏平衡分析是通过盈亏平衡点（BEP）分析项目成本与收益平衡关系的一种方法，在盈亏平衡点上，企业的销售收入总额与产品销售总成本（含销售税金）相等，企业处于不盈不亏状态。 2.某企业年固定成本为5000万元，产品单价为30元，单位产品可变成本为 5元，单位产品销售税金为2元，则盈亏平衡点销售收入为（）万元。 A.6000 B.6522 C.5357 D.5000 正确答案：B 解析：盈亏平衡点销售收入=盈亏平衡点产量X产品单价=年固定成本÷（产品单价-单位产品可变成本-单位产品销售税金）X产品单价=5000万/(30-5- 2)X30=6522万 3.盈亏平衡分析是通过盈亏平衡点分析项目成本与收益平衡关系的一种方法，在盈亏平衡点上，企业的销售收入总额与营业成本相等，企业处于不盈不亏状态。（） A.正确 B.错误 正确答案：B 解析：盈亏平衡分析是通过盈亏平衡点（BEP）分析项目成本与收益平衡关系的一种方法，在盈亏平衡点上，企业的销售收入总额与产品销售总成本（含销售税金）相等，企业处于不盈不亏状态，题干中的营业成本只是产品销售总成本的一部分。 4.下列关于盈亏平衡点的说法，错误的是（）。 A.当销售收入在盈亏平衡点以下时，企业要承受损失 B.当销售收入在盈亏平衡点以上时，企业创造利润 C. 盈亏平衡点越低，企业的经营风险越低 D.盈亏平衡点越高，企业的经营风险越低
EXCEL盈亏平衡分析模型
盈亏平衡分析模型 一、模型描述 1、基本模式 Excel电子表格建立盈亏平衡分析模型的方法，可采用公式计算、单变量求解、规划求解等寻找盈亏平衡点的多种方法，分析各种管理参数的变化对盈亏平衡点的影响。 盈亏平衡分析问题描述：销售量Q，销售收益R，总成本C以及利润л之间的关系的模型： 销售收益R=销售量Q*销售单价p 总成本C=固定成本+变动成本V 变动成本V=单位变动成本v*销售量Q 总成本C=固定成本+单位变动成本v*销售量Q 利润л=销售收益R?总成本C 单位边际贡献=销售单价p ? 单位变动成本v 边际贡献=销售收益R ? 变动成本V 边际贡献率k=单位边际贡献/销售单价 2、盈亏平衡销量Q0和盈亏平衡销售收益R0 二、EXCEL中建立盈亏平衡分析模型的步骤 （1）在Excel中建立盈亏平衡分析的框架，输入产品的单价、单位变动成本、固定成本（2）给定销售量的情况下，计算总成本、销售收益、利润等。 （3）可绘制利润随着销售量改变的XY散点图形（利用模型运算表） （4）计算盈亏平衡点：可以使用A：单变量求解B：规划求解C：公式计算 （5）可绘制参数（例如单价）对盈亏平衡点的影响 （6）根据预期的利润确定实现该利润的产品销量 三、案例分析 富勒公司制造一种高质量运动鞋，公司管理层邀请你帮助公司整理用于管理决策的信息，公司最高生产能力为1500。一项销售调查显示明年的平均每双销售价格定为90元；公司的成本数据为：固定成本为37800元，每双可变成本为36元。若当前的销量为900，要求： 1、计算单位边际贡献及边际贡献率； 2、计算销售收益、总成本及利润； 3、盈亏平衡（保本点）销量及盈亏平衡销售收益； 4、假若公司预算利润为24000元，计算为达到利润目标所需要的销量及销售收益；
浅谈项目盈亏平衡分析及应用
