民营中小企业融资
民营企业中小企业融资的10大误区
多 数 民 营 企 业 都 是 在 企 业 面 临 资 金 困 难 时 才 想 到 去 中 ／ 企 业 融 资 ，不 了 解 资 本 的 本 性 。 资 本 Ｊ ＼ 的本 性 是 逐 利 ， 不 是 救 急 ，更 不 是 慈 善 。 企 业 在 金 方建立 广泛联 系。
改 变 中 小 企 业 融 资 难 的 局 面 ， 笔 者 以 为 ， 需 走 出 以下 中 小 企 业 融 资 误 区 。
一
民 营 企 业 在 中 ／、 业 融 资 过 程 种 ， 只 顾 企 业 ｊ企 扩 张 ，没 有 去 塑 造 企 业 文 ＂ ，最 终 导 致 企 业 规 模 ／ － ｋ 做 大 了 ，但 企 业 却 失 去 了 原 有 的 凝 聚 力 ， 企 业 集 团 内 部 或 各 部 门 之 间缺 乏 共 同 的 价 值 观 ， 没 有 协
十 、 不 愿 意 花 钱 请 专 业 的 中 小 企 业 融 资 顾 问
民 营企 业 中 小 企 业 融 资 时 只 想 到 要 钱 ，一 些
基 本的工作 也 没有及 时去做 。 民营企 业 中小企业
民 营 企 业 都 有 很 强 的 中 小 企 业 融 资 意 愿 ，但
融 资 前 ，应 该 先 将 企 业 梳 理 一 遍 ，理 清 企 业 的产
计 划 书 ， 图便 宜 随 便 找 个 机 构 或 个 人 、 甚 至 学 生
资者 放 心。
四 、 中 小 企 业 融 资 视 野 狭 窄 ，只 看 到 银 行 贷
款 或 股 权 中 小 企 业 融 资
来 写 ， 也 不 管 他 是 否 有 中 小 企 业 融 资 的 经 验 和 中
小 企 业 融 资 的 渠 道 ，只 要 价 格 低 。 企 业 中 小 企 业
民营中小企业发展中面临的融资困境探析
I y g m {iMil 1 !itE9 俪Pf 者 一 负 动债 长朋负lA q i A负 fV 资 ‘ 负 占长期资 产 脾1流 】 } 】 }占七 钾m 金比 } } } } 下 匕 贾 理 一 袒 3.'7 1 4.9 6 8 8 7 .4 .1 慢
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向:
达到降低企业营销风险的发生概率和营销风险的发生损失的目的， 主要方法有: 出售、转包 (分包) 和租赁。 2‘ 财务型风险转移 由于受客观条件的限制，营销风险的识别和衡量不能达到绝对 准确，疏漏或偏差在所难免，及时地为企业提供损失后的经济补偿， 是企业营销风险管理必不可少的措施。财务型风险转移就是指企业 将自己可能的营销风险损失所致财务负担，转移给其他经济单位的 风险处理手段，其实质是通过风险的财务转移，使转让人得到外来 资金，以补偿风险事故发生所造成的损失。主要营销财务型非保险 转移的手段有: 中和、免责约定、保证书和公司化。 (四) 营销风险自留 风险自留指一个企业以其内部的资源来弥补损失，是一种财务 型的营销风险处理手段。营销风险自留是处理残余风险的一种技术 处理措施 ，当营销风险采取避免的手段不经济或不可能，又不能有 效的预防且无处可以转移的情况下，企业只能采取风险自留的手段， 从财务上做出安排，以备在损失发生后进行处理。主要的营销风险 自留方法有: 将损失摊人经营成本 、建立意外损失基金、借款来补 偿营销风险的经济损失和自 负额保险。 三、 企业营销策略风险管理的研究方向 各种营销风险应对技术都有其优点和不足，企业在选择营销风 险管理手段时应根据不同的营销风险性质，不同的营销状态来综合 考虑。今后，在营销风险管理技术中有待解个 几 来 现 率 常 高 话 也 一 关 社 主 市 摘 中 企 融 难 这 一 近 年 出 频 非 之 的 题，是 个 乎 会 义 场
民营中小企业融资问题
论民营中小企业融资问题【摘要】我国民营企业发展迅猛，已经成为推动我国经济持续、稳定增长的重要动力。
在其发展过程中，资金短缺问题严重制约着民营企业的持续发展。
同时，民营企业由于自身和银行方面的原因，又面临融资困难的问题。
为促进民营企业的健康发展，商业银行应加大信贷投入，民营企业要不断进行自身的完善与发展，政府应充分发挥自身职能，以改善民营企业融资机制。
【关键词】民营中小企业；融资难题；原因；策略在企业的经营管理工作中，财务管理具有更大的综合性，涉及企业的各个方面，直接反映一个企业生产经营管理水平的高低和经济效益的大小，而且是企业领导人决策的重要依据，是企业管理的重要部分。
在企业的财务活动中，资金始终是一项值得高度重视的、高流动性的资产，因此资金管理是企业财务管理的核心内容。
如何加强资金管理，提高资金使用效益是每个企业所面临的重要课题。
因而企业要在市场经济中站稳脚跟，只有抓住资金管理这个中心，深入研究聚财、生财和用财之道，采取行之有效的管理和控制措施，疏通资金流转环节，提高企业经济效益。
一、中小企业及融资的概念1.中小企业。
中小企业作为当代经济生活中最为活跃的力量，对任何国家而言，其作用和地位都不可忽视。
在我国中小企业对国民经济的贡献率不断上升，特别是在扩大就业、满足居民多样化和个性化需求，实现社会化协作，培育企业家进行技术创新等方面发挥着日益重要的作用。
2.融资。
融资是以一定的渠道为某种特定目的筹集所需资金的各种活动的总称。
从狭义上看，融资即是一个企业的资金筹集的行为与过程。
也就是公司根据自身的生产经营状况、资金拥有的状况，以及公司未来经营发展的需要，通过科学的预测和决策，采用一定的方式，从一定的渠道向公司的投资者和债权人去筹集资金，组织资金的供应，以保证公司正常生产需要，经营管理活动需要的理财行为。
总的来看，企业融资有两种方式：内源融资和外源融资。
内源融资是企业不断从自身内部取得资金并转化为投资的过程，对企业资本形成具有原始性、自主性、低成本性和抗风险性的特点，具体有留存利润、折旧和内部集资三种形式。
民营中小企业融资难问题的原因及其解决之道——从银行及企业的角度
金融观察Һ㊀民营中小企业融资难问题的原因及其解决之道从银行及企业的角度邓㊀东摘㊀要:民营中小企业融资难ꎬ是我国经济发展过程中普遍存在的一个问题ꎬ该问题产生的原因是多方面㊁多维度的ꎬ如何解决这一问题也有着多个不同的维度ꎮ文章首先从银行的角度ꎬ阐述银行经营管理的特殊性ꎬ剖析银行较难支持民营中小企业的原由ꎻ再从民营中小企业的角度ꎬ阐述其难以获取银行授信支持的深层原因ꎻ最后ꎬ分别从企业和银行两方面ꎬ提出了切实可行的解决问题的思路和建议ꎮ关键词:民营中小企业ꎻ银行ꎻ融资㊀㊀民营中小企业融资难㊁融资贵ꎬ是一个较为普遍的现象ꎬ由这一问题而引出的一系列疑惑ꎬ可以说代表了一大部分民营企业家的共同困惑ꎬ比如说:为什么银行总是偏好于向国有企业贷款?为什么银行一定要有抵押物才会贷款?为什么我的抵押物这么好ꎬ银行还是不给我贷款?为什么我有这么多应收账款ꎬ银行还是不给我贷款?为什么我的项目前景这么好ꎬ银行还是不愿意贷款?为什么银行总是在我明明不需要贷款的时候ꎬ总想贷款给我ꎬ而当我真正需要贷款的时候ꎬ却又往往不愿给我贷款?怎样才能获得银行的青睐?