科技企业上市中关注的问题

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公司上市审核重点关注十大问题

公司上市审核重点关注十大问题公司上市审核重点关注十大问题公司上市是企业发展的重要里程碑，需要经过严格的审核程序。

审核过程中，监管机构和投资者会重点关注某些问题，以确保公司具备上市的资格并保护投资者的利益。

以下是公司上市审核过程中需要重点关注的十大问题：一、财务状况1. 财务报表准确性：审核人员会仔细审查公司的财务报表，确保其准确反映公司的财务状况。

特别注意资产负债表、利润表和现金流量表的数据是否真实可靠。

2. 会计政策和估计方法：审核人员会评估公司的会计政策和估计方法，确保其合理、稳健，并符合相关法规和会计准则的要求。

3. 公司的盈利能力和稳定性：审核人员会关注公司的盈利能力和盈利稳定性，以评估公司的长期发展潜力和风险。

二、内部控制4. 内部控制制度：审核人员会审查公司的内部控制制度，包括财务报告的制作过程、风险管理和内部审计等，以确保公司具备有效的风险控制和内部监管机制。

5. 股东权益保护：审核人员会关注公司对股东权益的保护情况，包括公司治理结构、股东权益的平等和公平待遇等。

三、经营状况6. 行业竞争力和市场地位：审核人员会评估公司所在行业的竞争力和市场地位，以确定公司是否具备持续的盈利能力和增长潜力。

7. 技术创新和研发能力：审核人员会关注公司的技术创新和研发能力，以评估公司的核心竞争力和可持续发展的能力。

四、法律风险8. 合规情况：审核人员会审查公司的合规情况，包括是否存在违法违规行为，是否存在重大诉讼和仲裁纠纷等。

5. 知识产权保护：审核人员会评估公司对知识产权的保护情况，包括专利、商标、版权等。

五、信息披露和披露合规性10. 信息披露：审核人员会评估公司的信息披露质量和及时性，确保投资者能够获得准确、完整和及时的信息。

11. 内幕交易和操纵市场：审核人员会关注公司内部人员是否存在内幕交易和操纵市场的行为。

本文所涉及附件如下：1. 公司财务报表（包括资产负债表、利润表和现金流量表）等相关财务材料。

科创板拟上市企业被问询情况研究

科创板拟上市企业被问询情况研究引言科创板的设立是中国资本市场改革的一大举措，旨在吸引创新型企业的上市，推动科技创新和产业升级。

作为中国证券市场的一项重要改革，科创板受到了各界的高度关注。

在企业上市过程中，中国证监会会对企业进行问询，这项工作主要是为了排查企业存在的问题并保障上市的质量。

本文旨在研究科创板拟上市企业被问询情况，探索其中的规律和趋势，为今后科创板企业上市提供参考和借鉴。

一、研究背景科创板的设立，使得中国新一代的高科技企业不再需要去海外上市，通过科创板，这些企业在国内也可以快速获得资金支持，推动科技创新和产业升级。

目前，科创板上市规则相对宽松，但是在审核过程中，涉及的问题和关注点依然很多，企业往往会被证监会提出一系列的问询。

对于这些问询的内容和关键点，进行深入的分析可以帮助企业和监管部门更好地了解和应对审查过程中可能遇到的问题。

二、研究方法本研究采用了案例分析的方法，通过收集科创板上市企业被问询的相关信息和数据，进行系统分析和整理，探讨其中的规律和趋势。

也结合了相关的法律法规、监管文件、行业报告等，加以分析和研究。

三、研究结果通过对多家科创板拟上市企业被问询情况的研究与分析，得出以下几点主要结论：1. 关注重点在问询过程中，证监会通常会关注企业的财务状况、股权结构、关联交易、内部控制等方面的问题，特别是对于高科技企业，还会关注其核心技术、研发投入、市场前景等方面的情况。

2. 问询内容问询内容通常包括但不限于企业的财务数据真实性、信息披露的完整性和准确性、合规性等方面的情况。

对于关联交易和内部控制，监管部门往往提出的问询也比较具体和细致，要求企业提供更为详尽的资料和解释。

3. 问询趋势就问询的趋势来看，近年来证监会对于企业的问询问题愈发细化和深入，对企业提出的要求也更加严格，这表明证监会在维护市场秩序和保障投资者利益方面的态度更加坚决和严格。

4. 企业回复在收到问询函后，企业需要及时、全面地回复并提供相关的资料，同时也需要加强内部治理和信息披露，做好预案，以提高通过审核的概率。

ipo关注的问题

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重组量与申报时间
被重组方重组前一会计年度的资产总额或营业收入或利润总额超过发行人相应项目百分之百的，为便于投资者了解重组后的整体运营情况，运营一个会计年度后方可申请发行。
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同一控制下企业合并问题）
发行人报告期内存在非同一控制下的企业合并，应关注被合并方对发行人资产总额、营业收入或利润总额的实际影响。以下将主板与创业板对照列表，以便参考：被重组方重组前一会计年度与拟发行主体存在交易的，营业收入和利润总额不扣除。（与同一控制下重组规定不同，后者分子分母同时扣除，更不易闯红线）发行申请前一年及一期内发生多次重组行为的，对资产总额或营业收入或利润总额的影响应累计计算。按三年又一期内任何1个12个月累计。创业板首发暂行办法规定“发行人应当主要经营一种业务”，因此创业板没有规定非同一控制业务不相关企业合并的情形。
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案例 1:三一重工 2000年 -2007年企业价值变化 1200 1000 800 600 400 200 0
项目 2000年 2010年 9月净资产 (亿 ) 1.8 103 收入 (亿 ) 3.9 260 企业价值 (亿 ) 4.1 1164.4 大股东价值 3.96 707 净利润 (亿 ) 0.59 44.5
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上市流程---案例2（简单公司适用）
工作阶段工作内容工作重点完成时间中介责任人公司责任人改制前公司股权 u历次验资等尽职 u 09/4/25结构调整\审计\法调查 5/26 改制律调查 u原始纳税报表与审计后报表差异 u股权结构\业务结构 u证监局验收\出 u 辅导验收 u09/5/26第二队段具说明 u可能会引进战略 7/26 申报上市前准投资者(可以改制前) u纳税证明 u核心竞争力的提 u如果有环保问题备练补核查 u 会计师出具三年 u三年的财务报表 u 09/8/1第三阶段一期审计报告审计 9/27 申报上市 u律师法律意见书 u募投等招股书内 u招股说明书容 u反馈意见回复 u 路演 u发行价询价 u 10/4/21 第四阶段 u询价上市 u挂牌第一阶段

