江南大学2018年上半年证券投资学第1阶段练习题题目
《证券投资分析》证券从业资格考试第一阶段考试卷含答案和解析
《证券投资分析》证券从业资格考试第一阶段考试卷含答案和解析一、单项选择题（共60题，每题1分）。
1、某一证券组合的目标是追求基本收益的最大化。
我们可以判断这种证券组合属于（）。
A、防御型证券组合B、平衡型证券组合C、收入型证券组合D、增长型证券组合【参考答案】：C2、《会员制证券投资咨询业务管理暂行规定》规定会员制机构实收资本不得低于（），每设立一家分支机构，应追加不低于（）的实收资本。
A、300万元，150万元B、500万元，300万元C、500万元，250万元D、500万元，150万元【参考答案】：C【解析】《会员制证券投资咨询业务管理暂行规定》规定会员制机构实收资本不得低于500万元，每设立一家分支机构，应追加不低于250万元的实收资本。
3、分析某行业是否属于增长型行业，可进行下列（）方法。
A、用该行业的历年统计资料来分析B、用该行业的历年统计资料与一个增长型行业进行比较C、用该行业的历年统计资料与一个成熟型行业进行比较D、用该行业的历年统计资料与国民经济综合指标进行比较【参考答案】：D4、关于融资融券制度，错误的是（）。
A、融资融券业务的推出改变了证券市场只能做多不能做空的“单边市”现状B、融券的推出有利于投资者利用衍生工具的交易进行避险和套利C、融资融券大大削减了证券市场的效率D、融资融券业务的推出有利于促进资本市场和货币市场之间资源的合理有效配置，增加资本市场资金供给【参考答案】：C【解析】融资融券业务是指向客户出借资金供其买入上市证券或者出借上市证券供其卖出，并收取担保物的经营活动。
证券的推出有利于投资者利用衍生工具的交易进行避险和套利，进而提高市场效率。
5、某投资者投资如下的项目，在未来第十年年末将得到收入5万元，期间没有任何货币收入。
假设希望得到的年利率为12%，则按复利计算的该项投资的现值为（）。
A、22727.27元B、19277.16元C、16098.66元D、20833.30元【参考答案】：C6、根据2007年最新行业分类，沪市841家上市公司，共分为（）大行业。
江南大学现代远程教育 大作业 证券投资学
江南大学现代远程教育大作业考试科目:《证券投资学》一、填空题1.有价证券可分为商品证券、货币证券、资本证券。
2.有价证券所代表了投资者的拥有的经济权利是所有权或债权。
3.股票支付股息通常采用现金股利。
4.债券反映的经济关系是筹资者和投资者之间的债权以及债务关系。
5.蓝筹股通常指通常将那些经营业绩较好，具有稳定且较高的现金股利支付的公司的股票。
6.证券投资公司基本面分析包括宏观经济分析和公司分析。
7.反映偿债能力的指标有流动比率、速动比率、利息支付倍数、应收账款周转率和周转天数。
8.技术分析的三大假设是：市场行为包容消化一切、价格以趋势方式演变、历史会重演。
9.我国目前上市公司的重组主要有以下三种方式：股权转让方式、资产置换方式和收购兼并方式。
10.期货商品一般具有套期保值、投机和价格发现三大功能。
二、名词解释（每题4分，共20分）1.证券投资：是一种利益共享、风险共担的集合式证券投资方式，即通过发行基金收益凭证（基金份额），集中投资者的资金，由基金托管人托管，由基金管理人管理和运用资金，从事股票、债券等金融工具投资，并将投资收益按基金投资者的投资比例进行分配的一种间接投资方式。
2.证券市场：各种有价证券交易买卖活动关系的总称。
通常也可理解为证券交易的场所。
是市场经济充分发展的产物。
分为一级证券市场和二级证券市场。
前者指证劵发行者将其初次发行的证券出售给投资者的市场；后者是买卖已发行证券的市场，主要是指证券交易所。
3.可转换债券：又称为可转换公司债券是一种被赋予了股票转换权的特殊公司债券。
可转换债券持有人可以按发行时规定的条件把其债券转换成发行公司的等值普通股票。
发行可转换债券的公司事先规定债券人可以选择有利时机，也就是当债权人看见该公司经营业绩良好，经营前景乐观，公司股票看涨时，就可将债券转换为股票，以受益于公司的发展。
4.开放型基金：是指基金规模不是固定不变的，而是可以随时根据市场供求情况发行新份额或被投资人赎回的投资基金。
(整理)【证券投资】学各章练习题及答案.
