公司的管理者要读懂财务“三张表”

7.财务报表
财务报表报告的信息
• 一整套财务报表是会计处理过程的最终成果，这套报表从 财务的角度勾画了企业的面貌。每张报表都与特定的时点 相关，或是与一定期间，比如一年的经济业务相关。图表 -1总结了决策人员可能要问的四个基本问题。每个问题都 由一张财务报表来回答：收益表、留存收益表、资产负债 表和现金流量表。
5.法人组织与公司
• 法人组织就是若干人合起来建立一个拥有独立生命的组 织。公司最大的三个特征是有限责任、投资权益的自由 转让和公司的法人地位。
6.如何读懂公司的秘密
• 在世界各地，不同的公司研发、生产、改进、创新，不同 的商品有说不清的技术秘密、商业秘密等等。但这家公司 到底怎么样？今天在统一的财务会计准则下编制的财务报 表已成为真正通行的世界语，只需三张表，人们就能读通 公司的秘密。
7.财务报表
编制要求
（5）手续完备 • 企业对外提供的财务报表应加具封面、装订成册、加盖公章。 财务报表封面上应当注明：企业名称、企业统一代码、组织形 式、地址、报表所属年度或者月份、报出日期，并由企业负责 人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人（会计主管人员 ）签名并盖章；设置总会计师的企业，还应当由总会计师签名 并盖章。 • 由于编制财务报表的直接依据是会计账簿，所有报表的数据都 来源于会计账簿，因此为保证财务报表数据的正确性，编制报 表之前必须做好对账和结账工作，做到账证相符、账账相符、 账实相符以保证报表数据的真实准确。
7.财务报表
组成
• 一套完整的财务报表包括资产负债表、利润表、现金流量 表、所有者权益变动表(或股东权益变动表)和财务报表附 注。
7.财务报表
• 资产负债表：它反映企业资产、负债及资本的期末状况。长 期偿债能力，短期偿债能力和利润分配能力等。
• 利润表（或称损益表）：它反映本期企业收入、费用和应该 记入当期利润的利得和损失的金额和结构情况。 • 现金流量表：它反映企业现金流量的来龙去脉，当中分为经 营活动、投资活动及筹资活动三部分。
7.财务报表
财务报表有“六看”
• 三看长期投资是否正常。有些企业在主营业务之外会有一些其他投 资，看这种投资是否与其主营业务相关联，如果不相关联，那么， 这种投资的风险就很大。 • 四看其他应收款是否清晰。有些企业的资产负债表上，其他应收款 很乱，许多陈年老账都放在里面，有很多是收不回来的。 • 五看是否有关联交易，尤其注意年中大股东向上市公司借钱，到年 底再利用银行借款还钱，从而在年底报表上无法体现大股东借款的 做法。 • 六看现金流量表是否能正常地反映资金的流向，注意今后现金注入 和流出的原因和事项。
7.财务报表
编制要求
（1）数字真实 • 财务报告中的各项数据必须真实可靠，如实地反映企业的 财务状况、经营成果和现金流量。这是对会计信息质量的 基本要求。 （2）内容完整 • 财务报表应当反映企业经济活动的全貌，全面反映企业的 财务状况和经营成果，才能满足各方面对会计信息的需要 。凡是国家要求提供的财务报表，各企业必须全部编制并 报送，不得漏编和漏报。凡是国家统一要求披露的信息， 都必须披露。
8.三张表（举例分析财务报表信息）
• 企业的资产负债表，有时也称为财务状况表，报告三大 类的项目：资产、负债和所有者权益（Gap公司称为股 东权益）。 • 资产。资产分为两大类：流动资产和长期资产。流动资 产是指企业计划在一年内或在超过一年的正常营业周期 内转化为现金、出售或使用掉的资产。营业周期是指一 段时间跨度，在这期间企业(1)使用现金购买商品和服 务；(2)再将这些商品和服务卖给消费者，从而收回现 金。
• 其他需要说明的重要事项，如或有和承诺事项、资产负债表 日后非调整事项，关联方关系及其交易等。
7.财务报表
• 在财务报表中，如果附有会计师事务所的审计报 告，它可信性将会更高。所以在周年股东大会上 ，财务报表一般要附有审计报告。 • 在上市公司中的公司年报，按上市规则，除了财 务报告，还有公司主席业务报告、企业管治报告 等多份非会计文件。 不过，股民最关心的，还是 公司年报内的派息建议，及分析财务报表上的营 利率。