企业挂牌上市九大常见税务问题与解决方案

企业挂牌上市九大常见税务问题与解决方案企业挂牌/上市九大常见税务问题与解决方案企业在申请挂牌、上市过程中，税务合规是几大核心问题之一，若处理不当，将直接构成企业挂牌、上市的实质障碍。

下面是yjbys店铺为大家带来的企业挂牌/上市九大常见税务问题与解决方案。

欢迎阅读。

问题一：历史遗留税务问题中小企业在创业阶段或者发展阶段，隐藏一部分收入问题比较常见。

企业拟挂牌转让，财务不规范问题，可以通过财务处理解决，但是需要补流转税或者企业所得税等税金。

其中：1、当期补缴前期税款，属于“自查补税”行为，除收取滞纳金外，税务主管部门一般不会进行处罚。

报告期内补税的性质和金额，决定补税行为是否构成审核中的实质障碍，补税的性质和金额，是由相关会计差错的性质和金额所决定的。

2、如果企业在发行前临时大量补缴以前年度税款，又缺乏合理性说明，即使税务部门出具了合法纳税的意见，仍具有较大审核风险。

在实际操作中，往往是拟挂牌企业必须补缴完欠税后，再出具税务主管部门的证明，即可被监管层认可。

3、外商投资企业享受企业所得税“两免三减半”优惠政策，在改制为股份有限公司时，若外商投资企业实际经营期不满十年的，应当补缴已免征、减征的企业所得税税款。

对此，拟挂牌企业应积极与相关税务机关进行有效沟通，尽早解决历史遗留的税务问题，适当时候还应向税务机关申请批复以明确涉税问题的处理方法，这是消除或降低税务风险的理想途径。

4、、申报财务报表对原始报表进行的差错更正中，如果涉及收入和利润的调整，往往会有流转税和企业所得税的补缴问题。

而会计差错的性质，又可以分为“错误引起的差错”和“舞弊引起的差错”两类。

(1)错误引起的差错：主要包括会计方法使用不当、会计未及时处理业务引起的跨期确认等所形成的差错。

错误引起的补税是容易理解的，但如果涉嫌前期逃税，那么补税的性质是比较恶劣的。

(2)舞弊引起的差错：主要指前期由于避税的考虑，隐匿收入或虚构成本，导致收入和利润少计所形成的差错。

企业上市前财务合规性问题及对策

2024（3）总第1496期财政金融企业上市前财务合规性问题及对策刘英重庆博仕康科技有限公司摘要：企业在上市前必须确保其财务合规性，以符合相关法规和监管要求，这是确保企业稳健发展和获得投资者信任的关键。

然而，许多企业在上市前面临着各种财务合规性问题，想要解决存在的问题，企业需要采取一系列对策。

基于此，本文针对企业上市前财务合规性问题进行了深入分析，通过制定相应的对策，可以确保上市前的财务合规性，为企业的成功上市提供条件。

关键词：企业；上市；财务合规性；问题；对策随着我国资本市场的不断发展，企业上市已成为众多企业追求的目标。

上市不仅能为企业带来资金、品牌和市场优势，还能提高企业的知名度和竞争力。

然而，企业在上市过程中，财务合规性问题至关重要。

一方面，合规的财务报表和业务数据是企业上市的基本要求；另一方面，合规的财务运作有助于企业降低潜在风险，为上市后的可持续发展奠定基础。

一、企业上市前财务合规的重要性上市前财务合规是企业满足证券监管部门要求的表现，有助于企业顺利通过审核，进入资本市场。

不合规的财务状况可能导致上市申请被拒，影响企业的上市进程。

通过合规的财务状况有助于企业识别和防范潜在的财务风险，确保企业上市后的稳健发展。

上市前对财务合规性的审查，可以避免企业在上市后因财务问题引发的法律风险和声誉损失。

上市前财务合规有助于提高企业的透明度和公信力，增强投资者对企业的信心。

合规的财务报表和业务数据可以让投资者更准确地评估企业的价值和潜力，有利于企业上市后的股价表现。

合规的财务运作有助于企业树立良好的市场口碑，提高企业在行业内的声誉和竞争力[1]。

合规经营可以让客户、供应商和合作伙伴对企业发展充满信心，为企业创造更多商业机会。

上市前财务合规要求企业完善内部财务管理制度和控制体系，有助于提高企业运营效率和盈利能力。

二、企业上市前财务合规性问题（一）会计政策及基础不规范由于会计政策不一致，容易导致不同的会计期间随意变更会计政策，致使财务报表缺乏统一性和连续性，不利于投资者对企业经营状况的判断。