证券投资学各章练习题及答案第一章证券概述一、单选题１、证券按其性质不同，可以分为（A ）。
Ａ.凭证证券和有价证券Ｂ.资本证券和货券Ｃ.商品证券和无价证券Ｄ.虚拟证券和有券２、广义的有价证券包括（A）货币证券和资本证券。
Ａ.商品证券Ｂ.凭证证券Ｃ.权益证券Ｄ.债务证券３、有价证券是（C）的一种形式。
Ａ.商品证券Ｂ.权益资本Ｃ.虚拟资本Ｄ.债务资本４、证券按发行主体不同，可分为公司证券、（D）、政府证券和国际证券。
Ａ.银行证券Ｂ.保险公司证券Ｃ.投资公司证券Ｄ.金融机构证券５、证券持有者可以获得一定数额的收益，这是投资者转让资金使用权的报酬。
此收益的最终源泉是（C ）。
Ａ.买卖差价Ｂ.利息或红利Ｃ.生产经营过程中的价值增值Ｄ.虚拟资本价值６、投资者持有证券是为了取得收益，但持有证券也要冒得不到收益甚至损失的风险。
所以收益是对风险的补偿，风险与收益成（A）关系。
Ａ.正比Ｂ.反比Ｃ.不相关Ｄ.线性第二章二、多选题１、本身不能使持券人或第三者取得一定收入的证券称为（BC）。
Ａ.商业汇票Ｂ.证据证券Ｃ.凭证证券Ｄ.资本证券２、广义的有价证券包括很多种，其中有（ACD ）。
Ａ.商品证券Ｂ.凭证证券Ｃ.货币证券Ｄ.资本证券３、货币证券是指本身能使持券人或第三者取得货币索取权的有价证券。
属于货币证券的有（ABCD）。
Ａ.商业汇票Ｂ.商业本票Ｃ.银行汇票Ｄ.银行本票４、下列属于货币证券的有价证券是（AB ）。
Ａ.汇票Ｂ.本票Ｃ.股票Ｄ.定期存折５、资本证券是指由金融投资或与金融投资有直接联系的活动而产生的证券，持券人对发行人有一定收入的请求。
这类证券有（BCD）。
Ａ.银行证券Ｂ.股票Ｃ.债券Ｄ.基金证券６、未申请上市或不符合在证券交易所挂牌交易条件的证券称为（ABC ）。
Ａ.非挂牌证券Ｂ.非上市证券Ｃ.场外证券Ｄ.场内证券三、判断题１、证券的最基本特征是法律特征和书面特征。
（对）２、购物券是一种有价证券。
（错）３、有价证券是指无票面金额，证明持券人有权按期取得一定收入并可自由转让和买卖的所有权或债权证券。
证券投资学
江南大学现代远程教育考试大作业考试科目：《证券投资学》一、填空题（每空1分，共20分）1、有价证券可分为商品证券、货币证券、和资本证券。
2、投资基金按运作和变现方式分为封闭型基金和开放型基金。
3、期货商品一般具有套期保值、投资和价格发现三大功能.4、期权一般有两大类：即看涨期权（买进期权）和看跌期权（卖进期权).5、牛市的时候，因为看跌期权被执行的可能性不大，因此买入看涨期权、卖出看跌期权。
6、证券投资风险有两大类：系统性风险和非系统性风险.7、《公司法》中规定,购并指吸收合并和新设合并两种形式。
8、我国目前上市公司的重组主要有以下三种方式：股权转让方式、资产置换方式和收购兼并方式。
9、证券发行审核制度包括两种，即：证券发行注册制度和证券发行核准制度.二、简答题（每题5分，共20分)1、简述证券投资基金有哪些特征？它与股票、债券有何区别？答：证券投资基金具有集合理财、专业管理；组合投资、分散风险;利益共享、风险共担；严格监管、信息透明的特征。
与股票、债券在投资者地位、体现的经济关系、投资工具性质、投资收益与风险方面有所不同。
2、公司型投资基金与契约型投资基金有何不同？答：契约型基金和公司型基金的主要区别有以下几点:1、法律依据不同。
公司型基金组建的依据是公司法，而契约型基金的组建依照基金契约，信托法是其设立的法律依据。
2、基金财产的法人资格不同。
公司型基金具有法人资格，而契约型基金没有法人资格。
3、发行的凭证不同。