浅谈项目盈亏平衡分析及应用 ［摘要］本文通过对盈亏平衡分析的概念、作用与条件、盈亏平衡点的计算方法、盈亏平衡分析注意要点及应用的介绍，力求对项目是否适应市场变化的能力作出预测，达到完善科学管理、提高经济效益的目的。 ［关键词］线性盈亏平衡分析盈亏平衡点公式法图解法应用 一、盈亏平衡分析的定义和分类 盈亏平衡分析是在一定市场和经营管理条件下，根据达到设计生产能力时的成本费用与收入数据，通过求取盈亏平衡点，研究分析成本费用与收入平衡关系的一种方法，其目的是掌握项目的盈亏界限，正确规划企业生产发展水平，合理安排生产要素，提高经济效益，是市场经济的需要，同时也是企业本身可持续发展的必然。 随着相关因素的变化，企业的盈利与亏损会有一个转折点，称为盈亏平衡点，在这一点上，销售收入（扣除销售税金与附加）等于总成本费用，刚好盈亏平衡。盈亏平衡分析可以分为线性盈亏平衡分析和非线性盈亏平衡分析，在这里只对线性盈亏平衡分析进行说明。盈亏平衡点的表达形式有多种，可以用产量、产品销售、单位可变成本和年总固定成本等绝对量表示，也可以用某些相对值表示。 二、进行线性盈亏平衡分析要符合的四个条件 （1）产量等于销售量，即当年生产的产品（扣除自用量）当年完全销售。 （2）产量变化，单位可变成本不变，从而总成本费用是产量的线性函数。 （3）产量变化，产品售价不变，从而销售收入是销售量的线性函数。 （4）只生产单一产品，或者生产多种产品，但可以换算为单一产品计算，也即不同产品负荷率的变化时是一致的。 三、盈亏平衡点的计算方法 （1）分式计算法 盈亏平衡点的计算公式：①BEP（生产能动利用率）= 年总固定成本/（年销售收入—年总可变成本—年销售税金与附加）×100% ②BEP（产量）=年总固定成本/（单位产品价格—单位产品可变成本—单位产品销售税金及附加）=BEP（生产能力利用率）×设计生产能力
建设投资估算
建设投资、建设期利息和流动资金估算，项目总投资与分年投资计划（页码：《项目决策分析与评价》185～216） （一）概述（185-188） 1.项目总投资 2.项目投入总资金 3.建设资金 （二）建设投资估算（页码：188～209） 1.建设投资简单估算法 （1）单位生产能力估算法。计算公式为： （2）生产能力指数法。其计算公式为：
（3）比例估算法。 第一种计算方法：以拟建项目的全部设备费为基数进行估算，计算公式为：第二种计算方法：以拟建项目的工艺设备投资为基数进行估算，计算公式为：
（4）系数估算法 第一种方法：朗格系数法，计算公式为： 第二种方法：设备及厂房系数法。 该方法在拟建项目工艺设备投资和厂房土建投资估算的基础上进行计算。（5）指标估算法。 2.建设投资分类估算法
（1）估算步骤。6步 （2）建筑工程费估算。 建筑工程费是指为建造永久性建筑物和构筑物所需要的费用。包括单位建筑工程投资估算法；单位实物工程量投资估算法；概算指标投资估算法。 （3）设备购置费估算。（进口设备购置费估算） （4）安装工程费估算。 （5）工程建设其他费用估算。 （6）基本预备费估算。 （7）涨价预备费估算。 （8）汇总编制建设投资估算表，并对建设投资的合理性进行分析。 （三）建设期利息估算（页码：209～211） 1.建设期利息估算的前提条件 2.建设期利息的估算方法 （四）流动资金估算（页码：211～215） 1.扩大指标估算法 2.分项详细估算法 （1）各项流动资产和流动负债最低周转天数的确定。 （2）年周转次数计算。 （3）流动资产估算。 （4）流动负债估算。 3.流动资金估算应注意的问题：2个
工程经济学2015——盈亏平衡分析