新产品上市管理制度

新产品上市管理制度随着科技和经济的发展，新产品的推出已经成为企业发展的关键之一。

新产品的成功上市不仅对企业的业务拓展和盈利能力至关重要，也对企业的品牌形象和市场竞争力有着深远的影响。

为了规范和有效管理新产品上市过程，许多企业已经建立了完善的新产品上市管理制度。

首先，新产品上市管理制度明确企业内部各部门的协作流程和责任分工。

在新产品上市过程中，往往涉及到市场调研、产品研发、生产制造、市场推广、销售运作等多个环节。

各部门之间的合作和协作至关重要。

新产品上市管理制度要求各部门在上市前后进行有效的沟通，及时汇报工作进展和存在的问题，确保整个上市过程的顺利进行。

其次，新产品上市管理制度明确了市场推广策略和活动的规划与执行。

市场推广是新产品上市的核心环节之一。

企业需要制定明确的市场推广策略，包括目标市场的确定、目标消费者的分析、市场竞争的评估等。

同时，企业还需要开展一系列市场推广活动，如广告投放、产品展示会、促销活动等，以吸引消费者的关注和购买欲望。

新产品上市管理制度需要明确这些策略和活动的规划与执行，确保市场推广的高效和有效。

第三，新产品上市管理制度关注产品品质和创新。

产品品质是企业生存与发展的基础，也是吸引消费者的核心因素之一。

新产品上市管理制度要求企业在产品研发和生产制造过程中严格把控产品品质，确保产品能够满足消费者的需求和期望。

同时，新产品上市管理制度还鼓励企业进行创新，不断推出具有差异化和竞争力的产品，以赢得市场份额和消费者的认可。

第四，新产品上市管理制度注重市场反馈和产品改进。

新产品上市后，市场反馈是企业进行产品改进和调整的重要依据。

新产品上市管理制度要求企业建立健全的市场反馈机制，定期收集和整理市场反馈信息，以及时了解产品在市场上的表现和问题。

基于市场反馈，企业可以分析和评估产品的优缺点，及时进行产品的改进和升级，以提高产品的市场竞争力和顾客满意度。

最后，新产品上市管理制度注重知识保护和法律合规。

科技企业的股权结构与治理问题分析

科技企业的股权结构与治理问题分析随着科技企业的快速发展，其股权结构和治理问题也逐渐浮出水面。

在这个高度关注创新和改变的时代，科技企业的股权结构和治理问题已成为了关注的热点话题，尤其是在公司运营和发展的过程中起着决定性的作用。

本文将从股权结构和治理两个方面探讨科技企业所面临的问题，并提供一些解决方案。

一、股权结构问题股权结构是指公司各个股东持有的股份数和比例，它直接关系到公司的股权控制、公司治理、股权激励和公司股东权益等多方面问题。

科技企业往往在发展初期，股份集中的情况比较严重，少数几个创始人、投资人拥有了大部分股份，造成了股权结构不平衡、实力不均衡的局面。

对于科技企业来说，一些经典的股权结构模式包括：1. 创始人占据公司绝对控制权（如Facebook）2. 多个投资者拥有股份（如Uber）3. 以员工持股计划方式分散股权（如Google）然而，这些股权结构都存在各自的问题，需要科技企业采取相应的措施来弥补不足。

下面列举一些股权结构方面应该注意的问题。

1. 股权结构不平衡科技企业的股权分配存在着极大的不平衡，这也是极为普遍的问题。

有时，公司的某个创始人，或某个早期的投资者，拥有公司大部分的股份。

若要采取类似Voting Trusts或Golden share的方法来改善股权结构，则可能面临着政府或股东的反对。

因此，股权结构不平衡问题需要根据公司的实际情况来不断寻找最佳的解决方案。

2. 股权分散程度不够在科技企业成长过程中，股份分配往往比较集中，而一旦企业上市，这种集中化的股份分配结构将会引发很多问题，也缺乏对公司的稳定性和长期发展的贡献。