公司型基金发行的是股票，契约型基金发行的是受益凭证(基金单位)。
4、投资者的地位不同。
公司型基金的投资者作为公司的股东有权对公司的重大决策发表自己的意见，可以参加股东大会，行使股东权利。
契约型基金的投资者购买受益凭证后,即成为契约关系的当事人，即受益人，对资金的运用没有发言权。
5、基金资产运用依据不同。
公司型基金依据公司章程规定运用基金资产，而契约型基金依据契约来运用基金资产.6、融资渠道不同。
证券投资学习题集答案(新)
《证券投资学》第一部分参考答案一、单项选择题１、下面属于有价证券的是（Ｃ）。
Ａ、信用证Ｂ、存款单Ｃ、股票Ｄ、提单２、中期债券的偿还期限为（Ｂ）。
Ａ、１年以下Ｂ、１－１０年Ｃ、１０－１５年Ｄ、１５年以上３、根据我国股票发行条件规定，向社会公众发行的股份应不少于公司股本总额的（ B ）。
Ａ、２０％Ｂ、２５％Ｃ、３５％Ｄ、５０％４、契约型证券投资基金反映的是一种（Ｂ）关系。
Ａ、产权Ｂ、信托Ｃ、借贷Ｄ、租赁５、具有标准化合约特征的金融衍生工具是（Ａ）。
Ａ、期货合约Ｂ、远期合约Ｃ、期权合约Ｄ、掉期合约６、证券场内市场是指（Ａ）。
Ａ、交易所交易Ｂ、柜台交易Ｃ、店头交易Ｄ、第三市场７、在股利尚未分派之前，该种股票被称为（Ａ）股票。
Ａ、含权Ｂ、除权Ｃ、填权Ｄ、贴权８、《证券法》规定：股票上市公司应当在每一会计年度结束之日起（Ｃ）个月内，应向有关单位提交年度报告并予公告。
Ａ、２Ｂ、３Ｃ、４Ｄ、５９、我国《公司法》要求，动用公积金送股后留存的法定公积金应不少于注册资本的（Ｄ）。
Ａ、15℅Ｂ、18℅Ｃ、20℅Ｄ、25℅10、根据中国证监会的规定，上市公司每次配股比例最多只能10股配（Ｄ）。
Ａ、６B、５C、４D、３二、多项选择题１、证券按其性质不同，可以分为（ＡＢＣ）。
Ａ、证据证券Ｂ、凭证证券Ｃ、有价证券Ｄ、资本证券２、有价证券按发行的主体不同，可分为（ＢＣＤ）。
Ａ、货币证券Ｂ、政府证券Ｃ、金融证券Ｄ、公司证券3、目前我国境外上市的外资股有（ＡＣ）。
Ａ、Ｈ股Ｂ、Ａ股Ｃ、Ｎ股Ｄ、Ｂ股４、证券市场上的中介机构主要有（ＢＣ）。
Ａ、筹资者Ｂ、证券交易所Ｃ、证券公司Ｄ、投资者５、上市公司持续信息披露主要包括（ＡＢＣＤ）。
Ａ、季度报告Ｂ、中期报告Ｃ、年度报告Ｄ、临时公告６、我国《公司法》规定，股票可以按（ＢＣ）价格发行。
Ａ、折价Ｂ、面值Ｃ、溢价Ｄ、市价三、判断题１、证券是各类财产所有权或债权凭证的通称。
（∨）２、有价证券是虚拟资本的一种形式，是筹措资金的重要手段。
证券投资学考题-一部分答案
黄色标记为不会做的题目一、选择题1、下列经济指标（economic indicators）属于先行经济指标的是 ABE （多选题）。
A.股票价格B.工商业贷款量C.工业产量D.CPI（消费品价格指数）E.消费者预期指数2、假设一国的主导产业是汽车业（既出口又供应本国消费），但全球消费者使用旧车的时间延长或延期购买新车，则该国可能下降的经济指标是 ADE （多选题）。
A.GDP增速B.失业率C.政府赤字D.利率E.国债价格3、当经济处于衰退期，即通货膨胀率、利率和GDP增速都下降的情形下，你会投资下列哪些产业 BE （多选题）。
A.住宅建设B.医疗服务C.采掘业D.钢铁业E.食品业F.金融业4A.具有更高的风险（标准差）B.具有更高的风险溢价C.具有更高的夏普比率D.具有较低的夏普比率E.以上都不对5A.它的的预期回报低于无风险资产B.它的方差值一定小于所有其他证券或组合的方差C.它就是最优的风险组合D.它一定包括所有证券E.风险厌恶型投资者相对于风险喜好型投资者更愿意选择这种组合二、填空题1、系统性风险和企业特有风险的含义分别是系统性风险是指由政治、经济、社会等宏观环境因素对证券价格所造成的不确定性，主要包括：(1)政策风险。
