招商银行的存款经营分析
招商银行深度分析报告
银行业金融机构总资产增长率
40% 30% 20% 10% 0%
2004-03
国有商业银行 城市商业银行 银行业金融机构合计
2004-06
股份制商业银行 其他类金融机构
数据来源：中国银监会，华西证券投资研究总部
银行类金融机构资产规模份额
26%
5%
54%
15%
国有商业银行 城市商业银行
股份制商业银行 其他类金融机构
6
利率
15% 12% 9% 6% 3% 0%
90年后主要存贷款利率变动情况
1990年8月 1991年8月 1992年8月 1993年8月 1994年8月 1995年8月 1996年8月 1997年8月 1998年8月 1999年8月 2000年8月 2001年8月
时间 一年期储蓄存款利率 一年期流动资金贷款利率
明年中期至末期，招行的贷款损失准备能够达到应有的标准。 招商银行营业费占主营业务收入比例随规模的增大而逐步减小，其规 模效应逐步显现。 考虑到招商银行未来 3 年的盈余增长速度，我们认为在 6 个月内招商 银行的股价能达到 11 元，在 12 个月内招商银行的股价能达到 13 元，从更 长期来看，招商银行也具有投资价值。因此，我们推荐买入招商银行。
人民币亿元
180000 160000 140000 120000 100000 80000 60000 40000 20000
0
名义GDP与人民币贷款总额
1990 1991 1992 1993 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003
名义GDP总额
华西证券 WEST CHINA SECURITIES 公司研究
招商银行半年报解读
招商银行半年报解读
招商银行半年报是对该银行在上半年度经营状况的总结和分析。
以下是对招商银行半年报的多角度全面解读：
1. 财务状况：
利润表，分析招商银行上半年的营业收入、净利润、营业成
本等情况，以了解其盈利能力和经营效益。
资产负债表，审视招商银行的资产负债结构、资金来源和运
用情况，以评估其资本实力和风险承受能力。
现金流量表，关注招商银行的现金流入流出情况，以了解其
现金管理能力和流动性状况。
2. 业务拓展：
存贷款业务，分析招商银行的存款规模、贷款增长情况，以
了解其资金运作和信贷政策的效果。
非息收入，关注招商银行的手续费及佣金收入、投资收益等
非息业务收入，以评估其综合经营能力和多元化发展战略。
3. 风险管理：
不良资产，查看招商银行的不良贷款率、拨备覆盖率等指标，以评估其风险控制和资产质量情况。
市场风险，关注招商银行在利率、汇率、股票市场等方面的
风险敞口，以评估其市场风险管理能力。
4. 创新发展：
科技创新，了解招商银行在金融科技方面的投入和成果，以
评估其数字化转型能力和创新竞争力。
网点布局，关注招商银行的分支机构扩张情况，以了解其服
务网络覆盖和市场拓展情况。
5. 宏观环境：
经济形势，分析招商银行所处的宏观经济环境，如国内经济
增长、政策调整等，以评估其经营环境和业务前景。
综上所述，招商银行半年报的解读需要从财务状况、业务拓展、风险管理、创新发展和宏观环境等多个角度进行全面分析，以便全
面了解该银行的经营状况和未来发展趋势。
《招商银行财务分析》课件
公司财务的意义
公司财务是对公司活动、财务状况和偿付能力进行监测、计量、报告和分析的过程，它对于公司经营决策提供 重要参考意义。
财务结构分析
资产负债表
资产负债表分为资产和负债两部分，反映公司的资产负债状况。
利润表
利润表反映公司在一定期间内的经营成果，包括营业收入、营业成本、净利润等。
现金流量表
现金流量表反映公司在一定期间内的现金流量情况，包括经营活动、投资活动和筹资活动。
结束语
通过这份PPT课件，您对招商银行的财务状况有了更全面的认识和了解。希望 这些财务分析指标可以为您的投资决策提供重要参考，谢谢大家。
招商银行财务分析
这份PPT课件将向你介绍招商银行的财务情况和分析。我们将对公司的财务结 构、资本运营能力、盈利能力、成长性和风险进行分析和评估。
招商银行概述
总部
招商银行总部位于深圳，是中国包括个人银行、公司银行和金融 市场业务。
业绩
招商银行连续9年被评为《财富》杂志“全球最受赞 赏公司”之一。
净资产收益率
净资产收益率反映公司净利润占净资产的比例，是 衡量公司核心盈利能力的重要指标。
成长性分析
资产增长率
资产增长率反映公司未来盈 利增长的潜力，是公司成长 性的一个重要指标。
净利润增长率
净利润增长率反映企业的盈 利变化，是衡量企业经营成 果的重要指标之一。
股东权益增长率
股东权益增长率反映股东投 资获得的报酬率，是衡量公 司股本回报能力的指标。
风险评估
信用风险
市场风险
信用风险反映公司贷款面临的不同程度的违约风险。
市场风险反映公司股价变化和市场环境对公司营收 和利润的影响。
操作风险
操作风险反映公司内部管理、运营过程中存在的风 险，如人员安全、产品质量等。
《招商银行分析》课件
招商银行的信用卡业务在中国市场占 有率位居前列，信用卡发卡量和消费 额均名列前茅。