一、基本概念 盈亏平衡分析就是分析研究投资项目成本与收益之间平衡关系的方法。又称之为够本分析、收支平衡分析、损益临界分析等。 盈亏平衡分析是通过寻找项目的盈亏平衡点来确定项目承担风险的能力，所谓盈亏平衡点是指某一参数值(在坐标图中为一点)，经常选用的项目参数有正常生产年份的产量(销售量)、生产能力、利用率、销售收入、销售价格、销售税金、可变成本、固定成本等。 它表明项目参数达到这一点时，可使项目不盈利也不亏损，恰好处于收支平衡状态，因而也叫盈亏保本点。不同参数表示的盈亏平衡点具有不同的经济含义，盈亏平衡点越低，企业经营越安全,经受不确定性因素恶劣冲击的能力越强。 盈亏平衡分析可根据变量间的关系分为线性与非线性盈亏平衡分析。 二、线性盈亏平衡分析 若项目的总销售收入和总成本均是产量的线性函数，那么所进行的平衡点分析称为线性盈亏平衡分析。 为了进行线性盈亏平衡分析，必须进行如下假设。 生产成本与生产量或销售量成线性关系 生产量等于销售量 固定成本总是保持不变 变动成本与产量的变化成正比例关系 在项目计算期内各种产品的销售单价都保持不变 销售收入与产品销售量或销售单价成线性关系 各种数据取正常生产年份的数据 线性盈亏平衡分析分为数学求解法和图解法两种 （一）数学求解法 数学求解法是将盈亏各因素之间的关系用数学模型表示，然后据此模型确定盈亏平衡点的一种分析方法。 在数学求解法分析中假设 S为年销售收入
c为年总成本 p为产品单价 F为年总固定成本 Q为年产量 v为单位产品变动成本 T为单位产品销售税金 R为生产能力利用率 BEP表示盈亏平衡点 1.以实际产量表示的盈亏平衡点 因：S＝P×Q C＝F＋V×Q 据盈亏平衡点的基本涵义则有：S＝C 即：P×Q＝F＋V×Q 得：Q＝F÷(P－V) 则以实际产量表示的盈亏平衡点公式为 上式的实际经济意义 当年生产量为年总固定成本除以产品销售单价与单位产品变动成本之差时，项目的收入与支出相等，整个项目不盈不亏，即表明项目不发生亏损时所必须达到的最低限度的产品产销量。因此，盈亏平衡点是一个临界状态，临界点越低，说明项目的风险越小。 2.以生产能力利用率表示的盈亏平衡点 上式的实际经济意义 计算结果表示项目不发生亏损(或获得盈利)所必须达到的最低限度的生产能力。BEPR较小就意味着该项目可以经受较大的风险；BEPR大，则说明实际生产能力距设计生产能力十分接近才能保本，它不允许生产能力有些微的下降，说明项目经受风险的能力较弱。 3.以年销售收入表示的盈亏平衡点 上式的实际经济意义
项目投资收益分析报告
项目投资收益测算报告 项目投资收益评价，在进行项目的可行性研究，投资决策，方案选择，效益评估，获利能力与财务表现的比较等方面，都要进行经济分析，目的是从成本与效益的角度分析项目的经济指标和财务表现，以帮助决策者和项目团队得出正确的信息，做出科学的决策。 项目投资收益评价报告主要包括成本效益分析，投资收益率，投资回收期（静态投资回收、动态投资回收期），净现值，内部收益率(IRR)，盈亏平衡等内容。 汇报模版：
第一章项目财务数据的测算第一节财务测算的基本内容 一、总投资的测算 二、销售收入和税金 三、销售成本 四、利润 五、项目周期 第二节财务数据测算原则 一、实事求是的原则 二、稳健的原则 三、测算科学化的原则 四、按规章制度办事的原则第三节总投资的测算 一、总投资的构成 二、建设投资 1、固定资产投资 2、无形资产
3、开办费 4、预备费 三、建设期利息 四、流动资金 1、流动资金投资构成 2、流动资金测算 第四节成本的测算 一、成本的概念 二、成本的构成 三、折旧 第五节销售收入、税金和利润测算 一、销售收入的测算 1、产销量的预测 2、销售单价的确定 二、销售税金的测算 1、增值税 2、产品税和营业税 3、城市维护建设税 4、教育费附加 5、销售税率 三、利润的测算 第六节项目寿命期的测算 一、项目建设期的确定 二、项目经济寿命期的确定 1、按项目主要产品的生命周期决定 2、按项目主要工艺的替代周期确定 3、折旧年限法 第二章项目经济分析数据的测算第一节经济分析的基本概念