等ꎮ笔者作为一名在国有大型银行㊁全国性股份制商业银行从事了近２０年对公信贷业务的资深客户经理㊁支行行长ꎬ在工作中接触并服务过若干家㊁不同类型和行业的民营企业ꎬ对于这一问题确有较深的领会和体验ꎮ结合自身的学习和实践ꎬ文章拟从 银行到底是什么 你为什么贷不到款 怎样才能获取银行的青睐 银行该为普惠金融做些什么 这四个方面ꎬ试着来解答这些问题ꎮ一㊁银行到底是什么银行到底是什么呢?或者说ꎬ和一般企业相比ꎬ它有哪些共同之处?又有哪些特别的地方呢?概括来讲ꎬ主要有以下三个方面ꎮ(一)银行首先也是一个企业ꎬ和所有其他类型的企业一样ꎬ 逐利 是他作为一个企业最主要的任务之一ꎬ至于社会责任等ꎬ只是附加的㊁附属的任务经过数年的改革ꎬ当今的银行ꎬ既不会像计划经济时期那样ꎬ在政府的指令下盲目向一些国有企业发放贷款ꎬ也不会在市场经济条件下的今天ꎬ在政府的引导和民众的 声讨 下盲目向一些不符合条件的民营企业发放贷款ꎮ归根结底而言ꎬ今天的银行向何种类型的企业发放贷款ꎬ并不是行政干预或道德绑架所能够左右的ꎬ而其实更多的是市场机制㊁市场规律作用的结果ꎮ因此ꎬ所谓银行偏爱向国有企业发放贷款ꎬ而不愿意贷款给民营企业ꎬ其实是一个 伪命题 !君不见ꎬ那些能够得到银行青睐的国有企业ꎬ无不是实力雄厚的央企或地方优质国企ꎬ有哪家银行会向那些历史包袱沉重㊁经营管理不善㊁连年亏损的国企主动贷款?再反过来说ꎬ何时听到过像阿里巴巴㊁腾讯㊁百度㊁京东等这样的大型优质民营企业抱怨过银行不予贷款?因此ꎬ可以说ꎬ所谓银行偏爱国企ꎬ歧视民企云云ꎬ事实上是在中国特色的市场经济条件下ꎬ作为市场主体之一的银行ꎬ所做出的一种理性的市场抉择ꎮ因为无论是国有银行还是股份制银行ꎬ本质上也都是企业ꎬ都需要为股东赚钱ꎬ对股东负责ꎮ这一点ꎬ和一般企业是一样的ꎮ(二)银行贷款属于债权融资ꎬ故其决策思维属于 债权融资思维模式 ꎬ不同于企业股东自身或风险投资机构的 股权投资思维模式 ꎬ这决定了银行贷款决策的相对保守性这一条是导致银行信贷人员(特别是中后台审查审批人员)与借款企业对其同一个项目(或产品)的预期判断产生差异的根本性原因ꎮ那么ꎬ是什么决定了两种不同的思维方式呢?银行的 债权融资思维模式 与借款企业的 股权投资思维模式 ꎬ又有哪些本质的区别呢?总结下来ꎬ也主要有三个方面ꎮ１.资金来源不一样众所周知ꎬ银行是信用中介ꎬ银行的钱ꎬ除少数资本金外ꎬ主要来源于广大居民和企事业单位的存款ꎬ这些存款资金的安全ꎬ关系到国家的金融秩序甚至是政治稳定ꎬ因此ꎬ银行必须为这些存款人负责ꎬ故其贷款决策势必趋向于保守和谨慎ꎻ而对于借款企业而言ꎬ投资项目的资金一般而言是股东自己的钱ꎬ亏了也一般不需要对其他第三方负责ꎬ故而在投资决策上所受的制约就小得多ꎬ思维模式更趋向于激进ꎮ２.回报不一样银行的债权融资ꎬ其所要求的回报一般较低ꎬ目前短期贷款的ＬＰＲ基础利率只有３.６５％ꎬ中长期４.６５％ꎬ就算是上浮ꎬ一般而言年化利率都在８％以下ꎬ超过８％就已经算很高了ꎮ而对于企业股东的股权投资而言ꎬ一般所要求的投资回报都在２０％左右ꎬ甚至更高ꎬ对于风险投资而言ꎬ更是成倍的回报率要求ꎮ回报率的不同ꎬ也就决定了思维方式的不同ꎮ对于银行而言ꎬ看不清楚的项目ꎬ宁可不贷ꎮ这就是为什么你会觉得自己的项目明明这么好ꎬ银行还是不愿意给你贷款的原因ꎬ因为银行的债权思维模式ꎬ使得他对你的项目的判断ꎬ是远不如你自己那么乐观的ꎮ３.承担的风险不一样企业投资一个项目ꎬ如果投资失败了ꎬ起码还会形成一些资产ꎬ比如说土地㊁厂房㊁原材料㊁产成品等ꎬ变现这些资产ꎬ股东还可以收回一部分投资ꎻ但对于银行而言ꎬ如果一笔贷款出现了不良ꎬ全部或大部分损失就会成为大概率事件ꎬ１０１因为银行经营的就是货币ꎬ货币放出去ꎬ收不回来就什么都没有了ꎮ或许你会说不是有抵押物吗?但须知道ꎬ即便是对于银行而言ꎬ要实现一笔不良贷款从诉讼到执行ꎬ处置抵押物实现清收ꎬ这其中的流程通常是较为漫长的ꎬ况且还不一定能够实现处置变现ꎬ或变现的金额不足以清偿贷款本息ꎮ再进一步说ꎬ银行毕竟不是典当行ꎬ不能都靠处置抵押物来实现贷款本息的回收ꎮ这也就是为什么你会觉得ꎬ你的抵押物这么好ꎬ而银行还是不愿意贷款给你的原因ꎮ(三)作为经营货币和信用的特殊企业ꎬ银行有其特殊的内部管理体制和外部监管体系ꎬ有其完善的信贷决策机制和严谨的信贷风险文化这也常常是社会公众和借款企业不太了解银行的一个方面ꎮ从事银行工作这么些年ꎬ常常会听到这样一些朋友的抱怨:你都当上支行行长了ꎬ为什么就不能支持支持我ꎬ给我的企业贷点款?或者也常常会听到一些民营企业家或非法融资中介吹嘘: 我和ＸＸ银行的行长关系很好ꎬ这笔贷款包在我身上了! 等这样的一些说辞ꎮ当今的银行ꎬ经过９０年代资产剥离的阵痛和股份制改造的凤凰涅槃ꎬ普遍已经建立起了总行㊁一级分行㊁二级分行㊁支行等分级管理体制ꎬ在信贷决策上ꎬ已经建立起了比较完善的前㊁中㊁后台分离ꎬ从贷前调查到贷中审查㊁贷后检查等一系列的信贷管理机制ꎮ一笔贷款从受理到审批ꎬ如果在分行审批权限ꎬ至少要经过主办客户经理㊁协办客户经理㊁经营机构负责人㊁授信审批部审查员㊁授信审批部复核员㊁授信审批部负责人㊁其他审贷委员㊁最终审批人等若干角色ꎬ再加上审批后落实用信条件的专职核保人员㊁放款审核员㊁复核员㊁最终放行岗等ꎬ从受理到发放ꎬ要经过１０余名人员ꎮ这些流程和机构的设置ꎬ与机构臃肿㊁流程烦琐无关ꎬ而是银行业在长期的不良阵痛中总结出来的㊁必要的信贷流程和决策机制ꎮ二㊁你为什么贷不到款总结多年的融资业务工作经验ꎬ笔者发现ꎬ相对于国有企业而言ꎬ融资难㊁融资贵的民营中小企业ꎬ多数存在以下情况ꎮ(一)企业规模较小ꎬ融资需求量较小一般而言ꎬ大型优质民营企业ꎬ要么自身资金实力较强ꎬ或融资渠道较广ꎬ根本不屑于向银行申请贷款ꎬ不要说阿里㊁腾讯㊁百度㊁娃哈哈这些知名企业了ꎬ就是贵州的老干妈ꎬ什么时候听他们说过融资难㊁融资贵?而真正需要向银行贷款的民营中小企业ꎬ银行却又 不屑于 向他们贷款ꎮ为什么会造成这样的局面呢?这是由于对于我们国内银行而言ꎬ多数已经习惯于做 批发业务 ꎬ也就是大额融资业务ꎬ很多银行做一笔５００万的贷款ꎬ与做一笔５０００万ꎬ甚至５个亿的贷款ꎬ在业务流程上几乎没有多大差别ꎬ因而小微贷款的 投入产出比 就比较低ꎮ而国企一般规模较大ꎬ单笔融资需求也较大ꎬ对银行而言 投入产出比 也就较高ꎮ这是银行偏爱国企ꎬ忽视民营中小企业的一个普遍原因ꎮ(二)经营风险较大ꎬ第一还款来源较弱中小民营企业一般生命周期较短ꎬ自身比较脆弱ꎬ经营业绩波动较大ꎬ不确定因素较多ꎬ自身经营风险较大ꎬ第一还款能力较弱ꎬ对于银行而言ꎬ贷款风险难以把控ꎮ而反观银行亲睐的大型优质国企ꎬ一般而言经营历史均较长ꎬ过往业绩优良ꎬ在市场竞争中也通常占据着多方面的优势ꎬ经营业绩较好预测ꎬ第一还款能力相对较强ꎮ这也导致了银行偏爱国企ꎬ而对中小民企不够关注ꎮ(三)缺乏优质资产抵押ꎬ第二还款来源较弱中小民营企业一般而言资产规模较小ꎬ优质资产较少ꎬ特别是复合银行要求的合格抵质押品更少ꎬ难以提供优质资产抵押ꎬ同时ꎬ由于我国当前的担保信用机制不够完善ꎬ中小民营企业信用担保机构匮乏ꎬ导致银行对中小民营企业贷款出现风险的补偿机制缺失ꎬ使得中小民营企业的第二还款来源也比较弱ꎮ而国有企业则有国家作为后盾ꎬ多数国企掌握的土地㊁房产㊁股权等可抵质押的优质资产较多ꎬ互相之间还可提供信用担保ꎬ且很多地方政府还有政府财政出资的国有担保公司提供担保ꎬ甚至可通过政府补助㊁救助等方式支持国有企业融资ꎬ信用机制比较完善ꎮ就算是出了风险还不了贷款ꎬ也还可以在政府的主导下ꎬ通过债转股㊁债务重组㊁承债式并购等方式多渠道化解贷款风险ꎮ这也是银行偏爱国企而忽视中小民企的一个主要原因ꎮ(四)管理不够规范ꎬ与实际控制人关联度较高多数中小民营企业为家族(或家庭)企业ꎬ在用人上普遍存在任人唯亲的现象ꎬ常见夫妻档㊁父子档㊁兄弟档等ꎬ企业与实际控制人的关联度较高ꎬ甚至可以说企业的兴衰完全系于一人(一家)之上ꎬ经营管理极不规范ꎮ另外ꎬ有的民营企业家还涉黑㊁黄㊁赌㊁毒等ꎬ导致银行不想贷㊁不能贷㊁不敢贷ꎮ而反观国有企业ꎬ经过２０多年的国企改革ꎬ当今的国有大中型企业ꎬ均在国资委和相关行业主管部门的多重监管下ꎬ建立了较为完善的管理体制和构架ꎮ比如在企业主要负责人的选拔任用方面ꎬ基本上可以说已经形成了一套 