招商银行在金融科技创新方面积极探 索和实践，拥有多项金融科技专利和 知识产权，为业务发展提供了强大的 技术支撑。
PART 02
招商银行业务分析
零售银行业务
零售银行业务概述
零售银行业务业绩
零售银行业务是招商银行的重要业务 之一，主要面向个人和企业提供各种 金融服务，如存款、贷款、理财、支 付等。
近年来，招商银行的零售银行业务发 展迅速，客户规模和业务量持续增长 ，为银行带来了稳定的收入和利润。
零售银行业务产品
招商银行的零售银行业务产品线丰富 ，包括“一卡通”、个人贷款、理财 产品、电子银行等，满足不同客户的 需求。
公司银行业务
公司银行业务概述
公司银行业务是招商银行针对企 业客户提供的金融服务，包括企 业贷款、国际业务、资金管理等
资本充足率与杠杆率
资本充足率
招商银行的资本充足率符合监管要求 ，且呈逐年上升趋势。该行通过增资 扩股、利润积累等方式，不断增强资 本实力，提高了抵御风险的能力。
杠杆率
招商银行的杠杆率保持在合理水平， 符合监管要求。该行注重业务结构调 整和风险控制，合理控制杠杆率，避 免了过度承担风险。
PART 04
金融市场业务产品
招商银行的金融市场业务产品线 丰富，包括外汇买卖、利率交易 、商品期货等，为客户提供多样
化的投资和风险管理工具。
金融市场业务业绩
招商银行的金融市场业务在业内 具有较强的竞争力和专业性，业 务规模和收益持续增长，为银行 带来了可观的利润和市场份额。
其他业务
其他业务概述
除了以上三大业务外，招商银行还涉及其他多种业务领域，如资产 管理、保险、信托等。
招行2023存款报告
招商银行2023存款报告摘要本文是招商银行的2023年度存款报告，通过对招商银行2023年度存款数据的分析和总结，提供了关于招商银行存款情况的详细信息。
报告包括存款总额、存款增长率、存款结构以及存款客户群体等方面的内容，为投资者、分析师和利益相关者提供了关于招商银行存款业务的全面了解。
1. 引言招商银行作为中国领先的商业银行之一，致力于为个人和企业客户提供全面的金融服务。
存款业务作为银行的核心业务之一，对于招商银行的盈利和稳定经营具有重要意义。
本报告将对招商银行2023年度的存款情况进行详细分析和总结，揭示其存款业务表现和趋势。
2. 存款总额招商银行2023年度的存款总额为X亿元，比上一年度增长了Y%。
这一数据表明，招商银行的存款业务在2023年取得了良好的增长表现。
存款总额是衡量一个银行存款业务规模的关键指标，高增长的存款总额代表了招商银行在吸引存款方面的成功。
3. 存款增长率招商银行的存款增长率是衡量其存款业务增长速度的重要指标。
根据数据统计，2023年招商银行的存款增长率达到了Z%。
与去年相比，招商银行的存款增长率有所增加。
这表明招商银行在吸引更多存款投资者方面取得了积极的成果，其存款业务的增长可持续性良好。
4. 存款结构招商银行的存款结构是指不同类型存款在存款总额中的占比情况。
通过分析招商银行2023年度的存款结构，我们可以了解其存款业务的结构分布和特点。
根据数据，招商银行的存款结构主要分为活期存款、定期存款和其他存款。
其中，活期存款占比为A%、定期存款占比为B%、其他存款占比为C%。
这一数据显示，活期存款和定期存款是招商银行存款业务的主要组成部分，而其他存款的占比相对较小。
5. 存款客户群体招商银行的存款客户群体是指存款业务的主要受众和参与者。
通过了解招商银行的存款客户群体，我们可以对其存款业务的市场定位和目标客户有更深入的了解。
根据数据分析，招商银行的存款客户群体主要包括个人客户和企业客户。
招商银行案例分析报告(1).doc
招商银行案例分析报告---BY财务1102招商银行内外部环境分析一、总体环境分析——PESTEL模型（一）政治环境分析1．平台融资渠道再度收紧, 规范理财业务投资运作2013年3月27日，银监会发布《关于规范商业银行理财业务投资运作有关问题的通知》，规范理财业务投资运作，防范化解商业银行理财业务风险。
受上述政策影响，预计高速增长的银行理财市场增速将有所回落，依托债权类理财产品的表外融资将受到重创，对农村金融机构的理财和债券投资业务都会有不小影响。
宏观经济超预期放缓，监管政策或存款利率市场化超预期。
2．更新银行业监管政策，加强业务监管力度实施新巴塞尔协议：十二五规划要求：按照国家“十二五期间”银行业的规划，我国将逐步推进新巴塞尔协议，新资本协议不在区分巴塞尔协议第二版还是第三版，而是同步推出同步实施，新巴塞尔协议对资本监管的要求更严。
根据2011年5月31日我国银监会发布的第44号文的要求，新资本监管标准从2012年1月1日开始执行，系统重要性银行和非系统重要性银行应分别于2013年底和2016年底前达到新的资本监管标准。
过渡期结束后，各类银行应按照新监管标准披露资本充足率和杠杆率。
3．政府政策推动内需增长，逐渐转由市场驱动由于全球金融危机和国内实施房地产调控政策的影响，2008年底我国实际固定资产投资同比增长率跌至6-7％。
2009年，随着大规模经济刺激政策和信贷扩张的实施，投资增速大幅反弹，最高接近29％。
其中，政府主导的投资快速扩张发挥了关键作用。
2009年四季度以来，政府主导的投资增长逐步下降，市场驱动的投资成为增长的主要动力。