(2)利率风险。
(3)购买力风险。
(4)市场风险企业特有风险只影响一个或少数公司，不会对整个市场产生太大的影响，这种风险可以通过多样化投资来分散2、假定一个市场由503、有效市场假设分3类，分别是强有效、半强有效、弱有效。
4、通过对本书的学习，你认为一个较完备的分析师在从事股票投资时，需要掌握的5个方面的知识和技能，分别是宏观经济总体把握、微观企业财务、投资组合（股票）、套利模型、技术分析。
5、固定股息增长模型（DDM模型），一个公司内在价格的计算公式是P=D1/（r-g）D1为下一期的股利，R为要求的投资回报率，G为股利固定的增长速度。
6、托宾q值的含义是。
企业市值/企业重置成本，可以用来衡量一项资产的市场价值是否被高估或低估7、在考虑通货膨胀率（i）的情况下，实际利率（r）和名义利率（R）之间的精确关系是：。
江南大学2018年上半年金融工程学第1阶段练习题
------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------ 江南大学现代远程教育第一阶段练习题考试科目:《金融工程》第一章至第二章（总分100分）学习中心（教学点）批次：层次：专业：学号：身份证号：姓名：得分：一、单项选择题（从以下选项中选出1个正确答案，每小题2分，共20分）1、远期合约的空头是( )A. 合约的买方 B 合约的卖方 C. 交割资产的人 D. 经纪人2、下列组合属于基础金融产品的是（）A. 远期和互换B. 期货和股票C. 股票和外汇D. 互换和债券3、金融衍生工具主要有（）大种类A. 2B. 3C. 4D. 54、在金融衍生产品交易中，由合约中的一方违约所造成的风险被称为（）A．信用风险 B．流动性风险 C．操作风险 D．结算风险5、( )是金融工程的核心内容之一A．公司理财 B．金融工具交易 C．融资与投资管理 D．风险管理6、远期合约（）A.在到期日以现货价格买进或卖出一定数量财产的协议B.在到期日以预定价格买进或卖出一定数量财产的协议C.是给予买方的权利，而非义务D.是有商品的卖方和买方将来签定的合约7、远期利率协议用（）来进行结算.A．合同利率 B. 合约利率与参考利率的差额C. 参考利率D. 参考利率与合约利率的差额8、远期合约中承诺在未来某特定日期、以某特定价格购买合约的标的资产的一方称为（）。
A．空方B．卖方C．多方D．交易方9、以下关于期货的结算说法错误的是（）：A．期货的结算实行每日盯市制度，B．客户平仓后，其总盈亏可以由其开仓价与其平仓价的比较得出，C．期货的结算实行每日结算制度D．客户平仓之后的总盈亏是其保证金账户最初数额与最终数额之差。
10、（）的交易对象主要是实物商品A．期货交易B．现货交易C．远期交易D．期权交易二、判断题（本题共10小题，每小题2分，共20分。
江南大学2018年上半年国际经济合作第1阶段练习题
------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------ 江南大学现代远程教育第一阶段练习题考试科目:《国际经济合作》第一章至第三章（总分100分）______________学习中心（教学点）批次：层次：专业：学号：身份证号：姓名：得分：一、名词解释〖每小题4分，共计20分〗1、有限责任公司2、欧洲债券3、国际股权投资4、衡平租赁5、存托凭证二、判断题〖每小题2分，共计10分。