• 所有者权益变动表：它反映本期企业所有者权益（股东权益 ）总量的增减变动情况还包括结构变动的情况，特别是要反 映直接记入所有者权益的利得和损失。
7.财务报表
• • • • • • • 财务报表附注：一般包括如下项目 企业的基本情况； 财务报表编制基础； 遵循企业会计准则的声明； 重要会计政策和会计估计； 会计政策和会计估计变更及差错更正的说明； 重要报表项目的说明；
7.财务报表
定义
• 财务报表是指在日常会计核算资料的基础上，按照规定的 格式、内容和方法定期编制的，综合反映企业某一特定日 期财务状况和某一特定时期经营成果、现金流量状况的书 面文件。
7.财务报表
作用
• 财务报表是财务报告的主要组成部分，它所提供的会计信息具有重要作 用，主要体现在以下几个方面： • 全面系统地揭示企业一定时期的财务状况、经营成果和现金流量，有利 于经营管理人员了解本单位各项任务指标的完成情况，评价管理人员的 经营业绩，以便及时发现问题，调整经营方向，制定措施改善经营管理 水平，提高经济效益，为经济预测和决策提供依据。 • 有利于国家经济管理部门了解国民经济的运行状况。通过对各单位提供 的财务报表资料进行汇总和分析，了解和掌握各行业、各地区的经济发 展情况，以便宏观调控经济运行，优化资源配置，保证国民经济稳定持 续发展。
7.财务报表
财务报表有“六看”
• 财务报表主要是反映企业一定期间的经营成果和财务状况变动，对财务 报表可以从六个方面来看，以发现问题或作出判断。 • 一看利润表，对比今年收入与去年收入的增长是否在合理的范围内。像 银广夏事件，利润表上今年的收入比去年增加几百个百分点，这就是不 可信的，问题非常明显。那些增长点在50％－100％之间的企业，都要 特别关注。 • 二看企业的坏账准备。有些企业的产品销售出去，但款项收不回来，但 它在账面上却不计提或提取不足，这样的收入和利润就是不实的。
8.三张表（举例分析财务报表信息）
• 收益表的日期为“年度止于1999年1月30日和1998年1月31 日”。Gap公司的财政年度止于每年最接近1月31日的星期 天。如果按照日历年度，Gap公司的会计年度将止于12月 31日，那么收益表的日期为“年度止于1999年12月31日” 。Gap公司的会计年度止于1月31日左右，是因为该公司的 销售旺季在圣诞节后一个月逐渐结束。美国彭尼公司 ， 沃尔玛和其它一些零售企业也都在1月31日结束会计年度 。这是一个普遍原则：大多数企业选择每年营业额最低时 结束会计年度，超过60%的大企业的最低点是在12月31日 ，财政年度是指截止日不是12月31日的会计年度。
3.企பைடு நூலகம்家
• 企业家并不等同于企业的总裁。企业家最重要的是要具备 寻找机会和开拓机会的能力。你在公司管理者的位置上必 须具备一定的知识，知道如何去抓住机会并利用它。在现 代完全市场经济的社会中，优秀的企业家和优秀的政府领 导同样重要，都是国家、社会变得更强大的支撑力量。
4.经理人
• 公司有很多经理，从总经理到部门经理都可以叫经理人， 公司的日常管理是由经理人完成的。公司经理人通常只是 为了公司、部门或自身的切身利益， 并不是为了其他权益 相关者的利益，如股东、团体和工人们的利益，这样很容 易导致利益不平等而引发团体内部甚至团体之间的矛盾， 所以在公司治理中对经理人的职、责、权、利都要有明晰 的设定。
收入： • 收入和费用项目并不总是在其名称中带有收入和费用这些字眼。例 如，销售净额实际上是销售收入净额，但收入二字经常被省去。 1999年度，Gap公司的销售净额为$9054462000（第1行），销售净 额是指公司已从总销售额中扣除了收到的客户退货。 费用： • 已售商品成本（也叫销售成本，第3行）表示Gap公司在其销售给顾 客的商品上的耗费。例如，Gap公司花$20购入衬衫，然后以$40卖 出。销售收入是$40，已售商品成本时$20。已售商品成本是Gap、 沃尔玛这类商业企业主要费用支出。
公司的管理者要读懂“三张表”
1.管理者
• 管理者是管理行为过程的主体，一般也拥有相应的权力和 责任，具有一定管理能力,从事现实管理活动的人或人群组 成。
