基础1答案(1)

1、(单项选择题)

互换是两个或两个以上当事人按照商定条件，在约定的时间内交换（）的合约。

∙ A.证券

∙ B.负债

∙ C.现金流

∙ D.资产

C，

2、(单项选择题)

风险管理子公司提供风险管理服务或产品时，其自然人客户必须是可投资资产高于（）的高净值自然人客户。∙ A.人民币20万元

∙ B.人民币50万元

∙ C.人民币80万元

∙ D.人民币100万元

D，

3、(单项选择题)

下列关于期货交易的说法中，错误的是（）。

∙ A.期货交易的目的在于规避风险或追求风险收益

∙ B.期货交易的对象是一定数量和质量的实物商品

∙ C.期货交易以现货交易、远期交易为基础

∙ D.期货交易是指在期货交易所内集中买卖期货合约的交易活动

B，

4、(单项选择题)

下列关于期货公司的性质与特征的描述中，不正确的是（）。

∙ A.期货公司面临双重代理关系

∙ B.期货公司具有独特的风险特征

∙ C.期货公司属于银行金融机构

∙ D.期货公司是提供风险管理服务的中介机构

C，

5、(单项选择题)

截至目前，我国的期货交易所不包括（）。

∙ A.郑州商品交易所

∙ B.大连商品交易所

∙ C.上海证券交易所

∙ D.中国金融期货交易所

C，

6、(单项选择题)

某投资者在上海期货交易所卖出期铜（阴极铜）10手（每手5吨），成交价为37 500元/吨，当日结算价为37 400元/吨，则该投资者的当日盈亏为（）。

∙ A.盈利5 000元

∙ B.亏损10 000元

∙ C.盈利1 000元

∙ D.亏损2 000元

A，

7、(单项选择题)

从持有交易头寸方向来看，期货市场上的投机者可以分为（）。

∙ A.多头投机者和空头投机者

∙ B.机构投机者和个人投机者

∙ C.当日交易者和抢帽子者

∙ D.长线交易者和短线交易者

A，

8、(单项选择题)

当市场价格达到客户预先设定的触发价格时，即变为市价指令予以执行的指令是（）。∙ A.取消指令

∙ B.止损指令

∙ C.限时指令

∙ D.限价指令

B，

9、(单项选择题)

某套利者在8月1日同时买入和卖出小麦期货合约，操作记录如下表：

则前后价差的变化为（）。

∙ A.缩小了40元/吨

∙ B.缩小了60元/吨

∙ C.扩大了40元/吨

∙ D.扩大了60元/吨

A，

10、(单项选择题)

套期保值本质上是一种（）的方式。

∙ A.躲避风险

∙ B.预防风险

∙ C.分散风险

∙ D.转移风险

D，

11、(单项选择题)

对冲交易的实质主要是同时进行两笔（）的交易，利用期货对投资组合进行保险。

∙ A.方向相同、数量相当

∙ B.方向相同、数量不同

∙ C.方向相反、数量相当

∙ D.方向相反、数量不同

C，

12、(单项选择题)

某投资者运用买入套期保值进行避险，当基差出现下列（）情形时，套期保值效果为净盈利。

∙ A.①

∙ B.②

∙ C.③

∙ D.④

A，

13、(单项选择题)

某投资者在期货市场上买入10手7月份的铜期货合约，同时又卖出10手9月份的铜期货合约，则该投资者的交易行为是（）。

∙ A.期货投机交易

∙ B.期现套利交易

∙ C.期货跨期套利

∙ D.期货套期保值

C，

14、(单项选择题)

在正向市场进行牛市套利，实质上是卖出套利，而卖出套利获利的条件是价差要（）。

∙ A.缩小

∙ B.扩大

∙ C.不变

A，

15、(单项选择题)

国债基差是指国债现货价格和可交割国债对应期货价格之差。其计算公式为（）。

∙ A.国债现货价格-国债期货价格

∙ B.国债现货价格×转换因子-国债期货价格

∙ C.国债现货价格-国债期货价格×转换因子

∙ D.国债现货价格×转换因子-国债期货价格×转换因子

C，

16、(单项选择题)

大豆加工商卖出大豆期货合约，买进豆油和豆粕期货合约，同时缩减生产，减少豆粕和豆油的供给量，这种操作是（）。

∙ A.相关产品间的套利

∙ B.大豆提油套利

∙ C.反向大豆提油套利

∙ D.跨期套利

C，

17、(单项选择题)

在我国，证券公司为期货公司提供中间业务实行（）。

∙ A.审批制

∙ B.备案制

∙ C.核准制

∙ D.报告制

B，

18、(单项选择题)

实物交割时，一般是以（）实现所有权转移的。

∙ A.签订转让合同

∙ B.商品送抵指定仓库

∙ C.标准仓单的交收

∙ D.验货合格

C，

19、(单项选择题)

买入套期保值是为了（）。

∙ A.规避期货价格下跌的风险

∙ B.获得现货价格上涨的收益

∙ C.规避现货价格上涨的风险

∙ D.获得期货价格下跌的收益

C，

20、(单项选择题)

与投机交易不同，在（）中，交易者不关注某一期货合约的价格向哪个方向变动，而是关注相关期货合约之间的价差是否在合理的区间范围。