银行风险管理(1)

• 显而易见的是预测的流动性缺口的绝对 值过大对银行是不利的。较为理想的情况是 ，预测的流动性缺口wenku.baidu.com略小于银行的可立即 变现的资产总额为最佳，这样银行的流动性 需求就能够得到保障。
15.2.2分析流动性指标应注意的一些问题
• 各种流动性指标需要与同地区、同规模银行的平均水 平相比，这些指标对于季节性和周期性的因素很敏感。在 经济高涨时期，由于贷款需求旺盛，流动性指标一般是下 降的，而在经济衰退时期则上升。因此银行业平均水平有 时有误导作用，只有同地区和同等规模的银行才具有可比 性。
1.流动性与银行风险和收益的关系
• 1）流动性与盈利性的关系
•
流动性与盈利性是银行流动性风险管理首
先要解决的一对矛盾，二者之间有短期的交替
关系，银行的流动性越强，其它条件不变，其
股本收益和资产收益越低。
• 2）流动性风险和信贷风险利率风险的关系
•
银行存款的大量外流经常是由于贷款出现
问题或利率预测不准使银行收益下降而引起的
• 流动性指标的共同缺陷：他们都是存量指标而非流量 指标，都只是某一时点上资产或负债的数量值；都没有考 虑银行在金融市场上获得流动性的能力。因此这些指标一 般不能用来比较规模不同的银行之间的流动性能力。
• 3）短期投资与敏感负债率=短期投资÷敏感性负 债率
该比率上升表明银行的流动较强。
• 4）核心存款比率=核心存款÷总资产
• 该比率在一定程度上反映了银行的流动性能力 。对于同类银行而言，该比率高的银行的流动性 能力也相应较高。
• 5）存款结构比率=活期存款÷定期存款
•
其中活期存款为通过开支票立即提取的存款
2. 集中于负债流动性的一些指标
• 1) 游动性货币率=货币市场资产÷货币市场负债
该比率又称“热钱比率”。这个比率反映了银行 短期资产满足短期负债的能力，比率高则流动性 强。
• 2）短期投资比率=(短期同业存款+同业拆出+短 期证券)÷总资产
此比率是一个正面的流动性指标，短期投资所 占比重越大，则资产的流动性越强。同先进指标 一样，该比率越高，则银行的机会成本越大。
，定期存款为在到期前如提前提取要进行罚款的
存款。
• 该比率衡量银行资金的稳定性，比率越低则稳 定性越高，可减少流动性需要。
3. 关于流动性缺口指标
•
流动性缺口=资金使用-资金来源
– 若流动性缺口为负值，则表示该银行在未来一
定时期内有现金流量的盈余。这种盈余虽然能较好 地满足银行的流动性需要，但现金是不能创造收入 的。储存过量的现金必然会加大银行的机会成本， 当银行具有超额现金盈余时，银行管理者应该考虑 将其应用于新的投资。
15.1.2流动性需求
一家经营业绩良好的银行应能随时满足存款 者的提现需求和投资者的正当贷款需求，也就是 说银行需要流动性来满足客户的流动性需求。
银行资产的流动性综合的反映了银行的应变 能力，银行资产的流动性越高，其变现能力也就 越强，自然应付突发的客户提现等事件也就越强 。
但是，银行保持高流动性，虽然能满足客户 的流动性需求，却减少了收益。银行保留的高流 动性资产越多，其机会成本损失就越大。
当然，凡事不能绝对，即使是大银行，也不 能保证总是能在市场上购买到流动性。
15.2流动性衡量
从商业银行保持流动性的方法来看，根据资 产负债表中的项目来衡量流动性较为容易，而 衡量银行购买流动性的能力则较难。银行能否 在市场上以合理的价格获得所需的流动性不但 依赖于银行自身的信誉和筹资渠道，而且依赖 于当时市场的状况、国家的政策及其它相关的 因素，显而易见，这些因素很难用数字来衡量 。银行未来的现金流入与流出和利率变动及信 用风险等因素密切相关，衡量流动性的准确程 度显然受到这些因素的影响。
15.1.1流动性风险概念
流动性风险是指商业银行没有足够的现金来 弥补客户取款需要和未能满足客户合理的贷款 需求或其它即时的现金需求而引起的风险。
资产的流动性对商业银行至关重要，因为 商业银行的流动性是整个金融体系乃至整个经 济体系对流动性需求的保证，可以这样说，流 动性是整个银行的生命线。
在当前复杂多变的金融环境下，流动性风 险仍然是银行的主要风险之一。
信心不足造成的。
2.银行保持流动性的途径
– 一是银行自己在资产负债表中“存储”流动性；存 储流动性就是保留一定的现金资产和信誉好、流 动性强、易变现的证券，如国库券及其它的政府 短期债券等。一般的中小银行多倚重此法。
– 另一条途径就是直接在金融市场上“购买”流动性 。而大银行特别是国际性大银行依靠自身的优势 在金融市场上拆借资金而满足其流动性。
– 若流动性缺口为正值，则表示未来一定时期内资
金的使用将大于资金来源，资金需求大于供给，银 行必须通过动用现金储备，变现流动资产或者在市 场上购买流动性以获得新的资金来填补缺口，以避 免流动性危机。
•
要估算流动性缺口，银行应该预测未来
一定时期新增贷款净值、新增存款净值以及
到期的资产和负债等关键变量。
4）同业拆借净值率=（同业拆出—同业拆入）÷总 资产
该比率上升则流动性增强。
5）流动资产比率=(现金+政府债券+同业拆借净值 )÷总资产 该比率越高，银行存贮的流动性越高，应付潜在的 流动性需求的能力也就越强。
6）能力比率=（贷款+租赁净额）÷总资产 该比率实际上是一种负面的流动性指标，比重越低 则流动性越强。
银行风险管理(1)
2020年4月30日星期四
第15章 •流动性风险管理
学习目标
流动性风险是银行的主要传统风险。银行的 流动性与盈利性之间的矛盾构成银行经营管理 所要解决的主要问题。流动性风险并不是孤立 的，它和利率风险、信贷风险等密切相关。
通过对本章的学习，要求系统掌握以下几点 ：什么是流动性风险，它和盈利性及利率风险 、信贷风险的关系如何；流动性衡量的指标有 哪些？什么是流动性缺口，他们是怎么样反映 流动性的；流动性风险管理的意义、目标和原 则；在对流动性计划、流动性预测有初步认识 的基础上，强化对流动性风险管理的认识。
15.2.1衡量流动性的一些具体指标
1. 集中于资产流动性的一些指标 1) 现金指标=（现金+同业存款）÷总资产
该比率越高，表明银行的流动性越强。 2) 流动证券比率=政府债券÷总资产
该比率高则流动性充足。 3）无风险资产比率=(现金+同业存款+政府债券)÷
总资产 该比率同上两个比率一样，越高则流动性愈强。