科技企业应探索更多的股份分散化的方法。

3. 股东权益不平衡股东权益在公司治理中是一个问题，因为它涉及到了社会公正和利益分配问题。

在股权结构中，若个别股东拥有相对较高或绝对的股份，可能会给对其他股东权益造成影响。

因此，对股权的掌握权应该更公正、透明、合理。

二、治理问题除了股权结构方面的问题，科技企业同时也会面临在治理上的挑战。

公司上市审核重点关注十大问题

公司上市审核重点关注十大问题在公司上市审核过程中，审查机构会关注一些重要的问题，以确保公司符合上市的条件和要求。

本文将介绍这十大问题，并解释它们为何受到重点关注。

1. 公司财务状况：审查机构会仔细审查公司的财务报表，以确保其真实、准确、完整。

公司需要提供详细的会计记录和财务报告，并通过审核机构的审查。

2. 内部控制体系：公司应具备有效的内部控制体系，以保障公司的财务稳定和资产保值。

审查机构会评估公司的内部控制体系是否完善，是否存在风险和薄弱环节。

3. 公司治理结构：公司治理结构对于上市公司的稳定和发展至关重要。

审查机构会关注公司的董事会成员、独立董事、高管层的经验和背景。

公司应明确各级管理层的职责与权力，以及与公司股东的关系。

4. 公司业务模式和竞争优势：审查机构会评估公司的业务模式和市场竞争优势，包括公司的竞争地位、市场份额、产品研发能力等。

公司需要提供详尽的市场分析和竞争对手调查，以证明其商业模式的可持续性和未来发展潜力。

5. 公司合规情况：上市公司需要遵守相关法规和规定，包括但不限于公司法、证券法和会计准则等。

公司应提供法律顾问的意见和公司内部合规审核的报告等，以证明其合规性。

6. 公司股权结构：公司的股权结构对公司治理和股东利益保护具有重要影响。

审查机构会关注公司的股权分布情况、大股东对公司的控制力以及潜在利益冲突等。

7. 重大关联交易：审查机构会关注公司与控股股东、高管层及其关联方之间的相关交易情况。

这些交易可能存在利益输送和侵害中小股东的情况，需通过严格的审查来保证公平公正。

8. 公司未来发展计划：上市审核不仅关注公司当前的业绩和状况，还会考察公司的战略规划和未来发展计划。

公司需要提供详细的市场分析、财务预测和业务展望等，以证明其具备良好的战略规划和发展潜力。

9. 公司知识产权保护：知识产权对于科技公司和创新型企业尤为重要。

审查机构会检查公司的知识产权情况，包括专利、商标、著作权等，并评估其在市场竞争中的有效性和保护力度。

软件和信息技术服务业IPO实务：探寻审核关注要点_记录

《软件和信息技术服务业IPO实务：探寻审核关注要点》阅读札记目录一、内容概要 (2)二、IPO审核流程及关注要点 (2)2.1 IPO审核基本流程 (4)2.2 审核关注的主要方面 (5)2.2.1 行业地位与竞争优势 (6)2.2.2 产品与服务创新能力 (7)2.2.3 财务健康与盈利能力 (7)2.2.4 知识产权保护与合规性 (8)2.2.5 市场前景与增长潜力 (9)三、软件和信息技术服务业IPO案例分析 (9)3.1 案例一 (11)3.2 案例二 (12)四、审核要点深度解析 (13)4.1 行业地位与竞争优势 (15)4.1.1 如何评估公司在行业中的地位 (16)4.1.2 竞争优势的持续性与稳定性 (18)4.2 产品与服务创新能力 (19)4.2.1 创新的量化评估标准 (20)4.2.2 创新对公司发展的推动作用 (21)4.3 财务健康与盈利能力 (23)4.3.1 财务报表的透明度与可靠性 (24)4.3.2 盈利能力的稳定性和增长潜力 (26)4.4 知识产权保护与合规性 (27)4.4.1 知识产权的合法性与有效性 (28)4.4.2 合规性风险及其防范措施 (29)4.5 市场前景与增长潜力 (31)4.5.1 行业发展趋势与市场容量预测 (32)4.5.2 公司在市场中的定位与发展策略 (34)五、总结与展望 (35)5.1 IPO实践经验总结 (36)5.2 对未来趋势的展望 (37)一、内容概要简要概述当前软件与信息技术服务业的快速发展及其在资本市场的表现，介绍IPO趋势和成功案例，引出软件和信息技术服务业IPO实务的重要性。

详细阐述IPO审核的整个过程，包括企业前期准备、申报材料准备、中介机构作用等关键步骤，为后续的实务分析奠定基础。

重点介绍在软件和信息技术服务业IPO审核过程中，监管机构关注的重点问题，如财务数据的真实性、合规性问题、技术创新能力等。

通过解析这些要点，揭示企业成功过会的核心要素。

浅谈上市公司信息披露的问题及防范

浅谈上市公司信息披露的问题及防范近年来，我国的资本市场发展迅猛，上市公司数量不断增加。

而作为投资者的我们，对上市公司的信息披露质量非常关注。

因此，本文将从上市公司信息披露存在的问题以及如何有效防范这些问题两个方面进行探讨。

首先，我们来谈谈上市公司信息披露存在的问题。

一方面，部分上市公司在信息披露中存在虚假夸张的情况。

出于追求利益最大化的目的，一些公司会夸大企业业绩，隐瞒短期困境，以吸引更多的投资者。

这种虚假宣传会误导投资者，导致投资决策的错误。

另一方面，一些上市公司在信息披露中存在不完整、不准确的现象。

可能是由于公司内部管理混乱，或者是出于其他目的，这些公司会故意隐瞒一些重要的信息，使投资者难以做出准确的判断。

这样的情况会损害投资者的利益，影响市场的正常运行。

针对上述问题，我们应该如何有效防范呢？首先，政府应该加强对上市公司信息披露的监管。

建立健全监管机制，严格执法，对违规行为进行严惩，以提高上市公司信息披露的质量。

其次，上市公司应加强内部管理，建立规范的信息披露制度。

公司应明确信息披露责任人，明确信息披露的流程和频率，确保披露的完整和准确。

同时，加强企业内部的风险管理和内部控制，提高公司的透明度和可信度，增强投资者的信任。

再次，投资者也应提高风险意识和信息获取能力。

在进行投资之前，投资者应详细了解公司的基本情况和财务状况，多方面进行信息的核实和分析，避免受到虚假宣传的误导。

总之，上市公司信息披露的问题对投资者来说非常重要。

为了保护自身的合法权益，投资者需要关注上市公司的信息披露质量，提高自己的投资决策能力。

同时，政府和上市公司也应积极采取相应的措施，共同营造一个公平、透明的资本市场环境。

只有这样，才能有效解决上市公司信息披露存在的问题，保护投资者的利益，推动资本市场的稳定和健康发展。

IPO上市：需梳理的11大财务问题及案例

上市是一项复杂的系统工程，需要在各个方面满足上市的规范要求，而财务问题往往直接关系功败垂成。

据统计，因财务问题而与上市仅一步之隔的企业占大多数。

本文拟对企业发行上市过程中应当注意的有关财务问题，结合证监会审核关注点进行说明，以期对后来者所有帮助和借鉴。

关注点一: 持续盈利能力-（企业盈利能力是否具有可持续性）能够持续盈利是企业发行上市的一项基本要求，从财务会计信息来看，盈利能力主要体现在收入的结构组成及增减变动、毛利率的构成及各期增减、利润来源的连续性和稳定性等三个方面。