（二）经济环境分析1．经济结构转型，催生新动力当前国内的经济增长将改造过去单纯的靠廉价劳动攫取利润的低端制造业，在产业升级和战略性新兴产业的政策的指引下，高端制造业将有所发展。
随着长三角、珠三角一带的劳动力成本的不断增加，产业将出现升级和区域转移。
2．国家管制放宽，利率市场化我国利率和汇率市场化改革步伐不断加快，在2012年中央行放宽了存贷款利率波动幅度，我国利率市场化改革取得突破性进展。
招商银行个人理财业务发展现状及问题研究
招商银行个人理财业务发展现状及问题研究随着经济的不断发展和金融市场的日益完善，个人理财业务在中国的银行业中扮演着越来越重要的角色。
招商银行作为国内领先的商业银行之一，其个人理财业务一直处于领先地位。
本文将探讨招商银行个人理财业务的发展现状及面临的问题，以期为银行业经营决策提供参考。
一、发展现状1. 产品多样化。
招商银行个人理财产品种类繁多，包括货币基金、债券基金、股票基金、结构性存款、保险理财产品等，满足了不同客户的投资需求。
2. 服务专业化。
招商银行在个人理财业务方面具有较强的专业水平，为客户提供多元化的投资组合建议和专业的理财规划服务。
3. 科技化创新。
招商银行利用先进的科技手段，如手机银行、互联网理财等，为客户提供便捷的理财服务体验，并不断推出新的科技化理财产品。
4. 风控能力强。
招商银行在个人理财领域具有较高的风险控制能力和合规管理水平，有效保障了客户的资金安全和投资风险。
二、问题研究1. 产品同质化。
随着市场竞争的加剧，一些个人理财产品同质化现象较为严重，产品特色不够明显，难以吸引客户，需要更多创新。
2. 投资者风险意识不足。
部分客户对个人理财产品的风险认识不足，容易受到高风险产品的诱惑，导致投资风险增大，需要加强风险教育和引导。
3. 科技安全隐患。
随着科技化理财渠道的不断发展，安全隐患问题日益突出，如网络风险、信息泄露等，需要加强科技安全保障。
4. 监管政策变化。
随着监管政策的变化和金融市场环境的不确定性加大，个人理财业务可能面临新的政策法规调整和市场风险，需要及时应对和调整。
三、对策建议1. 加强产品创新。
招商银行需要不断创新个人理财产品，提升产品差异化和特色化，满足客户多样化的投资需求，从而增强市场竞争力。
2. 提升风险管理。
招商银行应加强客户风险教育和投资者教育，提高客户投资理财的风险意识，引导客户进行科学的理财规划和投资选择。
3. 强化科技安全。
招商银行需加强科技安全保障，提升网络防护能力，防范和化解科技风险，维护客户信息安全和资金安全。
商业银行的经营绩效与财务分析
风险管理
通过业务拓展和优化，提高收入水平。
收入增长
加强成本控制，提高盈利能力。
成本控制
保持资本充足率符合监管要求，增强抵御风险能力。
05
商业银行经营绩效分析
通过对商业银行的资产质量、盈利能力和风险管理能力等方面的分析，可以全面了解商业银行的经营绩效状况。
财务分析是商业银行进行经营绩效评估的重要手段，通过对财务报表的分析，可以了解商业银行的财务状况、经营成果和现金流量等方面的情况。
01
指商业银行在一定时期内经营活动所产生的现金流量，包括经营活动所取得的现金收入和经营活动所支付的现金支出。经营现金流是评估商业银行流动性状况和偿债能力的重要指标。
经营活动现金收入
02
经营活动现金收入主要来自于贷款利息收入、手续费及佣金收入等。现金收入的稳定性和增长速度对商业银行的盈利能力具有重要影响。
贷款是商业银行最主要的资产之一，也是其主要的盈利来源。贷款业务的规模和风险状况对商业银行的经营绩效具有决定性影响。
各项贷款
证券投资是商业银行为了获取收益而进行的各种有价证券投资，包括政府债券、企业债券、金融债券等。证券投资的风险和收益水平对商业银行的资产质量和盈利能力具有重要影响。
证券投资
经营现金流
商业银行的经营绩效与财务分析
汇报人：可编辑
2024-01-03
CATALOGUE
目录
业务介绍财务业绩竞品分析未来展望总结和建议
01
商业银行通过吸收存款、发放贷款等方式管理和运用资金，获取收益。
资产业务
商业银行通过吸收存款、发行债券等方式筹集资金，满足资金需求。
负债业务
商业银行提供各种金融服务，如代理、咨询、托管等，获取手续费收入。
商业银行经营管理案例分析
商业银行经营管理案例分析商业银行是指依法获得银行业金融机构经营许可并从事货币信贷业务的金融机构。
商业银行在我国金融市场中具有重要的地位，在国民经济发展中扮演着重要的角色。
商业银行的经营管理对于银行本身的发展和整个金融市场的稳定都有着至关重要的作用。
案例分析案例一：招商银行招商银行是中国大陆的一家商业银行，成立于1987年，总部位于深圳。
招商银行的经营管理主要体现在以下三个方面：1.客户战略作为一家以客户为中心的银行，招商银行主要通过区分客户群体，针对不同客户推出不同的优质服务，来提高客户的满意度和忠诚度。
招商银行通过打造“招商理财”、“招商信用卡”等品牌，来满足不同客户的需求，从而增强其市场竞争力。
2.风险管理作为一家银行，风险管理是其经营管理中不可或缺的一部分。
