财务分析所有者权益变动表分析
所有者权益变动表分析概述
1.2 编制所有者权益变动表的意义
是公司所有者权益和受托责 任日益受到重视的体现
能更清晰地体现会计政策变 更和前期差错更正对所有者权益 的影响
3
符合全面收益改革的国际趋势
将更好地为利润表和资产负 债表提供辅助信息
4
1.3 所有者权益变动表与其他财务报表之间的勾稽关系
（一）所有者权益变动表与资产负债表之间的勾稽关系
所有者权益变动表的分析，包括以下内容： （1）所有者权益变动表的规模分析。 （2）所有者权益变动表的构成分析。 （3）所有者权益变动表的主要项目分析。 （4）股利决策对所有者权益影响的分析。
财务分析
1 0
企业创造的净利润是所有者权益变动的主要原因，因此所有者权益变动额与企业 净利润之间的关系可以表示为：
所有者权益变动额 = 本期净利润 + 其他综合收益 + 本期所有者投入或减少资本 − 本期发放股利
6
（三）四张报表之间的关联
资产负债表反映的是某一时点的存量数 据，而从年初到年末的数据演变过程，则需 要通过利润表、现金流量表及所有者权益变 动表来共同反映。
所有者权益变动表可以看成是资产负债表中所有者权益的进一步补充和解释， 分析者可以通过对所有者权益变动表的解读更深入了解企业的财务状况。
= + 资产负债表所有
者权益年末余额
资产负债表所有 所有者权 者权益年初余额 — 益变动额
其中，所有者权益变 动额的具体信息可以通过 所有者权益变动表提供。
5
（二）所有者权益变动表与利润表之间的勾稽关系
财务分析 1
2
1.1 所有者权益变动表的内涵
所有者权益变动表是反映公司本期（年度或中期）内截至期末所有者权益变动 情况的报表。与资产负债表、利润表和现金流量表并列第四张财务报表。
第6章所有者权益变动表分析 企业财务分析PPT课件
第一节 所有者权益变动表概述
一、所有者权益变动表的性质和作用
（一）性质
所有者权益变动表是反映构成所有者权益的各组成部 分当期的增减变动情况的报表。它能够全面反映一定时期 所有者权益变动的情况，不仅包括所有者权益总量的增减 变动，还包括所有者权益增减变动的重要结构性信息，让 报表使用者理解所有者权益增减变动的根源。
三、所有者权益变动表主要项目分析
在分析所有者权益变动表主要项目时，重点分析本 年增减变动金额状况。这是该表的核心部分，反映 所有者从年初到年末的增减变化全过程及原因。具 体内容如下：
（一）综合收益总额
综合收益是指企业在某一期间除与所有者以其所有 者身份进行的交易之外的其他交易或事项所引起的 所有者权益变动。运用综合收益信息进行会计报表 分析不仅能提高报表分析的科学性和准确性，更好 地满足报表使用者的决策需要和风险控制需求，而 且评价企业经营业绩更具有全面性和客观性。
财务分析
第六章 所有者权益变动表分析
目录
Contents
所有者权益变动表概述 所有者权益变动表分析
知识结构图
案例分析
华谊兄弟传媒股份有限公司是一家知名综合性民营娱 乐集团，2009年在创业板上市。根据公司2015年年报显示 ，公司实现营业收入38.74亿元，同比增长62.14%；利润总 额为14.96亿元，同比增长16.99%；归属于公司普通股股东 的净利润为9.76亿元，同比增长8.86%。2016年4月26日公 司发布公告称，2015年度利润分配及资本公积金转增股本 方案为：以2015年12月31日总股本13.92亿股为基数，按每 10股派发现金股利人民币1.00元(含税)共计派发现金1.39 亿元。以截至2015年12月31日公司总股本13.92亿股为基数 ，以资本公积金转增股本，每10股转增10股，共计转增 13.92亿股。
