第四章 证券投资基金-证券投资基金的费用之管理费

2015年证券从业资格考试内部资料

2015证券市场基础知识

第四章 证券投资基金

知识点：证券投资基金的费用之管理费

● 定义：

基金管理费是指从基金资产中提取的，支付给为基金提供专业化服务的基金管理人的费用，即管理人为管理和运作基金而收取的费用。

● 详细描述：

基金管理费通常按照每个估值日基金净资产的一定比率（年率）逐日计提，累积至每月月底，按月支付。管理费率通常与基金规模成反比，与风险成正比。基金规模越大，风险越小，管理费率就越低；反之，则越高。目前，我国股票基金大部分按照1.5%的比率计提基金管理费，债券基金的管理费率一般低于1%，货币市场基金的管理费率为0.33%，管理费通常从基金的股息、利息收益中或从基金资产中扣除，不另向投资者收取。

例题：

1.基金管理费是支付给（）的费用。

A.基金管理人

B.基金托管人

C.基金投资者

D.基金监管部门

正确答案：A

解析：基金管理费是指从基金资产中提取的、支付给为基金提供专业化服务的基金管理人的费用，即管理人为管理和操作基金而收取的费用。

2.基金管理费费率的高低通常（）。

A.与基金规模成反比，与风险大小成正比

B.与基金规模成正比，与风险大小成反比

C.与基金规模成反比，与风险大小成反比

D.与基金规模成正比，与风险大小成正比

正确答案：A

解析：基金管理费费率的高低通常与基金规模成反比，与风险大小成正比。

3.基金管理费通常按照每个估值日基金净资产的一定比率(年率)( )。

A.逐日计提，按月支付

B.逐日计提，按季支付

C.逐月计提，按季支付

D.逐月计提，按月支付

正确答案：A

解析：基金管理费通常按照每个估值日基金净资产的一定比率(年率)逐日计提，累计至每月月底，按月支付。

4.基金托管费的计提通常是（）。

A.逐日计算并累计

B.逐月计算并累计

C.按月支付

D.按季支付

正确答案：A,C

解析：基金托管费逐日计算并累计、按月支付。

5.证券投资基金的管理费通常是按照每个估值日基金总资产的一定比率,逐日计提,按月支付。

A.正确

B.错误

正确答案：B

解析：证券投资基金的管理费通常是按照每个估值日基金净资产的一定比率,逐日计提,按月支付。

6.基金管理费费率的大小通常（ ）。

A.与基金规模成反比，与风险成正比

B.与基金规模和风险均成反比

C.与基金规模和风险均成正比

D.与基金规模成正比，与风险成反比

正确答案：A

解析：规模效益，所以单位成本降低；风险大，意味着对操作人员的要求更高，因此相应给予的费用也越高

7.基金管理费通常按照每个估值日基金净资产的一定比率（年率）（ ）。

A.逐日计提，按日支付

B.逐周计提，按月支付

C.逐日计提，按月支付

D.逐日计提，按周支付

正确答案：C

解析：管理费的计提标准和托管费的计提标准一样，都是逐日计提（算），按月支付

8.一般来说，在下列基金中，管理费率最低的是（ ）。

A.认股权证基金

B.债券基金

C.货币市场基金

D.股票基金

正确答案：C

解析：货币市场基金管理费率为0.33%；债券基金低于1%，股票基金大部分比例为1.5%；认股权证基金属于衍生投资基金，风险最高

9.证券投资基金的管理费通常是直接向投资者收取的。

A.正确

B.错误

正确答案：B

解析：管理费通常从基金的股息、利息收益中或从基金资产中扣除，不另向投资者收取

10.下列有关基金管理费表述正确的是（ ）。

A.基金规模越大，风险越大，管理费率越低

B.基金管理费率通常与基金规模成反比，与风险成正比

C.管理费通常从基金的股息、利息收益中或从基金资产中扣除

D.管理费是向投资者另收取的费用

正确答案：B,C

解析：P135基金管理费，管理费率和规模成反比，和风险成正比，管理费直接从资产中扣取

11.在各种基金中，一般来讲管理费率最低的是（ ）

A.股票型基金

B.债券型基金

C.货币市场基金

D.混合型基金

正确答案：C

解析：在各种基金中，风险越小管理费率越低，因此一般来讲管理费率最低的是货币市场基金。

12.通常,基金规模越大,支付的管理费率就越高。

A.正确

B.错误

正确答案：B

解析：基金规模越大，风险越小，管理费率就越低。

13.证券投资基金的管理费通常是直接向投资者收取的。

A.正确

B.错误

正确答案：B

解析：管理费通常从基金的股息、利息收益中或从基金资产中扣除，不另向投资者收取。

14.基金管理费是支付给( )的费用。

A.基金管理人

B.基金持有人

C.基金发起人

D.基金托管人

正确答案：A

解析：基金管理费是指从基金资产中提取的、支付给为基金提供专业化服务的基金管理人的费用，即管理人为管理和运作基金而收取的费用。