工作计划 2021年零售连锁药店三年发展战略规划

xx年零售连锁药店三年发展战略规划一、现状：药品销售增速回暖，批发行业集中度提升明显，零售端集中度仍很低全国药品销售数量增速回暖，零售端占比稳定在20%。

xx年中国医药七大类商品销售总额为18393亿，而增速开始回暖至10.4%。

零售业营收占比稳定在医药流通业整体的20%左右，达到3679亿规模，增速9.5%。

据预测到2020年中国OTC市场规模将位居世界第一。

xx 年医药工业、医保支出增速约为11%左右，未来在占医药消费70%的医保支出增速控制在10%左右的政策指引下，医药零售业内生增速估计也将维持在这个水平。

药品批发企业全国龙头增速放缓，区域龙头增速提升。

从销售增速看，大型药品批发企业销售增速高于行业平均水平，但有所放缓。

xx年，药品批发企业主营业务收入前100位同比增长14.0%，增速下降 1.6个百分点。

其中，4家全国龙头企业主营业务收入同比增长12.2%，增速下降7.5个百分点;15家区域龙头企业主营业务收入同比增长17.6%，增速提高5.2个百分点。

两票制下，地方龙头通过快速并购取得了更快的增速，但是同时也累积了相当大的商誉减值风险。

医药商业总体处于集中度提升的关键时期，医药批发百大集中度为76%，医药零售仍低于30%，行业集中正处于逐步提升的过程中，但离规划还有差距。

为迎接可能到来的器械、耗材两票制，高值耗材、IVD等专科经销商也在通过打包等方式快速淘汰及并购小型企业，Top100企业集中度达到了76%，相比之下零售行业仍然在30%以下。

从集中度提升的速度来看，批发业务一直在稳步提升，而零售业务xx年前百大企业的份额有所下降，之后扭转并逐渐提升。

零售市场连锁化率也在提高，因此营收增长高于行业增速。

总量减少的过程中龙头企业增速高于行业平均水平，逐渐在竞争中建立规模优势。

即便如此，无论零售还是批发都很难说目前集中度较高，相比美国等成熟市场还有很大提升空间。

《全国药品流通行业发展规划(xx2020年)》提出2020年目标药品批发百强企业年销售额占药品批发市场总额90%以上;药品零售百强企业年销售额占药品零售市场总额40%以上;药品零售连锁率达50%以上。

目前现状离目标还有差距。

xx年全国社会药店总数44.7万家，而实际各地区发展状态并不均衡。

xx年药店总数减少了1023家，同比减少0.2%，是近十年来首次负增长。

从各省药店分布的数目来看，人口大省如广东、山东、四川、江苏、河南相应药店也比较多。

从年度增长来看，整体总数稳定的情况下，每个省市增减情况又不同，变化幅度较大的有：海南、四川、江西药店关门数最多，分别关闭了55%、30%、24%的门店，可能是单体药店的减少，如四川地区经营不规范的药店比例较大，在严格监管下，无法维持而关闭;西北和西南一些基数较小的区域xx年迅速增加，如宁夏、西藏、青海(但青海增长率奇高可能与商务部统计口径不同有关系)。

从平均单店覆盖人数来看，xx年中国零售药店单店平均覆盖人数在3607人，对比日本1.2亿人口有7.6万家零售药店和药房，平均单店覆盖人数在1665人，虽然这与两国的人口密度也有一定关系，但相对而言，中国药店的发展程度还远不及日本，仍有空间。

xx年全国零售总额增速在10.4%。

从各省市药品零售端销售额来看，增速超过20%的有青海(+206%)、四川(+30%)、内蒙(+29%)、广东(+20%)、广西(+20%);而安徽、吉林、宁夏几乎原地踏步(+1%)。