国有企业职业经理人 (或称 体制内职业经理人 )的选拔任用体系ꎮ不同于改革前 政企不分 的管理体制ꎬ国有企业的公司治理结构和管理架构一般比较完善ꎬ且其受管理者个人风格和行为㊁嗜好的影响相对也比较小ꎬ即便出现贪腐等问题ꎬ也能够通过更换负责人等方式ꎬ将负面影响降到最小ꎮ这也是银行亲睐于国企而疏远民企的又一主要原因ꎮ(五)财务管理不规范ꎬ难以开展尽职调查很多民营中小企业还存在财务管理制度不健全ꎬ财务管理不规范等问题ꎬ如公㊁私账务不分ꎬ出于避税(甚至是偷逃税)的需要ꎬ将原本应进入公司账户的销售收入进入私人账户核算ꎬ导致银行尽调人员难以核实企业的真实销售情况ꎬ难以提供相关佐证材料ꎬ因而也就难以说服审查审批人员审批贷款ꎮ再比如ꎬ很多中小民企存在财务报表编制不规范的问题ꎬ账务管理混乱ꎬ入错科目㊁随意调账等ꎬ且其财务报表多数未经审计ꎮ而反观国有企业ꎬ在多重监管下ꎬ财务管理相对较为规范ꎬ且经内部㊁外部多重审计ꎬ财务报告也多数经会计师事务所出具了无保留意见的规范审计报告ꎮ这也是银行偏爱国企而对中小民企爱莫能助的一个重要原因ꎮ(六)信用体系不完善ꎬ且案件风险较高由于我国的信用体系(特别是中小民营企业信用体系)不完善ꎬ导致民营企业贷款出险后ꎬ相关的补偿机制缺失ꎬ因而银行内部及监管部门对相关信贷人员的问责就相对较重ꎮ２０１金融观察Һ㊀加上由于我国当前独特的政商环境ꎬ部分中小民营企业主通常习惯于靠行贿㊁欺诈等方式获取或交换利益ꎬ导致部分银行在民营企业贷款领域的确存在权力寻租现象ꎬ甚至于存在内外勾结ꎬ提供虚假资料恶意骗贷等情况ꎬ存在较大的案件风险隐患ꎮ而反观国有企业信贷ꎬ一般而言纯属 公对公 的正常商业往来ꎬ涉案风险较低ꎬ出险后的信用补偿机制也较完善ꎬ因而对信贷人员的问责也就较轻ꎬ这也是某位民营企业家曾向李克强总理提出银行 给国企贷款出了风险责任轻ꎬ但给民营企业贷款出了风险问题就大了ꎬ所以不乐意给民营企业贷款 的原因所在ꎮ三㊁怎样才能获取银行的青睐全面分析了中小民营企业融资难的主要症结之后ꎬ以下试着从企业自身的角度ꎬ有针对性地提出解决问题的方案和建议ꎬ即提出民营企业增强融资能力的几点建议如下ꎮ(一)理顺股权关系ꎬ规范和优化股东结构ꎬ完善公司治理ꎬ必要时引入国企合作ꎬ走混合所有制之路ꎮ(二)谨慎投资于国家产业政策和银行信贷政策支持的行业和领域ꎬ专注主营业务ꎬ做大销售收入ꎬ提升盈利能力ꎬ创造持续稳定增长的经营性现金流ꎬ增强第一还款来源ꎮ(三)优化资产结构ꎬ完善产权手续ꎬ掌握核心优质的可抵(质)押资产ꎬ积极寻求关联合作方(特别是国企)或专业担保公司(最好是国有)等第三方担保ꎬ善用多种担保方式ꎬ强化第二还款来源ꎮ(四)善用保函㊁银行承兑汇票㊁信用证㊁存单质押贷款等信用工具ꎬ先以全额保证金方式建立与银行的合作关系和互信ꎬ再逐步申请敞口授信ꎬ从低险到高险㊁从小额到大额㊁从表外到表内㊁从流贷到项目㊁从贷款到多种融资方式ꎬ循序渐进地开展融资活动ꎮ(五)根据各类型银行的业务特点ꎬ有针对性㊁差别化地选择和规划与不同类型银行的业务合作方式ꎬ建立分层分类的银行融资体系ꎬ实现与不同类型银行的互利合作和共赢ꎬ扩大银行 朋友圈 ꎮ(六)认真对待㊁积极配合银行的贷前调查和贷后检查ꎬ及时㊁全面地提供有关经营㊁财务㊁税务㊁项目等各项资料ꎬ真实反映企业生产经营情况㊁财务情况和投融资情况ꎬ不夸大㊁不隐瞒㊁不欺诈ꎬ按照银行的要求申请和使用贷款ꎬ不挪用贷款资金从事与贷款用途不符的其他经营活动ꎮ(七)建立和完善建现代企业制度和文化ꎬ规范公司管理制度和架构ꎬ聘用优秀的职业经理人ꎬ在财务㊁人事㊁生产和销售等关键环节加强管理ꎬ避免 一言堂 和 家天下 ꎮ特别是要加强财务管理ꎬ建立和执行规范的财务制度ꎬ财务报表及相关佐证资料规范㊁可信ꎬ并最好经有资质㊁规范运作的会计师事务所审计ꎬ出具标准无保留意见的审计报告ꎮ(八)强化信用意识ꎬ珍视企业自身信用㊁法人股东信用及实际控制人㊁自然人股东及其他相关人的个人信用ꎬ以优良的信用记录和诚信行为ꎬ赢得银行的信任和尊重ꎮ四㊁银行该为普惠金融做些什么解决民营中小企业融资难的问题ꎬ当然也不能仅仅要求企业加强管理㊁提升融资能力ꎬ同时也需要银行方面为民营中小企业普惠金融业务做出实质性的贡献ꎮ(一)提高政治站位ꎬ强化服务意识银行应当充分认识到国家大力扶持民营中小企业ꎬ对于活跃市场经济㊁促进就业㊁改善民生等方面的重要意义ꎻ充分认识到金融支持民营中小企业的发展ꎬ是金融服务实体经济的重要体现ꎬ是金融企业贯彻国家意图ꎬ提高政治站位的需要ꎮ金融企业特别是银行ꎬ应当进一步提升思想认识和重视程度ꎬ不断强化服务民营中小企业的意识ꎮ(二)建立机制体制ꎬ优化考核激励银行应当从管理架构㊁部门设置㊁人员配置㊁制度体系㊁考核激励等方面ꎬ从上到下建立起一整套鼓励发展民营中小企业金融业务的机制和体制ꎮ例如设立普惠金融委员会㊁普惠金融专营团队ꎬ实行普惠金融条线管理(甚至于事业部制)等ꎬ特别是在考核激励方面ꎬ应建立专门的普惠金融考核评价体系ꎬ区别于传统的唯存款㊁唯利润论ꎮ(三)创新产品流程ꎬ提升服务水平当前ꎬ民营中小企业抱怨银行的一个主要 槽点 ꎬ就是银行的门槛过高㊁手续烦琐㊁流程过长㊁效率较低ꎮ这就需要银行改变传统思维ꎬ针对民营中小企业普遍存在的一些共性问题ꎬ在合法合规和风险可控的前提下ꎬ适当创新产品和业务流程ꎬ适当降低门槛㊁放低 身段 ㊁下沉服务ꎬ适当简化审查审批流程ꎬ提升服务水平和服务效率ꎮ(四)强化风险管控ꎬ提高风险容忍度当然ꎬ鼓励银行大力发展普惠金融ꎬ加大对民营中小企业的信贷支持力度ꎬ也绝不能因此而放松银行的信贷风险管控ꎬ不能因此而产生大面积的信用风险ꎬ甚至进而引发系统性金融风险ꎬ这就更加考验银行及监管机构的管控能力和水平ꎬ实现两个目标的协调和平衡ꎮ就目前银行业的实践来看ꎬ适当提高对民营中小企业授信的风险容忍度ꎬ应该是可以在满足监管要求的前提下尝试推进的ꎮ参考文献:[１]吴建军ꎬ刘聪聪.基于动态能力观的民营企业融资战略研究[Ｃ].中国会计学会高等工科院校分会２００９年学术会议(第十六届学术年会)论文集ꎬ２００９.[２]郝丽霞ꎬ委玉奇.中小企业融资难的成因分析及对策建议[Ｊ].价值工程ꎬ２０１１(１).[３]于晓燕.浅论我国中小企业融资难问题[Ｊ].商业现代化ꎬ２０１１(２).[４]董国法.民营中小企业融资难的成因分析及其对策[Ｊ].经济研究ꎬ２０１３(８).[５]杜晓安.民营企业融资困境及其对策分析[Ｊ].财会学习ꎬ２０１９(１２).作者简介:邓东ꎬ中国光大银行股份有限公司贵阳分行ꎬ贵州大学工商管理硕士(ＭＢＡ)ꎬ对外经济贸易大学金融学院在职人员高级课程研修班学员ꎮ３０１。