【点评】从公司自身经营来看，决定企业持续盈利能力的内部因素——核心业务、核心技术、主要产品以及其主要产品的用途和原料供应等方面。

从公司经营所处环境来看，决定企业持续盈利能力的外部因素——所处行业环境、行业中所处地位、市场空间、公司的竞争特点及产品的销售情况、主要消费群体等方面。

公司的商业模式是否适应市场环境，是否具有可复制性，这些决定了企业的扩张能力和快速成长的空间。

公司的盈利质量，包括营业收入或净利润对关联方是否存在重大依赖，盈利是否主要依赖税收优惠、政府补助等非经常性损益，客户和供应商的集中度如何，是否对重大客户和供应商存在重大依赖性。

【案例】某公司创业板上市被否决原因：其主营产品为药芯焊丝，报告期内，钢带的成本占原材料成本比重约为60%。

最近三年及一期，由于钢材价格的波动，直接导致该公司主营业务毛利率在18.45%~27.34%之间大幅波动。

原材料价格对公司的影响太大，而公司没有提出如何规避及提高议价能力的措施。

某公司中小板上市被否原因：公司报告期内出口产品的增值税享受“免、抵、退”的政策，2008年、2007年、2006年，出口退税金额占发行人同期净利润的比例肖分别为61%、81%、130%，发行人的经营成果对出口退税存在严重依赖。

某公司创业板上市被否原因：公司三年一期报表中对前五名客户销售收入占主营业务收入的比例分别为69.02%、70.57%、76.62%及93.87%，客户过于集中。

企业ipo上市在人力资源方面应注意的问题

企业ipo上市在人力资源方面应注意的问题摘要：一、背景概述二、IPO上市过程中的人力资源合规问题1.人力资源业务的合规性2.人力资源管理的规范性3.员工福利和劳动关系的合规三、IPO上市前的人力资源准备工作1.组织架构的优化2.人力资源策略的制定和实施3.人力资源信息系统的建立和优化四、IPO上市后的人力资源管理1.人才保留和激励2.企业文化建设3.持续的人力资源优化和升级正文：一、背景概述随着我国经济的持续发展和企业规模的不断扩大，IPO上市已成为许多企业追求的目标。

上市不仅能为企业带来资金支持，提升企业知名度，还能帮助企业进一步扩大市场份额。

然而，IPO上市过程中的人力资源管理也是一个复杂的环节，需要企业充分关注和准备。

本文将围绕企业IPO上市在人力资源方面应注意的问题进行探讨，以期为企业提供实用的参考。

二、IPO上市过程中的人力资源合规问题1.人力资源业务的合规性企业在IPO上市过程中，首先要关注人力资源业务的合规性。

包括劳务派遣、人力资源管理咨询、人力资源服务外包等业务在内的人力资源和人力资本服务业务在我国属于鼓励类产业。

企业需确保各项业务符合国家政策和法律法规的要求，避免在上市过程中出现业务合规性问题。

2.人力资源管理的规范性企业IPO上市需要建立健全的人力资源管理体系，确保人力资源管理的规范性。

这包括完善人力资源政策、流程和制度，保证员工招聘、培训、考核、薪酬等各方面的公平、公正和透明。

此外，还需重视企业文化建设，塑造积极向上的工作氛围，提高员工的归属感和忠诚度。

3.员工福利和劳动关系的合规企业在IPO上市过程中，要关注员工福利和劳动关系的合规。

企业需确保与员工签订合法的劳动合同，按时足额支付工资，并提供符合国家规定的福利待遇。

同时，企业要注重劳动关系的和谐，积极化解劳动纠纷，维护良好的劳动关系氛围。

三、IPO上市前的人力资源准备工作1.组织架构的优化企业在IPO上市前，要对组织架构进行优化。

科创板上市企业内部审计与风险防范

科创板上市企业内部审计与风险防范近年来，随着我国经济的快速发展，资本市场的重要性与日俱增。

2019年7月上市的科创板，以其强大的创新属性、资本市场和实体经济的深度融合，吸引了众多高科技企业的关注。

在加速资本化进程的同时，通过细分市场和行业，使得市场更加有针对性，投资者能够更好地了解企业的经营状况，从而更精准地进行投资决策。

然而，即便是在科创板这样一条严格的“T+0”制度下，企业的内部审计与风险防范依然至关重要。

本文将谈及科创板上市企业内部审计的重要性以及如何有效开展风险防范措施，从而降低内控风险。

①提高公司治理水平科创板上市企业，特别是新三板“直接转板”企业，在股权结构、管理机制、信息披露等方面存在更多的瓶颈和挑战。

内部审计起到了重要的作用，是贯彻公司治理的前台任务，是公司实现业绩快速增长、进军国际市场、吸引高水平人才等重要工作的核心支持。

②保障企业安全科创板上市企业大多属于技术创新型企业，其知识产权、商业机密等资产的安全保护，对于企业的长远发展至关重要。

内部审计需要加强对企业的监督，确保资产安全，并协助企业补充和提升信息系统的安全性和防范能力。

③便于管理层预警风险企业在管理过程中难免会遇到各种风险，例如管理风险、市场风险、技术风险等。

内部审计可以通过监督企业业务流程，及时发现并跟进风险，协助管理层在风险出现之前预警和有效应对。

可以提出风险评估和策略建议，为企业的发展提供坚实的基础。

如何有效开展风险防范措施以风险防范为核心，优化管理制度和流程，建立完整的内部控制机制，提高企业运行效率和经营效益。

1.建立风险管理机制科创板上市企业需要根据其业务特点，制定符合其需要的风险管理策略，并积极开展全员风险管理，宣传风险意识，加强风险管理培训，促进企业风险管理体系的建立与完善。

