2017年医保目录调整专题市场调研分析报告

2017年医保目录调整专题市场调研分析报告

目录

第一节医保资金限制仍存，政策框架和导向不变 (6)

一、目录调整总体符合预期方向，突出临床疗效+需求 (6)

二、医保资金增速限制仍存，存量思维仍需把握 (7)

三、医保支付价是核心抓手，按通用名支付是大趋势 (10)

第二节分类进行梳理，引入量化分析 (11)

一、新增品种：重点关注调整前后空间放大的高弹性品种 (11)

二、限制调整：重点关注二线用药解除品种 (15)

三、乙类升级甲类：慢病药用药影响明显 (16)

第三节重点公司分析 (17)

一、恒瑞医药：4大品种入选，在研3大品种入选 (17)

二、恩华药业：核心品种如期入选，阿立哌唑调为甲类 (23)

三、通化东宝：二代胰岛素调为甲类，三类使用明确受限 (27)

四、复星医药：非布司他潜力巨大，国产单抗迎来春天 (29)

五、人福医药：两重磅麻药品种加入，长期放量空间可期 (35)

六、益佰制药：洛铂终成一线用药，多个中药品种入选 (38)

七、中国医药：工业第一大产品获益，整体快速增长打下基础 (41)

八、丽珠集团：艾普拉唑入选众望所归，注射剂型即将获批 (43)

图表目录

图表1：城镇职工医保参保人数增速平缓 (7)

图表2：城镇基本医保收入规模及增长率 (8)

图表3：津力达颗粒样本医院销量 (8)

图表4：养正消积胶囊样本医院销量 (9)

图表5：通心络胶囊样本医院销量 (9)

图表6：参松养心胶囊样本医院销量 (9)

图表7：恒瑞医药右美托咪啶样本医院销售金额 (17)

图表8：右美托咪啶样本医院竞争格局 (18)

图表9：恒瑞医药非布司他样本医院销售金额 (18)

图表10：非布司他样本医院竞争格局 (19)

图表11：恒瑞医药艾瑞昔布样本医院销售金额 (19)

图表12：恒瑞医药塞来昔布样本医院销售金额 (20)

图表13：达托霉素样本医院销售金额 (21)

图表14：达托霉素样本医院竞争格局 (21)

图表15：磺达肝葵钠样本医院销售金额 (22)

图表16：帕立骨化醇样本医院销售金额 (22)

图表17：安进长效G-CSF销售趋势. (23)

图表18：安进短效G-CSF销售趋势 (23)

图表19：恩华药业右美托咪啶样本医院销售金额 (23)

图表20：右美托咪啶样本医院竞争格局 (24)

图表21：恩华药业齐拉西酮样本医院销售金额 (25)

图表22：齐拉西酮样本医院竞争格局 (25)

图表23：阿立哌唑样本医院销售金额 (26)

图表24：阿立哌唑样本医院竞争格局 (26)

图表25：通化东宝二代胰岛素销售金额 (27)

图表26：二代胰岛素市场竞争格局 (27)

图表27：赛诺菲甘精胰岛素销售金额 (28)

图表28：三代胰岛素市场竞争格局 (28)

图表29：非布司他样本医院销售金额 (29)

图表30：非布司他样本医院竞争格局 (29)

图表31：国内抗痛风用药市场份额 (30)

图表32：重庆药友前列地尔样本医院销售金额 (31)

图表33：前列地尔样本医院竞争格局 (31)

图表34：培美曲塞样本医院销售额 (32)

图表35：培美曲塞2016年竞争格局 (32)

图表36：公司培美曲塞样本医院销售额 (33)

图表37：匹伐他汀样本医院销售额 (34)

图表38：匹伐他汀2016年竞争格局 (34)

图表39：苏州二叶2016年Q1-3产品线 (34)

图表40：磺达肝葵钠样本医院销售金额 (36)

图表41：达托霉素样本医院竞争格局 (37)

图表42：华东医药阿卡波糖样本医院销售金额 (37)

图表43：阿卡波糖样本医院竞争格局 (38)

图表44：益佰制药洛铂样本医院销售金额 (39)

图表45：奥沙利铂样本医院销售金额 (39)

图表46：顺铂样本医院销售金额 (39)

图表47：顺铂样本医院销售金额 (40)

图表48：康赛迪样本医院销售金额 (40)

图表49：复方斑蝥样本医院竞争格局 (41)

图表50：公司阿托伐他汀胶囊样本医院销售情况 (42)

图表51：阿托伐他汀产品样本城市医院竞争格局 (42)

图表52：艾普拉唑样本医院销售额 (43)

图表53：拉唑类药物2015年市场格局 (43)

表格目录

表格1：新版目录与09版比较 (6)

表格2：代表性品类西药入选情况一览 (6)

表格3：代表性中药品种入选情况一览 (6)

表格4：新农合参保情况一览 (8)

表格5：A股上市生物医药2017版医保目录新增品种梳理 (11)

表格6：A股上市生物医药2017版医保目录二线用药解除品种梳理 (15)

表格7：A股上市生物医药2017版医保目录乙类升级甲类品种梳理 (16)

第一节医保资金限制仍存，政策框架和导向不变

一、目录调整总体符合预期方向，突出临床疗效+需求

2月23日，人社部发布了2017版的国家基本医疗保险、工伤保险和生育保险药品目录，目录分为西药（含化学药和生物药）、中成药（含中成药和民族药）和中药饮片三大部分。其中，西药和中成药部分共收载药品2535个，较2009年版目录增加了339个，增幅约15.4%。其中西药部分1297个，中成药部分1238个（含民族药88个）。中药饮片部分未作调整，仍沿用2009年版药品目录的规定。

表格1：新版目录与09版比较

资料来源：北京欧立信调研中心测算

从调整数量来看，基本符合预期。同时，新进入的品种较好的体现了之前预期的政策导向：以切实的临床疗效为指引，鼓励创新、鼓励高品质且价格合理仿制药，重点鼓励临床急需的儿科、急救等品种。对肿瘤、糖尿病、心脑血管、CNS等大病种的主流品种做了补充。

表格2：代表性品类西药入选情况一览

资料来源：北京欧立信调研中心

而较为超出预期的是中药品种此次入选数量较多，其中亿帆医药、益佰制药、康缘药业均有多个品种入选。我们认为这一举措体现了监管层对传统中医药的高度重视：

表格3：代表性中药品种入选情况一览