金龙汽车2018年财务分析详细报告-智泽华

金龙汽车2018年财务分析详细报告

一、资产结构分析

1.资产构成基本情况

金龙汽车2018年资产总额为2,582,422.23万元，其中流动资产为2,219,431.22万元，主要分布在应收账款、货币资金、存货等环节，分别占企业流动资产合计的56.28%、28.8%和6.92%。非流动资产为

362,991.01万元，主要分布在固定资产和无形资产，分别占企业非流动资产的48.77%、14.34%。

资产构成表

项目名称

2018年2017年

数值百分比(%) 数值百分比(%)

总资产2,582,422.23 100.00 2,509,989.22 100.00 流动资产2,219,431.22 85.94 2,199,264.98 87.62 长期投资27,684.48 1.07 23,544.54 0.94 固定资产177,040.76 6.86 181,962.68 7.25 其他158,265.78 6.13 105,217.02 4.19

2.流动资产构成特点

企业流动资产中被别人占用的、应当收回的资产数额较大，约占企业

流动资产的57.13%，应当加强应收款项管理，关注应收款项的质量。企业持有的货币性资产数额较大，约占流动资产的31.07%，表明企业的支付能力和应变能力较强。但这种应变能力主要是由短期借款及应付票据来支持的，应当对偿债风险给予关注。

流动资产构成表

项目名称

2018年2017年

数值百分比(%) 数值百分比(%)

流动资产2,219,431.22 100.00 2,199,264.98 100.00 存货153,519.96 6.92 125,219.22 5.69 应收账款1,249,138.71 56.28 1,278,350.59 58.13 其他应收款18,806.84 0.85 16,724.65 0.76 交易性金融资产111.17 0.01 0 0.00 应收票据50,363.85 2.27 75,758.14 3.44 货币资金639,147.03 28.80 536,273.13 24.38 其他108,343.65 4.88 166,939.25 7.59

3.资产的增减变化

2018年总资产为2,582,422.23万元，与2017年的2,509,989.22万元相比有所增长，增长2.89%。

4.资产的增减变化原因

以下项目的变动使资产总额增加：货币资金增加102,873.9万元，存货增加28,300.74万元，无形资产增加23,764.46万元，在建工程增加18,718.88万元，其他非流动资产增加13,448.19万元，长期投资增加4,139.94万元，其他应收款增加2,082.19万元，交易性金融资产增加111.17万元，共计增加193,439.47万元；以下项目的变动使资产总额减少：应收股利减少60万元，递延所得税资产减少1,009.38万元，预付款项减少1,224.35万元，长期待摊费用减少1,873.39万元，固定资产减少4,921.92

万元，应收票据减少25,394.3万元，应收账款减少29,211.88万元，其他流动资产减少57,100.05万元，共计减少120,795.26万元。增加项与减少项相抵，使资产总额增长72,644.21万元。

5.资产结构的合理性评价

从资产各项目与营业收入的比例关系来看，2018年应收账款所占比例较高。其他应收款所占比例基本合理。存货所占比例基本合理。2018年企业资金不合理占用数额较大，企业经营活动资金紧张，资产结构不太合理。

6.资产结构的变动情况

从流动资产与收入变化情况来看，与2017年相比，资产结构没有明显的恶化或改善情况。

主要资产项目变动情况表

项目名称

2018年2017年

数值增长率(%) 数值增长率(%)

流动资产2,219,431.22 0.92 2,199,264.98 0 长期投资27,684.48 17.58 23,544.54 0 固定资产177,040.76 -2.7 181,962.68 0 存货153,519.96 22.6 125,219.22 0 应收账款1,249,138.71 -2.29 1,278,350.59 0 货币性资产689,622.05 12.68 612,031.28 0

二、负债及权益结构分析

1.负债及权益构成基本情况

金龙汽车2018年负债总额为2,086,058.01万元，资本金为60,673.85万元，所有者权益为496,364.22万元，资产负债率为80.78%。在负债总额中，流动负债为1,746,860.03万元，占负债和权益总额的67.64%；短期借款为294,567.92万元，非流动负债为339,197.98万元，金融性负债占资金来源总额的24.54%。

负债及权益构成表

项目名称

2018年2017年

数值百分比(%) 数值百分比(%)

负债及权益总额2,582,422.23 100.00 2,509,989.22 100.00 所有者权益496,364.22 19.22 529,916.77 21.11 流动负债1,746,860.03 67.64 1,675,320.78 66.75 非流动负债339,197.98 13.13 304,751.67 12.14

2.流动负债构成情况

企业短期融资性负债所占比例较大，约占流动负债的53.02%，表明企业的偿债压力较大。企业经营活动派生的负债资金数额较多，约占流动负债的35.38%。