金融理论与实务6——通货膨胀

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金融理论与实务重点整理

第一章货币与货币制度实物货币：是指自然界中存在的某种物品或人们生产的某种商品来充当货币。

银行券：是银行发行的以银行自身为债务人的纸质票证。

马克思货币职能描述：价值尺度、流通手段、支付手段、货币贮藏、世界货币。

西方学者：交易媒介、计价单位、价值的贮藏。

货币制度：是指国家对货币的有关要素、货币流通的组织和管理等进行的一系列规定。

货币制度的构成要素：规定货币材料、规定货币单位、规定流通中货币的种类、规定货币的法定支付能力。

56规定货币单位：当货币作为计价单位为商品和劳务标价时，其自身也需要一个可以比较不同货币数量的单位，这就是货币单位。

56无限法偿：指法律保护取得这种货币的能力，不论每次支付的数额多大，不论属于何种性质的支付，支付的对方均不得拒绝接受。

有限法偿:在一次支付行为中，超过一定的金额，收款人有权拒绝接受，在法定限额内，拒收则不受法律保护。

5710、金币本位制的特点：黄金为法定币才，金币为本位货币，具有无限法偿能力；辅币、银行券与金币同时流通，并可以按面值兑换为金币；黄金可以自由输出入国境。

5911、金块本位制：这是市场上流通的都是银行券，银行券规定有法定含金量，但银行券智能达到一定数量后才能兑换成金块（了解）59。

12、金汇兑本位制又称虚金本位制，市场中流通的都是银行券，银行券规定有法定含金量，银行券不能再国内兑换黄金（了解）59。

13、不兑现信用货币制度特点：一是流通中的货币都是信用货币、二是信用货币都是通过金融机构的业务活动投入到流通中去的、三是国家通过中央银行的货币政策操作对信用货币的数量和结构进行调整。

6014我国的人民币制度主要内容：一人民币是我国的法定货币、二人民币不规定含金量，是不兑现的信用货币、三2005年7月21日，我国开始实行市场供求为基础，参考一篮子货币进行调节有管理的浮动汇率制。

6117、区域货币一体化：一定区域内的国家和地区通过协调形成一个货币区，由联合组建一家主要银行来发行和管理区域内的统一货币。

金融理论与实务—课后题答案

第一章货币1．为什么说货币是商品经济发展的产物？答：货币是一个历史范畴，货币的产生是与商品交换联系在一起的。

商品交换的发展经历了两个阶段：物物直接交换和通过媒介的商品交换。

货币就是交换的媒介，它解决了物物交换中的矛盾。

马克思根据劳动价值说，通过对价值形式发展的分析，论述了货币作为一般等价物产生的历史过程。

价值形式的发展经历了四个阶段：简单的、偶然的价值形式；扩大的价值形式；一般价值形式；货币价值形式。

当一般等价物的职能长期固定在金银身上以后，金银就从商品群里分离出来，用来表现一切商品的价值，这种用货币来表示商品价值的形态，马克思称之为货币价值形态，货币也由此产生了。

货币形态经历了以下阶段：实物货币、金属货币、纸币和信用货币。

现代经济中的货币都是信用货币。

2．说明货币诸职能的主要特征。

答：货币作为一般等价物，具体体现在其诸职能中。

一般认为，货币具备以下四个职能：（1）价值尺度。

即货币在衡量并表示商品价值大小时，执行价值尺度职能。

货币在执行该职能时，可以是观念形态。

（2）流通手段。

即当货币在商品交换中起媒介作用时，执行流通手段职能。

货币的该职能也可表述为商品交易的媒介，货币执行该职能时，必须是现实的货币。

（3）储藏手段（货币贮藏）。

即当货币作为社会财富的一般代表退出流通领域而处于静止状态时所执行的职能。

（4）支付手段。

即货币作为价值的独立存在进行单方面转移时执行的职能。

货币的该职能最初是由商品赊销时所引起；后来该职能作用领域扩展到商品流通领域之外。

3．阐明货币的对内价值与对外价值的联系与区别答：货币具有对内价值和对外价值。

货币对内价值通常是指货币购买力，即货币在一定价格水平下购买商品、劳务的能力；货币对外价值通常是指汇率，即两国货币折算的比率。

货币的对内价值与对外价值之间既有内在联系又有区别。

在不兑现信用货币流通下，只能通过比较两国货币购买力，或者说两国物价水平来间接测定汇价。

所以，一国汇价与国内物价有着内在联系。

(0466)《金融理论与实务》网上作业题及答案

（0466）《金融理论与实务》网上作业题及答案1：第一批2：第二批3：第三批4：第四批5：第五批6：第六批1：[论述题]通货膨胀产生原因及治理参考答案：应从以下几个要点进行论述：1、通货膨胀的含义；2、通货膨胀产生的主要原因；3、通货膨胀治理的政策措施。

2：[论述题]论述财政政策与金融政策的配合及其模式参考答案：应从以下几个要点进行论述：1、通货膨胀的含义；2、通货膨胀产生的主要原因；3、通货膨胀治理的政策措施。

1：[论述题]2、已知1999年某一国家的法定存款准备金率为14%；超额准备金率为1%；现金漏损率是30%；活期存款中可以转化为定期存款的比例是20%，且为这些定期存款而持有的准备金比率为1%；中央银行的基础货币量是2万亿单位货币。

试估算该期的货币供应总量。

参考答案：1、目前，人们对管理职能的认识已经基本统一，认为管理具有四个基本职能，即计划、组织、领导、控制。

2、在实际工作中，是否能够有效地执行管理职能，取得预期管理效果，在很大程度上取决于管理者是否真正掌握了管理的基本技能。

这些技能主要包括：概念技能、人际技能、技术技能。

3、管理学家亨利・明茨伯格提出，管理者扮演着 10种不同的但却是高度相关的角色，这些角色可以归纳为三种类型，即人际角色、信息角色和决策角色。

4、罗伯特・欧文是英国工业家、改革家和空想社会主义的代表人物，在历史上第一个公开出版了有关管理的著作。

他开辟了人际关系和行为管理理论的先河，被称为“现代人事管理之父”。

5、泰罗因在创建管理理论上的突出贡献而被人们誉为“科学管理之父”。

6、韦伯从社会学的角度对组织基础进行了分析，他认为，等级、权威和行政制是一切社会组织的基础，而权威有三种类型：个人崇拜式权威、传统式权威和理性――合法的权威。

7、行为科学理论始于20世纪20年代，早期被称为人际关系学说，后来发展为行为科学，即组织行为理论。

8、由于企业面对的对象是多方面的，因此企业的社会契约也是多元化的，其基本内容主要包括内部社会契约与外部社会契约。

自考金融理论与实务复习重点

⾃考⾦融理论与实务复习重点第⼀章货币与货币制度1.马克思的货币起源学说:货币是伴随着商品价值形式的不断发展变化⽽最终产⽣的。

商品价值形式经历了四个不同的发展变化阶段：1.简单的或偶然的价值形式阶段2.总和的或扩⼤的价值形式阶3.⼀般价值形式（⼀般等价形式）阶段4.货币形式阶段2.货币的职能：⼀、价值尺度（计价单位）⼆、流通⼿段（交易媒介）三、⽀付⼿段四、贮藏⼿段五、世界货币3.货币制度的构成要素1）规定货币材料2）规定货币单位3）规定流通中货币的种类4）规定货币的法定⽀付能⼒5）规定货币的铸造或发⾏4.⾦本位制包括⾦币本位制、⾦块本位制和⾦汇兑本位制三种形态:⾦币本位制是典型的⾦本位制，其基本特点是：黄⾦为法定币材，⾦币为本位货币，具有⽆限法偿能⼒，⾦币可以⾃由铸造和⾃由溶化；辅币、银⾏券与⾦币同时流通，并可按⾯值⾃由兑换为⾦币；黄⾦可以⾃由输出⼊国境。