正确打（√）、错误打（×）〗1、设在我国境内的中外合资经营企业和中外合作经营企业均属于中国法人，受中国法律的管辖和保护。
2、中外合资经营企业在合营期内，既不能减少，也不能增加其注册资本。
3中外合资经营企业与其他国内企业共同举办的企业不属于中外合资经营企业。
4、外国债券与欧洲债券的区别在于债券的发行地与发行人所在国是否相同。
5、政府贷款是一国政府以其信贷资金向另一国政府提供的优惠性贷款。
三、单选题〖每个2分，共计20分〗1、（）是投资主体将其拥有的货币或产业资本，经跨国流动形成实物资产、无形资产或金融资产，并通过跨国经营，以实现价值增值的经济活动。
A、国际直接投资B、国际投资C、国际间接投资D、国际兼并2、麦克杜格尔国际资本流动理论，试图用（）来阐述国际投资对国际经济整体、投资国、东道国三方的影响。
A、数学模型B、利差C、汇率变化D、生产要素的变异3、内部化理论的思想渊源来自（）。
A、科斯定理B、产品寿命周期理论C、相对优势论D、垄断优势论4、以证券承销、经纪为业务主体，并可同时从事收购策划、咨询顾问、资金管理等金融业务的金融机构，在美国叫做（）。
A、证券公司B、实业银行C、投资银行D、有限制牌照银行5、政府贷款是期限长、利率低、优惠性贷款，贷款期限可长达（）。
证券投资学试题一及答案
证券投资学试题一及答案一、选择题(每小题2分，共20分)1．以有价证券形式存在，并能给持有人带来一定收益的资本是。
A．实际资本B．虚拟资本C．生产资本D．货币资本2．狭义证券是指。
A．商品证券B．货币证券C．资本证券D．其他证券3．如果两种债券的息票利率、面值和收益率等都相同，则期限较短的债券的价格折扣或升水会。
A．较小B．较大C．一样D．不确定4．债券的收益率随着债券期限的增加而减少，这种债券的曲线形状被称为收益率曲线类型。
A．正常的B．相反的C．水平的D．拱形的5．某种债券年息为10%，按复利计算，期限5年，某投资者在债券发行一年后以1050元的市价买入，则此项投资的终值为。
A．1610.51元B．1514.1元C．1464.1元D．1450元6．记名股票必须置备股东名册，其中不是股东名册的必备事项。
A．股东的姓名及住所B．各股东所持股份数C．各股东所持股票的编号D．各股东可以卖出股票的日期7．股票有不同的分法，按照股东权益的不同可以分为。
A．记名股票与不记名股票B．普通股票与优先股票C．有面额股票与无面额股票D．A股与B股（在我国的含义）8．股票属于。
A．商品证券B．货币证券C．资本证券D．无价证券9.下列哪组价格属于封闭式基金的价格？A．申购价格和赎回价格B．申购价格和交易价格C．发行价格和交易价格D．发行价格和赎回价格10．基金规模不固定,且可以随时根据市场供求情况发行新份额或由投资人赎回的投资基金,是。
A．契约型基金B．公司型基金C．开放型基金D．封闭型基金二、判断正误(每小题1.5分，共15分)1．有价证券是虚拟资本，但是它的发行却能起到优化资源配置的作用。
2．如果投资者承担的风险越大，那么他受到的损失也就越多。
3．N股是中国的公司在美国上市。
4．优先股即具有优先购买权的股票。
5．一般来说，免税债券的到期收益率比类似的应纳税债券的到期收益率高。
6．市场预期理论认为：如果预期未来利率下降，则利率期限结构会呈下降趋势。
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------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------ 江南大学现代远程教育第一阶段练习题