民营中小企业融资难及对策
浅析民营中小企业融资难及对策【摘要】改革开放以来，我国民营中小企业得到了快速的发展，已经成为推动经济发展的有效力量。
但在发展过程中，也遇到了一些问题，尤其是民营中小企业的融资问题。
针对中小企业融资难的问题，本文在前人研究的基础上，分析民营中小企业融资难的现状和原因，并结合我国实际提出解决民营中小企业融资难一些思路和方法。
【关键词】民营中小企业；融资难近年来，民营中小企业发展十分迅速，在社会经济发展中具有越来越重要的地位和作用，成为缓解就业压力和保持社会稳定的重要因素。
即使中小企业受到关注越来越多，然而中小企业融资难问题却一直未能得到解决。
这既有民营企业自身的原因，又有信贷体制与制度等外部因素的影响。
即使政府和社会各界已经做了很多努力，但由于种种原因，融资难的问题仍然存在。
如何解决融资难的问题，促进和保障中小企业的健康发展是我们亟待解决的问题。
一、我国民营中小企业的融资现状分析中小企业的融资渠道主要有以下几条：一是内源融资，包括业主自有资金、向亲友借贷的资金、风险投资以及企业开设后积累的资金等来源。
我国目前中小企业的组织结构较为简单，中小企业融资大多依靠自身融资，资金主要来自借款。
根据国际权威组织的调查结果显示，70%以上的中小企业依靠自身积累，其余的中小企业向商业信用、民间借贷、银行贷款和其他非正规金融机构融资。
二是外源融资，包括间接融资和直接融资两种形式。
直接融资包括债券融资和股权融资两个方面，是指以股票和债券形式公开向社会募集资金以及通过向租赁公司办理融资租赁的方式融通资金。
我国的资本市场起步比较晚，而且融资门槛比较高，民营企业的规模大都比较小，很难达到其融资的要求。
在债券融资方面，我国实行规模管理条件十分严格，并在规模内规定了各项指标和担保要求，所以，对于大多数中小企业来说，想通过债权获得直接融资也很困难。
间接融资是中小企业的主要融资方式，具有可逆性、短期性、间接性等特点。
近年来，政府主管部门出台了许多政策，有利于对中小企业发放银行信贷，同时民营企业的发展也得到了城市商业银行、股份制商业银行和农村信用社等地方性金融机构也大力支持。
中小民营企业融资困境及对策
中小民营企业融资困境及对策中小民营企业在融资方面一直面临着诸多困境，这些困境不仅影响了企业自身的发展，也严重影响了国家经济的发展。
本文将就中小民营企业融资的困境及对策进行分析探讨。
一、中小民营企业融资困境分析1. 融资渠道相对匮乏相比于国有企业和上市公司，中小民营企业的融资渠道相对来说更加匮乏。
传统金融机构对于中小企业的融资准入条件较为严格，而且资金投放时存在一定的风险，导致金融机构对中小企业的融资犹豫不决。
2. 财务状况相对薄弱由于中小企业的规模较小，产能和市场份额相对有限，导致其财务状况相对较为薄弱。
这使得他们在寻求外部融资时难以提供足够的抵押品或担保，进而增加了融资的难度。
3. 信息披露不足中小民营企业在融资过程中信息披露比较不足，这使得金融机构对企业的经营状况和风险难以做出准确的评估，进而增加了融资难度。
4. 外部环境不利国内外经济形势的不确定性及宏观政策的不稳定性也给中小企业融资带来了很大的不利影响，这使得金融机构在融资决策时更为谨慎。
1. 引导社会资本投向中小民营企业政府可以出台一系列的扶持政策，引导社会资本投向中小民营企业。
比如加大对于中小民营企业的财税优惠政策支持力度，降低其融资成本，吸引社会资本的长期投入。
2. 完善融资服务体系政府以及金融机构可以联合起来，完善中小企业的融资服务体系，提供更加全面的金融服务，比如开发适合中小企业的金融产品和服务，提供专门的融资咨询和指导，降低企业融资的难度。
3. 加强信息披露中小企业要加强自身的信息披露，提高企业的透明度，向金融机构和投资人展示企业的良好财务状况和发展前景，以增加融资的成功率。
4. 发展多样化融资方式中小企业可以积极发展多样化融资方式，包括担保贷款、小额贷款、股权融资、债券融资等多种方式，以降低融资的风险和成本。
5. 增强企业自身实力企业要从内部着手，加强自身的管理和运营能力，提高企业的盈利能力和抵御外部风险的能力，从而提升企业在融资过程中的竞争力。
民营中小企业融资过程及其模式
浅析民营中小企业的融资过程及其模式【摘要】不同的民营中小企业，在融资过程中必然选择与自身相适应的融资渠道和金融工具，因而形成相对固定的融资模式。
【关键词】民营中小企业；融资过程；融资模式一、民营中小企业融资的过程资金的流动过程可以借助金融资产来进行。
金融资产包括货币以及货币索取证书或产权证书，如现金、存款单、债券和股票。
在市场经济中，储蓄者只要积累金融资产，如持有现金和存款单，而投资者只要付出金融资产或者承受负债，即可实现投资活动。
民营中小企业（以下统称为企业）的融资过程是融资主体和金融中介机构利用金融工具，采用信用和金融交易的形式实现融资客体的优化配置和增值的过程。
企业的融资过程就是资金的供给者——政府、企业部门、居民个人，将自己的储蓄转化为投资，投向资金短缺的企业。
融资过程中的资金流动，就是资金从赢余部门流向短缺部门，从个别收益率低的部门流向个别收益率高的部门，实现资金的增值。
增值的资金以利息或者收益的形式流向资金赢余部门，而资金赢余部门将会给资金短缺部门提供更多的资金。
我们知道，资金的流动速度体现了资本的效率，资金的这样循环往复流动，可以不断的实现资金的增值，从而实现资源的优化配置。
而资金的流动又必须借助金融的中介机构和金融市场。
其中，金融的中介机构包括银行、信托基金、保险机构、互助基金、投资基金等；金融市场包括证券市场、产权交易市场等。
资金是一种稀缺资源，资金的稀缺性决定了它的逐利性。
从经济学的角度上看，资金的逐利性决定了它的流动性。
在自发的资源配置条件下，必然导致资源从非盈利和收益低的部门向盈利和收益高的生产部门流动。
企业是社会物质生产部门，是社会总财富增加和资金增值的实质所在，而要实现社会总财富的增加和资金价值的增值，必须将有限的资金配置于能高效使用资金的部门，因此从企业的角度来看，这种资金的流动过程也就是企业融资的过程，也就是资金（资源）的配置过程。
从福利经济学的角度上看，完全市场经济条件下的资源配置可以实现整个社会福利的最大化，但基于现实的经济体不可能满足完全市场经济环境的所有假设条件，可能会产生“市场失灵”，在市场失灵的情况下，政府的干预就显得必不可少，这就从理论上说明为什么在解决企业融资困难问题上，各国都不同程度地重视政府调节的重要作用。
民营中小企业融资难的原因
民营中小企业融资难的原因在我国中小企业一般都是民营企业，民营中小企业由于没有国家政策的扶持，需要想方设法生存下去。
在生存就需要资金的支持，然而我中民营中小企业融资难是很普遍的现象，那么民营中小企业融资难的原因是如何的?下面由我为读者进行解答。
一、民营中小企业融资难的原因1、担保融资能力不足当企业出现资金困难时，超过70%的企业选择通过商业银行和信用社贷款来解决资金问题。