招商银行通过建立完善的风险管理机制，对借款人的还款能力、借款用途、抵押物价值等进行严格审核，以降低贷款违约率。
此外，招商银行还建立了中央风险管理部门，对银行的风险管理工作进行监督和管理。
3.信息技术招商银行在信息技术方面投入巨大，不断引入最新的技术，提高其金融服务水平。
招商银行通过提供网上银行、手机银行等服务，方便客户的办理业务，提高金融服务的效率和便利性。
案例二：中国银行中国银行是我国著名的四大国有商业银行之一，成立于1912年，总部位于北京。
中国银行的经营管理主要体现在以下三个方面：1.分支机构管理作为一个覆盖全国、服务全球的银行，中国银行的分支机构管理至关重要。
中国银行注重加强对各分支机构的管理和协调，确保其经营管理的高效性和连贯性。
此外，中国银行还通过发展直销银行、电子银行等新型分支机构，推进其全渠道服务网络建设，提高金融服务的便利性和覆盖面。
2.产品创新中国银行积极创新金融产品，满足客户的多元化需求。
如中国银行推出的“中银财富’”、“中银信用卡”等，受到了广大客户的欢迎。
此外，中国银行还与众多企业和机构合作，推广金融服务，提高客户的获得感和体验度。
招商银行的财务分析
招商银行的财务分析（一）：招商银行作为一家全国性商业银行，以创新为动力，坚持“效益、质量、规模协调发展”的指导思想，大力营造以风险文化为主要内容的管理文化，建立了比较完善的稽核内控体系，在革新金融产品、服务、技术、优化资产质量和管理方面都走在了国内银行的前列。
通过对招商银行的财务状况、经营成果及现金流量进行分析，对其内在资金的流动性、安全性和盈利性进行综合评价，揭示其在经营管理方面存在的问题，这些分析对于预测招商银行未来财务趋势和发展前景，促进其加快推进经营调整，不断增强核心竞争力起到了一定的指导作用。
资产负债表；现金流量表；利润表一、我国商业银行的财务分析而我国由于利率和收费还在管制时期，金融衍生工具还处于研究阶段，监管当局对银行实行严格分业管理，在这种金融环境下，财务管理还缺乏一定的手段，财务指标也存在一定的差异，财务分析也相对不够全面和准确。
国际通行“骆驼评价方法”（CAMEL），是从资本状况、资产质量、管理水平、盈利状况和资产流动性等五个方面进行比较分析，从财务分析的角度，我国的商业银行和国际化商业银行在经营状况上的差距可以通过以下三方面作比较：首先，资本状况方面。
商业银行作为高财务杠杆率金融企业，充足的资本和合理的资本结构是维护公众对银行信心的基本需要，也是银行自身承受各种损失和风险的“缓冲器”。
巴塞尔会发布的新资本协议强调，综合考虑各种风险因素的充足的资本储备是银行风险管理的第一支柱，包括信用、市场和操作风险的最低资本充足要求仍旧为8%。
西方银行资本充足率普遍达到了新资本协议的要求，平均10%在以上，核心资本充足率大于5%，其中全球最大100家商业银行资本充足率最高11.43%，核心资本充足率为7.78%，略低。
我国银行业国有银行的资本充足率相对较低，股份制商业银行较高。
但我国银行的资本构成基本上是核心资本，附属资本很少。
其次，资产质量方面银行资产质量好坏直接反映银行经营的安全程度，并直接影响到银行盈利的多少。
{财务管理财务分析}招商银行浦发银行财务比较分析
{财务管理财务分析}招商银行浦发银行财务比较分析度远远低于整个资产的速度和幅度，在资产中的比重一直不高。
长期投资占比也呈现逐年下降的趋势。
然而在长期资产中，中长期贷款和逾期贷款的比重虽然不大，但发展速度非常快，在整个资产规模的扩张中，中长期贷款和逾期贷款一直保持很高的增长态势，因此在整个资产中的比重不断增大，不能小觑。
（三）资产负债比率分析资产负债比率分析是通过对一系列比率指标的分析，衡量资产负债的管理状况和业务经营是否合理。
1.流动性比率分析（见表4）。
表4资产负债比率表（略）从以上指标中不难发现，招商银行的流动性比率和存贷款总量结构在正常区间值以内，但中长期贷款比率和流动性资产对全部存款的比率偏高，说明在存款的内部结构中存在问题。
首先，中长期贷款比率偏高超出正常值的3倍以上，说明中长期贷款来源没有稳定的中长期存款作保证，而是以短期存款为基础，银行资金存在短存长贷，流动性差，虽然收益性较高但却是以建立在高风险性的基础上。
其次，从前面分析中得出，存款结构以短期存款的为主，那么流动性资产对全部存款比率偏高充分说明招商银行存贷结构不合理，信贷期限结构错配，加大资金流动性风险，容易引发支付困难。
2.安全性比率分析。
商业银行的经营面临着信贷风险、利率风险、资本风险、投资风险等诸多风险，衡量银行的安全性，主要是看经营面临的风险程度。
衡量银行安全性的指标主要是资本风险比率、利率风险比率、贷款风险比率、拆借资金风险比率和固定资本比率（见表5）。
表5资金安全性比率分析表（略）从以上图表可以看出，招商银行的资本与资产的比率从2001年到2005年一直不高，在0.02-0.04之间，低于国际通行的0.09-0.1，这表明，招商银行的资产调度余地过小，风险太高，存款人的利益保障性低。
再进一步，看一下资本与贷款的比率，国际上认为在0.15左右为宜，而招商银行也是远低于国际标准的。
三、利润表分析对利润表的分析是金融企业财务分析的一个重要组成部分。