一、资金的时间价值 二、现金流量与现金流量图表 三、资金的等值换算 四、折现运算 五、基准收益率 第二节经济效益分析 一、经济效益分析的基本目标 二、经济评价的指标和方法 1、静态法 2、动态法 三、静态分析 1、投资利润率 2、投资利税率 3、贷款偿还期 4、投资回收期 四、动态分析 1、净现值 2、内部收益率 第三章项目不确定性分析 第一节概述 第二节盈亏平衡分析 一、线性盈亏平衡分析 1、产（销）量的盈亏平衡点 2、生产能力利用率的盈亏平衡点 3、销售单价的盈亏平衡点 第三节敏感性分析 一、敏感性分析的概念 二、单因素的敏感性分析 第四章项目方案的比较与选择
项目盈亏平衡分析案例
项目盈亏平衡分析案例 1、线性盈亏平衡分析法 盈亏平衡分析的公式为：生产总成本=销售收人 总成本(C )＝固定成本(F C )+单位可变成本(V )?总产销量(Q ) 销售收入（S ）（扣除税金）＝产品销售单价(P )? (1—销售税率t )?总产销量(Q ) 即：Q T P Q t P VQ C F )()1(-=-=+ 式中：T ——产品销售税金及附加。 盈亏平衡点产量点＝V T P C V t P C F F --=--)1( 盈亏平衡点生产能力利用率= %1001)1(0??--Q V t P C F 式中：0Q ——设计生产能力的产量 生产能力利用率越低越好。 盈亏平衡点产量=设计生产能力0Q ?盈亏平衡点生产能力利用率 案例1 某建设项目年设计生产能力为10 000台，产品单台销售价格为800元，年固定成本为132万元，单台产品可变成本为360元，单台产品销售税金为40元。试求盈亏平衡点的产量、销售收入和生产能力利用率。 盈亏平衡点的产量=产品销售税金 单位可变动成本产品单价年固定成本-- 则：盈亏平衡点的产量= )(264403608001320000万元=-- 盈 亏平衡点的生产能力利用率= %10010??--Q T V P C F =%33%10010000 )40360800(1320000=??-- 产（销）量盈亏界限：V T P F Q --=)1(* 单位产品售价界限：) 1(*T Q VQ F P -+= 单位产品变动成本界限Q F Q T P V --=)1(* 固定成本界限：Q V T P F ?--=])1([* 【2010年度考试真题】
项目财务分析报告
项目财务分析报告（样稿） 一、分析依据 1 、项目建设、经营期初定 10 年，并按 10 年周期对项目进行经济分析。 2 、项目建设期 10 个月，起止时间为 2009 年 2 月至 2009 年 12 月。 3 、项目建设规模为年产聚氨酯树脂 3 万吨，产品销售价格为万元 / 吨。其中： 2010 年1 月试产， 2010 年 3 月正式投产，当年生产负荷为 33% ，年生产聚氨酯树脂 1 万吨；2011 年达标生产，年生产聚氨酯树脂 3 万吨。 4 、项目定员 70 人。其中：生产人员 46 人，月均工资福利 1800 元；生产管理人员 3 人，月均工资福利 3500 元；销售人员 8 人，月均工资福利 4500 元；管理人员（包括科研、后勤人员） 13 人，月均工资福利 4000 元。 5 、增值税按 17% 核算，所得税按 25% 核算。其中，城市建设维护税按增值税 7% 核算，教育附加费按增值税 3% 核算，防洪费按增值税 1% 核算。 6 、固定资产折旧率：房屋建筑为 % ，生产仪器设备为 10% ，检测仪器设备、工具和运输工具为 15% 。 7 、无形及递延资产摊销：无形资产按 10 年摊销，递延资产按 5 年摊销。 