所有者权益变动表的水平分析_财务分析_[共3页]
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207 所有者权益变动表分析
第八章
图8-1 四张会计报表关联图
四、所有者权益变动表的分析内容
所有者权益变动表分析内容，与其他报表分析内容类似，主要包括所有者权益变动表的整体分析（包括水平分析、垂直分析等）、所有者权益变动表的比率分析，以及所有者权益变动表主要项目质量分析。
第二节 所有者权益变动表的整体分析
所有者权益变动表的整体分析，应当包括水平分析、垂直分析和趋势分析等三部分内容。
由于所有者权益变动表项目众多而复杂，加之整张表纵横交错宽幅太大，趋势分析难以表达。
因此，我们本节只选择对水平分析和垂直分析进行讲解。
一、所有者权益变动表的水平分析
所有者权益变动表的横向项目是“实收资本”、“资本公积”、“盈余公积”“未分配利润”等，显然该内容与资产负债表中的所有者权益内容是完全对应的。
所以，所有者权益变动表的水平分析，是将所有者权益纵向项目的本期数与上期数进行对比，揭示公司当期所有者权益各个项目的水平及其变动情况，解释公司净资产的变动原因，从而进行相关决策的过程。
以SHR 母公司所有者权益变动表（见表8-2）为基础，编制所有者权益变动的水平分析表，见表8-3。
第5章所有者权益变动表 PPT (财务报表分析)
净利润与所有者权益变动额之关系
净利润 ＋其他综合收益税后净额 ＋会计政策变更和前期差错更正的累积影响 ＋所有者或股东投入资本 -向所有者或股东分配的利润 ＝本期所有者权益变动额
从“上年年末余额” 调整到“本年年初余额”
➢会计政策变更分析
➢前期差错更正分析
会计政策的判断
• 发出存货成本的计量：先进先出法？其他？ • 长期股权投资的后续计量：成本法？权益法？ • 投资性房地产的后续计量：成本模式？公允价值
四、所有者权益变动表的分析内容
• 所有者权益变动表的规模分析。 • 所有者权益变动表的构成分析。 • 所有者权益变动表的主要项目分析。 • 股利、筹资等行为决策对所有者权益影响的分析。
第二节 所有者权益变动表的一般分析
一、所有者权益变动表的规模分析
1.内涵： 将所有者权益变动表的整体数据变动与各个项目的数
“本年增减变动金额”项目分析
“其他综合收益”项目分析
➢ 其他综合收益主要包括
可供出售金融资产产生的利得（或损失） 按照权益法核算的在被投资单位其他综合收益中所享有的份
额 现金流套期工具产生的利得（或损失）、外币财务报表折算
差额 ……
➢ “净利润”和“其他综合收益”小计项目，反映企业当年实 现的净利润(或净亏损)金额和当年直接计入其他综合收益金 额的合计额。
“本年增减变动金额”项目分析
➢ 所有者权益本年增减变动的总体和具体情况是 所占权益变动表的主要内容之一。
➢ 引起所有者权益本年增减变动的因素主要有两 个：
净利润 其他综合收益
“本年增减变动金额”项目分析
“其他综合收益”项目分析
其他综合收益反映企业当年根据企业会计 准则规定未在损益中确认的各项利得和损失扣 除所得税影响后的净额，并对应列在“资本公 积”栏。
财务分析所有者权益变动表分析
对价的方式基本有四
种：
05
06
07
送现金
送权证
缩股
04
送股
1
2
对股权分置改革的上市公司既没有导致经济利益
流入，也没有导致经济利益流出，对公司本身的
送股、送现金、送权证股权的流通对价：
注册资本、股本总额和资产、负债、所有者权益
总额及其内部结构没有影响，所以上市公司本身
可以不作会计处理；
3
报表时能够合理预计取得
并应当加以考虑的可靠信
息 。 B 前 期 财 务报 表批准报
出时能够取得的可靠信息。
02