招商银行财务报表分析
招商银行财务报表分析(一)我国经济形势回顾 2022 年的中国经济，虽然也经历了考验，但经济表现相对突出。
2022 年，中国经济继续朝宏观调控的预期方向发展，运行态势总体良好，我国经济运行已成功摆脱国际金融危机的负面冲击，开始进入常规增长轨道。
消费平稳较快增长、固定资产投资结构继续改善、对外贸易快速恢复，农业生产平稳增长，工业生产增长较快，居民收入稳定增加，但价格上涨压力较大。
2022 年，实现国内生产总值(GDP)39.8 万亿元，同比增长 10.3%，居民消费价格指数(CPI) 同比上涨 3.3%。
(二)金融与银行业的总体情况截至 2022 年底，银行业金融机构资产总额 95.3 万亿元，比上年增加 15.8 万亿元，增长 19.9%；负债总额 89.5 万亿元，比上年增加 14.4 万亿元，增长 19.2%；所有者权益 5.8 万亿元，比上年增加 1.4 万亿元，增长31.2%。
银行业金融机构资产规模市场份额进一步发生变化。
从机构类型看，资产规模较大的挨次为：大型商业银行、股分制商业银行、农村中小金融机构和邮政储蓄银行，占银行业金融机构资产的份额分别为 49.2%、15.6%、14.9%。
城市商业银行和城市信用社、股分制商业银行、农村中小金融机构和邮政储蓄银行、非银行金融机构、外资银行资产份额比上年分别上升 1.06、0.78、0.60、0.24、0.13 个百分点，大型商业银行、政策性银行及国家开辟银行资产份额分别下降 2.11、0.71 个百分点。
2022 年，银行业金融机构实现税后利润 8,991 亿元，同比增长 34.5%；资本利润率 17.5%，比年初上升 1.26 个百分点；资产利润率 1.03%，比年初上升 0.09 个百分点。
从结构看，净利息收入、投资收益和手续费及佣金净收入是收入构成的3 个主要部份。
(三) 2022 年招商银行总体经营情况招商银行成立于 1987 年 4 月 8 日，总行设在深圳，业务以中国市场为主。
招商银行的杜邦分析
单位：百万年份：2008年
单位：百万年份：2009年
单位：百万年份：2010年
在本次分析中，我们收集了近3年的数据，从08年到10年。
首先从权益报酬率来看，该银行从08年的高点26.19%下降到10年的19.23%，期间有6.96个百分点的回落，而且我们可以看到该银行的该指标是从08年到09年就直接下降了6.54个百分点，而09年到10年该指标的下降幅度明显减少，而从该银行的报表中管理层的分
析部分，我们发现，该行的权益报酬率近年就一直在下降，主要是受到08年的金融危机的影响，但是我们也发现，该指标的下降幅度在逐年减少，从而我们分析认为，该行的经营情况正在逐渐的回暖，到2011年，有望止跌回升。
以上分析我们从下面的分析就可以得到印证，该行的销售净利率从08年到10年走了一个V字形，从而也证明了该行的业务正在回暖，盈利能力正在回升。
该行的主营业务收入近3年也是呈现了增长，虽然09年有小幅下降，我们可以认为是08年金融危机的翘尾因素引起的，从10年开始则开始了回升，而且回升的幅度较大，达到了近2百亿，但是该行的成本也是逐年增加，但是增加的幅度要小于主营业务收入的幅度，所以导致该行的利润也是呈现一个上升的态势。
我们进一步可以看到该行近三年的总资产都是呈现一个上升的态势，从这一点我们可以看出，该行的业绩经营是比较稳定的，遭遇了08年的金融危机后，依然能够连续3年总资产保持增长，且增长的幅度比较稳定，差不多都为5000亿左右。
从而我们认为该行是一家经营比较稳健的银行，且是稳中有升的银行。
该行的负债比率近几年都维持在行业平均值94%左右波动，再次印证了该行是一家比较稳健的银行。
经过以上的分析，我们认为招商银行是一家经营比较稳健，在风险控制方面比较卓著的银行。
600036招商银行2022年经营成果报告
招商银行2022年经营成果报告一、实现利润分析1、利润总额2022年利润总额为16,511,300万元，与2021年的14,817,300万元相比有较大增长，增长11.43%。
利润总额主要来自于内部经营业务。
2、营业利润2022年营业利润为16,515,600万元，与2021年的14,801,900万元相比有较大增长，增长11.58%。
以下项目的变动使营业利润减少：信用减值损失减少921,100万元，公允价值变动收益减少276,700万元，投资收益减少131,400万元，管理费用增加364,800万元，营业税金及附加增加23,300万元，共计减少1,717,300万元。
3、投资收益2022年投资收益为2,053,800万元，与2021年的2,185,200万元相比有所下降，下降6.01%。
4、营业外利润2022年营业外利润为负4,300万元，与2021年的15,400万元相比，2022年出现亏损，亏损4,300万元。
