正海磁材2019年财务分析详细报告

正海磁材2019年财务分析详细报告

一、资产结构分析

1.资产构成基本情况

正海磁材2019年资产总额为361,202.56万元，其中流动资产为255,452.93万元，主要分布在存货、应收账款、货币资金等环节，分别占企业流动资产合计的21.52%、21.09%和18.78%。非流动资产为105,749.64万元，主要分布在固定资产和在建工程，分别占企业非流动资产的49.96%、12.7%。

资产构成表

项目名称

2019年2018年2017年

数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)

总资产361,202.56 100.00 374,962.75 100.00 384,653.07 100.00 流动资产255,452.93 70.72 284,991.22 76.01 282,996.8 73.57 长期投资0 0.00 500 0.13 1,065.19 0.28 固定资产52,836.62 14.63 54,919.68 14.65 52,191.95 13.57 其他52,913.02 14.65 34,551.85 9.21 48,399.14 12.58

2.流动资产构成特点

企业持有的货币性资产数额较大，约占流动资产的46.92%，表明企业

的支付能力和应变能力较强。但应当关注货币性资产的投向。

流动资产构成表

项目名称

2019年2018年2017年

数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)

流动资产255,452.93 100.00 284,991.22 100.00 282,996.8 100.00 存货54,978 21.52 59,239.95 20.79 44,467.5 15.71 应收账款53,876.75 21.09 61,478.05 21.57 55,091.2 19.47 其他应收款289.2 0.11 304.78 0.11 320.51 0.11 交易性金融资产31,922.45 12.50 0 0.00 0 0.00 应收票据39,946.52 15.64 39,141.83 13.73 33,073.38 11.69 货币资金47,978.13 18.78 44,799.69 15.72 35,677.27 12.61 其他26,461.87 10.36 80,026.91 28.08 114,366.93 40.41

3.资产的增减变化

2019年总资产为361,202.56万元，与2018年的374,962.75万元相比有所下降，下降3.67%。

4.资产的增减变化原因

以下项目的变动使资产总额增加：交易性金融资产增加31,922.45万元，在建工程增加10,096.4万元，其他非流动资产增加5,919.12万元，货币资金增加3,178.44万元，递延所得税资产增加2,634.39万元，应收票据增加804.69万元，预付款项增加467.36万元，开发支出增加197.13万元，共计增加55,219.99万元；以下项目的变动使资产总额减少：其他应收款减少15.58万元，无形资产减少192.42万元，长期待摊费用减少293.44万元，应收利息减少408.27万元，长期投资减少500万元，固定资产减少2,083.07

万元，存货减少4,261.96万元，应收账款减少7,601.3万元，其他流动资产减少53,624.13万元，共计减少68,980.18万元。增加项与减少项相抵，使资产总额下降13,760.19万元。

5.资产结构的合理性评价

从资产各项目与营业收入的比例关系来看，2019年应收账款所占比例较高。其他应收款所占比例基本合理。存货所占比例过高。

6.资产结构的变动情况

与2018年相比，2019年应收账款占营业收入的比例下降。从流动资产与收入变化情况来看，流动资产下降，收入增长，资产的盈利能力明显提高，与2018年相比，资产结构趋于改善。

主要资产项目变动情况表

项目名称

2019年2018年2017年

数值增长率(%) 数值增长率(%) 数值增长率(%)

流动资产255,452.93 -10.36 284,991.22 0.7 282,996.8 0 长期投资0 -100 500 -53.06 1,065.19 0 固定资产52,836.62 -3.79 54,919.68 5.23 52,191.95 0 存货54,978 -7.19 59,239.95 33.22 44,467.5 0 应收账款53,876.75 -12.36 61,478.05 11.59 55,091.2 0 货币性资产119,847.11 42.77 83,941.53 22.1 68,750.66 0

二、负债及权益结构分析

1.负债及权益构成基本情况

正海磁材2019年负债总额为95,825.15万元，资本金为82,021.66万元，所有者权益为265,377.41万元，资产负债率为26.53%。在负债总额中，流动负债为88,535.32万元，占负债和权益总额的24.51%；短期借款为1,950万元，非流动负债为7,289.83万元，金融性负债占资金来源总额的

2.56%。

负债及权益构成表

项目名称

2019年2018年2017年

数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)

负债及权益总额361,202.56 100.00 374,962.75 100.00 384,653.07 100.00 所有者权益265,377.41 73.47 270,239.3 72.07 300,878.59 78.22 流动负债88,535.32 24.51 98,278.96 26.21 75,358.22 19.59 非流动负债7,289.83 2.02 6,444.49 1.72 8,416.26 2.19

2.流动负债构成情况

企业短期融资性负债所占比例较大，约占流动负债的73.04%，表明企业的偿债压力较大。企业经营活动派生的负债资金数额较多，约占流动负债的21.89%。