包括计算错误、应用会计
政策错误、疏忽或曲解事
实以及舞弊产生的影响。
03
前期差错更正，指在发现
差错的当期，调整前期相
关数据。主要采取追溯重
述法。
第 三 节 股 利 决 策对 所 有者
权 益 变 动 影 响 的分 析
01
02
03
将 所 有 者 权 益 各个 项 目
揭 示 公 司 当 期 所有 者 权
解 释 公 司 净 资 产的 变 动
的 本 期 数 与 基 准进 行 对
益 各 个 项 目 的 水平 及 其
原 因 ， 借 以 进 行相 关 决
比
变动情况
策
二．所有者权益变动表的垂直分析
○ 将所有者权益各个子项目变动占所有者权益
统一的会计制度要求变更。或2.变更后
能提供更可靠、更相关的会计信息。
会计政策变更若能够提供更可靠、更相
关的会计信息，将采用追溯调整法进行
处理，将会计政策变更累积影响数调整
列报期初留存收益。
3.前期差错更正的分析
所有者权益变动表分析
项目二
主要财务报表分析
拓展训练
• 通过合作小组交 流研讨，收集对 比企业所有者权 益变动表主要分 析数据，进行横 向比较与分析。
任务四 所有者权益变动表分析
公司所有者权益变动表横向比较分析
学习小组名称
组长
合作小组名称
组长
Байду номын сангаас
对比公司名称
行业类型
项目
比较期指标值
变动情况 变动额 变动率
本年年初余额
本年增减变动额
• 3、反映会计政策变更的合理性及会计差错更正的幅度，具体报告由于会计政策变更和会计差错 更正对所有者权益的影响。
• 4、反映由于股权分置、股东分配政策、再筹资方案等财务政策对企业所有者权益的影响。 （二）所有者权益变动表分析的内容
• 水平分析、垂直分析、主要项目分析
项目二
主要财务报表分析
任务四 所有者权益变动表分析
• 所有者权益变动表是反映所有者权益及各组成部分增减变动情况的报表。
• 通过所有者权益变动表既可以为报表使用者提供所有者权益总量变动的信息，也能为其提供所 有者权益增减变动的结构性信息，特别是能够让报表使用者理解所有者权益增减变动的根源。
（二）所有者权益变动表的格式和内容
• 所有者权益变动表以矩阵形式编制，一方面列示导致所有者权益变动的交易或事项，即所有者 权益变动的来源，对一定时期所有者权益的变动情况进行全面反映；另一方面，按照所有者权 益各组成部分列示交易或事项对所有者权益各部分的影响。
项目二
主要财务报表分析
任务四 所有者权益变动表分析
二、所有者权益变动表分析目的与内容
（一）所有者权益变动表分析的目的
• 1、清晰体现会计期间构成所有者权益各项目的变动规模与结构，了解其变动趋势，反映企业净 资产的实力，提供保值增值的重要信息。
财务报表中的所有者权益变动表分析方法
财务报表中的所有者权益变动表分析方法在企业的财务报表体系中，所有者权益变动表是一张反映企业所有者权益在特定会计期间内变动情况的重要报表。
它不仅能够展示企业所有者权益的增减变化，还能为投资者、债权人、管理层等利益相关者提供有关企业财务状况和经营成果的有价值信息。
那么，如何有效地分析所有者权益变动表呢？接下来，让我们一起探讨一下。
一、所有者权益变动表的构成及作用所有者权益变动表通常包括以下几个部分：实收资本（或股本）、资本公积、盈余公积、未分配利润等项目的期初余额、本期增减变动金额以及期末余额。
这张报表的作用主要体现在以下几个方面：首先，它能够帮助投资者了解企业的资本结构变化。
通过观察实收资本和资本公积的变动，投资者可以判断企业是否进行了增资、减资或者股权结构的调整。
其次，反映企业的盈利积累情况。
盈余公积和未分配利润的增减变动，直接体现了企业的盈利能力和利润分配政策。
