国际贸易融资的涵义与作用

国际贸易融资的涵义与作⽤
1.贸易融资的涵义
贸易融资是指将融资与贸易紧密结合，为贸易⾏为的顺利开展提供所需资⾦的⼀系列融通服务的⾦融⾏为。

在贸易融资中，贸易货物被⽤作对融资机构(银⾏和公司)的抵押品，这样信⽤不⾜的企业因此也可提⾼信贷价值，增加获得资⾦的信贷能⼒。

与⼀般的资⾦融通⾏为相⽐，贸易融资的资⾦提供主体范围⼤为扩⼤。

参与贸易融资的资⾦提供⽅通常包括：商业银⾏、⽣产企业、官⽅进出⼝信贷机构、各类国际多边发展银⾏、政策性银⾏、保险公司等⾮银⾏⾦融机构和专业融资服务公司等。

贸易融资可通过多种形式实现资⾦融通⾏为，⼀般包括直接融资和间接融资两种类型。

直接融资⾏为主要有：购买者的提前付款、销售⽅的延期⽀付、以及进货贷款;间接融资⾏为则主要是各种来⾃于保险和担保机构的各种担保承诺与借款，这些保证和借款建⽴在以应收账款作为抵押的基础上，如融资租赁、信⽤证业务、保理业务(应收账款购买)，各种形式的信保融资以及以贸易现⾦流为基础的债券，如
DPR(diversifiedpaymentright,DPR)⽀持债券等。

贸易融资由于将贸易和融资⾏为紧紧结合在⼀起，将担保安排与贸易货物相联系，融资⽅有促进销售的动机和对顾客信息⽐较了解，政府有关部门为促进贸易⾏为的有效开展，对能有效促进贸易活动的贸易融资活动⽐较⽀持等，使贸易融资在经济活动中具有相当的稳定性，较少受经济危机和⾦融危机的影响。

所以，贸易融资的融资渠道较为稳定，有利于经济的平稳运⾏。

贸易融资将贸易和融资紧密结合，是解决以贸易为中⼼的经营资⾦需求的关键;贸易和融资紧密结合，不但可以解决融资问题，⽽且可以扩⼤贸易⾏为的开展。

将贸易和融资结合，不但可以通过⾦融⼯具实现，通过引进专业⾦融机构也可实现，⽐如各汽车集团成⽴的以促进汽车销售⽽提供⾦融服务的⾦融服务公司和⾦融租赁公司等。

2.国际贸易融资的作⽤
国际贸易融资将国际贸易与国际融资相结合，特别有助于国际经济交往的扩⼤和发展，有助于国际贸易的开展，有助于世界经济的⼀体化和全球化。

具体说来，国际贸易融资发展对维护世界经济的稳定和发展具有以下⼏个⽅⾯的作⽤。

1)提升发展中国家的信贷能⼒(creditworthy)。

商业银⾏通常很愿意发放以贸易货物为抵押品的贷款，以获得充⾜的风险保障和汇兑结算等中间业务。

供应商和购买者很愿意给与其有商业联系的企业发放贷款或其他帮助，⽐如提前付款、延期付款、担保等。

因为通过贸易往来，⽣意上的交往使双⽅间信息⽐较透明，因⽽可以⽐较准确的评价对⽅的信贷风险情况。

另⼀个⽅⾯，通过提供贸易融资服务，融资服务提供⽅不但提供可以获得相应的融资服务收益，还可以维持和客户的良好关系，保持和客户之间的紧密联系，巩固和扩⼤市场。

发展中国家由于经济发展状况落后，通常信贷能⼒较低。

由于贸易融资的成功与否，更多的依靠贸易活动的本⾝或贸易货物信贷价值的情况，⽽较少地与贸易双⽅主体的本⾝情况相关，故贸易融资活动的门槛较底，因⽽国际贸易融资活动的开展也利于提升发展中国家的信贷能⼒。