企业财务风险控制存在的问题及对策

企业财务风险控制存在的问题及对策

作者：石玉婷

来源：《中国市场》2020年第27期

[摘要]企业财务风险的大小会直接影響到企业战略、投资、筹资、经营等过程中的成败与否，企业要想在市场竞争中占有一席之地，必须要做好财务风险控制措施。企业在经营过程中如何合理的选择筹资方法、如何利用有效的监管方式、如何对待财务风险认识等问题来有效控制和防范财务风险尤为重要，企业需要运用科学的财务管理工具方法和现代化管理的认知来提高对企业财务风险的控制，使企业能持续、稳定、长远的发展。

[关键词]企业监管方式;财务风险;财务管理

[DOI]10.13939/ki.zgsc.2020.27.151

1 企业财务风险控制的重要性

1.1 财务风险控制有助于企业的发展

企业财务风险控制的有效与否，会直接影响到企业进程的发展，比如企业在正常发展和运转中，必须要具有一定的营运资金，但有些企业还是存在由于运营资金管理不善而引起财务风险或企业的经营目标和企业自身的财务资金能力并不相适应协调。在没有财务风险控制的前提下，资金链的不平衡会引起企业经营状况受到危险，从而导致企业不必要的损失，所以企业必须正确的对待财务风险并加以有效的控制，才能有助于企业的发展。

1.2 财务风险控制有助于企业控制经营风险

企业在经营过程中会面临各种风险，财务风险尤为重要，财务风险的控制可以减少在经营过程中风险的发生率，比如企业在“产销”过程中，部门之间没有合理的配合协调，无故增加产品的数量，或销售不合理，成本的提高，利润的减少，会影响到企业经营状况及发展。财务风险控制可以通过对数据的分析及时察觉动态，及时调整“产销”过程中不合理状态，减少企业的损失率，所以财务风险控制是实现企业经济效益目标的关键因素。

2 存在的问题

2.1 资本结构不合理

资本结构是指企业各种资本的价值构成及其比例关系，是企业一定时期筹资组合的结果。它反映的是企业债务与股权的比例关系，决定企业未来的盈利能力和财务状况的一项重要指标。企业在选择一款投资项目或扩大生产经营规模，再或者是短期的一个资金周转等，资金这

一主要要素是必不可少的。企业的融资方式有多种：股权融资、债务融资、销售资产融资等，但是一般企业都会选择债务筹资中的银行短期借款和长期借款，其优势在于融资成本较低、融资的速度快，还有债务融资能够给企业带来财务杠杆收益，但是企业会忽视一点，负债太多会使资本结构、财务杠杆、资金链失衡，如果企业过度的依赖银行借款资金会导致企业面临较大的偿债风险，从而会影响到企业的战略规划、企业信誉和企业的财务风险;而股权融资则是上市公司所偏好的，虽然事后不需要支付利息和本金，资金可以长期使用，但是以后需要给股东支付股利，股权的融资成本要高于债务成本，进入的门槛也比较严。如果企业过多的使用股权融资会使企业内部控制权发生失控，企业内部如果有信号呈现出不利的发展趋势，一旦控制不好，会给企业带来消极影响和财务风险。只有合理的选择融资渠道，规划好适当的融资金额，才能从源头上控制好财务风险，才能有利于提高企业的价值。

2.2 财务风险系统和内部审计的缺失

由于财务风险的不确定性，企业如何去避免和防范，需要运用一些监管工具，企业应建立一套适合自身财务风险的防御系统，因为外部风险是复杂变幻的，外部宏观环境因素包括经济、法律、市场、社会文化、资源等;内部风险则主要是影响企业的经营因素，这些复杂多变的因素如果企业不加以重视和设置风险管控系统将会对企业的发展规划、战略投资、筹资、经营过程等各方面的决策判断带来偏差和错误，使企业在不知道数据异常的情况下做出错误的选择，最终会给企业带来一定的财务风险，同时也会给企业带来困境，在这充满风险的市场竞争环境中失去了机会;再者，对财务风险的存在，企业还需要建立严谨的内部审计机制，帮助企业监督在经营过程中出现的不足及潜伏存在的问题，为企业防御财务风险再加固一道防线。在建立过程中有些企业对内部审计机制的认知不足，总会跟财务部门联系在一起，认为可以由财务部门来统一管理，这违反了制衡性原则，还有审查权限不到位，内部审计人员在内部审计时也会受到部门之间的限制而不能进行全面有效的审计工作，使之达不到应有的效果，失去原本的意义。