2.密切跟踪内部经营状况内部审计不仅要关注企业的账务记录，也要关注企业的内部经营状况、业务管理制度以及信息系统安全等方面的风险，及时发现和纠正内部控制存在的漏洞。

中小企业改制上市(IPO)重点应关注的财务问题

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IPO中财务会计相关法律法规
1、新《企业会计准则》及应用指南（2007年1月执行） 2、企业会计准则实施问题专家意见、解释公告、讲解2010 3、财政部《关于企业取得国家直接投资和投资补助财务处理问题的意见》
(财办企[2009]121号) 4、财政部《关于企业重组有关职工安置费用财务管理问题的通知》
• 可能导致公司财务报表难以进行审计核实，只能规范会计基础后运作2-3年再进行IPO。
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IPO的主要财务问题
（二）会计基础不规范问题
6、公司财务、资产相对于股东不独立，大股东随意占用资金或资产。 • 建议公司及时将大股东及其控制的企业占用资金、资产收回，包括委
托贷款。拟上市的公司需设置独立的财务机构，财务人员不得在股东单位兼职。股改可以先进行，但股份公司设立后需规范运行一段时间才能进行申报，否则审核风险较大。
务报表差异情况、非经常性损益明细表进行专项审核 • 若需要，对发行人编制的盈利预测进行专项审核 • 涉及募集资金收购资产或股权时，对拟收购资产或企业进行审计 • 协助公司对证监会审核反馈意见进行答复 • 根据证监会审核反馈要求出具专项说明
发行与上市阶段：
• 对募集资金进行验资
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会计师在公司IPO各阶段的主要服务内容
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IPO财务条件
不得影响持续盈利能力的以下情形：
•经营模式、产品或服务发生重大不利变化； •行业地位或环境发生重大不利变化； •营业收入或净利润存在重大依赖； •净利润主要来自非控制公司； •在用商标等的取得或使用存在重大不利变化。
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IPO的主要财务问题
（一）股份公司设立及历史出资问题
1、以净资产出资的资产评估，净资产折股依据是按照账面净资产折股，还是按照经评估确认的净资产折股？新《公司注册资本登记管理规定》第十七条规定：原非公司企业、有限责任公司的净资产应当由具有评估资格的资产评估机构评估作价，并由验资机构进行验资。为使业绩能够连续计算，应当按账面净资产值折股。

科创板企业科技创新能力的十大审核要点

科创板企业科技创新能力的十大审核要点根据《关于在上海证券交易所设立科创板并试点注册制的实施意见》，科创板主要服务于符合国家战略、突破关键核心技术、市场认可度高的科技创新企业。

因此，科创板企业一般需具有较高的科技创新水平和较强的研发能力。

本文通过分析上交所对相关企业的问询及回复，解析监管部门对发行人科技创新事项的关注要点。

一、关于核心技术人员监管部门对于发行人核心技术人员的关注主要包括以下几个方面：（1）核心技术人员的认定依据、核心技术人员的认定是否全面、恰当。

（2）核心技术人员在研发、取得公司专利技术、非专利技术等方面的具体作用。

（3）报告期内核心技术人员的变化情况，以及最近2年内是否发生重大不利变化。

上交所在给福建福光股份有限公司的问询函中对上述问题进行问询。

公司现有肖维军、林春生、张世忠3名核心技术人员。

请发行人：（1）根据《上海证券交易所科创板股票发行上市审核问答》的要求，充分披露核心技术人员的认定依据，核心技术人员在研发、取得公司专利技术、非专利技术等方面的具体作用；（2）披露报告期内核心技术人员的变化情况，以及最近2年内是否发生重大不利变化。

请保荐机构、发行人律师结合公司研发部门主要成员、主要专利发明人、主要研发项目参与人等情况，说明核心技术人员的认定是否全面、恰当，最近2年内是否发生重大不利变化。

又如上交所在给深圳市创鑫激光股份有限公司的问询函中对上述问题的问询。

招股说明书披露，公司研发人员为177人，核心技术人员仅3人。

请发行人：（1）按照《上海证券交易所科创板股票发行上市审核问答》的要求，披露核心技术人员的认定依据，核心技术人员在公司研发、取得专利、软件著作权、主要核心技术等方面发挥的具体作用；（2）结合公司研发部门主要成员、主要专利发明人、主要研发项目参与人、员工持股数量及变化等情况，披露核心技术人员的认定是否恰当。

二、关于知识产权法律状态、权利归属发行人应当完整、全面的披露名下知识产权的法律状态及权属情况，准确披露自有商标、专利、软件著作权等知识产权的法律状态，是否存在权利瑕疵，是否存在到期注销、提前终止等异常情况。

