我国小额贷款公司的发展现状与未来取向

我国小额贷款公司的发展现状与未来取向一、绪论1.研究背景与历史上个世纪70年代，尤努斯博士在孟加拉一手创办了孟加拉乡村银行并取得了巨大的成功，小额信贷理论引起了广泛的关注。

90年代，小额信贷以扶贫扶弱模式被引入中国，经过20多年的时间，我国不断的创新和发展小额信贷的理论与实践。

2005年，银监会和人民银行决定在山西、四川、陕西、贵州、内蒙古5省市进行小额贷款公司试点工作。

随着第一批7家试点的小额贷款公司的成功运作，2008年银监会和人民银行联合发布关于开展小额贷款公司试点的指导意见，之后，小额贷款公司如雨后春笋般在全国各地涌现。

小额贷款公司的产生与发展以及本文的研究正是基于以下的背景而进行的。

1.1农村金融状况与小额贷款我国人口众多，农村人口占多数，二元经济结构明显等一系列特征导致农村经济仍然是国民经济发展中的薄弱环节。

同时，我国农村金融体系虽经历次改革，但基本格局仍处于国际经验中的传统阶段。

随着商业银行市场化之后，很多银行由于无法在农村市场赢利，纷纷退出农村市场。

就连以扶持农业为主的农业银行也将竞争的视角从农村转向城市，只剩下农村信用社还坚持在农村的战场上。

长期以来，形成了农村地区金融布局不平衡，资金外流，农村经济发展严重失血的局面。

农村金融服务落后严重制约农村经济的发展。

基于农村金融的严峻现实，2004年中央一号文件首次指出，应“加快改革和创新农村金融体制改革"，2005年中央一号文件要求“构建功能完善、分工合理、产权明晰、监管有力的农村金融体系，培育竞争性的农村金融市场，尽快启动试点工作”。

在接下来的连续6年时间里，中央发布的“一号文件”都是关于“三农"问题，都涉及到农村金融问题，这充分说明了我党对此问题的重视。

1.2中小企业融资状况与小额贷款另一方面，改革开放以来，我国的中小企业得到了迅猛发展，逐渐成为我国经济建设中的一支重要力量，对经济发展起到了越来越重要的作用。

在为我国经济发展做出巨大贡献的同时，中小企业在资金、人才等各方面都存在急需解决的问题。

许多银行为了控制风险，大都不愿意给中小企业提供贷款，对贷款的审核更加严格。

对于融资渠道本来就狭窄的中小企业来说，无法从银行获得资金扶持令他们的经营更加困难。

尤其是受到2008年国际金融危机与2012年欧债危机的影响，中小企业融资难度加大，经营压力上升，发展受到严重制约。

据中国社科院一个调研报告显示，在金融危机中，只有20％的中小企业没有受到危机的任何影响，有40％的中小企业倒闭，还有40％的企业处于经营困难状态。

在大型银行“偏爱”国有基建项目的背景下，如何补齐中小企业融资难这块短板，引起了理论界和管理层的广泛关注。

1.3民间资本状况与小额贷款近几年民营经济的发展使得民间积累起了数量庞大的民间资本，小额贷款公司的出现可以很好的疏导吸收这些民间资本。

对于巨大的民间资本存量资金而言，金融机构所能提供的投资渠道过于狭窄，而银行的低利率导致从银行获得的储蓄回报非常有限。

同时，国内资本市场发育还不健全，运作也不规范，极大的挫伤了投资者的信心，因此在趋利动机的驱使下，必然会有部分资金流入民间金融市场，导致高利贷和地下钱庄等民间金融市场滋生，而民间地下金融对我国正规金融的发展产生巨大的干扰，影响到我国资本市场的健康发展。

