P2P的发展历程

P2P的发展历程

P2P是一个长期存在的民间借贷方式，但是始终不是资金借贷的主流渠道，到了互联网时代的到来，P2P也通过网络的渠道发张壮大，2005年3月，Zopa网站开始在英国运营，标志着基于互联网的P2P借贷模式的诞生，该网站的运营方式是借款人通过该网站发布自己的借款需求，平台通过借款人的资料对其进行信用评级，出借人通过看到公开展示的借款信息后，可以根据借款人的信用等级、借款金额和借款时限以贷款利率竞标，利率低者胜出，借款平台只提供信息展示、交易撮合和信用评估服务，不参与双发的交易，借贷双方信息对等，资金直接在两者之间流通，平台的收费公开、透明，这就是最早的互联网P2P借贷方式，由于该方式完全属于信用借贷，没有抵押，而是完全靠信用评级公司对个人的信用评级，无形中就提高了坏账的几率。

这种借贷方式的诞生，由于其资金方便、快捷得到了许多小额贷款的客户的信赖，便得到迅速的发展，也从英国走向世界，比如美国，2006年2月，美国的首家P2P借贷网站Prosper 开始运营，随后lending Club成立，这两家网站成为美国P2P行业的领头羊，由于前期资金的流动性较差，美国证券委员会要求P2P行业注册为证券，形成了具有美国特色的P2P借贷，也由此解决了贷款资产的流动性问题，同时，还要求P2P借贷公司定期详细披露业务信息，让P2P更加透明化，伴随着时代的发展，在金融危机后，银行收紧了贷款的条件，于是有更多的顾客转向了P2P借贷平台，由此，美国的P2P借贷行业成为增长最快的投资行业，也就意味着新兴的金融模式正在逐步迈入主流投资渠道，

中国的P2P业务起步较晚，于2007年8月，我国第一家借贷平台“拍拍贷”在上海成立，同年宜信平台正式上线，但是在这之后的三年中，我国的P2P行业一直处于缓慢发张时期，知道2011年，我国的P2P平台才有30多家，但是随后几年进入了P2P的高峰期，在我国的P2P借贷发展中，主要有四种模式，

1、纯撮合方式：只是单纯的提供信息，不对交易提供任何形式的担保，交易风险

有双方自行承担。

2、资金池保证模式：对于每笔交易，平台都会提取一定的费用放入风险资金池中，

用于赔付因付款人违约而给投资人带来的损失。

3、担保公司担保模式：对于每笔交易都有担保公司担保，当出现违约时，担保公

司负责偿还借款人资金。

4、债权转让模式：这是由宜信独创的一种线下P2P模式，线下寻找借款人，然后

把债券转让给投资者。

同时P2P还存在着许多的弊端，小额信贷技术风险、平台产品的风险、中间账户的监管缺失、非法集资的风险、财务披露风险，此时，就是一个市场洗牌，政府加强监管的过程，最终会是P2P得到更好的发展。