5、经营业务的盈利能力实现利润增减变化表(万元)项目名称2020年2021年2022年数值增长率(%) 数值增长率(%) 数值增长率(%)营业收入29,048,200 7.7 33,125,300 14.04 34,478,300 4.08 利润总额12,244,000 4.53 14,817,300 21.02 16,511,300 11.43 营业利润12,264,300 4.78 14,801,900 20.69 16,515,600 11.58 投资收益1,916,200 21.5 2,185,200 14.04 2,053,800 -6.01 营业外利润-20,300 -338.82 15,400 175.86 -4,300 -127.92二、成本费用分析1、成本构成情况招商银行2022年成本费用总额为11,638,000万元，其中：管理费用为11,337,500万元，占成本总额的97.42%；营业税金及附加为300,500万元，占成本总额的2.58%。
招商银行资本实力分析
招商银行资本实力分析以招商银行为对象，对其财务状况和业务水平进行分析、比较。
选取2009-2012年四年间招商银行的财务数据，并结合其背景与历史进行分析。
2009年-2012年四年间财务分析、比较分别从现金及存放央行款项、存放和拆放同业、客户贷款及垫款、各类金融资产、长期股权投资，固定资产等方面对招商银行的资本实力进行分析。
一．银行综合情况概述1987年，招商银行作为中国第一家由企业创办的商业银行，以及中国政府推动金融改革的试点银行，在中国改革开放的最前沿----深圳经济特区成立。
2002年，招商银行在上海证券交易所上市；2006年，在香港联合交易所上市。
自从成立以来，招商银行秉承“因您而变”的经营服务理念，不断创新产品与服务，由一个只有资本金1亿元人民币、1个网点、30余名员工的小银行，发展成为资本净额1170.55亿元人民币、机构网点700余家、员工3.7万余人的中国第六大商业银行，跻身全球前100家大银行之列，并逐渐形成了自己的经营特色和优势。
截止2012年，招行在中国大陆的110余个城市设有99 家分行及853家支行，2家分行级专营机构（信用卡中心和小企业信贷中心），1家代表处，2,174家自助银行，1家全资子公司——招银租赁；在香港拥有永隆银行和招银国际等子公司，及一家分行（香港分行）；在美国设有纽约分行和代表处；在伦敦和台北设有代表处。
二．银行财务状况说明招商银行作为上市股份制商业银行是以获取利润为经营目标,以多种金融资产和金融负债为经营对象,提供综合性金融服务的现代金融企业。
它以发行股票形式来筹集和扩大资本,实行现代企业化管理,是我国金融体制改制深化的产物,也是现代商业银行发展的趋势。
它具有现代企业的特征和职能,区别于一般商业银行,同时又具有一般商业银行的特征和职能,区别于一般上市公司,在我国国民经济的发展中起着特殊而重要的作用。
拥有足够雄厚的资产和充足的自有资本,是上市股份制商业银行发展的基础和前提。
招商银行财务管理透视
财务管理就是利用价值形态，反映、控制和协调企业经营的一种管理活动，是最具综合性的企业管理。
搞好财务管理对做好资金决策、改善经营管理、提高经济效益具有积极的意义。
因此，财务管理在企业经营活动中正在发挥日益重要的作用。
一、招商银行财务管理的现状从财务管理的现状看，招商银行正处在从传统的财务管理向现代财务管理的转型阶段，表现在两个方面。
（一）积极借鉴国外的先进管理经验，引进开发了一些现代管理手段，通过建立数学模型等较为科学的方法，提高了财务管理水平。
1.资金计价的管理方法促进了分支行的资金运用意识。
由于形成内部资金市场，对上存、下借、票据贴现专项资金等制定了不同利率，同时利率还与存贷比等因素挂钩，对分支行的资金运用起到了有效的调节和引导作用。
2.固定资产的指令性计划管理保证了全行固定资产保持在资本的30％以内的水平。
3.费用利润率管理将费用与利润挂钩，费用额较有弹性。
利润多，费用多；利润增加多，费用增加多；实现的利润少，费用也少。
较之费用定额管理更灵活有效。
（二）以财务决策为中心的现代财务管理仍然没有形成，财务管理仍然属于以计划为中心的传统管理。
这种传统财务管理存在许多问题，不适应现代企业制度的需要。
1.财务管理主要围绕存贷款、财务收支、利润三方面的计划展开。
2.财务管理侧重于事后核算，而事前预测、事中控制很少涉及。
即使涉及，也往往由于缺乏科学的方法，造成结果与实际误差大。
3.财务管理数量分析运用少，凭经验多，财务计划主观随意性大，准确性差。
4.有些财务管理规定过细，不符合实际需要。
一是业务宣传费和业务招待费单独量化不能满足业务的需要。
按照财政部的有关规定，业务宣传费不得超过营业收入的2％，业务招待费也要控制在营业收入的一定比例之内，超过部分要作所得税纳税调整。
因此上级行对下级行的考核指标中，除了对费用总额实行比例或额度控制外，还将这两项费用单列出来进行考核。
这两项费用与开拓市场、营销产品密切相关。
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招商银行的存款经营分析招商银行作为信用中介，存款是其最主要、最基本的业务之一。
在商业银行的全部资金来源中，90%以上来自于存款，其结构和成本的变化，决定着银行资金转移价格的高低，从而极大地影响着银行的盈利水平和风险状况。