小额贷款公司正是吸引这些民间资本，使其从地下来到了地上，通过增加有效金融供给可以减少高利贷等民间金融活动存在的空间，使民间金融阳光化。

小额贷款公司的发展将为政府监管部门对农村地区的民间金融正规化管理提供可资借鉴的模式。

作为重点改善农村金融和帮助中小企业解决融资困难而出生的小额贷款公司，自从出现以来就受到了政府、学者和相关机构的极大关注。

而小额贷款公司发展现状如何，其又如何实现持续发展，仍然没有一个肯定的答案。

因此，对小额贷款公司的研究，无论是从理论上来讲，还是从现实实际上来讲，都非常具有研究意义。

2.国内外研究现状2.1国内研究现状在小额贷款研究发展过程中，形成了福利派和制度派两类观点。

福利派小额贷款主要起源于以扶贫项目为主的对贫困国家的发展援助，其特点在于机构的运行以扶贫或社会发展目标为宗旨，目的是如何让贫困和低收入人群享受贷款的权利，追求社会公平和社会价值。

林毅夫的研究表明，除了制度变迁因素是农业增长的主要源泉外，包括贷款内的要素投入起到较突出的作用。

何广文在研究中也发现，在中国农业高速增长的年代，农村贷款是农村经济发展、农民收入增长的重要贡献因素。

随着农村经济的发展，农村经济市场化程度提高，贷款的作用更为突出。

在这种情况下，小额贷款应运而生。

与福利派小额贷款的区别在于，制度派的目的不是为了扶贫，而是强调以商业利润的实现作为业务发展的内在驱动。

尽管制度派小额贷款机构的客户大部分为经营微型企业的低收入人口，但这些机构并不以扶贫为出发点，注重赢利性。

刘大耕认为：“小额贷款在八十年代中后期的广泛流行与发展正是金融自由化理论，特别是金融深化理论和金融创新理论的具体成果。

小额贷款表面上是一种扶贫创新和组织创新，实质上是一种金融创新，是金融制度创新和运行机制创新的一种表现方式"。

2.2国外研究现状关于小额信贷的福利和商业性发展问题，一派是贫困阵营，认为小额信贷机构应该只为穷人服务，因为向富人贷款，提高利率水平来实现可持续发展，追逐利润，这样就抛弃了穷人，损害穷人的利益，没有达到为穷人服务的初衷。