抵押贷款是银行贷款的主要形式，但大多数的民营企业都存在个体经营，私营经营模式的规模小，负债大，固定资产不多等情况，而且信誉普遍不高，这就使银行在给民营企业贷款时产生了很多顾虑。
2、担保成本高从一些问卷调查和实地访谈中发现，目前担保机构融资担保能力不足，企业普遍反映担保费用和融资成本较高，多数要抵押物甚至反担保措施，实际操作难度大。
在民营企业取得贷款的成本中不仅要支付银行的利息，还要支付各种抵押登记，办证，评估资产所花的费用，还有按银行要求参加的财产保险费用以及风险保证金的利息等。
3、贷款时间效率低民营企业的资金需求多为临时性资金需要，时效性比较强，对其来说，时间就是生命，但是现在的金融机构为了加强风险控制，强化了贷款的审批程序，程序繁杂，往往是贷款批准后已经错失了商机。
4、民营企业信用观念薄弱，信息不透明我国部分民营企业信用观念淡薄，诚信意识差，违约率、损失率相对其他企业客户要高的多，严重影响了民营企业的整体信用形象。
不少企业将贷款资金作为自有资金使用，银行一旦给这样的企业发放贷款就很难到期收回，导致发生在民营企业的不良贷款率高于大型企业。
目前，银行中的不良贷款有相当数量就来自于民营企业。
再有，很多民营企业财务管理制度薄弱，财务报表透明度较差，银行和其他金融机构很难通过一般途径了解企业的经营状况，使其在贷款过程中无法向贷款机构证明其还款能力。
因此，民营企业常常得不到银行贷款的支持。
5、民营企业直接融资能力差民营企业不像上市公司那样可以上市发行股票直接融资。
我国民营中小企业融资现状及对策
我国民营中小企业融资现状及对策
近年来，我国民营中小企业（以下简称“民营企业”）面临融资难、融资贵等问题，这些问题已经成为制约民营企业发展的瓶颈。
下面就我国民营企业融资现状及对策进行分析。
一、融资现状
1.融资渠道单一。
当前，民营企业主要融资渠道为银行贷款，但由于国内银行对民营企业的信贷审查较为严格，一些民营企业难以获得贷款。
2.融资成本高。
由于民营企业信用程度低，银行对贷款利率进行了上浮，导致民营企业贷款融资成本较高。
3.融资方式单一。
目前，民营企业大多采取债权融资，少有股权融资，这导致企业难以获得更多的资金。
二、对策建议
1.多元化融资渠道。
政府应该积极鼓励民营企业发展多元化融资渠道，例如通过发行股票、债券等方式，拓宽企业融资渠道。
2.建立信用考核机制。
政府应该建立民营企业信用考核机制，确保企业信用状况得到合理评估，提高银行放贷的透明度和公正性，降低民营企业贷款融资成本。
3.鼓励金融机构服务民营企业。
政府应当加大对金融机构支持民营企业的力度，优化银行信贷审批流程，提高对民营企业的信贷投放比例。
综上所述，加强对民营企业的融资支持，对于促进企业发展、提
高经济效益、增加就业等方面具有重要意义。
政府和金融机构应该共同努力，为民营企业提供更加便捷、高效的融资服务。
我国中小民营企业融资困难的现状、问题及对策
六、加强融资信息的公开和透明。中小民营企业可以加强与投资者的沟通，及时公开企业的财务情况和经营状况，提高透明度，增加投资者信心，有利于吸引更多的资金。
3. 结论
3. 高额利率：由于中小民营企业的信用风险较高，银行借款利率较高，企业进一步加重了融资成本，导致融资困难。
4. 受经济环境影响：在经济不景气或行业下行的情况下，银行更加谨慎地进行贷款，对中小民营企业的融资支持相对减少，导致融资困难。
5. 资金链紧张：中小民营企业往往面临资金链紧张的情况，无法提供足够的资金证明或偿还融资，从而增加了融资难度。
通过加强政策支持，政府可以为中小民营企业创造更为宽松的融资环境，促进中小企业的发展和壮大，推动我国经济的稳定增长和结构优化。加强政策支持是解决中小民营企业融资困难问题的重要举措，有利于激发企业活力，增强市场竞争力，推动经济持续健康发展。。
3.2 促进中小民营企业融资
要求或提示等。谢谢！
为了促进中小民营企业融资，政府和相关部门可以采取多方面的措施。可以加大对中小民营企业的金融支持力度，通过设立专项资金或基金，为这些企业提供贷款、融资担保等服务。可以建立更加便利和灵活的融资渠道，如发展民营银行、金融科技平台等，让中小民营企业更容易获取资金。
促进中小民营企业融资需要政府、金融机构和企业本身共同努力。只有通过全社会的合力，才能为中小民营企业提供更好的融资支持，助力他们实现可持续发展和壮大。
2. 正文
2.1 融资困难的问题表现
中小民营企业融资困难的问题表现主要体现在以下几个方面：
1.信贷难题：中小民营企业由于缺乏稳定的资产和抵押品，很难获得银行贷款，导致其融资渠道受限。
浅析民营中小企业融资难及对策(2)
浅析民营中小企业融资难及对策
民营中小企业融资难主要表现在以下几个方面：
1. 融资渠道狭窄：与大型企业相比，中小企业往往没有足够的资产抵押或担保条件，无法获得银行等传统融资渠道的支持；同时，在股权融资方面，投资机构往往更倾向于投资成熟企业，而不是初创企业。
2. 资金成本高：中小企业融资的利率通常要比大型企业高，而且需要支付各种手续费用和担保费用，这会增加企业的财务负担。
3. 资金供给不足：与国内的金融机构相比，外国的投资机构可能更倾向于投资成熟的大型企业，而不是初创企业或小微企业，这使得中小企业的融资难度增加。
对策：
1. 多元化融资渠道：中小企业可以积极拓展多种融资渠道，如发行债券、股权融资、拆借贷款等方式，同时加强与银行、证券公司、私募基金等融资机构的合作，增加融资的渠道和量。
2. 银行信贷支持政策：政府可以通过降低银行信贷风险、鼓励银行信贷机构支持中小企业融资等政策，促进银行信贷支持中小企业融资。
3. 市场化股权融资：“新三板”等股权融资市场为中小微企业提供了新的融资渠道，政府可以通过完善企业上市制度和市场监管制度等措施，促进市场化股权融资。
4. 促进政策落地：政府可以采取税收、金融支持、技术创新、市场准入等多种政策手段，促进中小微企业的发展，同时建立政府与企业的良好合作关系，为民营中小企业融资提供更好的帮助。
民营中小企业融资难的原因及对策
民营中小企业融资难的原因及对策【摘要】民营中小企业在融资方面面临诸多困难，主要原因包括银行贷款难、市场信用不足等。
对策建议包括多元化融资渠道、建立信用记录、加强政府支持等。
加强政策支持，促进民营中小企业可持续发展。
多元化融资渠道可以让企业有更多选择，减轻银行贷款难题；建立信用记录有助于提升市场信用，获得更多融资机会；政府支持则可提供更多资金和政策支持，促进企业发展。
通过这些对策，可以有效缓解民营中小企业融资难题，促进其可持续发展。
【关键词】民营中小企业, 融资难, 银行贷款, 市场信用, 多元化融资渠道, 建立信用记录, 政府支持, 可持续发展, 政策支持1. 引言1.1 民营中小企业融资难的现状目前，我国民营中小企业面临着融资难的严峻问题。
在中国，中小微企业是经济的重要组成部分，也是就业的主要来源，然而由于缺乏资金支持，这些企业往往难以获得发展所需的资金。
根据有关数据显示，民营中小企业融资难的现象主要表现在以下几个方面：银行贷款难。
由于民营中小企业通常规模较小，信用记录不佳，银行倾向于将资金提供给规模较大、信用较好的企业，这使得中小企业很难获得贷款支持。
市场信用不足。
由于中小企业规模较小，影响力有限，很难在市场中树立良好的信誉，这也使得企业难以获得信贷支持。