?⾦块本位制⼜称⽣⾦本位制，在这种货币制度下，已经不再铸造⾦币，市场中流通的都是银⾏券，银⾏券规定有法定含⾦量，但银⾏券只能达到⼀定数量后才能兑换成⾦块。

⾦汇兑本位制⼜称虚⾦本位制。

这种货币制度与⾦块本位制相同之处在于，也不铸造⾦币，市场中流通的都是银⾏券，银⾏券规定有法定含⾦量；不同之处在于，银⾏券不能在国内兑换黄⾦，想要兑换黄⾦，只能先兑换成本国在该国存有黄⾦并与该国货币保持固定汇率国家的外汇，然后再⽤外汇在该国兑换黄⾦。

5.不兑现的信⽤货币制度的基本特点是：⼀是流通中的货币都是信⽤货币，只要由现⾦和银⾏存款组成。

⼆是信⽤货币都是通过⾦融机构的业务活动投⼊到流通中去的。

三是国家通过中央银⾏的货币政策操作对信⽤货币的数量和结构进⾏管理调控。

6.我国⼈民币制度的三项主要内容:⼀是⼈民币是我国法定货币，以⼈民币⽀付中华⼈民共和国境内的⼀切公共的和私⼈的债务，任何单位和个⼈不得拒收。

⼈民币主币的单位是元，辅币的单位有“⾓”和“分”两种，分、⾓、元均为⼗进制。

2017.04金融理论与实务过程答案

复习资料《金融理论与实务》(课程代码00150) 第一大题：单项选择题(总分：60分)1、观念形态的货币只能发挥〔〕••••标准答案：A2、提出“价值尺度与流通手段的统一是货币”的经济学家是〔〕••••标准答案：A3、货币资本化的高级形式是〔〕••••标准答案：C4、目前我国的同业拆借市场利率属于〔〕••••标准答案：C5、美国的中央银行制度属于〔〕•••标准答案：A6、商业银行的经营目标是〔〕••••标准答案：A7、保险的基本职能是〔〕••••标准答案：C8、按信托行为的不同可将信托分为〔〕••••标准答案：D9、以下属于商业银行表外业务的有〔〕••••标准答案：B10、以下属于不可保财产的是〔〕•••标准答案：C11、马克思的货币起源说立足于〔〕••••标准答案：A12、马克思认为正常情况下的利率水平应〔〕••••标准答案：C13、公定利率的决定主体是〔〕••••标准答案：D14、强调商业银行贷款应以真实商业票据作抵押的经营管理理论是〔〕••••标准答案：A15、最早经营信托业务的机构是〔〕•••标准答案：A16、最早全面发挥中央银行职能的是〔〕••••标准答案：D17、我国目前实行的中央银行制度是〔〕••••标准答案：A18、以下属于特殊约定承保财产的是〔〕••••标准答案：A19、我国三家政策性银行成立的时间是〔〕••••标准答案：B20、保险的基本职能是〔〕•••标准答案：C21、以下各项货币形式最原始的一种是••••标准答案：A22、最早实行金本位制的国家是••••标准答案：B23、1944年建立的国际货币制度是••••标准答案：C24、从宏观来看，在信用关系中货币资金的供给者是•••标准答案：C25、工商企业间以赊销或预付货款等形式提供的信用称为••••标准答案：A26、货币退出流通领域执行的职能是••••标准答案：D27、一种货币与其他多种货币双边汇率的加权平均汇率称为••••标准答案：B28、布雷顿森林体系实质上是一种•••标准答案：C29、发行我国符合国际标准的第一张信用卡的银行是••••标准答案：A30、包含了通货膨胀因素的利率通常称为••••标准答案：C第二大题：多项选择题(总分：40分)1、货币最基本的职能是 ( )•••••标准答案：A, B2、现代信用货币制度下国际货币的特点有〔〕••••标准答案：B, C, E3、消费信用的方式有 ( )•••••标准答案：A, C, D, E4、民间信用的特点是〔〕•• B.标准•••标准答案：A, C, E5、政策性银行的资金主要来源于〔〕•••••标准答案：A, B6、非银行金融机构包括〔〕•••••标准答案：A, B, C, D7、流通中的货币主要包括〔〕•••••标准答案：B, C8、目前我国居民储蓄存款利率属于〔〕•••••标准答案：A, C9、以下对信用的表述正确的有〔〕•••• D.信用可以集聚闲置资金，积少成多•归还和付息为条件的价值单方面让渡标准答案：A, B, D, E10、决定我国利率总水平主要因素有( )•••••标准答案：A, B, C, D复习资料《金融理论与实务》(课程代码00150) 第一大题：单项选择题(总分：60分)1、以下关于人民币的表述错误的选项是〔〕• A.1948 年 12 月 1 日开始发行•••标准答案：C2、现代经济制度下商业信用的标准形式应该是〔〕••••标准答案：D3、需要承兑的商业票据是〔〕••••标准答案：C4、中央银行保管外汇、黄金储备表达的职能是〔〕••••标准答案：D5、保值储蓄使居民储蓄存款的实际利率〔〕••••标准答案：B6、能够创造存款货币的是〔〕••••标准答案：B7、商业银行的核心资本包括〔〕••••标准答案：B8、代位追偿的目的是防止被保险人获得〔〕••••标准答案：A9、《巴塞尔协议》规定协议签署国银行的最低资本限额为〔〕• A.银行风险资产的 10%• B.银行风险资产的 8%• C.银行风险资产的 6%• D.银行风险资产的 4%标准答案：B10、目前我国使用的保险补偿方式不包括〔〕••••标准答案：D11、金本位制度下，决定两国汇率水平的基础是〔〕••••标准答案：C12、能够创造基础货币的机构是〔〕••••标准答案：A13、信用活动中货币执行的主要职能是〔〕••••标准答案：B14、商业银行按一定的利率购进未到期票据的行为是〔〕•••标准答案：C15、以下不属于信托职能的是〔〕••••标准答案：D16、商业银行速动资产的特点是〔〕••••标准答案：B17、欧元正式启动的时间是〔〕••••标准答案：B18、以经营工商业存、放款为主要业务的金融机构是〔〕••••标准答案：B19、货币在交换中起的媒介作用时发挥的职能是〔〕•••标准答案：B20、需要承兑的票据是〔〕••••标准答案：C21、在外汇市场上，买入汇率与卖出汇率的算术平均数称为••••标准答案：A22、一国的汇率水平基本上由市场决定、没有一个基准汇率的汇率制度称为••••标准答案：B23、认为两国货币兑换比率主要由两种货币购买力之比决定的理论是••••标准答案：B24、以下各项影响汇率变动的因素属长期的是••••标准答案：A25、以下各项影响汇率变动的因素属短期的是••••标准答案：D26、以下各项属货币市场工具的是••••标准答案：A27、以下各项属资本市场工具的是••••标准答案：A28、在金融衍生工具交易市场交易的金融工具是••••标准答案：C29、人民币开始实行以市场供求为基础的、单一的、有管理的浮动汇率制的年份是••••标准答案：A30、同业拆借市场的拆借期限最普遍的••••标准答案：A第二大题：多项选择题(总分：40分)1、中国人民银行在确定利率总水平时主要考虑的因素有 ( )•••••标准答案：A, B, C, D2、中国建设银行某储蓄所挂牌的一年期储蓄存款利率属于〔〕•••••标准答案：A, D, E3、中央银行作为金融管理机构其活动特征是〔〕••••干预商业银行业务•标准答案：A, B, C, E4、我国的政策性金融机构有〔〕•••••标准答案：A, B, E5、民间信用的特点是〔〕•• B.