考试科目:《证券投资学》（总分100分）
学习中心（教学点）批次：层次：
专业：学号：身份证号：
姓名：得分：
一、名词解释(每题4分,共20分)
1.投资:
2.权证:
3.股票:
4.股票指数期货
5.欧洲债券
二、单项选择题(每题1分,共10分)
1、股票的内在价值是指：（）
A、每股净资产
B、每股现金红利
C、预期收益资本化价值
D、股票的发行价格
2、证券投资基金资产的名义持有人是（）。
A、基金投资者
B、基金管理人
C、基金托管人
D、基金监管人
3、经济周期属于以下哪类风险：（）
A、企业风险
B、市场风险
C、利率风险
D、购买力风险
4、以下哪个经济指标是进行经济周期分析的先行指标：（）
A、国民生产总值
B、货币政策
C、失业率
D、银行短期商业贷款利率
5、以下哪种货币政策对证券市场影响最为直接和迅速的金融因素：（）
A、存款准本金率
B、贴现率调整
C、公开市场业务
D、利率政策
6、钢铁、汽车和石油等行业属于哪种市场类型：（）
A、完全垄断
B、寡头垄断
C、垄断竞争
D、完全竞争
7、甲股票的每股收益为1元,市盈率水平为15,那么该股票的价格是（）
A.15元
B.13元
C.20元
D.25元
8、k线理论起源于：（）
A、美国
B、日本
C、印度
D、英国
9、连接连续下降的高点，得到：（）
A、轨道线
B、上升趋势线
C、支撑线
D、下降趋势线
10、就单枝K线而言,反映多方占据绝对优势的K线形状是()
A、大十字星
B、带有较长上影线的阳线
C、光头光脚大阴线
D、光头光脚大阳线
三、多项选择题(每题2分，共20分)
1、股票属于（）
A、凭证证券
B、有价证券
C、商品证券
D、资本证券
2、股份公司的设立，分为：（）
A、发起设立
B、改组设立
C、募集设立
D、合并设立
3、我国的股东大会分为：（）
A、创立大会
B、年度股东大会
C、季度股东大会
D、临时股东大会
------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------
4、下列指标中反映公司经营效率的有（）。
A、应收帐款周转率
B、净资产收益率
C、存货周转率
D、固定资产周转率
E、总资产周转率
5、衡量风险方法有：（）
A、价差率法；
B、β系数法
C、标准差σ法；
D、收益率法
6、股份公司的变更包括：（）
A、合并
B、分立
C、破产
D、转换
7、我国境外上市外资股包括：（）
A、B股
B、H股
C、S股
D、N股
8、证券投资分析的基本要素包括：（）
A、信息
B、步骤
C、方法
D、博傻
9、KDJ指标的数值分析中，可以分为哪几个区域：（）
A、超买区
B、超卖区
C、极弱区
D、徘徊区
10、证券变现性又叫做：（）
A、流动性
B、可兑换性
C、偿还性
D、价悖性
四、简答题(每题6分，共30分)
1.证券投资基金的目标一般有哪五种类型？
2.证券投资过程通常包括哪五个基本步骤？
3.请论述股票与债券的联系与区别？
4.简述股东的权利。
5.简述发行可转换证券的原因及意义
五、计算题（每题10分，共10分）
某投资者以每份3元的价格购买了1000份认购权证，其认购对象A股的现价为20元，行权价格为22元。
行权期至，A股票的市场价格为27元。
问：(1)该投资者是否应该行权？若行权投资收益为多少？收益率哪？
(2)如果行权日该股价格为20.5元，请问该投资者损失或盈利多少。
六、论述题(每题10分,共10分)
论述说明我国实行股份制度的意义。
江南大学现代远程教育第一阶段练习题
