海南海药2020年一季度财务分析详细报告

海南海药2020年一季度财务分析详细报告

一、资产结构分析

1.资产构成基本情况

海南海药2020年一季度资产总额为1,089,652.71万元，其中流动资产为637,485.66万元，主要分布在货币资金、交易性金融资产、其他应收款等环节，分别占企业流动资产合计的37.94%、23.97%和13.49%。非流动资产为452,167.05万元，主要分布在固定资产和长期投资，分别占企业非流动资产的28.97%、14.05%。

资产构成表

项目名称

2020年一季度2019年一季度2018年一季度

数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)

总资产1,089,652.7

1

100.00

1,091,473.7

2

100.00

1,054,736.3

3

100.00

流动资产637,485.66 58.50 568,309.51 52.07 570,586.36 54.10 长期投资63,522.72 5.83 63,521.83 5.82 173,607.39 16.46 固定资产130,995.74 12.02 134,089.83 12.29 111,945.29 10.61 其他257,648.59 23.65 325,552.55 29.83 198,597.3 18.83

2.流动资产构成特点

企业持有的货币性资产数额较大，约占流动资产的61.92%，表明企业的支付能力和应变能力较强。但应当关注货币性资产的投向。企业流动资产中被别人占用的、应当收回的资产数额较大，约占企业流动资产的24.22%，应当加强应收款项管理，关注应收款项的质量。

流动资产构成表

项目名称

2020年一季度2019年一季度2018年一季度

数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)

流动资产637,485.66 100.00 568,309.51 100.00 570,586.36 100.00 存货33,713.35 5.29 40,098.66 7.06 48,184.02 8.44 应收账款68,381.73 10.73 83,777.16 14.74 68,864.99 12.07 其他应收款86,005.61 13.49 82,970.45 14.60 45,738.05 8.02 交易性金融资产152,834.93 23.97 3,924.71 0.69 0 0.00 应收票据0 0.00 2,139.21 0.38 5,047.31 0.88 货币资金241,869.82 37.94 282,660.59 49.74 303,609.33 53.21 其他54,680.22 8.58 72,738.74 12.80 99,142.64 17.38

3.资产的增减变化

2020年一季度总资产为1,089,652.71万元，与2019年一季度的

1,091,473.72万元相比变化不大，变化幅度为0.17%。

4.资产的增减变化原因

以下项目的变动使资产总额增加：交易性金融资产增加148,910.22万元，在建工程增加59,664.58万元，其他非流动资产增加12,268.75万元，递延所得税资产增加8,748.02万元，开发支出增加8,024.52万元，其他应收款增加3,035.16万元，应收利息增加1,029.91万元，长期待摊费用增加403.28万元，长期投资增加0.89万元，共计增加242,085.33万元；以下项目的变动使资产总额减少：商誉减少1,937.4万元，应收票据减少2,139.21万元，固定资产减少3,094.09万元，存货减少6,385.31万元，预付款项减

少8,568.03万元，无形资产减少9,442.55万元，其他流动资产减少

11,783.83万元，应收账款减少15,395.43万元，货币资金减少40,790.77万元，共计减少99,536.62万元。增加项与减少项相抵，使资产总额下降142,548.71万元。

5.资产结构的合理性评价

从资产各项目与营业收入的比例关系来看，2020年一季度应收账款所占比例较高。其他应收款所占比例过高。存货所占比例过高。2020年一季度企业资产不合理占用的数额较大，资产的盈利能力较低，资产结构不太合理。

6.资产结构的变动情况

与2019年一季度相比，2020年一季度其他应收款增长过快。从流动资产与收入变化情况来看，流动资产增长的同时收入却在下降，资产的盈利能力明显下降，与2019年一季度相比，资产结构趋于恶化。

主要资产项目变动情况表

项目名称

2020年一季度2019年一季度2018年一季度

数值增长率(%) 数值增长率(%) 数值增长率(%)

流动资产637,485.66 12.17 568,309.51 -0.4 570,586.36 0 长期投资63,522.72 0 63,521.83 -63.41 173,607.39 0

固定资产130,995.74 -2.31 134,089.83 19.78 111,945.29 0 存货33,713.35 -15.92 40,098.66 -16.78 48,184.02 0 应收账款68,381.73 -18.38 83,777.16 21.65 68,864.99 0 货币性资产394,704.75 36.71 288,724.5 -6.46 308,656.65 0

二、负债及权益结构分析

1.负债及权益构成基本情况

海南海药2020年一季度负债总额为638,729.74万元，资本金为133,597.93万元，所有者权益为450,922.97万元，资产负债率为58.62%。在负债总额中，流动负债为504,285.99万元，占负债和权益总额的46.28%；短期借款为262,892.83万元，非流动负债为134,443.74万元，金融性负债占资金来源总额的36.46%。

负债及权益构成表

项目名称

2020年一季度2019年一季度2018年一季度

数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)

负债及权益总额1,089,652.7

1

100.00

1,091,473.7

2

100.00

1,045,023.7

1

100.00

所有者权益450,922.97 41.38 498,530.77 45.68 505,704.05 48.39 流动负债504,285.99 46.28 402,449.84 36.87 294,458.55 28.18 非流动负债134,443.74 12.34 190,493.11 17.45 244,861.11 23.43