再者，有助于评估企业的财务健康状况。
所有者权益的稳定增长通常意味着企业具有良好的发展态势和财务稳定性。
二、具体项目的分析1、实收资本（或股本）实收资本的增加可能源于企业增发新股、股东追加投资等；减少则可能是由于企业回购股份等原因。
分析时，要关注变动的原因、规模以及对企业控制权和资本结构的影响。
2、资本公积资本公积的变动可能由于股本溢价、资产评估增值、接受捐赠等。
大幅度的增加或减少可能暗示企业有重大的资本运作或资产处置行为。
3、盈余公积盈余公积的提取反映了企业的利润留存和风险防范意识。
其用途的变动，如用于弥补亏损、转增资本等，需要结合企业的经营状况和发展战略进行分析。
4、未分配利润未分配利润是企业历年累积的尚未分配的利润。
其增减变动受到企业盈利水平、利润分配政策以及经营资金需求等因素的影响。
持续增长的未分配利润可能意味着企业有较好的盈利能力和资金积累，但也可能反映出企业利润分配政策不够积极。
三、纵向分析纵向分析是对所有者权益变动表中各项目在不同会计期间的变动情况进行比较。
第5章 所有者权益变动表分析(1)--《财务分析》
07年5月13日，甲公司支付100万从二级市场上购 某公司股票10万股，每股10元，为可供出售的 金融资产。 借：可供出售金融资产-成本 100万 贷：银行存款 100万 6月30日，每股13元 借：可供出售金融资产-公允价值变动 30万 贷;资本公积-其他资本公积 30万 8月15日，全部售出每股15元 借：银行存款 150万 资本公积-其他资本公积 30万 贷：交易性金融资产-成本 100万 -公允价值变动30万 投资收益 50万
净利润与所有者权益变动额之关系： 净利润 ＋直接计入所有者权益的利得 －直接计入所有者权益的损失 ＋会计政策和会计差错更正的累积影响 ＋股东投入资本 －向股东分配利润 －提取盈余公积 ＝本期所有者权益变动额
1.直接计入所有者权益的利得与损失分析 直接计入所有者权益的利得和损失，是 指不应计入当期损益、会导致所有者权益 发生增减变动的、与所有者投入资本或者 向所有者分配利润无关的利得或者损失。
第5章
所有者权益变动表分析
第一节 所有者权益变动表分析目的与内容
第二节 所有者权益变动表的一般分析 第三节 股利决策对所有者权益变动影响的分析
第一节 所有者权益变动表分析目的与内容
一、所有者权益变动表的内涵 二、编制所有者权益变动表的意义 三、所有者权益变动表分析的目的 四、所有者权益变动表的分析内容
送股对所有者权益的影响再投资行为盈利增长的信号扩大筹资避税交易成本更小3送股对所有者权益的影响送股是一种比较特殊的股利形式它不直接增加股东的财富不会导致企业资产的流出或负债的增加不影响公司的资产负债及所有者权益总额的变化所影响的只是所有者权益内部有关各项目及其结构的变化即将未分配利润转为股本面值或资本公积超面值溢价
3．库存股对公司所有者权益的影响 （l）库存股不是公司的一项资产，而是 所有者权益的减项； （2）库存股的变动不影响损益，只影响 权益； （3）库存股的权力受限 。
财务报表分析--所有者权益变动表分析
前期差错更正的分析
（1）前期差错与前期差错更正。
前期差错，是指由于没有运用或错误运 用以下两种信息，而对前期财务报表造成遗 漏或误报：
第一，编报前期财务报表时能够合理预 计取得并应当加以考虑的可靠信息。
第二，前期财务报表批准报出时能够取 得的可靠信息。
前期差错与前期差错更正。
前期差错更正，是指企业应当在重要 的前期差错发现后的财务报表中，调整前 期相关数据。前期差错更正主要采用追溯 重述法，该法是指在发现前期差错时，视 同该项前期差错从未发生过，从而对财务 报表相关项目进行更正的方法。