标准•••标准答案：A, C, E6、新加坡行使中央银行职能的机构包括〔〕••••标准答案：A, C7、以下关于货币价值尺度职能的表述正确的有〔〕•••••标准答案：A, B, C, E8、信用的基本形式有 ( )•••••标准答案：A, B, C, D, E9、中央银行是银行的银行，这一职能具体表达为 ( )•••••标准答案：A, B, D10、资产证券化的背景是( )••••标准答案：B, D复习资料《金融理论与实务》(课程代码00150) 第一大题：单项选择题(总分：60分)1、凯恩斯认为市场动机和预防动机决定的货币需求取决于〔〕••••标准答案：C2、国际收支平衡表上的数据是〔〕••••标准答案：A3、我国编制的社会商品零售物价指数属于〔〕••••标准答案：C4、股票最普通的一种形式是〔〕•••标准答案：D5、我国国际收支统计制度的建立始于〔〕••••标准答案：A6、社会再生产过程中社会总需求过度增加，超过既定价格水平水平和劳务方面的供给，而引起的通货膨胀是〔〕••••标准答案：A7、1996～1999年，中国人民银行连续7次降息属于〔〕••••标准答案：A8、基础货币表现为 ( )••••标准答案：A9、作为货币供给总闸门的金融机构是 ( )•••标准答案：B10、收入型投资基金追求的是 ( )••••到达某种均衡标准答案：C11、适用于发达证券市场的股票发行管理方式是〔〕••••标准答案：C12、1996 年底我国外汇管理体制的重大突破是〔〕••••标准答案：D13、各国划分货币层次的主要依据是〔〕••••标准答案：C14、效果比较猛烈、不宜经常使用的货币政策工具是〔〕•••标准答案：B15、附息债券的发行价格常采用〔〕••••标准答案：B16、假设存户大量从银行提起，则商业银行的存款派生能力〔〕••••标准答案：B17、由于工资增长过快或生产资料价格上涨过高造成的通货膨胀属于〔〕••••标准答案：D18、在经济过热时通常采取的财政政策与货币政策的搭配方式是〔〕••••标准答案：B19、《中国人民银行法》规定的货币政策目标是〔〕•••标准答案：A20、基础货币属于中央银行的〔〕••••标准答案：A21、目前，对社会公布的Shibor品种共有••••标准答案：D22、商业汇票到期前，汇票付款人承诺到期支付票款并在汇票上签名盖章的票据行为称作••••标准答案：A23、我国开始发行中央银行票据是在•••标准答案：B24、债券发行时高于票面价格发行，称为••••标准答案：C25、衡量债券收益率最重要的指标是••••标准答案：A26、到达标准•普尔信用等级标准“清偿能力较强，风险小”的债券的等级是••••标准答案：B27、以下各个股票交易市场属场外交易市场的是••••标准答案：A28、以下各项股票投资分析属基本面分析的是••••标准答案：A29、以下各项股票投资分析属技术分析的是••••标准答案：D30、EFT指的是••••标准答案：C第二大题：多项选择题(总分：40分) 1、优先股筹资的优点有 ( )•••••标准答案：A, B, C, D2、对出口信贷正确的理解有 ( )•••••标准答案：B, C, D3、通货紧缩的主要衡量标志有 ( )••供给增长率的负增长•••标准答案：A, B, D4、传统的货币政策工具包括 ( )•••••标准答案：A, B, C5、以下关于货币供给量表述正确的选项是 ( )•••••标准答案：B, C6、属于扩张性货币政策操作的是 ( )••••标准答案：C, D7、确定股票发行价格时需要考虑的因素有〔〕•••••标准答案：A, B, C, D, E8、关于证券流通市场的表述正确的有〔〕•••••标准答案：A, D, E9、关于期权合约风险和损益状况的正确表述有〔〕••• C.对买进期权的购买者而言，其收益可以无限高• D.对卖出期权的出售者来说，其损失是有限的• E.对买进期权的出售者来说，其损失是有限的标准答案：A, B, C, D10、国际收支平衡表中的经常账户包括〔〕••••标准答案：A, C, E复习资料《金融理论与实务》(课程代码00150)第一大题：单项选择题(总分：60分)1、《中华人民共和国证券法》颁布的年份是〔〕••••标准答案：C2、〔〕属于清算国际债权关系而引起的国际间的货币收付••••标准答案：D3、通货膨胀与物价水平相关联，这是指〔〕••••标准答案：C4、货币政策指中央银行为实现既定的经济目标，运用各种工具调节〔〕的一种金融政策和措施•供给和利率•供给•供给•供给和利率标准答案：A5、流通中的货币一部分以现金形式存在，大部分的存在形式是〔〕••••标准答案：C6、在经常账户中，赔偿和无偿捐赠属于〔〕••••标准答案：D7、我国大部分经济学家认为通货膨胀从长期来看对经济的影响为〔〕••••标准答案：C8、我国人民币汇率采用的是 ( )••••标准答案：A9、由工资提高引起的通货膨胀属于 ( )••••标准答案：B10、我国《证券法》允许承销股票和公司债券的金融机构是 ( )••••标准答案：D11、货币市场上进行的金融交易是〔〕••••标准答案：C12、债券投资管理的核心是〔〕•••• D.归还方式的搭配标准答案：B13、组合投资中各种资产的相关度越低，则风险程度〔〕••••标准答案：B14、可以反映全部生产资料、消费品和劳务价格变动的物价指数是〔〕••••标准答案：D15、以下不属于货币市场交易工具的是〔〕••••标准答案：A16、目前世界各国普遍实行的汇率制度是〔〕••••标准答案：D17、以下不属于我国 M1 层次的货币是〔〕••••标准答案：C18、西方国家中央银行最经常使用、最为灵活、最为有效的货币政策工具是〔〕••••标准答案：C19、提高法定存款准备金率说明中央银行货币政策的意图是〔〕••••标准答案：B20、通货膨胀是一种〔〕••••标准答案：A21、LOF指的是••••标准答案：B22、1972年5月，芝加哥商品交易所推出的第一笔金融期货合约是••••标准答案：A23、中国的期货交易所于2006年成立于•••标准答案：B24、以下我国银行属于政策性银行的是••••标准答案：A25、以下各项不属于世界银行集团的国际金融机构是••••标准答案：A26、以下各项业务属于商业银行资产业务的是••••标准答案：A27、以下属于各项业务属于商业银行负债业务的是•••标准答案：A28、以下各项业务不属于商业银行表外业务的是••••标准答案：A29、商业银行资产负债表中的总资产减去总负债后的所有者权益称为••••标准答案：A30、一般来说，经营证券承销业务的金融机构是••••标准答案：C第二大题：多项选择题(总分：40分)1、《中华人民共和国外汇管理条例》中规定的外汇包括 ( )••••标准答案：A, B, C, D, E2、引致需求拉上型通货膨胀的基本因素是 ( )•••••标准答案：B, C3、国际收支经常账户中的服务项目包括 ( )•••••标准答案：A, C, D, E4、普通股筹资的优点有 ( )• A.财务负担小，无还本压力••••标准答案：A, B, C, D5、投资者可以利用期货合约进行〔〕•••••标准答案：A, B, C, D6、基础货币包括〔〕•••••标准答案：B, C, D7、衍生金融工具包括〔〕•••••标准答案：C, D, E8、通货膨胀成因理论主要有〔〕•••••标准答案：A, B, C9、货币政策的内容一般包括〔〕•••••标准答案：A, B, C10、20世纪70年代西方发达国家的货币政策中介目标转向不采用〔〕••供给量•••标准答案：A, C, D, E。

