资信评估的分析方法

资信评估的分析方法

第一条静态与动态相结合，过去的分析与未来分析相结合，要将企业的发展过程以及影响企业未来发展的内外部因素，经济和非经济的因素结合起来进行分析和预测，才能对企业的可持续发展状况作出准确的估计和判断。同时还要对受评企业进行持续的跟踪评估。

第二条定量评价与定性评价相结合，资信评估以定量分析为基础，主要检查企业内部，如财务结构和质量、偿债能力、经营能力、经济效益等经济数据的真实性，准确性和全面性。在企业资信评估中，定性研究主要在定量分析的基础、外部支持力度等方面的特性及存在差异。

第三条资料分析与实地考察相结合，担保项目企业资信评估需要特别注意现场考察和资料核实。现场考察可直接了解企业规模、设备能力、主要产品、经营状况、管理能力、技术能力、人员素质等方面，均可得到直接信息，我们必须进行进一步核实，有必要会聘请行业专家共同进行考察及评估。

第四条宏观分析与微观分析相结合，资信评估对企业内部因素，企业外部因素，直接间接影响企业的因素、现实、潜在的因素，从国内、国际市场的等等进行全面分析，才具有全面性、科学性和权威性。

宏观经济环境分析，包括经济形势、经济政策因素的影响以及行业情况的分析：

（一）外部支持力度等方面的特性及存在差异。

1.经济形势分析：分析国民经济总体运行情况，以及消费、金融、投资、财政等方面影响；

2.经济政策分析：分析财政政策、货币政策、收入政策等方面影响；

3.行业分析：分析产业政策、行业特征、行业周期、行业水平、行业前景等方面的影响；

（二）微观分析主要包括下面几个方面：

1.基本分析，分析市场环境、行业地位、经济区位、产品、竞争能力、成长性、领导素质、员工素质、管理水平及技术装备水平等；

2.财务分析，分析现金流量、收益、资产、负债等财务信息；

3.重大事项分析，分析重大关联交易、重大投资项目、重大资产重组、重大损失、重大或有事项、重大诉讼案件等。

第五条横向分析与纵向分析相结合，将评估对象与相关行业（企业、项目等）比较，分析其所处的地位和优势劣势；将评估对象的当前状况与历史发展相比较，分析其成长性、发展潜力和趋势。

第六条对企业申报资料及报表的真实性分析，我们公司采用要求企业提供审计报告，对企业进行现场考察，对企业提供的财务数据进行抽样检查包括进行账表、账证、账务等方面核查，要求企业提供贷款卡信息、银行对账单，查询工商、税务、海关等相关记录，审查企业供货及销货合同等方法了解其财务状况、经营能力、盈利能力及资金需求的真实情况。

内蒙古乾通担保有限公司制定

附件：

客户资信评估的具体方法

一、比较分析法

比较分析法是指通过相关经济指标的对比分析确定指标之间差异或趋势的方法。比较分析法的具体分类如下：

根据财务报表分析的要求与目的的不同，比较分析法可分为：实际指标与本企业以前多期历史指标相比较、实际指标和预算计划指标相比较、本企业指标和国内外行业先进企业指标或同行业平均水平相比较等。

按指标数据形势的不同，比较分析法可分为绝对指标比较分析、相对指标比较分析和平均指标分析。

二、比率分析法

相关比率—财务指标分析

分析的比率关系有：反映企业流动状况的比率即偿债能力比率、反映企业资信管理效率的比率的资产周转率、反映企业权益状况亦或企业经营成果的比率即盈利能力比率、反映企业偿付财务费用的比率、反映企业资金流入流出的比率等。构成比率——结构分析

主要计算项目有：各资产占总资产比重，各负债占总负债比重，各负债及所有者权益占总负债及所有者权益的比重，各项业务及产品利润，收入，成本占总利润、总收入和总成本的比重，各类存货占总存货的比重等。

动态比率—趋势分析

对比的标准不同，又可分为定基速度、环比速度和平均速度。

三、趋势分析法

通过分析历史资料，找出事物的变化规律，从而预测其发展趋势的一种方法。在进行项目评估时，将分析指标的历史数据按照发生的先后排序，形成时间数列。当时间数列呈现一定的上升或下降趋势，并且逐期增减量大致相同时，用平均增减量趋势法测算未来经济指标的发展趋势。

四、因素分析法

通过分析影响财务指标的各项因素，并计算其对指标的影响程度、用以说明本期实际与计划或基期相比，财务指标发生变动或差异的主要原因，因素分析法根据其不同的特点，有以下几种分类：

连环替代法

把经济指标分解为各个可以计量的因素，根据因素之间的相互依存关系，顺次的测定这些因素对财务指标的影响方向和影响程度。

差额计算法

利用各个因素的比较期与基期数之间的差异，依次按顺序替换，计算各个因素变动对综合指标变动的影响方向和程度。

五、平衡分析法

对经济活动中具有某种平衡关系的经济指标进行分析，该种方法查明这些指标间的关系是否变现为平衡关系，按照指标间的平衡关系测定各项因素对分析对象的影响程度。