招商银行被大多数人认为是中国大陆最优秀的银行，但在过去三年，招行无论是净利润、股东权益的增长速度，净资产收益率，还是股价表现，相比浦发银行和民生银行，招行都没有明显优势，主要的区别在于招行一直以来市盈率和市净率高出10-30%，在大市下跌的时候较为抗跌。
招行银行由于良好的服务和产品设计（一卡通、网上银行），个人客户基础良好，在网上的多次调查招行均被认为是最佳银行，至少在网民和年轻人范围内，招行有一大批很高忠诚度的客户，随着这些忠诚客户的逐步进入收入和财产高峰，招行有望成为中国主流银行。
但以往招行并没有把这种客户基础优势体现到盈利能力和成长性上，只是体现在较低的存款成本，所以其业绩增长相比民生和浦发并不出色，只是可能风险较低。
招行的信用卡业务的迅速发展很大程度就是来源于良好的客户基础，现在已经成为外资大行看好招行的一大亮点。
由于中国城市化进程仍在进行中，住宅按揭业务发展空间很大，而招行的力度还不够大，尤其是在二手楼按揭业务方面。
如果招行能够象信用卡一样推出更多客户需要的产品，就能将客户基础优势更好的转换成盈利。
同时，招行不断推出新的产品和服务，个人业务方面就有一卡通、网上银行大众版\专业版、金葵花贵宾卡、信用卡、一卡通金卡、财富账户，等等，公司业务也有银关通、票据通、点金理财等，当然其中有成功有失败。
可以说招行是中国最具创新能力的银行。
一、实例招商银行公布2012年一季报,实现归属于母公司股东的净利润116.43亿元,同比增长32.16%,环比增长50.41%,基本每股收益0.54元,每股净资产8.22元。
同比增长贡献要素比较均衡。
32.16%的同比增长中,生息资产同比增长15.77%,贡献12.71%的增长;净息差同比扩大21BP,贡献6.07%的增长;手续费及佣金净收入同比增长23.41%,贡献4.11%的增长;其它非利息净收入同比增长91.28%,贡献4.27%的增长;信用成本0.47%,同比减少9BP,贡献5.48%的增长,各增长驱动要素贡献比较均衡。
环比增长50.41%,主要来自于费用和拨备计提力度从年底高点回落的贡献。
成本收入比31.86%,环比下降12.30个百分点,贡献27.34%的环比增长;单季信用成本0.47%,环比降低22BP,贡献18.28%的环比增长。
单季度净息差环比有所下降(-5BP),主要是资金成本比利息收入增长更多。
生息资产收益率环比降低了2BP,付息负债成本率环比增加4BP,收入端贷款定价继续上升,一季度新发放一般性对公贷款利率浮动比例较上年提高了1.86个百分点,新发放个人贷款利率浮动比例较上年提高了5.29个百分点;成本端可能上升更多,付息负债中成本相对较低存款占比有所降低,存款中活期占比也略有下降。
存款压力较大,比年初仅增长1.78%,期末余额口径存贷比提高1.49个百分点。
不良余额比年初增长2.87亿,不良率与年初持平。
不良贷款余额开始反弹,一季末83.85亿,同比增加2亿,比年初增加2.87亿,增幅3.13%,不良率为0.56%,与年初持平。
地方政府融资平台贷款余额1,100.83亿,比年初减少41.00亿,不良贷款率0.14%,比上年末下降0.01个百分点。
二、存款经营管理分析招商银行经营稳健,存款存在压力。
招商银行的零售银行战略,在银行业转型中处于领先地位,二次转型持续推进,定价能力提升,资金成本较低,风控能力出色,经营稳健高效,从一季报看今年经营压力主要在于存款增长较为缓慢。
并存在以下几个问题：（1）存款成本优势消失了。
招行的存款成本是1.64，利差3左右，民生银行的存款成本1.72，利差也在3左右，记得三年前的时候，平均利息成本招行要比民生低几十个点的。
现在基本和民生差不多了。
（2）中间业务收入。
招行的中间业务收入曾经是一大亮点，现在民生的中间业务收入和招行的差不多了。
（3）信用卡。
招行发的信用卡近四千万张，但是流通卡不到一半，招行的信用卡优势已经没有了。
（4）招行的员工成本。
在这样的情况下员工成本和民生比，几年前单位成本比民生低的，现在好像差不多了。
而且办公费用比民生高很多。
（5）永隆银行并购后整合缓慢。
当年收购永隆银行影响相当的大，但是其整合进度和平安银行收购深发展相比，好像不能同日而语。
（6）其业务架构和政策优势。
在股份制中型银行中，招行具有美国，香港，台湾，伦敦等营业网点，但是这些布局对于招行似乎没有什么特别意义。
在上海，弄不过浦发和交行，在香港，基本上没有什么影响力了。
最近相关的人民币离岸中心业务，招行的也没有分一杯。
上海这边的金融中心，招行收到的支持也不大。
（7）鲜见创新。
前几年马蔚华可是人气很高的，现在好像也淡出媒体了，于此相伴的是，招行的开拓步法以及整个银行的发展方面，也鲜见大的创新了。
（8）招行的定位。
招行开始定位为领先的零售银行，但是这几年其信用卡业务，中间业务收入的增长在行业内没有亮点了。
招行一直说什么因您而变，这种模糊的定位是的它似乎没有什么具体的定位。
可笑的是11年年报的定位是百年蓝筹。
这种不以客户和服务为导向的远景很差劲。
因您而变成为一句空话。
（9）适应市场变革的改革。
如果定位为零售银行，招行的开发和提供金融产品组合方面，还不是很有优势，其保险，投资银行等业务能力一般，也没有什么全国性的拓展计划。