金融理论与实务试题及答案

综合测试四一、单项选择题本大题共20小题,每小题1分,共20分在每小题列出的四个备选项中,只有一个是符合题目要求的,请将其选出并其代码填在题后的括号内,错选、多选或未选均无分;1.金融互换合约产生的理论基础是A．比较优势理论B．对价理论C．资产组合理论D．合理预期理论2.下列关于期货合约表述错误的是A.都是在交易所内进行交易B.具有很强的流动性C.可用来套期保值,但不能用来投机D.采取盯市原则,每天进行结算3.通货膨胀的主要判断标准是A.贷款利率水平B.存款利率水平C.物价水平D.就业状况4.经常转移记入国际收支平衡表中的A．经常账户B．资本账户C．金融账户D．储备资产5.商品和服务出口减去商品和服务进口等于A.国际收支总差额B.金融账户差额C.贸易账户差额D.经常账户差额6.菲利普斯曲线反映的是A.失业率与物价上涨率之间的反向变动关系B.失业率与经济增长之间的反向变动关系C.物价稳定与国际收支平衡之间的反向变动关系D.经济增长与国际收支平衡之间的反向变动关系7.我国货币政策的操作指标是A．利率B．汇率C．基础货币D．货币供给量8.下列属于商业银行资产业务的是A．票据承兑 B．支付结算C．吸收资本 D．证券投资9．借款人无法足额偿还贷款本息,即使执行抵押或担保,也肯定要造成一部分损失的贷款是A．关注贷款 B．次级贷款C．可疑贷款 D．损失贷款10．狭义的表外业务特指A．代理业务 B．有风险的表外业务C．无风险的表外业务 D．承销政府债券11.中央银行具有创造多倍货币功能的货币被称为A．广义货币 B．狭义货币C．准货币 D．基础货币12.基础货币表现为中央银行的A.资产B.负债C.权益D.收益13.提出永恒收入是决定货币需求量因素的经济学家是A.费雪B.凯恩斯C.弗里德曼D.庇古14提出剑桥方程式的经济学者是A.马歇尔与庇古B.凯恩斯C.欧文·费雪D.弗里德曼15．专门向经济不发达成员国的私有企业提供贷款和投资的国际性金融机构是A．国际货币基金组织B．国际金融公司C．国际清算银行D．巴塞尔银行监管委员会16.中国人民银行的特殊地位体现在A.依法独立执行货币政策B.向个人提供低息贷款C.审批银行业金融机构及分支机构的设立、变更、终止D.审查银行业金融机构高级管理人员任职资格17.我国建立真正的中央银行与商业银行相分离的二级银行体制的年份是A.1979年B.1984年C.1994年D.2004年18.集中保管商业银行的存款准备金属于中央银行的A.发行银行的职能B.政府银行的职能C.银行的银行的职能D.最后贷款人的职能19.由大型企业集团成员单位出资组建,主要为成员单位提供财务管理服务的非银行金融机构是A.金融资产管理公司B.信托投资公司C.金融租赁公司D.财务公司20.剔除了通货膨胀的利率是A.名义利率B.实际利率C.固定利率D.浮动利率二、多项选择题本大题共5小题,每小题2分,共10分在每小题列出的五个备选项中,至少有两个是符合题目要求的,请将其选出并将并其代码填在题后的括号内,错选、多选或未选均无分; 21.货币政策的内容主要包括A．政策目标 B．政策工具C．操作指标 D．中介指标E．政策传导机制22.货币政策的最终目标是A．物价稳定 B．经济增长C．充分就业 D．国际收支平衡E．不动产信用控23.不良贷款包括A．正常贷款B．关注贷款C．次级贷款D．可疑贷款E．损失贷款24.金融行业面临的风险主要有A．信用风险B．利率风险C．汇率风险D．操作风险E．国家风险25.下列关于回购协议表述正确的是A．以一定数量证券为质押品进行的短期融资B．回购价格高于出售价格C．期限通常在一年以上D．回购利率低于同业拆借利率E．属于货币市场金融工具三、名词解释题本大题共5小题,每小题3分,共15分26.商业本票27.浮动利率28.贴现29.资本市场30.流动性陷阱四、计算题本大题共2小题,每小题6分,共12分31.假设2013年,某家商业银行吸收到1000万元的原始存款,经过一段时间的派生后,银行体系最终形成存款总额是6000万元;假设法定存款准备率与超额存款准备率之和为15％,请计算提现率;32.假设原始存款500万元,法定存款准备金率为6%,超额存款准备金率为6%,提现率为8%,试计算整个银行体系创造的派生存款总额;五、简答题本大题共5小题,每小题6分,共30分33.货币制度的构成要素有哪些34.简述消费信用的有利和不利影响;35.简述金融期权合约的主要内容;36.我国为什么要进行股权分置改革37.简述货币市场的功能;六、论述题本题13分38.试比较金融期货合约与金融远期合约的区别;综合测试五一、单项选择题本大题共20小题,每小题1分,共20分在每小题列出的四个备选项中,只有一个是符合题目要求的,请将其选出并其代码填在题后的括号内,错选、多选或未选均无分;1.上海证券交易所实行的交易制度是A．做市商交易制度B．报价驱动制度C．竞价交易制度D．协议交易制度2.我国财务公司的特点是A.以吸收储蓄存款为主要资金来源B.为消费者提供金融服务C.以消费信贷为主营业务D.由大型企业集团成员单位出资组建3.作为我国管理性金融机构的“一行三会”是指A.中国人民银行、中央金融工委、地方金融工委、金融行业协会B.中国人民银行、银行业协会、证券业协会、保险业协会C.中国人民银行、银监会、证监会、保监会D.中国银行、银监会、证监会、保监会4．我国金融机构体系中居于主体地位的金融机构是A．商业银行 B．政策性银行C．证券公司 D．保险公司5．由政府出资设立的专门收购和集中处置银行业不良资产的金融机构是A．投资银行 B．政策性银行C．金融资产管理公司 D．财务公司6．改革开放前我国“大一统”的金融机构体系格局基仿照A．美国 B．德国C．前苏联 D.英国7．中央银行代理国债发行体现的职能是A．发行的银行 B．银行的银行C．监管的银行 D．国家的银行8．垄断人民币发行权的银行是A．中国工商银行 B．中国银行C．中国建设银行 D．中国人民银行9．债券的票面年收益与当期市场价格的比率为A．现时收益率 B．名义收益率C．持有期收益率 D．到期收益率10．能够签发支票办理转账结算的活期存款属于A．纸币 B．存款货币C．电子货币 D．金属货币11.下列不属于货币市场的是A.同业拆借市场B.商业票据市场C.回购市场D.股票市场12.回购市场属于A.货币市场B.资本市场C.期货市场D.期权市场13.中央银行参与货币市场活动的主要目的是A.盈利B.货币政策操作C.筹资D.套期保值14.一般来说,当物价水平上升时,名义利率将A.上升B.下降C.不变D.不确定15.企业之间相互提供的与商品交易相联系的信用形式是A．商业信用 B．消费信用C．银行信用 D．民间信用16．金本位制最典型的形态是A．金银复本位制 B．金汇兑本位制C．金币本位制 D．金块本位制17．银行券属于A．实物货币 B．商品货币C．金属货币 D．信用货币18．货币的两个最基本的职能是A．价值尺度与流通手段B．价值尺度与支付手段C．流通手段与支付手段D．价值尺度与价值贮藏19．提出“货币是固定地充当一般等价物的特殊商品”的经济学家是A．凯恩斯 B．马克思C．费雪 D．马歇尔20．国家信用的主要形式是A．发行政府债券 B．向商业银行短期借款C．向商业银行长期借款 D．自愿捐助二、多项选择题本大题共5小题,每小题2分,共10分在每小题列出的五个备选项中,至少有两个是符合题目要求的,请将其选出并将并其代码填在题后的括号内,错选、多选或未选均无分;1.货币政策的内容主要包括A．政策目标 B．政策工具C．操作指标 D．中介指标E．政策传导机制2.影响商业银行存款派生能力的因素主要有A.流动性比率B.法定存款准备金率C.现金漏损率D.货币化比率E.超额存款准备金率3.影响我国货币需求的因素有A.物价水平B.收入C.利率D.信用的发展状况E.社会保障体制的健全与完善4.马克思认为流通中货币需求量的决定因素主要有A．待销售的商品数量B．单位商品价格C．其他金融资产的收益率D．持有货币的流动性效用E．单位货币流通速度5.目前我国货币政策的中介指标和操作目标是A．利率B．汇率C．基础货币D．货币供给量E．