xx年全国平均单店零售额82万，发达地区如上海、北京较高，海南、四川、青海、甘肃xx年增长飞速，远超平均增速(12.2%)。

但离美国、日本有巨大差距。

北上单店收入高也与DTP药房较多，药品单价较贵有关。

DTP药房在先进地区可以达到单店上亿的营收，净利润率虽然较低，但是体量可以更大。

美国和日本的单店收入远超中国。

日本xx年共有11787家店铺，平均单店收入2.3亿日元(折合1329万人民币)，伴随着整个医药零售市场的发展，xx年共有18874家店铺，平均单店收入3.4亿日元(折合2419万人民币)，随着集中度提升，单店收入也逐步提升;美国xx 年平均单店营收293万美元(折合2700万人民币)。

中国xx年平均单店收入仅有82万。

根据国外的经验，未来随着集中度的提升，中国的单店营收也会有增长。

医药零售业近年来集中度提升不达预期。

xx年商务部出台的医药流通十二五规划中，预期在xx年百强医药零售企业的销售额占总医药零售销售额的60%，但是实际上百强企业的占比在xx年是逐渐下滑的，直到xx年这个下滑的趋势才扭转，xx年百强企业的销售额占比仅为整体医药零售市场的28.8%。

另外一个指标是连锁零售药店占总零售药店的数量比例。

从xx年到xx年，这个比例稳定在35%左右，但是xx年有较大提升，达到45.7%，这与十二五规划中占全部门店比重达到2/3的目标也还有较大差距。

政策细则陆续落地，助力集中度提升。

当前，"医疗、医保、医药"三医联动的综合改革已经进入深水区，随着相关配套政策密集出台，改革方向细化明晰。

分级诊疗、现代医院管理、全民医保、药品供应保障、综合监管等方面制度建设将是下一步深化医改的重要突破方向。

"两票制"政策的实施，将大幅压缩药品流通环节，加速全行业洗牌过程，使信誉度高、规范性强、终端覆盖广、销售能力强的大型药品流通企业市场占有率迅速提升，行业集中度不断提高。

"多证合一"的已经逐步在武汉、中山等地落地，将加快行政审批，减少药店筹建时间，降低房屋租用成本，有利于连锁药店的新建和并购扩张。

过去，经营一家卖药品、医疗器械和保健食品的药店，须取得5种许可证：《药品经营许可证》、《药品经营质量管理规范认证证书》、《第三类医疗器械经营许可证》、《第二类医疗器械备案证明》、《食品经营许可证》，而且五证审批分属不同部门，企业需要反复去不同部门递交40多份材料，法定办理时限长达180天，这期间的房租人力成本都将浪费，尤其对于迅速并购需要换证的连锁企业来说，成本不低，改革后会大大缩短新店盈利周期。

连锁药店企业迅速增加，兼并加快，零售连锁率持续提升。

全国药店总数稳定在44.7万家，零售连锁率迅速提升，达49%。

xx年以上市公司为代表的大型零售连锁企业兼并速度加快，零售连锁门店数目xx年增幅最大(29.5%)。

14家区域零售连锁企业的销售总额292亿元，占全国零售市场总额的7.9%。

全国龙头企业市场占有率较上年略有提升，区域零售连锁企业市场占有率略有下降。

这进一步反映出市场销售逐渐向大型连锁企业集中的趋势。

从药店的变化趋势来看，连锁化药店正逐步取代单体药店模式。

连锁药店企业数量近两年维持高增长，从xx年到xx年的四年时间，连锁药店数量翻番，而零售单体药店数量则是逐年减少。

相较于单体药店，连锁药店在品牌、质量、服务、成本控制等方面均处于绝对优势，药店连锁化是行业发展必然。

随着社区医疗改革的推进，基药零差价、基药目录扩容、报销比例提升等政策出台，药店的客流量进一步被分流。

新版GSP在药品零售企业全面实施，单体药店生存压力加大。

对比连锁药店和单体药店的增减速度情况来看xx年是连锁药店爆发的一年，增加超过了单体药店的减少，可见不光是兼并吞噬单体药店，也有很多新建店面。

小型连锁和单店减少，未来退市或并入大店。

小型连锁和单店近五年迅速减少，从xx年的27.7万家，到xx年的22.6万家。

社会单店的命运有三种：一是退出市场：由于GSP严管、飞检、处方药销售、社区卫生机构的挤压，房租增加、人力成本增加，导致社会散店纷纷退出市场，以广东省为例，xx一年倍撤销GSP的零售药店就有114家;二是被连锁药店收购;三是加盟一家连锁药店企业。