8 、固定资产修理费按折旧额的 35% 估算，其他制造费用按销售收入的 % 估算，其他管理费用（不包括管理人员工资福利）按销售收入的 % 估算，其他销售费用（不包括销售人员工资福利）按销售收入的 % 估算。 9 、公积公益金按当年盈利时净利润的 15% 提取。 10 、评价和分析方法参照国家发改委《建设项目经济评价方法与参数 ( 第三版 ) 》进行。 二、生产成本与费用 根据测算，项目达标生产后： 1 、年生产成本 25770 万元。其中：原辅材料 25275 万元，燃料动力 396 万元，直接人工 99 万元，分别占总成本的 98% 、 % 和 % ； 2 、年生产费用 2532 万元。其中：制造费用 446 万元，期间费用 2086 万元，分别占总费用的 % 和 % ； 3 、经营成本 28240 万元。其中，固定成本 2470 万元，变动成本 25770 万元，分别占经营成本的 % 和 % 。单位成本费用万元 / 吨。 三、销售收入、税金和利润 1 、销售收入。项目达标生产后，年产聚氨酯树脂 3 万吨，预期可实现销售收入亿元。 2 、税金。项目达标生产后，预期可实现税收 2124 万元。其中，增值税及附加 1246 万元，所得税 878 万元。 3 、利润。项目达标生产后，预期可实现销售利润 351 4 万元，税后净利润 2636 万元。 四、财务评价 1 、投入产出。根据测算，项目投资产出比为 1 ：。 2 、全员劳动生产率。根据测算，项目全员劳动生产率为万元 / 人·年。 3 、投资回收期。根据测算，项目投资回收期为年（包括建设期 10 个月）。 4 、内部收益率。根据测算，项目内部收益率为 % 。 5 、投资利润率。根据测算，项目投资净利润率为 % 。 6 、净现值。根据测算，项目建设经营期为 10 年时，其净现值为 20316 万元（折现率 7% ）、1923 7 万元（折现率 13% ）。 五、不确定分析 1 、盈损平衡点分析。根据测算，盈亏平衡点销售量为 15418 吨 / 年，盈亏平衡点销售价格为万元 / 吨，盈亏平衡点单位变动成本为万元 / 吨，盈亏平衡点生产能力利用
投资项目盈亏平衡分析及EXCEL的应用
投资项目盈亏平衡分析及EXCEL的应用 摘要：在项目投资决策中，动态盈亏平衡分析通常被用来判断项目的经营风险，从而提高决策的科学性。本文通过案例分析，运用EXCEl。构建投资项目的动态盈亏平衡分析模型，其结论有助于项目执行者在执行决策认识到充分利用ExCEL的重要性，从而预先考虑措施与对策，实现科学决策。 关键词：Excel；投资项目；动态盈亏平衡分析 盈亏平衡分析是在成本形态分析和变动成本法的基础上进一步分析研究销量、价格、成本及利润直接的内在规律性联系，为企业进行预测、决策、控制和计划提供必要的财务信息的一种定量分析方法。西方管理学家通常认为企业管理的重心在于经营，经营的重心在于决策，即充分利用所掌握的信息，为实现某一目标，从而达到资源（人、财、物等）的优化配置。盈亏平衡分析法是企业经营决策中常用的工具之一，它是根据产品的业务量（产量或销量）、成本、利润之间的相互制约关系的综合分析，用来预测利润，控制成本，判断经营状况的一种数学分析方法，亦即通过成本、销售量、利润三者之间的关系分析，确定项目的最低生产和销售水平，即盈亏平衡点，也称为保本点。 在上海财经大学出版社出版的由刘兰娟主编的《财经管理中的计算机应用》一书中，介绍了用Excel 建立盈亏平衡分析模型的方法。