中小企业上市重点财务问题

中小企业上市重点财务问题对于许多中小企业来说，上市是企业发展的一个重要里程碑，它不仅能够为企业带来更多的资金和资源，还能提升企业的知名度和品牌形象。

然而，上市之路并非一帆风顺，其中财务问题是企业需要重点关注和解决的关键环节。

首先，财务规范是中小企业上市面临的首要问题。

在日常经营中，部分中小企业可能存在财务核算不规范、会计政策不一致等情况。

例如，收入确认原则不明确、成本核算方法不合理、费用列支不规范等。

这些问题会导致财务报表的准确性和可靠性受到质疑，从而影响企业的上市进程。

因此，企业在筹备上市前，应当对财务核算进行全面梳理和规范，建立健全的财务制度，确保财务信息的真实、准确、完整。

其次，盈利能力是评估企业上市资格的重要指标之一。

中小企业需要展现出持续稳定的盈利能力，以吸引投资者的关注。

然而，一些企业可能在盈利方面存在波动较大、盈利模式不清晰等问题。

为了提高盈利能力，企业需要优化产品结构、拓展市场渠道、加强成本控制等。

同时，要清晰地阐述企业的盈利模式和未来的盈利预测，让投资者对企业的发展前景有充分的信心。

再者，资产质量也是上市审核关注的重点。

企业的资产应当清晰、完整，不存在产权纠纷和减值风险。

例如，应收账款的管理不善可能导致坏账增加，影响资产质量；存货积压可能存在减值风险，影响企业的资金周转。

因此，企业需要加强资产管理，定期对应收账款进行催收和账龄分析，合理控制存货水平，确保资产的质量良好。

税务问题也是中小企业上市过程中不可忽视的重要方面。

企业需要确保税务合规，按时足额缴纳税款。

如果存在税务违规行为，如偷税漏税等，不仅会面临法律风险，还会影响企业的上市形象。

在上市前，企业应当对税务情况进行自查自纠，规范税务处理，避免因税务问题影响上市进程。

此外，关联交易也是上市审核的重点关注内容。

关联交易应当遵循公平、公正、公开的原则，价格应当合理公允。

如果关联交易过于频繁或金额较大，且定价不公允，可能会被认为存在利益输送的嫌疑，从而影响企业的上市申请。

惠普在中国发展中出现的问题和对策

惠普在中国发展中出现的问题和对策一、惠普在中国市场畅销的原因中国惠普有限公司成立于1985年，是中国第一家中美合资的高科技企业。

在二十年的发展历程中，中国惠普始终保持业务的高速增长，是HP全球业务增长最为迅速的子公司之一。

定价方面，是惠普最有优势的一面。

外形方面，简单的外型和朴实的颜色是害怕一向受欢迎的原因之一。

可以佩戴多变的彩壳，可更换也一直是惠普的卖点。

现在也成为不同品牌电脑的共同特色。

性能方面，这点惠普相对其他品牌没有那么重视的一点，但是并不代表惠普性能方面弱。

它针对不同的消费市场生产不同的机型。

如针对年轻时尚的消费群体研发的性价比高的电脑，而不是定位很高价的电脑。

而面对商务人士，不仅体现出一种成熟的味道，更为成功人士多增添一份魅力。

质量方面，惠普的质量是相当好的，从来没有听说他们的电脑有较大的错误或者有严重问题，这是要取胜不可或缺的条件。

广告和市场策划方面，惠普的广告和市场策划是极其成功的。

新品上市之前都会推出一系列很好的广告攻势。

比如在广告站牌上的广告，这足以说明了惠普的产品包装能力。

二、惠普发展中出现的问题（一）在中国直销面临问题中国的直销生存环境要求相当苛刻，并不是随地撒种就能生根发芽。

从硬性要求上看，完备的配送系统和服务体系必不可少的，售中和售后哪个环节出现问题，直销都无以为继。

从软性条件看，完善的信用制度和成熟的消费文化也是不可或缺的条件，而令人遗憾的是，中国没有像联邦快递那样运作成熟的配送网络，买卖双方不见面就成交在国内显然并不太适用。

在中国直销受到种种限制，虽然网络正不断改变着我们的生活方式，但就中国目前的实际情形看，进行网络直销会受到种种限制：首先，要在技术上进行大量投人，还必须采取多种营销策略增加网站的客流量，挖空心思使消费者从浩如烟海的网站与网上信息中识别自己的信息，这样惠普就不得不在传统媒体上花大笔资金来宣传自己，使得网站的维护费用很高。

其次，惠普的网上订购、先行付款的直销方式还未为多数中国人接受。

上市专题研究36：企业改制上市中需要协调和关注的问题

上市专题研究36：企业改制上市中需要协调和关注的问题一、外商投资企业上市相关规定与《公司法》的一致性问题公司法于2006年修订后，涉及外商投资企业上市的一些法规、规章需要同步进行修订。

起关键作用的文件《关于设立外商投资股份有限公司若干问题的暂行规定》是1995年颁布施行的，所规定的发起人股份三年内不得转让、改制前需要连续三年的盈利记录、应有五个以上发起人等规定，导致外资企业上市的门槛过高。

同时，中国自然人能否成为外商投资股份公司的发起人，外资企业上市后外资股东退出的是事前审批还是事后审批、外资股东需要缴纳哪些税费等问题尚无明确规定，需要进一步规范。

【小兵补充：1、商务部95年1号令好像没有要求发起人5人以上的规定。

最近在做的一个外商独资企业改制，引入了境内法人，符合新公司法要求：发起人半数以上在国内，但整体变更时股东未达到5人，商务部已经批准了。

2、中国自然人是肯定不能成为发起人的——至少目前现实操作中是这样；但是符合06年外资并购规定的中方自然人股东可以作为中外合资股份有限公司的发起人。

另外还有这样的说法：如果原为国内自然人成立的公司，运行1年以上的，可以引入外资，成立外商投资公司；如果中国自然人与外商设立外商投资公司，不行；外商投资公司也不能引进中国自然人增资进去。