在香港，永隆，招银国际，香港分行的几个业务重复，缺乏深度整合。
而在国内，目前的金融业发展条件下，单一的银行服务已经不能满足需求了。
因此，招商银行可以根据以下几点适当调整存款经营管理模式：（一）积极经营，努力提高银行存款的稳定性1.银行存款的积极经营策略。
对银行来说，存款实质上是一种被动负债。
银行要在存款经营中实现预期的目标，就必须变被动负债为积极经营，通过一系列策略措施使自己推出的存款工具能迅速占领市场，挖掘和维持巨大的可能存款量。
为此，银行既要与尽可能多的存款对象保持密切的友好关系，尽量创造出能为不同收入层面、不同职业、不同居住地域和不同行业特征的客户提供所需存款产品的条件，又要通过不断的创新和开拓，创造出尽可能多的存款工具、服务手段和技巧策略。
积极经营的具体策略措施很多。
就居民储蓄存款而言：首先，必须重视利率高低的杠杆作用和优质高效的服务开发，并针对客户的储蓄动机设计出多样化的储蓄存款工具；其次，积极经营的内部管理要求必须注重储蓄业务操作的现代化建设，提高储蓄工作人员的积极性，改善服务态度等。
对企业存款的经营策略，应以优质客户为主要经营对象，提供全方位的信用服务，密切银企关系，开发多样化的企业存款工具，并能结合银行的资产业务和中间业务，协助企业管好、用好资金等。
2.提高存款稳定性的策略。
所谓存款的稳定性，也称存款沉淀率，它是形成银行中长期和高盈利资产的主要资金来源。
从商业银行经营管理的角度看，它比存款总额更具现实意义。
就存款波动程度而言，银行存款可划分为：（1）易变性存款，主要指活期存款。
（2）准变性存款，主要指定活两便存款、通知存款等。
（3）稳定性存款，主要指定期存款、可转让存单及专项存款等。
银行存款稳定性经营和策略重点是提高易变性存款的稳定性，它第一取决于存款客户的多少，第二取决于银行能否提供优质高效的服务。
因为在存款总量一定的情况下，存款客户越少，个别客户的存款波动对银行总体存款稳定性的影响规模越大，这样，个别客户的存款波动就会较大地影响到银行资金的稳定性。
同时，也唯有提供高效优质服务的银行，才能吸引更多的客户，提高存款的稳定率。
提高存款的稳定性，还必须努力延长稳定性存款和易变性存款的平均占用天数。
如：定期存款中的保管性存款，客户存款的目的是为了积累财富以备远期消费，其稳定性最强，银行必须为这类存款采取安全、保值和保险措施，做好存款转存和计算复利的工作，以尽量延长这类存款的占用天数。
对定期存款中的投资性存款，由于受到债券、股票等高收益金融资产的冲击，其稳定性显然要低于保管性存款。
对于投资性存款，银行一方面要视金融市场的价格变化和自身承受能力而适当调整利率；另一方面必须加强银行存款比其他金融资产更安全可靠、风险更小的宣传攻势，以延长平均占用天数。
（二）存款成本管理1.存款结构和成本选择。
在一般情况下，存款期限长，则利率高，成本高；反之，存款期限短，则利率低，成本低。
但如深入分析，情况未必一定如此。
如活期存款的利率虽低，但营业成本高，所以，活期存款的总成本并不一定就低。
因此，在银行经营管理的实践中，对存款结构的成本选择，需要正确处理以下关系：（1）尽量扩大低息存款的吸收，降低利息成本的相对数。
（2）正确处理不同存款的利息成本和营业成本的关系，力求不断降低营业成本的支出。
（3）活期存款的发展战略必须以不减弱银行的信贷能力为条件。
（4）定期存款的发展不以提高自身的比重为目标，而应与银行存款的派生能力相适应。
2.存款总量和成本控制。
在银行经营的实践中，存款总量和成本间的关系，可概括为以下4种不同的组合：（1）逆向组合模式，即存款总量增长，成本反而下降；（2）同向组合模式，即存款总量增长，成本随之上升；（3）总量单向变化模式，即存款总量不变，成本不变；（4）成本单向变化模式，即存款总量不变，成本增加。
以上四种组合表明，存款成本不但与存款总量有关，而且与存款结构、利息成本和营业成本占总成本的比重、单位成本内固定成本和变动成本比率等有密切的关系，从而形成各种不同的组合。
它要求银行努力实现逆向组合模式和总量单向变化模式，要求在银行经营不增加货币投入的情况下，尽量组合更多的存款，也就是说走内涵扩大再生产之路。
例如，不能用领先提高存款利率，增设营业网点，增加内勤、外勤人员等办法去扩大存款市场；而应在改变存款结构、创新存款品种、提高工作效率和服务质量等方面下功夫。
（三）存款规模控制从银行经营管理的角度看，一家银行的存款量，应限制在其贷款的可发放程度及吸收存款的成本和管理负担之承受能力的范围内。
如超过这一“程度”和“范围”，就属于不适度的存款增长，反而会给银行经营带来困难。
因此，银行对存款规模的控制，要以存款资金在多大程度上被实际运用于贷款和投资为评判标准，若存款的期限结构既能满足银行资产业务的需要，又能适当降低成本；存款的品种结构既能满足资产结构的要求，又能满足客户的多样化需求，其规模就是合理的规模。
如果一家银行的超额准备金比率过高，在正常情况下就不可避免地要背上存差的净付息包袱，这实际上就是存款过多的表现。
因此，银行应通过存款成本变化来控制存款量，努力寻求边际成本曲线和实际收益曲线的相交点。