在该书中作者运用公式计算边际贡献、销售收益、总成本和利润，运用模拟运算表作出制图所需的数据，用散点图来展示边际贡献、固定成本与利润的关系，并用模拟运算表的方法在图形中加入盈亏平衡销量垂直参考线和当前销量垂直参考线，用微调项控件来对销量和售价进行调节，将调节对利润和盈亏平衡点的影响结果显示在文本框中。利用Excel做的将业务、公式和图表紧密结合后的一个盈亏平衡分析的图形，交互式的功能让管理人员体会到数据在“说话”，他只需调整销量和售价两个参数，马上在图表上展示出边际贡献、固定成本与利润的关系图，同时还能给出盈亏平衡的分析结果，是盈利还是亏损，以及该售价所对应的盈亏平衡销量。 Excel制作的盈亏平衡分析模型，在此模型中可以调节销量和售价两个变量，求得相应销量下的利润情况和相应单价对应的平衡销量并形象地将结果展示出来。模型采用结构图的方式能够形象地展现出影响利润的各个因素之间的关系，比如可以通过调整可变成本的滑块，变化各种相关的因素，图中的直接人工等因素就会发生变化进而会影响总的可变成本，并带动总成本，最终影响利润。而影响固定成本的主要因素，包括管理层薪酬、保险费用、折旧、广告等，这里采用了直接在进度条上拖动的方式，根据业务状况灵活调整，来影响固定成本，并带动总成本，最终影响利润。
项目投资估算实例
上杭森林公园投资估算与效益分析 一、投资估算的依据 上杭森林公园景区建设投资估算就是以规划的规模、国家编制概预算的规定及福建省林业、旅游部分现行的有关技术经济指标、市场现行价格等为依据。不可预见费按单项工程估算的10％计算。 二、投资估算 上杭森林公园景区投资估算表分为基础设施投资、景点建设投资与公共设施投资三部分,每部分具体见下表。 该景区总投资5710万元,投资估算及各单项工程投资估算见表下表。 其中建设期(2009～2010年)投资额为3910万元,占总投资额的68、5%;近(20011～2013年)投资额为1800万元,占总投资额的31、5%。 表1 旅游基础设施建设投资估算表
由上述各表可见:上杭森林公园建设的近期建设投资估算为3909、4万元。 三、资金来源及筹资方案分析 上杭森林公园建设要多方位融资,遵循“谁投资、谁所有、谁受益”的原则,采取“国家、地方、部门、集体、个人一起上”、“内资、外资一起上”的办法,充分调动各方的投资积极性。政府部门应在旅游基础设施建设、可持续性规划、管理与开发方案、公共便民设施、宣传及促销及其它非营业性投资等方面进行投资,创造一个良好的投资环境。主要包括以下方法: ●把森林公园的规划建设纳入上杭县国民经济与社会发展计划中去,使之建 设与国民经济建设同步发展,加大对森林公园的投入与政策倾斜。 ●争取国家、各有关部门的专项建设资金。。 ●森林公园自筹资金 ●银行贷款 ●招商引资 ●个人捐资
筹资方案确定主要有资金筹集成本的筹资风险两部分组成,总投资为5710万元。下面有三种方案,其中,贷款利率5%、属于国家政策性贷款,债息6%、筹集费率为1%,股息5%、筹集费率为1、5%。 资金来源方案A 方案B 方案C 自有资金30% 30% 30% 发放债券30% 20% 发放股票20% 10% 资金成本率:K=D/『P×(1-f)』K为资金成本率,D为资金占用率,P资金总额,f 筹资费率 综合资金成本率:Kw=Σ(Ki*Wi) Kw为综合资金成本率Ki第i种个别资金成本率,Wi第i种个别资金占全部资金的比重。 方案A:W=30%, K=1731×6%/『1713×(1-1%)』=6、1% Kw=W×K=1、8% 方案B: W=20%, K=1142×5%/『1142×(1-1、5%)』=5、1% Kw=20%×5、1%=1、01% 方案C:W1=20% K1=6、1% W2=10% K2=5、1% Kw=20%×6、1%+10%×5、1%=1、73%