股票价格指数三、名词解释题本大题共5小题,每小题3分,共15分26..商业汇票27.再贴现28.公开市场业务30.货币市场30.看跌期权四、计算题本大题共2小题,每小题6分,共12分31.假设存款准备金率为10%,货币乘数为4,计算提现率;如果提现率下降到原来的一半,计算新的货币乘数;32.某商业银行收到一笔100万元的活期存款,假设法定准备金率是8%,出于避险的考虑,该行额外增加了在中央银行的存款7万元,后来某存款人在该行取出了5万元现金,请计算最大派生存款额;五、简答题本大题共5小题,每小题6分,共30分33.牙买加体系的核心内容是什么34.简述保险的基本原则;35.金融期权合约与金融期货合约的区别.36.商业票据的基本特征;37.简述短期资金市场的主要功能;六、论述题本题13分38.分析通货膨胀的治理对策;综合测试四答案一、单项选择题本大题共20小题,每小题1分,共20分1.A2.C3.C4.A ５.C 6.A 7.D 8,D 9.C 10.C 11.D12.B 13.C 14.A 15.B 16.A 17.B 18.C 19.D 20.B二、多项选择题本大题共5小题,每小题2分,共10分21.ABCDE 22.ABCD 23.CDE 24.ABCDE 25.ABDE三、名词解释题本大题共5小题,每小题3分,共15分26.商业本票：是一种承诺式票据通常是由债务人签发给债权人,承诺在一定时期内无条件支付款项给收款人或持票人的债务证书;27.浮动利率：浮动利率是指在借贷期内会根据市场上货币资金供求状况而定期进行调整的利率;28.贴现：贴现是指汇票持有人在持有银行承兑汇票期间有融资的需要,它可以将还没有到期的银行承兑汇票转让给银行,银行按票面金额扣除贴现利息后将余额支付给汇票持有人;29.资本市场:是指期限在1年以上的金融工具为媒介,进行中长期资金融通的市场,也被称为中长期资金市场;30.流动性陷阱:流动性陷阱是指当一定时期利率水平降低到不能再低时,人们就会产生利率将会上升而债券价格将会下跌的预期,货币需求弹性将变得无限大,即无论增加多少货币供给,都会被人们以货币形式存储起来;四、计算题本大题共2小题,每小题6分,共12分31.假设提现率=X1000/15%+X=6000x=2%32. 500/6%+6%+8%=2500万元2500-500=2000万元五、简答题本大题共5小题,每小题6分,共30分33.货币制度的构成要素有哪些答：1规定货币材料；2规定货币单位；3规定流通中货币的种类；4规定货币的法定支付能力；5规定货币的铸造或发行;34.简述消费信用的有利和不利影响;答：1有利于消费品的生产与销售,促进一国经济增长；（2）提升了消费者的生活质量及其效用总水平；（3）有利于新技术、新产品的推销以及产品的更新换代;（4）但也有不利影响：消费信用的过度发展会掩盖消费品的供求矛盾；过度负债；会使消费者负担过重, 影响经济生活的安全;35.简述金融期权合约的主要内容;答：金融期权合约的主要内容包括：（1）期权合约的买方与卖方；（2）期权费；（3）合约中标的的资产数量；（4）执行价格；5到期日;36.我国为什么要进行股权分置改革答：随着经济体制改革的深化和证券市场发展环境的变化股权分置的固有矛盾逐渐突出;成为制约证券市场发展的重要制度障碍;（1）扭曲证券市场定价机制,影响价格发现和资源配置功能有效发挥；（2）股价涨跌形不成对非流通股股东的市场约束；（3）国有资产不能在顺畅流转中实现保值增值的动态评价和市场化考核；4股票定价环境存在不确定预期,制约资本市场国际化进程和产品创新;37.简述货币市场的功能;答：1它是政府企业调剂资金余缺、满足短期融资需要的市场；（2）它是商业银行等金融机构进行流动性管理的市场；（3）它是一国中央银行进行宏观调控的场所；4它是市场基准利率生成的场所;六、论述题本题13分38.试比较金融期货合约与金融远期合约的区别;答：金融期货合约与金融远期合约的区别：（1）金融远期合约标准化程度低,金融期货合约是标准化合约;（2）金融远期合约流动性较弱,金融期货合约流动性强；（3）金融远期合约没有固定交易场所,金融期货合约在交易所内交易；（4）金融远期合约违约风险高,金融期货合约违约风险低；（5）金融远期合约交易价格由交易双方直接谈判确定,金融期货合约交易价格由双方公开竞价确定；（6）金融远期合约到期结算,金融期货合约大部分平仓；7金融远期合约是是以买卖双方的信用作为履约保证,金融期货是由交易所提供担保;综合测试五答案二、单项选择题本大题共20小题,每小题1分,共20分1.C2.D3.B4.A ５.C 6.AC 7.D 8,D 9.A 10.B11.D 12.A 13.B 14.B 15.A 16.C 17.D 18.A 19.B20.A二、多项选择题本大题共5小题,每小题2分,共10分21.ABCDE 22.BCDE 23.ABCDE 24.ABE 25.CD三、名词解释题本大题共5小题,每小题3分,共15分26.商业汇票：是一种承诺式票据通常是由债务人签发给债权人,承诺在一定时期内无条件支付款项给收款人或持票人的债务证书;27.再贴现：是指商业银行等金融机构为了取得资金,将以贴现的未到期票据再以贴现方式向中央银行进行转让的票据行为;28.公开市场业务：是指中央银行在进入市场上卖出或买进有价证劵,吞吐基础货币,用以改变商业银行等金融机构的可用资金;29.货币市场:是指期限在1年以内的金融工具为媒介进行短期资金融通的市场,也被称为短期资金市场;30.看跌期权：也称卖权,是赋予期权的买方在给定时间或在此时间以前的任一时刻,以执行价格卖给期权卖方一定数量的某种金融产权的期权合约;四、计算题本大题共2小题,每小题6分,共12分31.m=Ms/B Ms=C+D B=C+Rm=Ms/B=C+D/C+R 分子分母同时除以D,得C/D+1/C/D+10%=4C/D=20%m =1+10%/10%+10%=5.532. 100/8%+7%+5%=500万元500-100=400万元六、简答题本大题共5小题,每小题6分,共30分33.牙买加体系的核心内容是什么答;1浮动汇率合法化；2黄金非货币化；3国际储备多元化；4国际收支调节形式多样化;34.简述保险的基本原则;答：1保险利益原则；（2）最大诚信原则；（3）损失补偿原则；4近因原则;35.金融期权合约与金融期货合约的区别;答：金融期权合约与金融期货合约的区别：（1）金融期权合约既有标准化的也有非标准化的,金融期货合约都是标准化的;（2）金融期权交易双方的权利和义务是不平等的,金融期货合约双方的权利和义务是平等的；（3）金融期权合约的买方损失有限,盈利无限,金融期货交易双方盈亏风险都是无限的；（4）金融期权中合约买方不用交纳保证金,合约卖方需要交纳保证金,金融期货合约的交易双方都需要交纳保证金；5金融期权是到期结算,金融期货合约每日结算;36.简述商业票据的基本特征;答：1是一种有价票证,以一定的货币金额表现其价值；2具有法定的格式和内容；3是一种无因票证；4可以转让流通;37.简述短期资金市场的主要功能;答：1它是政府企业调剂资金余缺、满足短期融资需要的市场；（3）它是商业银行等金融机构进行流动性管理的市场；（4）它是一国中央银行进行宏观调控的场所；4它是市场基准利率生成的场所;六、论述题本题13分38.分析通货膨胀的治理对策;答：1实施紧缩的货币政策：具体来说就是,中央银行可以通过提高法定存款准备金率、提高利率、在公开市场上卖出证券等政策操作来减少货币供给量,使得通货膨胀得以缓解;2实施适当的财政政策: 特别是针对于需求拉动型通货膨胀来讲,采取紧缩的财政政策,即缩减政府支出,减少政府购买与投资,进而减少社会总需求,使得通货膨胀得以缓解;3实施适当的收入政策:1以指导性为主的限制；2以税收为手段的限制；3强制性限制；4指数化政策: 指数化政策是按通货膨胀指数来调整有关经济变量的名义价格,而使其在通货膨胀条件下保持实际值不变;1利率指数化: 利率指数化即根据通货膨胀率来调整名义利率,以保持实际利率不变,使利率可以最优配置资本资源;利率指数化应用较为广泛; 2工资指数化: 工资指数化3税收指数化。