2.编制调整分录 （1）借：存货 15
贷：递延所得税资产 3.75 利润分配—未分配利润
11.25
（2）借：利润分配—未分配利润 11.25 贷：盈余公积 11.25
在追溯调整法下，涉及到损益类事项的不再通过 “以前年度损益调整”科目，涉及到利润分配的也不再 通过利润分配的具体明细科目，而是都直接通过“未分 配利润”明细科目进行调整。
（1）会计政策与会计政策变更。
会计政策，是指会计主体在会计核算过 程中所采用的原则、基础和会计处理方法。
会计政策变更是指在特定的情况下，企业 可以对相同的交易或事项由原来采用的会计政 策改用另一会计政策。
满足下列条件之一的，可以变更会计政策： 第一，法律、行政法规或者国家统一的会计制
度等要求变更。例如，国家发布统一的关于增值税 会计处理的核算办法后，企业应及时按照新的办法 处理有关增值税事项。
（一）本年净利润 （二）直接计入所有者权益的利得和损失
1．可供出售金融资产公允价值变动净额 2．现金流量套期工具公允价值变动净额 3．与计入所有者权益项目相关的所得税影响
4．其他 小计 （三）所有者投入资本 1. 所有者本期投入资本 2．本年购回库存股 3．股份支付计入所有者权益的金额 （四）本年利润分配 1．对所有者（或股东）的分配 2．提取盈余公积 （五）所有者权益内部结转 1．资本公积转增资本 2．盈余公积转增资本 3．盈余公积弥补亏损 四、本年年末余额
理解财务报表中的所有者权益变动表
理解财务报表中的所有者权益变动表财务报表中的所有者权益变动表是一份重要的财务文件，它展示了一段时间内公司所有者权益的变动情况。
本文将对财务报表中的所有者权益变动表进行详细的解析。
一、什么是财务报表中的所有者权益变动表所有者权益变动表，也被称为股东权益变动表或股东权益变动情况表，是财务报表中的一份重要组成部分。
它记录了公司在一段时间内，所有者权益的各项变动情况，包括资本的增减、利润分配、股权转让等。
所有者权益是指公司所有者对企业资产拥有的权益，包括股东的投资、留存收益、减值准备等。
所有者权益变动表通过展示这些权益在一段时间内的变化情况，帮助投资者与利益相关者了解公司的财务状况与经营情况。
二、所有者权益变动表的内容所有者权益变动表通常包括以下内容：1. 资本的变动：记录公司股本的变化情况，包括股份的发行与回购、股权的转让等。
这一部分反映了公司在一段时间内的融资活动和股权结构的变化。
2. 盈余公积的变动：盈余公积是指企业留存的利润中非分配利润而形成的公积金。
所有者权益变动表会记录盈余公积金的增减情况，比如盈利时的盈余转增、盈利分配时的股利派发等。
3. 未分配利润的变动：未分配利润是指企业留存的未分配给股东的利润。
所有者权益变动表会展示未分配利润的增减情况，反映了公司在一段时间内的盈利水平和利润分配情况。
4. 其他权益工具的变动：除了股本、盈余公积和未分配利润外，一些公司还可能使用其他权益工具来进行融资和投资。
所有者权益变动表会记录这些权益工具的增减情况，比如优先股的发行、债券转股等。
三、解读所有者权益变动表的重要性1. 了解公司的融资情况：通过所有者权益变动表，投资者和利益相关者可以了解公司在一段时间内的融资活动，包括股份发行、股权转让等。
这有助于判断公司的融资能力和股权结构的稳定性。
2. 分析公司的盈利水平：所有者权益变动表展示了未分配利润的增减情况，反映了公司在一段时间内的盈利水平和盈利分配情况。
所有者权益变动表水平及结构分析
所有者权益变动表水平及结构分析所有者权益变动表是反映公司所有者权益变动情况的财务报表，它展示了公司收益、股利分配、股票交易等对所有者权益的影响。
通过水平及结构分析，我们可以了解公司的经营状况、财务政策以及未来发展趋势。