民营中小企业融资难的现状十分严峻，这不仅制约了企业的发展速度和规模，也影响了整个经济的发展。
迫切需要采取一系列有效的对策措施来解决这一问题，促进民营中小企业的可持续发展。
2. 正文2.1 主要原因民营中小企业融资难的主要原因可以归纳为以下几点：第一，资信不足。
由于民营中小企业通常规模较小，经营历史相对短，对银行来说缺乏足够的信用背书和还款保证，难以获得贷款支持。
第二，信息不对称。
银行和其他融资机构缺乏对民营中小企业的深入了解，导致无法准确评估其价值和风险，进而影响贷款决策。
宏观环境影响。
部分地区政府对金融机构实行严格的风控政策，导致这些机构对民营中小企业采取更为保守的融资政策。
民营中小企业融资难的原因及对策
民营中小企业融资难的原因及对策
民营中小企业是我国经济发展的重要组成部分，但是在融资方面却面临着很大的困难。
这主要是由于以下几个原因：
一、信用评级不高。
由于民营中小企业的规模较小，经营历史较短，往往缺乏稳定的盈利能力和资产负债表，因此信用评级较低，难以获得银行贷款。
二、担保条件不足。
银行在放贷时往往要求企业提供担保，但是由于民营中小企业的资产规模较小，往往无法提供足够的担保条件，导致难以获得贷款。
三、信息不对称。
银行在放贷时需要了解企业的经营情况和财务状况，但是由于民营中小企业的信息披露不够透明，银行难以准确评估企业的风险，因此不愿意放贷。
针对以上问题，我们可以采取以下对策：
一、加强信用建设。
民营中小企业应该加强自身的信用建设，提高信用评级，增强获得贷款的能力。
二、拓宽融资渠道。
民营中小企业可以通过发行债券、股权融资等方式拓宽融资渠道，减少对银行贷款的依赖。
三、提高信息披露透明度。
民营中小企业应该加强信息披露，提高透明度，让银行更加了解企业的经营情况和财务状况，从而提高获
得贷款的机会。
四、加强政策支持。
政府可以出台相关政策，支持民营中小企业融资，例如设立专项基金、提供贴息贷款等方式，帮助企业解决融资难题。
民营中小企业融资难是一个长期存在的问题，需要企业和政府共同努力，采取有效的措施，才能解决这一问题，促进企业的健康发展。
我国民营中小企业融资现状及对策
我国民营中小企业融资现状及对策近年来，我国民营中小企业在经济发展中发挥着重要作用，但面临着融资难题。
本文将从融资现状出发，分析影响因素，并提出相应的对策。
一、融资现状1.融资渠道狭窄：相较于国有企业和大型企业，民营中小企业融资渠道更加有限。
传统的融资方式主要依赖于银行贷款，但银行对小微企业的信贷支持力度不够，存在较高的融资门槛。
2.融资成本高昂：由于民营中小企业缺乏有效的抵押物和担保机制，银行往往要求较高的利率和严格的还款期限，导致融资成本相对较高。
3.信用评级不足：由于小微企业缺乏规模和声誉，信用评级较低，这使得融资更加困难。
此外，信用评级机构对小微企业的评级覆盖率较低，也限制了融资渠道的拓宽。
二、影响因素分析1.金融体制不完善：我国金融体制仍然偏向国有企业和大型企业，小微企业融资难的问题凸显出金融体制存在的问题。
2.信息不对称：银行对小微企业的了解较少，缺乏对其经营状况和风险的深入了解，这使得银行不愿意给予小微企业足够的信贷支持。
3.创新能力欠缺：小微企业在技术创新和管理创新方面相对滞后，这限制了其在金融机构眼中的吸引力，进而影响了融资能力。
三、对策建议1.改善金融体制：加大对小微企业的金融支持力度，建立差异化的融资政策，降低融资门槛，提高小微企业的融资便利性。
2.拓宽融资渠道：推动多层次资本市场建设，鼓励企业通过发行债券、股权融资等方式筹集资金，减少对银行贷款的依赖。
3.加强信用建设：完善信用评级机制，提高小微企业的信用评级覆盖率，增加银行对小微企业的信贷支持。
4.提升创新能力：加强技术创新和管理创新能力的培育，提高企业的核心竞争力，增加银行对企业的信任度。
5.加强政策支持：加大对小微企业的财政补贴和贴息支持，鼓励金融机构增加对小微企业的信贷投放。
6.优化营商环境：改善企业的法治环境和市场环境，降低企业经营成本，提高企业的融资能力。
我国民营中小企业融资面临着诸多困境，但通过改善金融体制、拓宽融资渠道、加强信用建设、提升创新能力、加强政策支持以及优化营商环境等对策，可以有效解决融资难题，促进民营中小企业的健康发展。
2023年度浅谈我国中小企业融资问题
2023年度浅谈我国中小企业融资问题当前，中小企业融资问题已成为我国民营企业发展的瓶颈之一。
虽然政府出台了一系列的支持政策，但是中小企业仍然面临着融资难、融资贵等问题。
本文将就我国中小企业融资问题进行深入探讨，并提出一些解决方案。
一、中小企业融资难中小企业融资难的原因是多方面的。
首先，中小企业通常规模较小，规模经济效应不明显，缺乏对抗外部风险的能力，这使得它们本身就存在着财务压力。
其次，中小企业缺乏市场信誉，与大型企业相比缺少知名度和优质客户资源，风险相对较高，使得中小企业在融资时面临更高的融资成本和更严格的融资条件。
再次，商业银行对中小企业的融资风险比较看重，倾向于发放低风险贷款，同时小企业很难提供足够的担保品和抵押品。
这种情况导致了中小企业的融资难度增加。
二、完善中小企业融资环境为了解决中小企业融资难的问题，政府应首先完善融资环境。
首先，政府应该制定更为公平、公正的政策，减少行业垄断和禁止滥用行政权力，以保护中小企业的合法权益。
其次，政府可以加强对中小企业的培训和指导，帮助它们改善企业管理水平、加强风险管理和合同管理等能力，提高中小企业的市场竞争能力。
还有，建立并完善中小企业信用评级制度与中小企业贷款风险补偿机制，为中小企业降低贷款利率和获得更多的融资支持提供必要的保障。
三、扩大金融科技应用金融科技是当前世界上最为热门的话题之一，其发展已经渐渐渗透到了金融行业的各个领域，为金融行业的数字化、智能化提供了强大的支持。
在解决中小企业融资难的问题上，金融科技也可以发挥很大作用。
如今，尤其是在我国，移动支付、小额贷款等金融科技产品正越来越受到广大中小企业和消费者的青睐。
政府应该大力推进金融科技在中小企业融资上的应用，政策鼓励并支持金融机构加快金融科技的转型，促进金融业的创新发展，以帮助中小企业解决融资难问题。
四、加强产业布局规划为进一步推动中小企业融资问题的解决，政府还应构建一个更加完善的产业布局规划体系，以推动产业体系的升级和转型。
民营中小企业的融资问题发展研究
于受 到法律条 款强 制性 不足 ，以及部分法律条款存在漏洞或 者 与市 场经 济发展实际不适应 ，难 以从 根本 上解决 民营中小企 业
现 阶段 ，民营中小企业融 资困难最明显的情况主要表现 在 融 资难 的问题 。 以下几方面 ： ３民营 中小企业融资困难应对措施研究
的发展壮大。
（） ２ 保护 民营 中小企业大发展 ， 针对 民营 中小企业不 断推出 为企业发展提供 良好 的政策环境 。 政府 以及相关 管理 （） ２ 民营中小企业 融资渠道 单一 ， 信贷 经营模式 难以适用 于 扶持政策 ． 民营 中小企业的融资。由于受到规模 以及盈利能力的影响 ， 民营 部 门应结合 实际情况 ， 制定落实各项科学合理措施 。 促进 国家以 及 商业银行对 民营中小企业融资给予支持 。 并从财税 管理 、 政府