金融理论与实务名词解释

保险：是指投保人根据合同的约定，向保险人支付保险费，保险人对于合同约定的可能发生的事故因其发生的所造成的财产损失承担赔偿保险责任，或者当被保险人死亡、伤残、疾病或者达到合同约定的年龄、期限是承担给付保险金责任的商业保险行为。

保险利益指投保人对投保标的具有法律上承认的利益它体现了投保人或被保险人与投保标的之间的利害关系。

若保险标的没有遭遇灾害事故投保人或者被保险人就会受益若保险标的因灾害事故受损投保人或者被保险人就会蒙受经济损失。

表外业务指商业银行所从事的、按照通行的会计准则不记入资产负债表内不会形成银行现实的资产或负债但却影响银行当期损益的业务银行信用是银行或其金融机构以货币形态提供的间接信用不足值货币：即作为货币商品的实物，其自身的商品价值低于其作为货币的购买价值。

偿还基金债券：它要求发行公司按发债总额每年从盈利中提取一定比例存入信托基金，定期偿还本金，即从债券持有人手中购回一定量的债券。

承兑：是指商业汇票到期前，汇票付款人或指定银行确认票据记明事项，承诺在汇票到期之日支付汇票金额持有人并在汇票上签名盖章的票据行为。

持有货币的机会成本；是指“其他资产的预期报酬率”。

持有期收益率：是指从买入债券到债券卖出债券之间所获得的收益率，在此期间的收益不仅包括利息收益，还包括债券的买卖差价。

次级金融债务是指在客户普通存款的基础上嵌入某种金融衍生工具主要是各类期权通过与利率、汇率、指数等金融市场参数的波动挂钩或与某实体的信用挂钩从而使存款人在承受一定风险的基础上获得较高收益的业务产品。

次级金融证券：是指商业银行发行的、本金和利息的清偿顺序列于商业银行其他负债之后、先于商业银行股权资本的债券。

存款保险是指由商业银行等金融机构以其依法所吸收之存款为保险标的向存款保险公司投保并缴付保险费的一种政策性保险。

存款货币：通过银行存款账户中的存款划转，货币得以结算，商品交易完成。

在这个过程中，能过签发支票的活动期存款发挥着与银行劵同样的购买功能，我们将其称作“存款货币”。

金融理论与实务重点知识

金融理论与实务重点知识26.消费信用答:消费信用是工商企业、银行和其他金融机构向消费者个人提供的、用于其消费支出的一种信用形式。

赊销、分期付款、消费信贷是消费信用的典型形式。

27.政府债券答:政府债券是指由中央政府和地方政府发行的债券它以政府的信誉作保证因而通常无需抵押品其风险在各种债券中是最低的利率水平也低于金融债券和企业债券28.开放式基金答开放式基金是指基金可以无限地向投资者追加发行基金份额并且随时准备赎回发行在外的基金份额因此基金份额总数是不固定的。

29.再保险保险人将其承担的保险业务以承保形式部分转移给保险人的为再保险30.通货膨胀答一般来说理论界对于通货膨胀问题通常做如下定义通货膨胀是指在纸币流通的条件下由于货币供给过多而引发货币贬值物价全面、持续上涨的货币现象。

四、计算题(本大题共2小题，每小题6分，共12分)3l.设某商业银行吸收到3000万元的原始存款，经过一段时间的派生后，银行体系最终形成存款总额12000万元。

若法定存款准备金率与超额存款准备金率之和为20%，请计算现金漏损率。

答 K=12000/3000=4 C=1/k-r-e=0.25-0.2=0.0532.2010年1月1日，某人在中国建设银行存入一年期定期存款20万元，若一年期定期存款年利率为2.25%，单利计息，请计算此人存满一年可得的利息额。

若2010年通货膨胀率为3.3%，请计算此人此笔存款的实际收益率。

答 200000×2.25%=4500元r=2.25%-3.3%=-1.03五、简答题（本大题共5小题，每小题6分，共30分）33.简述金银复本位制下的“劣币驱逐良币”现象。

答金银复本位制下的“劣币驱逐良币”现象两种市场价格不同而法定价格相同的货币同时流通时市场价格偏高的货币良币就会被市场价格偏低的货币劣币排斥在价值规律的作用下良币退出流通进入贮藏而劣币充斥市场。

金融理论与实务名词解释

26.特里芬难题答案：在布雷顿森林系统下，美元与黄金挂钩，其他国家货币与美元挂钩，这种双挂钩使美元陷入一种两难的境地；为了保证美元与黄金之间的固定比价与可自由兑换，美国应控制美元向境外输出，而美元替代黄金成为国际储备货币的地位又使其他国家需要大量美元，这就要求美元大量输出境外，显然这两者之间是矛盾的，这种矛盾被称为“特里芬难题”27.商业信用答案：工商企业间以赊销或预付货款等形式相互提供的信用。

赊销和预付货款是商业信用的两种基本形式。

28.可转换债券答案：指公司债券附加可转换条款，赋予债券持有人在一定的期限内按预先确定的比例将债券转化为该公司普通股的选择权。

29.回购协议答案：是证劵持有人在卖出一定数量证劵的同时，与证劵买入方签订协议，双方约定在将来某一日期由证劵的出售方按约定的价格再将其出售的证劵如数赎回的一种资金交易行为。

30.并购业务答案：即兼并和收购业务。

兼并是指由两个或两个以上的企业实体形成新经济单位的交易活动；收购是指两家公司进行产权交易，由一家公司获得另一家公司的人部分或全部股权以达到控制该公司的交易活动。

26．信用货币答案：与商品货币相对应，属于不足值货币，即作为货币商品的实物，其自身的商品价值低于其作为货币的购买价值，纸币货币存款货币电子货币都属于信用货币范畴。

