科龙财务造假案例分析课件

-8.77 16.57
1 -2.66
科龙2001年下半年出现近16亿元巨额亏损的主要原因之一是计提减值 准备6.35亿元。
到了2002年，科龙转回各项减值准备，对当年利润的影响是3.5亿元。
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利用会计政策,调节减值准备,实现”扭亏”
科龙利润情况一览表
单位:亿元
2000年
2001年 中期 年报
• 调节存货跌价准备
操
• 虚构主营业务收入 • 虚构期间费用 • 关联交易
纵 手 法
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科龙公司利润操纵手法
• 调节坏账准备
操
• 调节存货跌价准备
纵
• 虚构主营业务收入
手
• 虚构期间费用
法
• 关联交易
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利用会计政策,调节减值准备,实现”扭亏”
主营业务收入 较上年差异 管理费用 较上年差异 净利润 较上年差异
（2）债务人逾期履行其偿债义务，且有明显迹象表明无法 收回。此时，从法律角度讲，债务关系尚存在，但从经济 实质上讲，债款已不能收回，会计上出于谨慎考虑，确认 坏账损失。
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在市场竞争日趋激烈、商业信用较为普及的今天， 企业拥有大量赊销业务，发生坏账损失成为不可避 免的事实。正确确认企业当期的坏账损失，有利于 客观反映企业当期的财务状况、经营成果和现金流 量，有利于财务信息的外部使用者作出更切合实际 的判断与决策。
科龙利润情况一览表
单位:亿元
2000年
2001年 中期 年报
2002年 2003年 2004年
44.12 27.9 47.2 48.78 61.68 1.27
3.96 1.58 12.9 -60.41
4.74
9.12 0.6 3.65 5.23
4.38 -8.52 3.05 1.58
-6.78 0.2 -15.56 1.01 2.01 -0.64
所产容声牌冰箱占据国内冰箱市场份额逾 20%，是当仁不让的龙头企业。
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科龙动荡时期
1999年4月，潘宁65岁时选择了离开一手创立的 科龙，功成身退，全家移民加拿大，正式开始了 退休生活。 王国端从潘宁手中接过科龙帅印。同年，科龙电 器（000921）在深圳证券交易所A股市场上市， 再次保住了冰箱全国销量第一的地位，并创造了 连续9次全国销量第一的佳绩。 然而，自从上市开始，科龙便开始出现大额亏损 ，2000年首次出现了高达6.78亿元的亏损。 2001年净亏损15.56亿元。科龙的巅峰时代从此 结束。带上了ST的帽子
其中2002年虚增利润中,有0.5亿的坏账准备转回
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如果2001年没有计提各项减值准备(包括坏账准备)， 科龙电器2002年的扭亏为盈将不可能。
如果没有2001年的计提和2002年的转回，科龙电器 在2003年也不会盈利。
按照现有的退市规则，如果科龙电器业绩没有经 过上述财务处理，早就被“披星戴帽”甚至退市处 理了。
科龙电器财务造假 案例分析
杨晓彤 许丽娜 张龙杰 张 珊 张瑞婷 闫应蕾
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科龙电器财务造假案例分析
• 一、背景介绍 • 二、案例分析 • 三、处罚情况 • 四、经验教训
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科龙的黄金时代
1、潘宁时代的科龙
84年，时任顺德市容桂镇工交办副主任、 只有小学四年级文化、已年过50的潘宁， 花了24元买回几本制冷书，借来9.8万元试 制费用，带领100余名工人在简易工棚里， 在木头搭建的生产线上，经过昼夜奋战， 用手工锤敲出国内第一台双门冰箱，开始 了科龙电器发展的历程。
企业如认为应收款项收不回来全额提取坏账准备也未违反会计制度。 对于应收账款和其他应收款数额巨大的企业，坏账准备金一个百分 点的变化都可能造成净利润的急剧变化。
当前，企业存在应收款项数量较大、变现能力较 差、周转速度较慢等问题，隐含着大量的坏账损 失，影响了企业整体资产质量，导致企业虚盈实 亏；更有甚者利用坏账损失确认标准不足乘机粉 饰财务报表、操纵股价，损害投资者利益。
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应收账款计提坏账的会计政策可选择性太强。企业会计制度 规定企业计提坏账准备的方法由企业自行确定且提取比例也 由企业自行估计，这给企业调节利润留下巨大的操作空间。
2002年 2003年 2004年
主营业务收入 44.12 27.9 47.2 48.78 61.68 1.27
较上年差异
3.96 1.58 12.9 -60.41
管理费用
4.74
9.12 0.6 3.65 5.23
较上年差异
4.38 -8.52 3.05 1.58
净利润
-6.78 0.2 -15.56 1.01 2.01 -0.64
较上年计差提异坏账准备时:
-8.77 1转6.回5时7 :
1 -2.66
借: 资产减值损失---计提坏账准备 借: 坏账准备
贷: 坏账准备
贷: 资产减值损失
ቤተ መጻሕፍቲ ባይዱ
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资产减值 损失影响 利润表
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经查，在2002年至2004年的3年间，科龙共在其年报中虚增利润3.87亿 元(其中，2002年虚增利润1.1996亿元，2003年虚增利润1.1847亿元， 2004年虚增利润1.4875亿元)。
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顾雏军接管科龙电器
1。政府资本变现退出，科 龙易手格林柯尔
面对科龙巨额亏损的颓势，为了 拯救科龙，作为科龙电器最大的 股东，容桂镇政府做出了政府资 本退出科龙电器的决定。
2。以科龙为起点，顾雏军 建造格林柯尔系
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二.案例分析
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科龙公司利润操纵手法
• 调节坏账准备
1996年7月，科龙电器H股在香港联交所成 功上市，成为首家在香港上市的乡镇企业 。
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科龙的黄金时代
科龙集团以良好的企业管理，优异的经营业 绩和对股东权益的高度重视及财务上的高透 明度，在1997—1999年连续三年获国际著名 的商业期刊《亚洲货币》杂志“中国最佳管 理公司”和“中国最佳投资者关系公司”殊 荣。1999年被美国《福布斯》杂志评为20家 最优秀的中小型企业之一。
可见，科龙电器2002年和2003年根本没有盈利，科 龙扭亏只是一种会计数字游戏的结果。
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那么，我们怎样确认这是一笔坏账呢？
我国《企业会计准则》规定，应收账款属于下列 两种情况时应确认为坏账：
（1）债务人破产或死亡，以其破产财产或遗产清偿后仍无 法收回时。从法律角度讲，债务关系已不复存在了。