（） １ 民营 中小企业 资金储备不足。民营 中小企业在发展过程
３１民 营 中 小企 业 自身应 对措 施 ．
中， 由于企业财务管理 以及投资决策 管理整体 不健全 ， 导致企业 在发展 过程 中出现生存周期不长 ，项 目投资盲 目以及利润分 配 管 理不 投资与创业
２１． ０２ ８
金融与投 资
民营 中小企业 的融资 问题 发展研 究
李建英
（ 东营 市市政 工 程设 施养 护管 理处 山东 东营 ２ ７ ９ ） ５ ０ １
０引言
因。 民营中小企业的财务管理上 ， 在 由于企业 的经营决策权主要 随着我 国社会主义市场经济体制 的不 断完善 ，民营 中小企 掌握在企业 主手 中 ，民营中小企业 的投资管理 与经 营管 理缺乏
忽略积 累必然导致企业不得不面临融资 问题 。
浅析民营中小企业融资难及对策
浅析民营中小企业融资难及对策【摘要】目前，民营中小企业在融资方面面临着巨大的困难，这不仅影响了它们的发展和竞争力，还对整个经济产生了负面影响。
本文首先分析了民营中小企业融资难的原因，包括传统观念影响、信息不对称、担保难题等。
强调了政府支持和引导民营中小企业融资的重要性，提出了加强政府引导和支持力度的建议。
文章还探讨了银行信贷政策对企业融资的影响以及多元化融资渠道的探索，呼吁银行更灵活地制定信贷政策。
文章强调了加强企业财务管理能力的重要性，民营中小企业应积极开拓多元化融资渠道。
只有政府、银行和企业共同努力，才能解决民营中小企业融资难题，推动经济持续健康发展。
【关键词】关键词：民营中小企业、融资难、对策、政府支持、银行信贷政策、多元化融资渠道、企业财务管理、加强政府引导、灵活信贷政策、多元化融资渠道。
1. 引言1.1 民营中小企业融资难的现状当前，我国的民营中小企业面临着较为严重的融资难题。
虽然我国政府一直倡导支持小微企业发展，但在实际操作过程中，民营中小企业融资难问题却并未得到有效解决。
各种融资渠道有限，受限于规模和信用等因素，很多民营中小企业很难获得银行贷款支持。
大多数银行更偏向于向国有企业或大型民营企业贷款，而对于规模较小、信用较低的中小企业，则存在较大的融资难度。
由于中小企业的管理水平和规模相对较小，很难通过传统的融资渠道获取资金，也增加了融资难度。
在市场竞争激烈的背景下，中小企业面临着融资成本高、融资渠道狭窄、融资周期长等问题，制约了它们的发展速度和规模扩大的可能性。
部分企业为了应对资金问题，不得不选择高成本的融资方式，进一步加重了企业的负担。
在如今市场竞争日益加剧的情况下，民营中小企业融资难的现状已经成为制约经济发展的一个重要问题。
为了解决这一问题，需要进一步研究分析融资难的原因，找到有效的对策措施，促进民营中小企业健康发展。
1.2 融资难的影响融资难对民营中小企业的影响是多方面的。
融资难导致企业难以获取足够的资金支持，限制了企业的发展空间和速度。
我国中小民营企业的融资问题研究的开题报告
我国中小民营企业的融资问题研究的开题报告一、研究背景中小企业是我国经济发展的重要组成部分，也是就业和创新的主要力量。
但是，相比于大型企业，中小企业在融资方面存在着诸多困难。
传统融资渠道狭窄，银行贷款难度大，股权融资门槛高等问题制约着中小企业的发展。
因此，深入研究中小民营企业的融资问题，探索新的融资模式和途径，对于促进中小企业的健康发展和我国经济的长期稳定发展意义重大。
二、研究内容和目的本文旨在探究我国中小民营企业的融资问题，并提出应对策略，包括完善融资渠道、优化融资结构、发展新兴融资模式等。
具体研究内容包括以下三个方面：1.中小民营企业融资现状及其影响因素分析：通过数据采集和调查问卷等方式，探究中小民营企业融资的状况、存在的问题以及影响融资的因素。
2.中小民营企业融资途径和模式研究：综述各种中小企业融资途径的特点和应用情况，同时以股权众筹、私募债券和资产证券化等新兴融资模式为重点，探讨其潜在优势及发展前景。
3.应对策略探讨：针对中小企业融资现状和存在的问题，提出应对策略，包括创新融资产品、引导社会资本投向中小民营企业、推进中小企业多层次资本市场建设等。
三、研究方法本文主要采用问卷调查、比较研究和案例分析三种研究方法。
1.问卷调查：通过问卷调查获取中小民营企业融资需求的实际情况、融资困难的实际情况等方面的数据信息。
2.比较研究：通过与国际资本市场的比较研究，获取国际资本市场的融资模式和政策经验，为我国中小民营企业融资提供借鉴和参考。
3.案例分析：案例分析能够从具体操作层面出发，分析中小企业融资的动态过程，更好地理解该领域面临的问题，为提出应对策略提供有效的帮助。
四、研究意义本文对于制定中小企业融资政策、促进中小企业发展、支持我国经济稳步增长具有重要的现实意义，具有以下几点研究意义：1.深刻了解中小企业融资现状和存在的问题，进一步探索中小企业融资难的原因。
2.提出中小民营企业融资途径和模式创新的思路和方向。
浅析民营中小企业融资难及对策
浅析民营中小企业融资难及对策引言民营中小企业（以下简称民企）是中国经济发展的重要组成部分，其在经济发展、就业创造、技术创新等方面发挥着重要作用。
然而，由于资金短缺等原因，民企融资难已成为制约其发展的主要问题之一，本文将从原因分析和对策两个方面来进行浅析。
融资难的原因分析1. 信用条件限制由于民企的规模较小，经营历史较短，缺乏稳定的经营记录和信誉背书，所以在融资过程中容易面临银行等金融机构对信用条件的严格限制。
2. 技术水平不高相较于大型企业，民企在技术研发方面往往存在一定的短板，这使得他们在融资过程中难以获得风险投资的支持。
3. 法律环境不完善目前，我国对于民企融资方面的法律法规还不够完善，相关制度建设也有待进一步加强，这给民企融资带来了不小的困扰。
4. 资金来源狭窄相比于大型企业，民企的资金来源相对狭窄，主要依靠银行贷款、股权融资等传统融资方式，这在一定程度上限制了其发展。
应对融资难的对策1. 政府支持政府可以加大对民企的财政支持力度，通过设立专门的基金，提供贷款担保、风险补偿等方式帮助民企解决融资问题。
2. 完善信用体系建立健全的企业信用体系可以有效降低民企在融资过程中面临的信用条件限制。
政府可以加强对信用体系的建设，并推动金融机构在融资审批中更多地考虑民企的经营实际情况。
3. 促进创新发展通过加大对民企的科技创新支持，提高其技术水平，可以增加其在融资过程中的竞争力，同时吸引更多的风险投资。
4. 完善法律环境政府应加快完善相关法律法规，构建更加完善的融资法律环境，为民企提供更加稳定和可靠的法律保障。
5. 多元化融资手段鼓励民企拓宽融资渠道，不仅依赖银行贷款和股权融资，还可以考虑债券发行、私募债等多元化融资手段，降低融资风险。
结论民营中小企业融资难已成为制约其发展的主要问题之一。
针对这一问题，政府和相关部门应加大支持力度，通过政策调控、法律构建等多方面的措施，为民企提供更加便捷和稳定的融资环境。
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下面围绕我的主题，从第一方面进行阐述。
中小企业融资自身的修炼。