27．商业本票答案：商业本票，是一种承诺式票据，通常是有债务人签发给债权人承诺，在一定时期内无条件支付款项给收款人或持票人的债务证书。

28．有效汇率答案：有效汇率是一种加权平均汇率，即一种货币与其他多种货币双边汇率的加权平均数。

29．金融资产管理公司答案：金融资产管理公司是在特定时期，政府为解决银行业不良资产，由政府出资专门收购和集中处置银行业不良资产的机构。

30．责任保险答案：责任保险是以被保险人依法应负的民事赔偿责任或者经过特别合同约定的合同责任作为保险标的的一种保险。

26．货币市场基金答案：集合众多小投资者的资金投资于货币市场工具的基金。

自考金融理论与实务计算

融资额＝到期值－到期值*贴现率*到期期限＝10000－10000*5.5％ *1/2＝9725元。
贷款利率=筹集资金的边际成本+银行的其他经营成本+预计违约风险补偿费用+银行预期的利润8%+2%+2%+1%=13%，利息=本金*贷款利率=100*13%=13万元
10.某银行以年利率3%吸收了一笔100万元的存款。若银行发放和管理贷款的经营成本为1%，可能发生的违约风险损失为1%，银行预期利润水平为1.5%，根据成本加成贷款定价法，该银行把这笔资金贷放出去时的最低贷款利率应该是多少？解：贷款利率=筹集资金的边际成本+银行的其他经营成本+预计违约风险补偿费用+银行预期的利润=3%+1%+1%+1.5%=6.5%
17. 若流通于银行体系之外的现金500亿元，商业银行吸收的活期存款6000 亿元，其中600亿元交存中央银行作为存款准备金，试计算货币乘数。
11.m＝（C+D）/（C+R）=（500+6000）/（500+600）=5.9
16. 根据某中央银行的有关资料显示，流通中现金为100亿元，现金提取率为1％，存款准备金率为4％，请计算： 1.基础货币；2. 银行存款；3. 货币供应量；4. 货币成数。
16．1在一国的银行体系中，商业银行的存款准备金总额为5万亿元，流通于银行体系之外的现金总额为3万亿元，该国的广义货币供应量M2为 40万亿元，试计算该国的广义货币乘数、各类存款总额以及现金提取率。
解：（1）已知C=3，R=5, Ms=40, B＝C+R，m＝Ms/B=40/(3+5)=5 (2) m＝（C+D）/（C+R）=(3+D)/(3+5) D=5*8-3=37万亿元（3）C/D=3/37=8%

自学考试《金融理论与实务》复习资料

第⼀章货币 1 ⼀切商品都具有⼀个共同点，即都是耗费了⼀般⼈类劳动，马克思称之为抽象劳动。

2 经过⽐较，价值数量相等的商品相互交换，即所谓等价交换原则。

3 在简单的价值形式阶段，是两种物品偶然发⽣交换，在扩⼤的价值形式阶段，则是许多物品经常地规则地发⽣交换。

4 ⽤来表现所有产品价值的媒介物品，马克思称之为⼀般等价物。

5 货币是固定地充当⼀般等价物的特殊商品，其特征是：它是衡量和表现⼀切商品价值的材料；它可⽤来购买任何商品，具有与⼀切商品直接交换的能⼒。

6 货币的形态经历着由低级到⾼级的不断演变过程。

最初是⼀种实物货币。

7 对货币的职能马克思是按照价值尺度流通⼿段货币贮藏⽀付⼿段的顺序进⾏阐述的。

8 货币的职能有：价值尺度流通⼿段货币贮藏⽀付⼿段和世界货币。

其中价值尺度和流通⼿段是货币的两个最基本的职能。

9 贮藏⾦银是积累和保存价值的典型形态原始形态。

10　货币⽀付⼿段的职能是最初是由商品赊销时引起的。

⽽是作为价值的独⽴存在进⾏单⽅⾯转移。

11　简答：为什么说⼈民币是⼀种信⽤货币信⽤货币，是在信⽤关系基础上产⽣并可在流通中发挥货币职能的信⽤凭证。

⾸先，从⼈民币产⽣的信⽤关系来看，⼈民银⾏发⾏⼈民币形成⼀种负债，国家相应取得商品和劳务；⼈民币持有⼈是债权⼈，有权随时从社会取得某种价值物。

其次，从⼈民币发⾏的程序看，⼈民币是通过信⽤程序发⾏出去的，或是直接由发放贷款投放的，或是由客户从银⾏提取现钞⽽投放的。

⼈民银⾏发⾏或收回⼈民币，相应要引起银⾏存款和贷款的变化。

所以，增加贷款发放是基于⽣产和流通扩⼤的需要，因⽽由此增加的货币发⾏是适应经济需要的，通常称之为经济发⾏或信⽤发⾏。

12 港币的发⾏和货币政策实施则由⾹港⾦融管理局主管。

13 根据马克思的论述，世界货币执⾏⼀般⽀付⼿段的职能⼀般购买⼿段的职能和⼀般财富的绝对社会化⾝的职能。

其中⼀般⽀付⼿段的职能是主要职能。

14 ⾃由外汇有：美元德国马克⽇元和欧元 15 外汇为⼀般解释：（1）以外币表⽰的可⽤于国际结算的⽀付⼿段，包括银⾏存款凭证⽀票汇票，（2）以外币表⽰的有价证券，如国家债券公司债券和股票息票，（3）⼀国拥有的外汇，实际上就是在国外拥有的⾦融债权并可作为国际结算的⽀付⼿段。

金融理论与实务自考2002-2012简答题参考答案

金融理论与实务简答题参考答案A1 简述民间信用的特点及其在我国的发展方向。

（1）民间信用的特点：利率高、风险大、容易发生违约纠纷；十分灵活，能弥补银行信用的不足。

（2）我国民间信用的发展方向：加强对民间信用的引导和管理，确定民间信用的合法形式和监管机构的责任与权利。

A2 简述可保利益原则确定的根据和意义。

P257（1）可保利益原则是指投保人对投保标的具有法律上承认的利益，是根据危险的破坏性和被保险人转移危险、分散损失的目的确定的，即可保利益产生于保险人与保险标的间的经济联系。

（2）可保利益原则的规定的意义：与赌博从本质上划清了界限、防止道德风险的产生、合理衡量保险补偿的程度。

A3 简述订单驱动与报价驱动两种场内交易系统的特点。

P158（1）报价驱动交易系统中，证券交易的买卖价格均由做市商给出，证券买卖双方不直接成交，而是向做市商买进或者卖出证券；（2）订单驱动交易系统中，买卖双方直接进行交易或者委托通过各自的经纪商送到交易中心，由交易中心进行撮合成交。

A4 简述股票投资决策的基本方法。

（1）基本面分析法，以价值决定价格为理论依据，通过对证券内在价值的判断和与价格的比较来决定证券的买卖；（2）技术分析法，以供求决定价格为理论依据，把供求视为市场价值的唯一决定因素；（3）数量化的组合管理方法，以数理知识和计算机技术为工具，以证券历史价格为基础数据，通过比较资产组合的风险与收益确定最佳的投资方案。

A5 简述采用消费物价指数度量通货膨胀的优缺点。

P303（1）优点：反映与人民生活有直接关系的商品劳务价格变动状况，影响较大；（2）局限：消费品只是社会产品的一部分，不能说明全面的情况，用该指数来测定通货膨胀具有一定的局限性；商品选择和权数计算需要经常调整，而调整往往滞后于实际的变化。

A6 简述货币政策传导的一般过程。

P332（1）从中央银行到商业银行等金融机构和金融市场；（2）从商业银行等金融机构和金融市场到企业、居民等非金融部门；（3）从非金融部门的各类经济行为主体到社会各经济变量。

金融理论与实务网络助学论述题

论述：1.分析消费信用的作用及在我国开展应注意的问题答：消费信用是工商企业、银行和其他金融机构向消费者个人提供的、用于其消费支出的一种信用形式。

消费信用的作用从积极方面来说：第一，消费信用的正常发展有利于促进消费品的生产与销售，有利于扩大一定时期内一国的消费需求总量，从而促进一国的经济增长。

第二，消费信用的发展为消费者个人提供了将未来的预期收用于当前消费的有效途径，使其实现了跨时消费选择，提升了消费者的生活质量及效用总水平。

第三，消费信用的正常发展有利于促进新技术、新产品的推销以及产品的更新换代。

但消费信用的盲目发展，也会给正常的社会经济生活带来不利影响：第一，消费信用的过度发展会掩盖消费品的供求矛盾。

第一，由于消费信用是对未来购买力的预支，在延期付款的诱惑下，如果消费者对自己未来预期收入判断失误，过度负债进行消费，就会使消费者的债务负担过重，导致其生活水平下降，甚而引发一系列连锁反映，危及社会经济生活的安全。

