2章 货币制度

第二章货币制度
2-1 货币制度基本构成
2-2 货币制度的演变
2-3 我国的货币制度
2-1 货币制度基本构成
一、货币制度的形成
货币制度简称币制，是指国家以法律形式确定的货币流通的结构、体系和组织形式。

货币制度的形成以铸币的流通为前提
铸币是指国家铸造的具有一定形状、重量和成色(即贵金属的含量)，并标明面值的金属货币。

二、货币制度的构成要素（内容）
1.货币金属（币材）的确定
即规定哪一种金属作货币材料
货币制度的核心内容是确定什么币材作为本位币；
“本位”是货币制度的一个术语，它表明以什么材料作为标准货币的币材。

选择什么样的金属作为本位币的币材，就会构成什么样的货币本位制。

2.货币单位的确定
规定货币单位的名称
规定每一货币单位所包含的货币金属重量和成色
3.通货的铸造、发行与流通程序
通货包括本位币和辅币
⑴本位币，亦称主币
本位币是一国的基本通货和国家法定的计价结算货币。

本位币特点：
①本位币的面值与实际金属价值是一致的，是足值货币。

②本位币可以自由铸造、自由熔化和超差兑换。

③本位币具有无限法偿能力，属于无限法偿币。

无限法偿是指法律规定的无限制偿付能力，即不论每次支付数额多大，不论属于何种性质的支付，支付的对方不得拒收。

⑵辅币
辅币是本位币币值以下的小额通货，供日常零星交易和找零用。

辅币的特点：
①辅币一般由贱金属铸造；
②辅币的实际价值低于其名义价值，是非足值货币；
③辅币可以与本位币自由兑换；
④辅币实行限制铸造。

即不能自由铸造，只能国家铸造。

⑤辅币是有限法偿货币
所谓有限法偿，是对辅币规定的，指在每一次支付行为中使用辅币的数量受到限制，超过限额的部分受款人有权拒收，但在法定限额内无权拒收。

思考：为何规定本位币可以自由铸造和无限法偿，而辅币实行限制铸造和有限法偿？
①自由铸造的意义在于使铸币价值与其所包含的金属价值保持一致。

②规避“格雷欣法则”
4.准备制度：一国货币稳定的基础
在金属货币流通的条件下，银行券的发行要以黄金作准备，所以，准备制度主要是建立国家的黄金储备。

黄金储备的用途有三方面：
①作为国际支付的准备金；
②作为扩大和收缩国内货币流通的准备金；
③作为支付存款和兑换银行券的准备金。

2-2 货币制度的演变
一、银本位制
银本位制就是以白银作为本位货币的一种金属货币制度，又分为银两本位和银币本位。

银币可以自由铸造和自由熔化；
银币具有无限法偿的效力；
白银或银币可以自由输出和输入。

二、金银复本位制
是由国家法律规定的以金币和银币同时作为本位币的货币制度。

金币和银币均可自由铸造，自由输出、输入，同为无限法偿币。

金银复本位制按金银的不同关系有三类：
①平行本位制：
金币和银币按其实际价值流通，
其兑换比率完全由市场比价决定，国家不规定金币和银币之间的法定比价。

②双本位制：
金银比价由国家规定固定的兑换比例。

当金银的市场实际比价与法定名义比价不一致时，就产生劣币与良币。

劣币——实际价值低于名义价值的货币；
良币——实际价值高于名义价值的货币；
双本位制会出现“格雷欣法则”。

格雷欣法则是指在复本位货币制度下, 实际价值较高的良币退出流通,而实际价值较低的劣币充斥市场的现象。

简言之就是劣币驱逐良币规律。

格雷欣法则的应用与推广：
ⅰ.“盗版驱逐正版”
ⅱ.格雷欣法则逆反现象：良币驱逐劣币
（英）托马斯·格雷欣爵士（1519-1579）
寻思：格雷欣法则为啥能存在？
问题的根源在于，劣币驱良币是在非竞争（即政府强制）的前提条件下产生的。

③跛行本位制：
金币可自由铸造，银币不能自由铸造；
金银币以固定的比例兑换。

三、金本位制
以黄金为本位货币，有三种主要形式：
1.金币本位制——典型的金本位制
主要特点是：
①金币可以自由铸造和自由熔化
②金币是流通中的本位币，其他货币可自由兑换金币
③黄金可以自由地输出入国境。

2.金块本位制，亦称“生金本位制”
由中央银行发行以金块为准备的纸币流通的货币制度
主要特点是：
①以纸币或银行券作为流通货币，不再铸造、流通金币；
②货币发行须以金块为准备，规定含金量；
③流通货币不能自由兑换金币，但可以兑换金块。

④黄金可以自由输出输入。

3.金汇兑本位制，亦称“虚金本位制”
是指以银行券或纸币为流通货币，通过外汇间接兑换黄金的货币制度
主要特点：
①国内流通银行券或纸币，没金币流通；
②货币单位规定含金量。

③本国货币不能直接兑换黄金，只能兑换可转换成金块的外汇。

④规定本币与外汇的法定比例。

国际金汇兑本位制：布雷顿森林国际货币体系
探寻：金本位制为何会崩溃？
四、（不兑现的）信用货币制度（纸币本位制）
是以不兑换黄金的纸币或银行券为本位币的货币制度。