2.3 缺乏财务风险管理的认识

随着中国资本市场的发展，部分企业管理者往往对公司管理的重心更偏向于对市场的开发与经营，把开拓市场作为首要方向，而忽视了企业对财务风险管理的运用，使企业在经营开拓发展中必然会出现财务风险，由于企业管理者对财务风险的重视度不够，往往会给企业带来一定的经济损失。企业管理者往往对财务管理的认识还停留在传统中，认为财务管理只是简单的会计核算和财务报表的事后分析，对市场开发和经营起不到有用的建议，并没有把市场的开发、经营过程相互融合、沟通在一起考虑，从而忽视了这一重要因素的存在。随着时代的进步，企业财务管理已不仅限于此，对数据信息的处理认识已由事后改变为事前、事中、事后，财务管理已是一个综合性管理，在企业战略规划、战略发展、经营建设等各方面参与、指导和监督中都会起到明显的作用，可以帮助企业避免和防御一部分可控和不可控的财务风险的发

生，与此同时还需要加强对企业发展信息之间的沟通力、提升企业财务人员的素质，只有这样才能规避因不同风险引起的企业财务风险的发生，才能更好地促进企业的长久稳定发展。

3 对策

3.1 优化资本结构

资本结构的合理性要运用合理的工具方法，适合企业本身性质而选择，如每股收益无差别点法、比较资金成本法、公司价值分析法;通过企业自身的财务情况，选择适合本企业经济发展情况相适应的筹资方式，在控制和防范企业的财务风险的前提下，通过正确的筹资方式，来降低企业筹资成本，利用不同的筹资方式来化解筹资中各种方式中的缺点，来达到资本结构的优化配置，同时还需加强企业对事前控制、资金需求量这一主要因素的关注，企业要通过规范化的财务预测、计划、预算控制好资金的使用量和需求量，把空闲资金控制在企业所能承受的范围内，才能有效防止因筹措资金控制不当所引起的偿债能力和资金成本的财务风险。企业在做出投资决策、扩大生产规模决定时，要做好充分的可行性研究和市场环境的综合考虑，同时对投资项目的未来报酬要做好充分的分析，预算好投资成本与收益的比例关系。投资者总是期望有高额的投资报酬，只有企业呈现出很好的发展趋势，才能得到更好的筹资。企业在经营过程中是一个动态形式，需要实时通过一定的财务指标数据来控制好财务风险的发生，从而提高企业中的整体价值。

3.2 完善財务风险系统和内部审计的建立

由于企业经营活动是一个动态形式，财务风险具有不可预见性，企业需要运用现代化信息系统和风险预警系统相结合的模式来预防财务风险的发生：一方面要根据企业自身的现状，对企业进行风险评估，对企业可能出现的风险点通过定量、定性的方式记录下来，再根据财务指标来进行设定内容，设定时关键在于预警指标的临界值要选择适合企业自身特点来确定，通过各指标的选定完成预警指标体系建立;另一方面通过电子数据化管理设计模版，对财务数据与经营过程中的各项有用的信息数据输入与导入，同时关联好预警指标体系，运用现代化信息数据来管理控制好财务风险，来对数据时时做好分析与监测，对一些敏感性指标的变化及时做好预测预报。

内部审计机制是企业生存与发展所需要的，企业管理者要对内部审计机制的重要性予以充分的认识和重视，要给内部审计工作者独立的空间度和一定权限。另外审计机制必须是独立的，这样才能提高内部审计工作的价值和效率，才能运用内部审计机制达到企业所需的财务风险的控制程度，所以企业需要科学的运用监管系统来促进企业的可持续发展。

3.3 树立财务风险管理的观念