盈亏平衡分析图的画法
很多企业在经营过程中，经常需要核算某种产品的盈利情况，而计算产品盈利能力时，往往就涉及到盈亏平衡点点的问题，就是在现有的资源条件下，某种产品的产量或者销量达到什么规模，才能够保住成本，也就是常说的盈亏平衡点的问题，以前大家往往是通过手工计算，十分麻烦，也不直观，而且当一些企业生产经营环境变化时，也不容易调整，实际上利用Excel的散点图就可以制作出非常直观精确的散点图，并且结合Excel的其他功能，可以实现动态调整，下面就以某公司甲产品的盈亏平衡点散点图制作为例，来介绍具体的操作方法。本文实例介绍表格可从https://www.360docs.net/doc/9e968158.html,/cfan/200923/ykphd.rar下载到。(山东朱晓燕) 设计盈亏测算表 由于每个企业的生产经营状况均不同，而测算盈亏平衡点，就必须根据企业的具体实际情况来编辑一份盈亏测算表，主要涉及到企业的固定成本、变动成本、销量、销售单价等因素，比如甲产品的固定成本为11200千元，每吨产品的变动成本为12千元，平均销售单价为40千元/吨，通过以上这些资料，我们可以得到如下关于盈亏的计算公式，即：销售收入＝销量×销售单价、总成本＝固定成本＋单位变动成本×销量、盈亏平衡点销量＝固定成本÷（销售单价－单位变动成本）、盈亏平衡点销售收入＝盈亏平衡点销量×平均销售单价。 从以上公式可知，盈亏平衡点实际上就是销售收入与总成本相等时的数值，在图表上就表现为两者的交叉点，因此要设计盈亏平衡点动态图，就必须确定总成本、销售收入以及盈亏平衡点坐标值，而依据以上公式，就可以通过计算得到这些数据。 启动Excel 2007，新建一个工作表，将其命名为“盈亏平衡点测算表”，在此表的B9:K9 区域内输入序号、固定成本、单位变动成本、月销量、销售单价、销售收入、变动成本、总成本、盈亏平衡点x轴值、盈亏平衡点y轴值等内容，然后在此表的第一行的C10中输入固定成本数值，D10中输入单位变动成本值，E10中输入月销量初始值为0，F10中输入销售单价，G10中输入计算销售输入的公式“=E10*F10” ，H10中输入计算变动成本的公式“=E10*D10”，I10中输入计算总成本的公式“=C10+H10” ，并将这三个公式复制对应的下面G11、H11、I11单元格中，J10中输入盈亏平衡点X轴第一个值0、K10中输入计算盈亏平衡点Y轴第一个值公式“=F11*J11”；在第二行的C11、D11、F11中输入上面的固定成本、单位变动成本以及销售单价值，E11中输入公司最大月销量值，如2000，J11中输入计算
盈亏平衡分析
（一）现金流现值在盈亏平衡分析中的应用 盈亏平衡分析（Break-even Analysis）主要是分析什么样的销售量（额）才能使投资至少保本，故又称保本点分析，表9.10显示如何对上面的新速溶咖啡品种进行盈亏平衡分析。 表9.10 现金流量及现值表单位：百万元 注：①不含折旧。 表中左边部分显示各种假设下年收入和年成本数值，右边部分显示现金流入和现金流出的现值。现金流净现值是二者之差。 由表中可见。如果年销量为0，则项目净现值是个很大的负数；如果年销量400吨，那么投资NPV为4.0百万元；如果年销量是1000吨，则NPV为38.7百万元。可见项目净现值随年销量增大而增大，在销量介于0到400吨某个点时，NPV为0。经计算，当年销量为330吨时，项目的现金流入现值直线与项目的现金流出现值直线相交，这个点即为保本点。当年销量低于330吨时，现金流入现值小于现金流出现值，投资是亏损的；当年销量大于330吨进，现金流入现值大于现金流出现金值，投资是盈利的；只有在年销量等于330吨时，投资才不盈不亏。 （二）年收入和成本现金流在保本分析中的应用 盈亏平衡分析不仅可用投资的现金流入和流出的现值计算，同样还可用年收入和成本带来的现金流计算，成本中不仅有固定成本、变动成本，还有初始投资额16百万元在每年的年金分摊。 年投资额=初始投资/8年年金系数（r=0.20） =16/3.837 =4.17(百万元) 表9.11 收入成本流量单位：百万元 年销售量 年现金流入年现金流出 年现金流 （吨）初始投资可变成本固定成本税金总额 400 40 4.17 31 2.2 1.6 38.97 1.03
房地产项目盈亏平衡点分析和项目敏感性分析
房地产开发由于开发周期长、投入资金量大、产品固定等特点，因而开发风险高，在国外被认为是最具风险的行业之一。丰厚的开发利润与企业亏损、倒闭在房地产行业中并存，这就要求房地产开发企业善于捕捉房地产市场的变化趋势，运用科学的定性和定量分析方法，把握其风险和不确定因素的变化规律，以降低风险程序，提高房地产开发决策的科学性。 所谓不确定性分析，就是分析可能的不确定因素对经济评价指标的影响，从而推断项目可能承担的风险，进一步确认投资项目在财务、经济上的可靠性。项目经济评价中的不确定性分析包括盈亏平衡分析、敏感性分析和概率分析。其中盈亏平衡分析和敏感性分析对于房地产营销策划人员尤为重要。 1、盈亏平衡分析 盈亏平衡分析又称为保本分析或损益临界分析，是通过项目盈亏平衡点（BEP）来分析项目成本与收益的平衡关系的一种方法，主要用来考察项目适应市场变化的能力以及考察项目的抗风险能力。 在对房地产开发经营项目进行经济效益评价过程中，我们不难发现其商品房面积、成本、利润三者之间存在这样一个关系，即： 销售利润=产品销售收入-总投资额-税金 产品销售收入=销售面积X单位建筑面积价格 总投资额=变动成本+固定成本 由上述关系式可知，销售收入和总投资额都可以是销售面积的函数。当它们呈线性函数关系时，则认为它们之间的盈亏平衡属线性盈亏平衡关系，反之，为非线性盈亏平衡关系。线性盈亏平衡关系是我们应该掌握的。 图中横坐标表示开发的建筑面积，纵坐标表示销售收入和总投资额，销售收入和
成本的两条直线交于BEP点，表明当开发的建筑面积达到一定数量时候，销售收入和成本相等，利润为零，交点BEP称为盈亏平衡点或保本点。 BEP点将销售收入和成本的两条直线所夹的范围分为盈与亏两个区。如开发的建筑面积大于此点，则开发项目能获利，反之，则开发项目就亏损。 因此，盈亏平衡点越低，开发项目盈利的机会就越大，亏损的风险就越小，盈亏平衡点表达了开发项目最小的开发建筑面积。 2、敏感性分析 敏感性分析是通过分析、预测投资项目主要因素发生变化时对经济指标的影响，从中找出敏感性因素，并确定其影响程度的一种不确定性分析方法。敏感性分析的目的是在充分了解和掌握项目风险因素及风险程度的情况下，考察投资项目抗风险的能力。 敏感性分析还可以筛选出若干最为敏感的因素，有利于对这些最敏感因素集中力量研究，重点调查和收集资料，尽量减少因素的不确定性，进而减少方案的风险。房地产项目敏感性分析及计算过程比较复杂，一般来说是按照如下步骤进行的：（1）选择经济评价指标 在对项目进行分析计算过程中，首先要选择最能反映项目经济效益的指标做分析、计算对象。根据房地产投资项目的特点及国家建委的有关规定和要求，通过选择净现值、内部收益率、投资回收期等经济评价指标作为敏感性分析计算的对象。 2）选择需要分析的不确定性因素在敏感性分析、计算时，选择哪些不确定性因素作为分析和计算的变量呢？一般可以选择销售面积、房地产销售单价、成本等常见的因素。