我国的消费信用起步较晚，但发展很快。

商业银行的消费信贷是我国消费信用的主要形式。

我国消费信贷的快速增长对提高居民的消费水平，刺激消费，扩大内需发挥了重要的促进作用。

但在快速增长的同时，消费信贷的风险也开始逐渐暴露。

伴随着我国经济增长方式的转型，消费在拉动我国经济增长方面将发挥越来越重要的作用，也为消费信用的发展提供了广阔的发展空间。

但在发展的同时要注重风险防控，加快个人信用体系的建设。

2.试述利率的作用及利率发挥作用应具备的前提条件得分：答：在发达的市场经济中，无论是在微观经济活动领域还是在宏观经济调控领域，利率都发挥着非常重要的作用。

（一）利率在微观经济活动中的作用：1、利率的变动影响个人收入在消费和储蓄之间的分配。

在收入不变的条件下，利率的上升会使人们减少即期消费，增加储蓄。

2、利率的变动影响金融资产的价格，进而会影响人们对金融资产的选择。

利率的变动将会引起股票、债券等金融资产市场价格的相应调整，这些价格的调整会让人们重新权衡手持现金、储蓄存款、债券、股票等各类金融资产的收益率水平，进而对自己的资产组合进行相应的调整，以获得更大的投资收益。

金融理论与实务公式+名词解释(最全)

公式：1.收益C=本金P×利率r2.本金P=收益C÷利率r3.单利：利息C=本金P×利率r×年限n4.复利：S=P×(1+r)n S本金和5.利息：C=P×(1+r)n _P=[(1+r)n-1]6.现值：P=S÷(1+r)n7.名义利率r=实际利率i+借贷期内物价水平的变动率P8.认购份额=认购金额×（1—认购费率）÷基金单位面值9.赎旧金额=（赎回分数×赎回日单位基金净值）×（1—赎回费率）10.存款总额=原是存款÷法定存款准备率11.派生存款倍数=存款总额÷原是存款12.单位净值=基金资产净值÷基金总份数13.累计单位净值=基金单位净值+基金成立后累计单位派息金额14.存款总额=原是存款×存款派生乘数15.存款派生乘数=1÷（法定存款准备率+提现率+超额存款准备金率）16.收益率=（股息收入+资本收益）÷本金×100%17.同期货币流通速度=带销售商品价格总额÷流通货币量18.回购利率=（回购价格—售出价格）÷出售价格×（360/距到期数）×100%19.费雪交易方程式：通货存量×货币流通速度=物价水平×交易总量物价水平×交易总量=GDP20.国库券到期收益率=[（国库券面值-发行价格）÷发行价格]×（360/距到期数）21.货币必要量=商品中间价格总额÷同各货币的流通次数22.银行加除的贴现息=会票面额×实际贴现的天数×年贴现率÷365企业得到的贴现额=汇票面额—贴现利息23.m=Ms/B=(C/D+1)÷(C/D+R/D)m：货币乘数C：现金D：存款货币R：存款准备今C/D：通货—存款比率R/D：准备—存款比率名词解释：货币制度的构成要素：1规定货币材料2货币单位（名称、值）3流通中的货币种类4货币的法定支付能力（无限法偿、有限法偿）5货币的铸造或发行国家货币制度的类型：1金属货币制度（银本位制、金银复本位制、金本位制）2不兑现的信用货币制度（特点a流通中的货币都是信用货币b信用货币都是通过金融机构的业务活动投入到流通中去的c国家通过中央银行的货币政策操作对信用货币的数量和结构进行管理和调控）布雷顿森林体系的内容：1以黄金为基础，亿美元为最主要的国际储备货币，实行双挂钩的国际货币体系。

通货膨胀的治理

④ 改善劳动市场结构，主要包括对劳动者进行再就业的培训等。
4
三、从严的收入政策
针对成本推进型的通货膨胀，采取的抑制政策主要是收入政策，又称为“工资—物价管制政策”。
该政策的具体举措有：
① 确定工资—物价指导线。所谓“指导线”即政府当局在一此相应地采取控制每个部门工资增长率的措施。
1
金融理论与实务
2
一、紧缩的需求政策
紧缩性财政政策
1
紧缩性财政政策即政府通过增收减支的办法来抑制总需求的增长，实现宏观紧缩。具体政策包括：① 增税；② 削减政府开支。
紧缩性货币政策
紧缩性货币政策即货币通过压缩限制商业银行信贷规模，减少货币供给量，实现宏观紧缩的目的，我国习惯上称为收紧银根。
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一是中央银行通过政策工具，比如通过公开市场业务出售政府债券，提高再贴现率，提高商业银行的法定准备金率，绝对减少货币存量；二是减缓货币供应量的增长速度，相对减少货币存量。
3
二、积极的供给政策
由于供给不足，需求相对过剩就会引起通货膨胀，而通货膨胀又反过来会损伤经济的供给能力。因此，供应学派认为治理通货膨胀尤其是滞胀的根本方法在于增加生产和供给。
增加生产和供给的措施主要包括：
① 减税。
② 削减政府开支，消灭财政赤字。
③ 限制货币增长率，稳定物价，排除对市场机制的干扰，保证人们储蓄与投资的实际效益，增强其信心与预期的乐观性。
但是由于指数化保护了工人的实际工资，资本家为维护自身利益，将提高价格，结果就会引起通货膨胀。
6
五、其他策略
1．供应政策
供应政策主要针对过去一直注重需求方面来制定的一系列反通货膨胀对策，而忽视了供应方面因素，即忽视了运用刺激生产力的方法，通过增加有效供给、降低边际税率以刺激投资，刺激产出，来对付通货膨胀。

金融第四讲通货膨胀与通货紧缩 PPT课件

1993-1995年的通货膨胀表现为邓小平南巡讲话后，中国经济进入高速增长的快车道，起因主要是固定资产投资规模扩张过猛与金融持续的混乱。有人形象地总结为 “四热”(房地产热、开发区热、集资热、股票热)、“四高”(高投资膨胀、高工业增长、高货币发行和信贷投放、高物价上涨)、“四紧”(交通运输紧张、能源紧张、重要原材料紧张、资金紧张)和“一乱”(经济秩序特别是金融秩序混乱)。到了1994年，中国35个大中城市的食品类价格尽然比上年同期上涨34.1％，1994年是物价涨幅最高的一年，达21.7％。此次通胀的治理以1993年6月《中共中央、国务院关于当前经济情况和加强宏观调控的意见》提出16条措施为起点，经过3年的治理，到1996年我国实现经济的“软着陆”。
金融理论与实务
商学院：余丽霞
Chapter 4
《通货膨胀与通货紧缩》
中国历次通货膨胀
1952年，当时主要因为战争导致市场供给不足，引起物价上涨；
1961年，全国零售物价总指数上涨6.2％，由于产业结构失调，过于强调重工业而忽视农业生产以及自然灾害影响导致市场供给不足，引起物价上涨；
中国CPI
中国自1984年开始编制中国CPI也包括8大类商品和服务，分别是食品
34%；娱乐教育文化用品及服务14%；居住13%；交通通讯10%；医疗保健个人用品10%；衣着 9%；家庭设备及维修服务6%；烟酒及用品4%。共263个基本分类，约700种商品和服务项目。
三、通货膨胀的类型
1987-1989年的通货膨胀是由于1984-1985年中央采取的紧缩政策在尚未完全见到成效的情况下，1986年又开始全面松动，导致需求量的严重膨胀。此期间，1988年的零售物价指数，创造了建国40年以来上涨的最高纪录。 1985年到1989年五年的通货膨胀率分别为8.8％、6.0％、 7.3％、18.5％、17.8％。物价的上涨和抢购风潮引发了一系列的社会问题。在突如其来的冲击面前，中央迅即做出反应，召开会议整顿经济秩序。于是1989年11月党的十三届五中全会通过《中共中央关于进一步治理整顿和深化改革的决定》,提出用3年或更长一些时间基本完成治理整顿任务,使用大力度的调整措施。

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