乐考网2018年基金考试《证券投资基金基础知识》真题库8

乐考网2018年基金考试《证券投资基金基础知识》真题库

单选题(每小题1分)以下备选项中只有一项最符合题目要求，不选、错选均不得分。

36[单选题]下列属于隐性成本的是()。

Ⅰ.买卖价差

Ⅱ.冲击成本

Ⅲ.机会成本

Ⅳ.对冲费用

A.Ⅰ、Ⅱ

B.Ⅰ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

参考答案：C

知识点：第13章>第2节>交易成本的组成(掌握)

材料页码：P410-P412

参考解析：隐性成本又被称为间接成本或价内成本，包括买卖价差、冲击成本、机会成本、对冲费用等。

37[单选题]利率风险是指利率变动引起的债券价格变动的风险，关于债券的价格与利率的变动关系，下列说法正确的是( )。

A.利率上升时，债券价格下降;利率下降时，债券价格上升;零息债券不存在利率风险

B.利率上升时，债券价格上升;利率下降时，债券价格下降;零息债券不存在利率风险

C.利率上升时，债券价格下降;利率下降时，债券价格上升;利率风险对固定利率债券较重要

D.利率上升时，债券价格上升;利率下降时，债券价格下降;利率风险对固定利率债券较重要

参考答案：C

知识点：第14章>第3节>货币市场基金的风险管理方法(掌握)

材料页码：P443-P446

参考解析：利率风险是指利率变动引起债券价格波动的风险。债券的价格与利率呈反向变动关系：利率上升时，债券价格下降;而当利率下降时，债券价格上升。这种风险对固定利率债券和零息债券来说特别重要。

38[单选题]有关证券场内交易的清算与交收规则，下列表述错误的是()。

A.引入共同对手方，可以防范交易对手的信用风险

B.在境外证券交易所市场，货银对付是普遍的做法，但分级结算原则还没有被普遍遵循

C.实行分级结算原则主要是出于防范结算风险的考虑

D.场内交易和场外交易的清算和交收规则存在差异

参考答案：B

知识点：第17章>第1节>场内证券结算的原则(掌握)

材料页码：P40-P42

参考解析：在境外证券交易所市场，分级结算是普遍的做法。

39[单选题]无风险资产与风险资产的相关系数为()。

A.0

B.1

C.-1

D.0.5

参考答案：A

知识点：第12章>第2节>β系数的含义(掌握)

材料页码：P380

参考解析：对于无风险资产而言，由于不存在风险，所以，其收益率是确定的，不受其他资产收益率波动的影响，因此无风险资产与其他资产之间缺乏相关性，即相关系数为0。

40[单选题]关于场内证券交易佣金，下列表述正确的是( )。

A.佣金是按投资者委托交易金额一定比例支付的费用

B.国债现券交易佣金标准由中国证监会直接制定

C.按照规定，证券经纪商向客户收取的佣金不得低于代收的证券交易监管费和证券交易所手续费

D.按照规定，证券经纪商向客户收取的佣金(不包括代收的证券交易监管费和证券交易所手续费)不得高于证券交易金额的0.3‰

参考答案：C

知识点：第17章>第1节>证券投资基金场内交易与结算涉及的主要费用项目及收费标准(理解)

材料页码：P46-P47

参考解析：佣金是投资者在委托买卖证券成交后按成交金额一定比例支付的费用，是证券经纪商为客户提供证券代理买卖服务收取的费用。证券经纪商向客户收取的佣金(包括代收的证券交易监管费和证券交易所手续费等)不得高于证券交易金额的3‰，也不得低于代收的证券交易监管费和证券交易所手续费等。国债现券、企业债(含可转换债券)、国债回购以及以后出现的新的交易品种，其交易佣金标准由证券交易所制定并报中国证监会和原国家发展计划委员会(现为国家发展和改革委员会)备案，备案15天内无异议实施。