这是两种不同的情形。

3、外资股份有限公司上市后，外资股东退出肯定是事先审批（报当地外资局或商务部）；4、对于发起人股份锁定期，与内资企业上市锁定期是一致的。

外资投资股份公司的发起人，如果不是控股股东，也是锁12个月，如天津普林、梅花伞等。

5、外商投资企业在改制为股份有限公司之前必须连续3年盈利的规定也已经有所突破。

前几天看到一家过会的公司，就是06年引进外资07年改制为股份公司。

】二、新经济、新服务、新商业模式类企业上市问题1、募集资金项目投向问题。

传统类企业的募集资金主要用于资本性的投资，可以较为容易地披露投资项目的各个细节。

但新经济、新服务、新商业模式类企业的募集资金多用于无形的东西，如网络的建设、服务平台的建设和升级、内部管理系统的完善、人力资源的投入、营运资金的补充等，预期效益一般较难预测，故难以形成“确定性”的信息披露，与“详尽披露”的刚性审核要求有一定矛盾。

企业上市过程中遇到的问题和对策

企业上市对于任何一家公司来说都是一个里程碑式的事件，意味着公司将进入更加规范和透明的运营状态，同时也将面临更多的监管和压力。

在企业上市的过程中，可能会遇到各种各样的问题，需要及时采取对策来解决，以确保上市过程的顺利进行。

以下是我对企业上市过程中可能遇到的问题和对策的一些个人观点和理解。

1. 法律法规的合规问题在企业上市的过程中，首要的问题就是法律法规的合规性。

公司需要审慎遵守相关的法律法规，包括证券法、公司法、会计法等，以确保在上市过程中不会发生违规行为。

针对这一问题，公司需要建立健全的内部法律团队，与专业的律师事务所合作，及时了解最新的法律法规要求，确保公司的各项业务活动都符合相关法规要求。

2. 财务数据的真实性和透明度企业上市需要向公众披露大量的财务数据，包括财务报表、财务指标、财务风险等。

财务数据的真实性和透明度成为了上市公司必须重视的问题。

公司需要建立健全的财务管理制度，加强内部财务核查，确保财务数据的真实性和透明度。

也需要积极与外部审计机构合作，接受其独立审计，以增加对外界的信任度。

3. 股权结构的优化和稳定股权结构的优化和稳定是企业上市过程中的关键问题。

公司需要对股权结构进行优化，吸引更多的长期稳定投资者，降低股权的流动性和波动性。

也需要加强与股东的沟通和互动，提高股东的满意度，确保股权结构的稳定。

4. 品牌形象和公众认知度企业上市后，其品牌形象和公众认知度将会受到更多的关注。

公司需要加强品牌建设，树立良好的企业形象，提高公众对公司的认知度和信任度。

通过加大宣传力度、加强社会责任履行、构建良好的企业文化等方式，提升公司的品牌形象和公众认知度。

5. 公司治理结构和内部控制在企业上市之后，公司治理结构和内部控制将成为投资者关注的焦点。

公司需要建立健全的公司治理结构，明确权责关系，加强内部控制，确保公司各项业务活动的规范和透明。

公司还需要加强对外部监管部门的合作，接受其监督和检查，确保公司的合规经营。

判断企业是否满足IPO上市条件及重点关注问题

判断企业是否满足上市条件及重点关注问题华泰联合证券投资银行总部2012.420124目录第一部分上市依据的法律法规第二部分上市的基本条件第部分第三部分审核要求第四部分选择上市板块的特别说明第五部分上市需考虑的因素2第部分第一部分上市依据的法律法规3上市依据的主要法律法规•公司法•证券法•首发管理办法•证监会颁布的解释性文件、备忘录、信息披露准则•交易所颁布的上市规则等•其他相关的产业政策、法律、法规4第二部分上市的基本条件5发行人应当是依法设立且合法存续的股份有限公司。

经国务院批准，有限责任公司在依法变更为股份有限公司时可以采取募集设立方式有限责任公司在依法变更为股份有限公司时，可以采取募集设立方式公开发行股票。

6发行人自股份有限公司成立后，持续经营时间应当在三年以上。

有限责任公司按原帐面净资产值折股整体变更为股份有限公司的，持续限责任公司按原帐面净资产值折股整体变更为股份有限公司的持续经营时间可从有限责任公司成立之日起计算。

1、整体变更的时机；2、整体变更日增资；3、注册资本足额缴纳、出资不实的情况；4、股东资格认定；5、新近一年入股的股东身份核查；6、外资PE；7、股东200人的要求；股东超过人的情况8、股东超过200人的情况；9、在会审核中股权变动。

7主板：发行人最近三年内主营业务和董事、高级管理人员没有发生重大变化，实际控制人没有发生变更。

（创业板是两年的规定）重大变化实际控制人没有发生变更（创业板是两年的规定）1、实际控制人认定；无实际控制人的情况；上市时间对赌、股权对赌协议、业绩对赌协议、董事会一票2、PE上市时间对赌、股权对赌协议、业绩对赌协议、董事会票否决权安排、企业清算优先受偿权协议等五类私募（PE）对赌，对实际控制人上市的影响；3、三年、两年主板和创业板的标准；4、业务未发生重大变化的认定：同一控制、非同一控制；5、董事、高管变动的范围；6、董、监、高的任职资格、竞业禁止；7、实际控制人认定，代持不能认定为实际控制人；实际控制人认定代持不能认定为实际控制人8、家族持股可以认定为家族共同控制，亲戚关系锁定期相同。