• 管理者是在协作过程中协调他人活动，并对组织（公司、 党委、研究所等）完成预期任务负有责任的人。
2.公司
• 公司是一种组织，一种制度，一种文化。是一种生存方式 ，也是一种生活方式。 • 公司作为迄今为止最为广泛高效的经济组织形式，是“人 类的成就”，是“近代以来最重要的商业创新”，公司改 写了人与人相处的秩序，国与国竞争的规则。今天公司编 织的全球经济网络，几乎从每一个地区到每一个国家无处 不在。 • 公司因为逐利的本能而创造了财富和文明，公司也因为自 利的本能，时而丧失道德的底线而变的贪婪。
8.三张表（举例分析财务报表信息）
• 收益表主要报告两大类项目： 1.收入和利得 2.费用和损失
• 我们利用下式，带入收入和费用来计算净收益： • 净收益=收入和利得总额－费用和损失总额 • 在会计中，“净”字表示扣除后的余额。净收益就是指从 收入和利得中扣除费用和损失后的收益余额。
8.三张表（举例分析财务报表信息）
8.三张表（举例分析财务报表信息）
• Gap公司的收益表报告了两个财政年度的经营成果，1999 年和1998年。收益表包括多于一年的数据可以显示公司 销售额和净利润的变化趋势。为了避免表中的数字列示 过长，Gap公司报告的数值以千美元为单位。1999年度， Gap公司的销售净额从65亿美元涨至超过90亿美元（见第 1行）。净利润从5.34亿美元涨至8.25亿美元（第10行） 。净收益的持续上升趋势会使公司的管理层和投资者心 花怒放。
7.财务报表
作用
• 有利于投资者、债权人和其他有关各方掌握企业的财务状 况、经营成果和现金流量情况，进而分析企业的盈利能力 、偿债能力、投资收益、发展前景等，为他们投资、贷款 和贸易提供决策依据。 • 有利于满足财政、税务、工商、审计等部门监督企业经营 管理。通过财务报表可以检查、监督各企业是否遵守国家 的各项法律、法规和制度，有无偷税漏税的行为。
8.三张表（举例分析财务报表信息）
（2）利润表（净收益=收入和利得总额-费用和损失总额） • 收益表、经营状况表或利润表报告企业一段期间内的收入 、费用和净收益或净损失。图表三（与本章开头的收益表 相同）的顶部是企业的名称，Gap股份公司。Gap公司是母 公司，它拥有其它一些子公司。为了全面反映Gap公司所 控制的所有资源，表中的数字包含Gap公司和其子公司的 数据。大多数企业的财务报表都是由一家母公司和一个或 更多子公司合并呈报的。这也是表名中含有合并二字的原 因。
8.三张表（举例分析财务报表信息）
以全球最大的服装零售商，休闲时装巨头美国盖普公司（Gap）为例说明 （1）资产负债表（资产-负债=所有者权益） • 资产负债表 • Gap公司的资产负债表如图表二所示。注意，资产负债表的日期是1999 年1月30日，是公司财政年度的截止日,资产负债表给我们描绘的是一幅 在特定时点——财政年度截止日的午夜12点整的公司财务状况的静止画 面（像是一张快照）,这与其它财务报表的日期年度止于1999年1月30日 形成了对照。收益表、留存收益表和现金流量表反映的是一年从头到尾 发生的所有事项。
7.财务报表
编制要求
（3）计算准确 • 日常的会计核算以及编制财务报表，涉及大量的数字计算，只有准确的 计算，才能保证数字的真实可靠。这就要求编制财务报表必须以核对无 误后的账簿记录和其他有关资料为依据，不能使用估计或推算的数据， 更不能以任何方式弄虚作假，玩数字游戏或隐瞒谎报。 （4）报送及时 • 及时性是信息的重要特征，财务报表信息只有及时地传递给信息使用者 ，才能为使用者的决策提供依据。否则，即使是真实可靠和内容完整的 财务报告，由于编制和报送不及时，对报告使用者来说，就大大降低了 会计信息的使用价值。
8.三张表（举例分析财务报表信息）
• Gap公司的流动资产包括货币资金、存货和预付账款（第 1-3行）。Gap公司没有应收款项，也就是应从他人处收回 的款项，大多数企业在现金项下紧接着列示应收账款。应 收账款是企业向客户赊销商品而应从客户处收回的款项， 企业通常认为客户会在一两个月内支付该款项。1999年1 月30日，Gap公司的流动资产总额约为19亿美元（第4行） 。让我们看一看各项流动资产。