未来竞争有实力的店将以是老字号的大店或经营者专业化程度高连锁药店(如高管本身是医生或者药师)为主。

连锁药店分布呈现出地区不均衡的态势，覆盖率和连锁率都有差异。

1)从零售药店平均每店覆盖人数看，东北、华东和华南趋于饱和，华北、西北、华中地区药店数目不够饱和。

青海、重庆、黑龙江、吉林、广东、内蒙古、辽宁等省份平均每店服务人数低于全国平均水平(3067人)，表明这些区域的药店数量相对饱和;而在西藏、上海、海南、福建、江西、湖北、甘肃、陕西的平均每店服务人数较高，还有很大发展空间。

2)从连锁率看，西南区的连锁率虚高，西北区的连锁率最低，其他地区与全国的连锁率大致相同。

连锁率超过80%的主要是重庆市、上海市和四川省。

青海和广西也较高。

上海市有较为强势的本土连锁企业，直营力较强，市场集中度高。

但值得注意的是川渝地区虽然连锁率高，但主要以加盟店为主(如桐君阁)，大部分连锁下辖的直营药店数较少，而加盟店一般只带来加盟费和供应链管理收益，与真正的直营连锁药店的控制力不同。

连锁药店业受两票制的直接影响不大，但是同样获益于两大政策因素，排名前列的连锁药店如益丰药房、老百姓大药房，都处于30%左右的较高增速水平上，其中内生增长部分在9~12%左右，其余部分主要是新开门店以及并购带来的外延式成长。

与美国零售药店的行业发展受人口机构、疾病变化、医保政策等因素推动类似，中国药店也受四大因素推动：1)医保门店资质放开。

xx年底国务院公布放开的一系列行政审批程序中，包含医保门店资质管理。

经过一年多，各地市政府的政策落地，很多数年未新批医保门店的地区获批了了新医保门店。

获批医保门店资质对于单店营收有20~40%的影响，视乎当地医保门店的竞争情况而定。

由于成本早已分摊，除了少数接入医保系统的成本外，新增毛利转化为利润的比例较高，对冲了处方药毛利率低的缺点，创造的净利润增长基本与营收增长匹配。

取消医保定点资格的审批意味着市场上所有的药店处于平等地位，市场将形成良性的竞争格局，优胜劣汰，对于有良好的管理服务和足够库存的零售药店是利好，因此，有助于连锁药店的扩张。

2)医院药占比限制导致的处方外流。

一般认为药占比和零加成都可能导致处方外流。

如果是药占比从现在36%降低至目标30%，则预计有6%的量需要转移至DTP等各类药房。

零加成理论上降低了医院开药的动机，但是仍然可能存在院内统方之后的其他直接对医生的补偿，并且应对零加成仍然有药房托管等其他实质仍然是以药养医的模式。

因此我们判断最初的处方外流可能主要是由于药占比限制造成的。

3)鼓励中医药消费。

虽然中医理论存在争议，但是中药被普遍认为是中国的传统宝藏，随着xx年屠呦呦以青蒿素获得诺贝尔奖，中医又引起了热潮。

国家在政策方面对中药极其友好，xx年就中医药发展印发《国务院关于印发中医药发展战略规划纲要(xx2030年)》明确提出中医医疗服务和养生保健的目标。

中药饮片也是本轮医改中不受药占比、零加成限制的国家鼓励品种;"十三五"规划对中医中药也大力扶持。