中小企业融资难是老大难的问题，我认为最根本的原因是企业不会融资，他们不懂得银行，也不知道自己在资金市场的身价，这就有如一个大姑娘待嫁，想找个大款，得看她有没有这个才艺，有没有这个能力。
一个企业在资金市场你要考虑自身的情况，如果不懂得自己，你很难在银行分得资金的羹。
融资企业首先要考虑自己有什么。
有一句话，有什么不能有病，没什么不能没钱。
作为融资企业你不能有七个方面的问题。
一是你这个企业不能有不良记录，就是欠银行贷款本息记录没有，现在银行有信用体制了，如果有欠本息的行为，贷款卡就记录下来，有这个记录你就列入了黑名单，你这个企业就永远不可能在银行获得融资。
二是你这个企业老板也不能有不良记录，不能在房贷有欠款行为，不能在法院有诉讼行为，有这个行为那么赶快换法人。
三是企业的财务混乱。
这可能大家不理解，陈总监说了，很多民营老板不能跟企业员工分享他的未来，造成企业混乱的原因，就是很多民营企业的老板，用俗话说就是特别小气，不舍得花钱雇高水平的财务。
最近我接了一个客户，他准备做贷款，是个宾馆，老板是山西人，拥有数亿资产，但是财务就是他的亲戚，他的女儿是财务经理，会计都是农村老乡。
我让他列一个提供贷款的清单，但是他们不明白清单是什么，财务也搞的一塌糊涂，逻辑关系混乱。
最近大兴有个银行给我推荐了一家企业，老板是木材商人，他聘了一个财务，花了三千元认为聘了高水平的财务总监，年纪跟我差不多，西服领带，以为水平比较高，我们去了后拿了报表一看，做假帐都不会搞平衡关系。
未分配利润，怎么分应该有公积金记啊，他把这抹了，第二年就没有了。
由此造成这家企业根本拿不到钱。
四是企业不能有的硬伤是资产负债率不能超过70%，很多民营企业做假帐，做的水平比较低，怎么做呢？报表左边记应收款，右边记应付款。
五是亏损企业，很多企业为了逃税，表面看老实，一份报表，给银行也是一份亏损报表，对银行来说亏损是硬伤，根本不可能给你贷款。
第六个硬伤是企业没有资产。
很多企业，包括北京开发区的企业都没有资产。
很多民营老板胆子很大，成也于此，败也于此。
胆子怎么大呢？他租一块地，租50年，然后再这盖房子，可能投几千万盖房子，但是资产没有办法入帐，没有产权证，这种企业在北京非常多。
对于担保公司，不认，对于银行来说这属于无资产企业，不认。
第七是没有一定的经营。
我在中小企业协会搞大巡诊时，我收了100多张名片，后来很多老板给我打电话，首先我问营业收入，说一年几万，我说这就不好往下谈了，你说一年收入几万，给你贷多少钱合适啊？有多少还款能力啊。
以上七个硬伤都不能有，这是第一个问题。
第二企业想贷款还要看看信贷政策，不是银行对所有企业都可以给予贷款，有几项银行不支持的，属于硬伤性的行业：比如娱乐业，搞歌舞厅、桑拿的，别以这个名义申请贷款。
还有搞餐厅的银行业不支持。
还有咨询业、中介服务业，投资管理公司不能申请贷款。
中国有一句古话，打仗要知己知彼，银行也是企业，包括外面很多银行都宣传自己怎么支持中小企业发展，宣传归宣传，银行有自己的盈利目标，首先要研
究透银行需要什么，这样你的业务才能成。
比如一个支行来说，行长就有任务指标，每年支行行长都受任务指标的压迫，原来在光大银行当过行长，但是当了半年就逃了，每个星期一开例会，支行就19人，星期一开会研究什么呢？就研究谁这周从哪可以拿存款，而且银行门口有个招牌，每个人今天贷款多少，都列着。
我以前干的是企业求我来贷款，现在变成去拉存款，很不适应，然后就逃回家里当作家了。
指标压迫很大，有四项指标，一个是日均存款，每个人都有，很多人不了解银行，以为银行是好工作，甚至很多人托我进银行，今天上午还有一个华夏银行客户经理，说干不下去让我给他找一份工作，他说存款拉不来。
我说你应该有点业绩吧，他说被行长剥削了。
因为他没有转正。
这个行长因为业绩很差，只有靠这种方法维持自己的位置。
原来我当行长也这样干过，原来我是为了拉存款，有一个企业曾经很好，他想申请一笔贷款，申请七千万，我明知道这家企业根本过不去，按照光大银行贷款的条件，非常严格，根本不可能通过。
我为了拉存款也不能说你通过不了，我说你先开户，弄点存款过来走点业绩，结果这家企业拉了一亿过来，我就拖啊，就凑存款。
在业绩的压迫下，人性是扭曲的。
为这事我写了本书叫《错币》，大家可以看看，人性扭曲的，银行行长最喜欢你做的事是什么？你帮他拉点存款，那个行长把你捧上天。
现在支行行长老给我推荐客户，为什么？不是关系多好，因为我帮他做过一次存款，在上个季度末完不成任务就要免职，主要是面子问题。
我就给他弄了五千万，由此感激我。
现在我心里压力大啊，到六月末还得给他拉存款。
银行就是这么个组织机构，可想而知，你这个企业又没有现金流，又没有存款，业绩很差，关系再好也不能做给你。
第四点，银行的分布，在香港银行遍布都是。
九十年代银行地位很高，我在总行，当时出国考察，外国人奇怪问，为什么把银行人带过来啊，说给我贷款的，他不理解，因为在他们那里银行地位很低。
现在国家政策银行有三家，国家开发银行、农村发展银行、进出口银行，这三家银行都讲政策，如果你有批文贷款很容易，而且利息低，放款期限长。
另外还有非金融机构，比较复杂，比如信托机构和财务公司，原来担保公司也是，原来我们担保公司也曾经给过金融许可证，后来人民银行不愿意管，觉得担保工作太复杂，就把金融许可证拿走了，目前不算。
典当行去年以前还算金融机构，去年也把金融许可证也拿走了。
地下钱庄大家也知道，虽然没有许可证，但是搞的很红火。
第五点要了解银行的信贷政策有差异，我前面说的几项指标，银行经营战略，所有银行都在竞争优质客户，都找最优秀的大款傍，找最有钱的企业。
但是蛋糕有限，不是谁都分得上，银行业根据自身情况选择了不同的偏好。
首先风险偏好就不一样，我们根据银行不同的风险偏好，根据自己企业的情况可以选择不同的银行，这样融资成功率才高。
比如汽车核证做质押，现在广发行还在搞这个，其他银行都不搞了。
我们经常给4S店做贷款。
另外许多银行不认可无形资产，比如在座很多企业都属于中小企业，科技型的中小企业，科技型促进会的200多会员都是这类企业，他们没有多少资产，就有几个脑袋，因为有知识产权，有商誉，这个无形资产很多银行不认，但是交通
一位客户经理人品不太好，不知道从哪收集到一些资料，说这个企业拿贷款炒股票，结果把这个项目毙了。
七是忌讳企业虚假包装报表，现在企业不包装报表的少，十个企业我想民营企业有九个做假报表，做事你得有水平，让人一看是假报表大家就会很烦。
八是企业资产张冠李戴，我曾经给一家钢材企业做担保，一位女同志，他是别人给了他款，但是他没有资产。
下面是提了几个建议，一是有政府批文的，有科技发明的找交行，创意产业的交行也在做。
有库存找广发、深发。
没有什么特点找北京农村商业银行，北京农村商业银行是非常好贷款的行，如果你在别的行都贷不了款。
浦东发展银行是很难贷款的银行，我试过。
我有单房地产抵押业务，同时给了农商行和浦发行，结果农商行已经批下来了，而浦发行要由上海那边批。
做贷款时还要关注新业务。
通过上面结论，其实通过自身贷款并不难。
第二方面，企业如何解决紧缩情况下的融资问题。
另外是股权融资，由于人民币升值，使大量外资进入中国。
外资三大部分，一是战略投资者，第二是混合型的投资者，第三是财务投资者。