考试科目:《证券投资学》（总分100分）
学习中心（教学点）批次：层次：
专业：学号：身份证号：
姓名：得分：
一、名词解释(每题4分,共20分)
1.投资:
2.权证:
3.股票:
4.股票指数期货
5.欧洲债券
二、单项选择题(每题1分,共10分)
1、股票的内在价值是指：（）
A、每股净资产
B、每股现金红利
C、预期收益资本化价值
D、股票的发行价格
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2、证券投资基金资产的名义持有人是（）。
A、基金投资者
B、基金管理人
C、基金托管人
D、基金监管人
3、经济周期属于以下哪类风险：（）
A、企业风险
B、市场风险
C、利率风险
D、购买力风险
4、以下哪个经济指标是进行经济周期分析的先行指标：（）
A、国民生产总值
B、货币政策
C、失业率
D、银行短期商业贷款利率
5、以下哪种货币政策对证券市场影响最为直接和迅速的金融因素：（）
A、存款准本金率
B、贴现率调整
C、公开市场业务
D、利率政策
6、钢铁、汽车和石油等行业属于哪种市场类型：（）
A、完全垄断
B、寡头垄断
C、垄断竞争
D、完全竞争
7、甲股票的每股收益为1元,市盈率水平为15,那么该股票的价格是（）
A.15元
B.13元
C.20元
D.25元
8、k线理论起源于：（）
A、美国
B、日本
C、印度
D、英国
9、连接连续下降的高点，得到：（）
A、轨道线
B、上升趋势线
C、支撑线
D、下降趋势线
10、就单枝K线而言,反映多方占据绝对优势的K线形状是()
A、大十字星
B、带有较长上影线的阳线
C、光头光脚大阴线
D、光头光脚大阳线
三、多项选择题(每题2分，共20分)
1、股票属于（）
A、凭证证券
B、有价证券
C、商品证券
D、资本证券
2、股份公司的设立，分为：（）
A、发起设立
B、改组设立
C、募集设立
D、合并设立
3、我国的股东大会分为：（）
A、创立大会
B、年度股东大会
C、季度股东大会
D、临时股东大会
4、下列指标中反映公司经营效率的有（）。
A、应收帐款周转率
B、净资产收益率
C、存货周转率
D、固定资产周转率
E、总资产周转率
5、衡量风险方法有：（）
A、价差率法；
B、β系数法
C、标准差σ法；
D、收益率法
6、股份公司的变更包括：（）
A、合并
B、分立
C、破产
D、转换
7、我国境外上市外资股包括：（）
A、B股
B、H股
C、S股
D、N股
8、证券投资分析的基本要素包括：（）
A、信息
B、步骤
C、方法
D、博傻
9、KDJ指标的数值分析中，可以分为哪几个区域：（）
A、超买区
B、超卖区
C、极弱区
D、徘徊区
10、证券变现性又叫做：（）
A、流动性
B、可兑换性
C、偿还性
D、价悖性
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四、简答题(每题6分，共30分)
1.证券投资基金的目标一般有哪五种类型？
2.证券投资过程通常包括哪五个基本步骤？
3.请论述股票与债券的联系与区别？
4.简述股东的权利。
5.简述发行可转换证券的原因及意义
五、计算题（每题10分，共10分）
某投资者以每份3元的价格购买了1000份认购权证，其认购对象A股的现价为20元，行权价格为22元。
行权期至，A股票的市场价格为27元。
问：(1)该投资者是否应该行权？若行权投资收益为多少？收益率哪？
(2)如果行权日该股价格为20.5元，请问该投资者损失或盈利多少。
六、论述题(每题10分,共10分)
论述说明我国实行股份制度的意义。