另一派是可持续发展阵营。

可持续发展阵营认为为穷人服务和可持续发展是一个整体的两个方面，缺一不可。

只有获得高水平的可持续发展，才能可持续性的为穷人服务，帮助更多的穷人改善经济环境。

“为穷人服务”和“可持续发展”成为小额贷款公司的“双赢"问题。

目前国外很多学者认为，实现小额贷款公司的“双赢"在理论上可行，但实践却不行。

Martin(2003)指出，尽管大多数的小额信贷机构承诺为穷人服务，但他们在追求可持续发展目标时，难免对贫困产生偏差，这样导致无法实现自己当初的承诺。

同时他们又面临着不断发展的压力。

不仅要扩大业务覆盖量，同时又要实现规模经济，负担经营成本，这样到最后，小额信贷机构为了得到资金，提升机构的业绩成为了首要目标，而放弃了为穷人服务的初衷。

3.研究方法及内容3.1研究方法(1)规范分析法。

规范分析法侧重于对研究对象的理性判断，是科学研究中常用的一种方法。

这也是本文的主要研究方法。

根据规范分析，对小额贷款公司的运营模式、资金状况等现状进行定性的分析，进而判断小额贷款公司在发展中面临的困境，从而判断其未来发展取向。

(2)文献法。

由于个人思维，视角有限，因此笔者在进行本文的写作之前进行了大量的文献阅读，收集了许多关于小额贷款公司的资料，从其他学者的研究中得到启发。

3.2研究内容本文是在理论研究基础之上，通过国内外对小额信贷、小额贷款公司的研究理论综述，对小额贷款公司的现状进行分析，从而提出问题，解决问题。

在现状的基础上分析小额贷款公司的未来发展取向，立足现实，做出预测。

二、我国小额贷款公司的发展现状1.小额贷款、小额贷款公司的定义小额信贷是国际上新兴的信贷概念，有别于传统的贷款业务。

小额信贷是以低端客户为服务对象，向其提供额度小到可以控制风险的无抵押信用贷款。

小额贷款是目前国内使用的概念，按照央行试点方案的定义，单笔贷款额在贷款机构注册资金5％以下的为小额贷款。

自2004年以来，为了弥补面向中低收入群体和微小企业的金融产品支持的空白，国家陆续推出了一系列支持性的政策，发展小额信贷。

其中，涌现出了一些专业的小额信贷公司，接着几大银行也陆续开展了小额信贷业务。

国内现行政策对小额贷款公司的定义是“由自然人、企业法人与其他社会组织投资设立，不吸收公众存款，经营小额贷款业务的有限责任公司或股份有限公司”。

《关于小额贷款公司试点的指导意见》中明确指出，小额贷款公司是由自然人、企业法人与其他社会组织投资设立，不吸收公众存款，经营小额贷款业务的有限责任公司或股份有限公司。

2.小额贷款公司的基本情况2.1小额贷款公司的设立根据指导意见规定，小额贷款公司的组织形式为有限责任公司或股份有限公司，其中有限责任公司的注册资本不得低于500万元，股份有限公司的注册资本不得低于1000万元。

单一自然人、企业法人、其他社会组织及其关联方持有的股份，不得超过小额贷款公司注册资本总额的10％。

集团如设立小额贷款公司，建议首期注册资本1—2亿元，并引入商业银行作为股东。

2.2小额贷款公司的资金来源指导意见规定，小额贷款公司的主要资金来源为股东缴纳的资本金、捐赠资金，以及来自不超过两个银行业金融机构的融入资金。

在法律、法规规定的范围内，小额贷款公司从银行业金融机构获得融入资金的余额，不得超过资本净额的50％。

2.3小额贷款公司的资金运用指导意见规定，小额贷款公司发放贷款，应坚持“小额、分散”的原则，鼓励小额贷款公司面向农户和微型企业提供信贷服务，着力扩大客户数量和服务覆盖面。

同一借款人的贷款余额不得超过小额贷款公司资本净额的5％。

贷款利率上限放开，但不得超过司法部门规定的上限，下限为人民银行公布的贷款基准利率的0.9倍。

2.4小额贷款公司的对象选择从经营的角度来看，小额贷款公司和其他企业一样，需要选择客户来支撑其发展。

作为经营人民币放贷业务的企业，小额贷款公司需要认真分析和选择客户，控制风险，既要多放款，又要稳放款。

从首批7家试点小额贷款公司来看，其经营状况良好，比较重要的原因就是他们根据地域特色和自身实际，进行了准确的客户选择。

表1：首批小额贷款公司贷款占比情况从上表可以看到，7家试点的小额贷款公司对客户的选择差异较大。

山西平遥、陕西户县和内蒙古的小额贷款公司选择的个人贷款用户比较多，其中内蒙古鄂尔多斯的融丰小额贷款公司、陕西户县的信昌小额贷款公司对个人贷款达到了100％；四川广元、贵州江口的小额贷款公司则更侧重中小企业。

这反映了小额贷款公司对客户的判断及业务偏好。

3.小额贷款公司发展迅速目前全国的小额贷款公司呈现出快速发展的趋势，机构数量与从业人员不断增加。

据人民银行统计，至2012年8月底全国小额贷款公司数量已经达到三千六百多家，比6月底增加了三百多家。

其中，内蒙、辽宁、江苏为机构数量最多的省份。

机构数量前八名的省份数量合计占到全国小贷公司总数的百分之五十，从业人员接近四万。

小额贷款公司贷款余额三千多亿，从贷款期限来看，主要以短期贷款为主，短期贷款占百分之九十八;从贷款用途来看，主要是经营性贷款;贷款对象为个人，个人贷款占比为百分之六十。

小额贷款公司的资金来源主要是自有资金，至八月底实收资本为两千七百多亿元，占资金来源约百分之八十，融入资金三百七十多亿，占资金来源约百分之十，剩下的为盈利、应收、提取的损失准备等。