3讲工程财务报表分析

2.工程财务 决策
工程财务 管理环节
3.工程财务 计划
5.工程财务 分析和评价
4.工程财务 控制
影响一个项目或 企业的财务状况 的环境因素
影响一个项目或企业的财务状况的环境因素 还包括:
✓ 市场环境 补充
商品市场供求状况、资金市场的供求状况
✓ 生产技术环境 补充
施工技术、工程管理技术； 生产组织、劳动生产率、质量环境
现金流量表
公司名称：
年月日
项目
一、经营活动产生的现金流量：
1.销售商品、提供劳务收到的现金
2.收到的其他与经营活动有关的现金
现金流入小计（1+2）
1.购买商品、接受劳务支付的现金
2.支付的各项税费
现金流出小计（4+5）
经营活动产生的现金流量净额
（3-6）
二、投资活动产生的现金流量：
1.收回投资所收到的现金
1. 工程财务管理导论和基本理论 2. 工程财务报表分析 3. 筹资决策及资金成本 4. 工程项目投资决策 5. 工程营运资本管理 6. 工程成本费用管理 7. 利润分配管理 8. 财务预算
第1、2章 第3章 第5、6章 第7章 第9章 第10、11章 第12章 第13章
上一讲内容:
1.工程财务 预测
• 总体作用：
• 以财务报告为依据，采用一系列的分析方法和指
标判断企业的财务状况(偿债、盈利和营运能 力)；诊断企业经营活动的得失；为财务决 策、财务计划和财务控制提供依据
• 不同财务分析主体的财务分析侧重点不同
财务报表概述
理解企业财务报表能够帮助我们：
• 了解企业以前、现在和未来的发展状况 • 准确分析企业目前存在的困难 • 采取措施，解决企业所面临的难题 • 预测经营决策将会给企业带来何种财务
✓ 管理环境 补充
企业财产组织形式和财务管理体制
法律环境
指企业和外部发生经济关系时，应遵守的 各种法律、法规和规章
1. 公司法 2. 税法 3. 财务法规
企业财产组织形式有：
◦ 业主制（个人独资，承担无限责任）
◦ 合伙制（几个人合资，承担无限责任）
◦ 公司制（有限责任公司和股份有限公司
◦
承担有限责任）
公司收益能力的趋势分析
项目(环比) 总资产报酬率(息税前) 较上一年的增长率 净资产收益率(息税后) 较上一年的增长率 总资产收益率(息税后) 较上一年的增长率
2009 6.35% 26% 6.59% 28% 6.08% 12%
2010 2011 8.71% 18.85% 37% 125% 9.04% 20.78% 37% 125% 6.46% 10.35%
和未分配利润)
资产 = 负债 + 所有者权益
股东
资金的占用
资金的来源
资产
= 负债+所有者权益
利润表概述
• 利润表又称损益表，是用来解释企业的利润是如 何产生的
• 利润表记载企业在一定时期内收入、成本费用和 非经营性的损益，从中可以看出企业产生的净利 润（或净亏损）
损益表遵循的会计等式 :
利润 = 收入－成本费用
3.处理固定资产、无形资产和其他长期资产而收到的现金净额
现金流入小计（8+9）
1.购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金
3.支付的其他与投资活动有关的现金
现金流出小计（11+12）
投资活动产生的现金流量净额
（10-13）
三、筹资活动产生的现金流量：
1.吸收投资所收到的现金
3.收到的其他与筹资活动有关的现金
第三讲 工程财务报表分析
财务分析
经营管理阶段的主要财务报表
财
务
报
表
资产负债表
利润表
现金流量表
反映财务状况 反映经营成果 反映现金流量
资产
收入
现金流入
Fra Baidu bibliotek负债
成本费用
现金流出
所有者权益
利润
净现金流
资产负债表
资产负债表结构
流动资产
长期投资
资 产 固定资产
其他资产
流动负债
债
权
长期负债
人
=
所有者权益
(股本、公积金
上的影响
不同 财务分析主体 的具体目的
投资者
企业所有者 潜在投资者
盈利能力 偿债能力 运营能力 发展潜力
债权人
提供贷款者 债券购买者
企业经营者
企业管理层
短期债务： 资产的流动性
长期债务： 盈利状况 现金流
盈利能力 偿债能力 运营能力 发展潜力 现金流
其他主体
供货商 职工 政府部门
...
... ...
6% 60%
工程报表分析的基本方法
① 趋势分析
•重要财务指标的比较 将基期报表上各项数额的指数定为100, 其它各年 度财务报表上的数字以指数表示得出的定基百分 比报表，可以查明各项目的变化趋势
定基动态比率 = [分析期数额 / 固定基期数额]x100%
环比动态比率 = [分析期数额 / 前期数额]x100%
单位负责人：
财务负责人：
制表人：
单位：元
本月数
本年累计数
经营管理阶段的主要财务报表
财
务
报
表
资产负债表
利润表
现金流量表
反映财务状况 反映经营成果 反映现金流量
资产
收入
现金流入
负债
成本费用
现金流出
所有者权益
利润
净现金流
财务报表分析的目的与作用： page 36
• 总体目的： • 以企业财务报表及相关资料为依据，对企 业财务活动的过程和结果进行研究评估
现金流入小计（15+16）
1.偿还债务所支付的现金
2.分配股利或利润或偿付利息所支付的现金
3.支付的其他与筹资活动有关的现金
现金流出小计（18+19+20）
筹资活动产生的现金净流量净额 （17-21）
四、汇率变动对现金的影响额
行次
1 2 3 4 5 6 7
8 9 10 11 12 13 14
15 16 17 18 19 20 21 22
工程报表分析的基本方法
② 构成比例分析法 • 构成比率
又称结构比率。某项经济指标的各个组成部分占总 体的比重，反映部分与总体的关系 构成比率＝某个组部分数额 / 总体数额
(1-4-5)
(6 +7-9-10)
(12 +13+14+15-16)
(17 -18)
现金流量表概述
• 反映在一定会计期间内企业现金和现金等价物 流入和流出的报表，体现了企业资产的流动性
• 企业的血液，贯穿企业经营的全过程中 • 以收付实现制作为记录原则
现金流量表遵循的会计等式： 现金净流量 = 现金流入－现金流出
本节内容：
财务分析的目的和作用？ 财务报表的三大组成部分？ 财务分析的主要内容？ 不同经济主体的财务分析侧重点？
工程报表分析的基本方法
① 趋势分析
• 会计报表的比较 连续几期的变动差额、百分比和幅度(趋势)
• 会计报表项目构成的比较 以报表中的总体指标为100%, 计算出其各组 成项目占该总体指标的百分比