一、水平分析水平分析是对所有者权益变动表的各个项目进行逐项比较，以发现其增减变动的趋势和原因。
通过水平分析，我们可以看到所有者权益总额的增长或减少，以及各个具体项目的变化情况。
例如，通过比较本年度与上一年度的所有者权益变动表，我们可以分析公司的资本公积、盈余公积、未分配利润等项目的变化情况。
在进行水平分析时，我们应关注以下几个方面：1.所有者权益总额的增长或减少：这反映了公司的整体盈利能力以及股利分配政策。
如果所有者权益总额增长，说明公司盈利能力较强，并且进行了良好的股利分配；如果所有者权益总额减少，则可能意味着公司经营状况不佳，或者股利分配政策过于慷慨。
2.各个具体项目的变化情况：例如，资本公积、盈余公积、未分配利润等项目的变化情况。
这些项目的变化可以反映公司的盈利能力和股利分配政策，以及公司的财务管理水平。
3.不同年份之间的比较：通过比较不同年份的所有者权益变动表，我们可以了解公司所有者权益变动的长期趋势，以更好地评估公司的未来发展潜力。
二、结构分析结构分析是对所有者权益变动表的各个项目进行比例分析，以了解各个项目在所有者权益中所占的比例。
通过结构分析，我们可以了解公司的资本结构、收益分配政策以及财务风险等。
在进行结构分析时，我们应关注以下几个方面：1.资本结构分析：资本公积、盈余公积、未分配利润等项目在所有者权益中所占的比例。
这些项目的比例可以反映公司的资本结构以及收益分配政策。
例如，如果未分配利润所占比例较高，说明公司积累了大量的留存收益，这有利于公司未来的发展；如果资本公积所占比例较高，说明公司通过发行股份等方式增加了注册资本。
2.收益分配政策分析：股利分配在所有者权益变动中所占的比例。
《财务分析》项目7 所有者权益变动表分析
任务一 所有者权益变动表分析概述
任务描述： 掌握所有者权益变动表的概念、结构和内
容,掌握所有者权益变动表分析的概念、目的和 内容,理解所有者权益变动表分析的注意事项。
一、所有者权益变动表概述
（一）所有者权益变动表的概念
若会计政策变更能够提供更可靠、更相关的会计信 息,应采用追溯调整法,对会计报表相关项目进行调整。
会计政策变更项目反映企业因改变会计政策,对企业 期初留存收益的累计影响金额。也就是说,应当计算会 计政策变更的累积影响数,并相应调整变更年度的期初 留存收益以及会计报表的相关项目。
三、前期差错更正分析
前期差错是指由于没有运用或错误运用以下两种信息,而对前期财务 报表造成遗漏或误报: ➢ 编报前期财务报表时能够合理预计取得并应当加以考虑的可靠信息; ➢ 前期财务报表批准报出时能够取得的可靠信息。前期差错通常包括
（一）所有者权益变动表分析的概念
所有者权益变动表分析即通过分析所有者权益的来源 及其变动情况,从而了解会计期间内影响所有者权益增减变 动的具体原因,判断构成所有者权益各个项目变动的合法性 与合理性,为报表使用者提供较为真实的所有者权益总额及 其变动信息,从而为股东、投资者、债权人以及其他报表使 用者提供全面的财务信息,为他们进行经济决策提供依据和 思路。
各项研究表明，其他综合收益拥有显著的增量价值相关性，且对股 票回报有很强的解释能力，它所拥有的价值信息含量有利于投资者进行 投资决策并可以帮助预测企业未来净利润。
二、会计政策变更分析
会计政策是指企业在会计确认、计量和报告中所采用的原则、基础 和会计处理方法。
我国会计准则规定,企业采用的会计政策在每一会计期间和前后各 期应当保持一致,不得随意变更。但是满足下列条件之一的,可以变更 会计政策: ➢ 法律、行政法规或国家统一的会计制度等要求变更; ➢ 会计政策变更能够提供更可靠、更相关的会计信息。