是当今世界各国普遍实行的货币制度。

不兑现的信用货币代替黄金成为本位币，黄金完全退出货币流通，这种现象称黄金非货币化。

信用货币制度的主要特点：
①信用货币由中央银行发行，并由法律赋予无限法偿的能力。

②货币不与任何金属保持等价关系，也不能兑换黄金。

③货币发行不以金银为保证，也不受金银数量的限制。

④货币通过信用程序（银行信贷）投入流通领域。

⑤流通中的货币包括现钞和银行存款。

⑥信用货币制度下容易发生通货膨胀。

2-3 我国的货币制度
一、我国货币制度的发展
1910年5月清政府颁布《币制则例》，使我国开始有正式的货币制度。

1914年北洋政府颁布《国币条例》，确立了本位币和辅币，是中国近代货币史的一大进步。

1935年11月实行“法币改革”，废除银本位制度。

1948年12月1日，中国人民银行成立，开始统一发行人民币，标志我国人民币制度建立。

1997年7月，我国的货币制度改为一个主权国家两种社会制度下实行两种不同的货币和货币制度。

二、我国人民币制度的内容
1.人民币是我国的法定货币
人民币是中国人民银行发行的信用货币，是无限法偿货币；
人民币没有规定含金量，不能自由兑换黄金。

人民币的本位币名称是元，辅币是角和分。

2.人民币是唯一的合法通货
国家规定了人民币限额出入国境的制度
金银和外汇不得在国内市场流通和结算
3.人民币的发行权集中于中央
中国人民银行是货币发行的惟一机关，并集中管理货币发行基金。

人民币发行程序：货币发行库（中国人民银行）——业务库（商业银行）——市场流通。

4.人民币的发行保证
以商品物资、信用、黄金和外汇作为保证
5.人民币实行有管理的货币制度
运用市场“无形的手”和计划“有形的手”来引导、组织货币运行
对内是国家宏观调控和管理的体制
对外是有管理的浮动汇率制
6.人民币是经常项目下的可兑换货币
货币按能否兑换的不同程度可分为以下几种类型：
不可兑换货币：指在实行严格的汇兑限制下，不允许经常项目和资本项目的对外支付和转移。

经常项目可兑换：指对国际收支中经常项目不实行汇兑限制。

一般来说，一个国家实现了经常项目可兑换，即可称该国货币实现了可兑换。

资本项目可兑换：即资本的流入、流出取消汇兑限制。

完全自由兑换货币在经常项目和资本项目均可兑换。

课外知识：我国港澳台货币制度
一、香港的货币制度
1.港币的发行制度
《根据中华人民共和国香港特别行政区基本法》，港元为香港的法定货币。

港币的发行权属于香港特别行政区政府，中国银行、汇丰银行、渣打银行为港币发行的指定银行。

港币的发行须有百分之百的准备金。

发钞银行只有在交存足够美元并获取负债证明书以后，才能发行等值的港币。

2.港币的货币单位
香港货币单位为“元”，简称港元，用符号“HK$”表示。

其纸币有：10元、50元、100元、500元和1000元等面额；
硬币有：5分、10分、20分、50分及1元、2元和5元等面额。

3.港币的汇率制度
港元实行联系汇率制度。

这一制度要求发钞银行按美元兑港元1:7.8的固定汇率，向外汇基金提交百分之百的美元作为发钞准备。

其他商业银行也须以同样方式向发钞银行换取港币钞票。

香港货币政策的核心目标是保证市场汇率不会过多地偏离1:7.8的水平。

政府通过掌握的外汇基金维持港元汇率的稳定。

4.港币的可兑换性
香港特别行政区不实行外汇管制，港币可以自由兑换，外汇、黄金、证券、期货市场完全放开。

二、澳门的货币制度
1.澳币的发行制度：
《中华人民共和国澳门特别行政区基本法》，澳元为澳门的法定货币。

澳元的发行权属于澳门特别行政区政府，中国银行、大西洋银行为澳元发行的指定银行。

发行澳元必须有100％的等值黄金、外汇资产作准备金，缴纳给澳门金融管理局，作为发行澳元的担保和外汇储备。

2.澳币的货币单位
澳门货币单位为“澳门元”，简称澳元，用符号“Pat”表示。

纸币面额有5元、10元、50元、100元、500元和1000元6种，硬币有1角、2角、5角、1元、5元和10元6种。

3.澳币的汇率制度
澳元实施的是与港元挂钩的联系汇率制，103澳元兑换100港元。

由于香港实行与美元挂钩的联系汇率制，这样，澳元实质上也就与美元建立了间接的联系汇率制。

三、台湾的货币制度
1.台湾银行券（1899年6月29日-1945年8月）
2.旧台币（1946年5月20日- 1949年6月15日）
3.新台币（1949年6月15日-）
1949年6月15日，台湾实施币制改革：
第一，新台币的发行机关为台湾银行；
第二，实行与美元联系的汇率制度；
第三，新台币以黄金、白银、外汇及可以换取外汇的物资作十足准备。

1961年7月1日，台湾“中央银行”复业，收回了台湾银行的货币发行权，但仍然委托台湾银行发行新台币。

台湾流通的硬币有5角、1元、5元、10元4种，纸币有50元、100元、500元和1000元4种。

小结：重点
1、货币制度构成要素；
2、货币制度的类型；
3、不兑现信用货币制度的特点；
课后读物：宋鸿兵《货币战争》
复习思考题：
1.何谓“货币制度”？其构成要素？
2.本位币与辅币的异同及根本区别。

3.“格雷欣法则”及其应用与推广。

4.什么是“金汇兑本位”？简述其优缺点。

5.金本位制崩溃的原因是什么？
6.信用货币制度及其特点？
7.我国人民币制度的特点？。