2017年国际学校行业市场分析报告

2017年国际学校行业市场分析报告

目录

第一节国际学校：引领学业选择新浪潮 (5)

一、国际学校：市场规模持续扩容，2016年达287亿 (5)

二、三大主流课程体系并存，以A-Level为主、IB课程占比有扩大潜力 (7)

三、公办国际班管制趋严，民办国际学校迎发展良机 (10)

四、新资本助力国际教育领域发展 (13)

五、国际学校投资退出渠道 (14)

第二节出国留学优势凸显，国际学校渗透率提升潜力大 (15)

一、低龄化出国留学渐成主流，国际学校优势明显带来增量需求 (15)

二、人均可支配收入提升，消费升级 (17)

三、国际学校重素质教育，迎合中产以上家庭教育理念升级趋势 (17)

四、学区房过热+户口指标收紧，国际学校成中产阶级新选择 (19)

第三节国际学校选择 (20)

一、师资、合作资源、课程、教育理念四要素作为选择国际学校评判标准 20

二、国际学校学费、自身未来规划作为选择国际学校的影响因素 (21)

第四节国际学校树立自身品牌，轻资产扩张新模式值得期待 (24)

一、轻资产模式助力国际学校迅速扩张 (24)

二、在线化教学将有望解决二、三线城市国际学校困境 (25)

三、延长和完善产业链条，打造国际教育生态圈 (26)

第五节重点公司分析 (27)

一、枫叶教育 (27)

二、中泰桥梁 (28)

三、勤上股份 (29)

图表目录

图表1：国际学校定义 (5)

图表2：国际学校发展阶段一览 (5)

图表3：我国国际学校行业市场规模及年增长率变化 (6)

图表4：2015年我国国际学校的地域分布（所） (6)

图表5：国内国际学校高中阶段的学费区间分布 (7)

图表6：各类学校开设IB课程、AP课程、A-Level课程数量 (7)

图表7：我国国际学校主要类别 (10)

图表8：2016年我国三类国际学校数量对比 (11)

图表9：公立学校国际班与民办国际学校同比增长率. (13)

图表10：中泰桥梁投资国际学校的盈利模式 (15)

图表11：2007-2015年我国年出国留学人数及增速 (15)

图表12：2010-2015学年留美国际留学生各阶段人数分布概览（人） (16)

图表13：2010-2016年我国城镇居民可支配收入 (17)

图表14：2015年我国家庭月教育支出一览 (17)

图表15：素质教育vs应试教育 (18)

图表16：中外教育培养方式存在差异 (19)

图表17：国际学校运用轻资产模式实现扩张 (25)

图表18：2013-2017年互联网教育市场规模 (25)

图表19：国际教育产业链. (26)

图表20：枫叶教育营业收入及增速 (27)

图表21：枫叶教育归母净利润及增速 (27)

图表22：中泰桥梁营业收入及增速 (29)

图表23：中泰桥梁归母净利润及增速 (29)

图表24：勤上股份营业收入及增速 (31)

图表25：勤上股份归母净利润及增速 (31)

表格目录

表格1：民办教育领域主要政策梳理 (12)

表格2：新资本助力国际教育领域发展 (13)

表格3：北京市、上海市落户政策 (19)

表格4：北京市综合排名前十名国际学校2017年各教育层次对应的学费一览（万元/年） (21)

表格5：国内部分知名学校在各阶段的平均学费一览（万元/年） (22)

表格6：美国、英国、加拿大、澳大利亚热潮留学国家一览 (23)

表格7：枫叶教育轻资产模式扩张所建国际学校 (25)

表格8：深圳国际预科学院初中课程 (30)

表格9：深圳国际预科学院高中课程 (30)

表格10：爱迪国际学校主要学部 (31)

第一节国际学校：引领学业选择新浪潮

一、国际学校：市场规模持续扩容，2016年达287亿

国际学校不仅指为外籍学生提供中等及以下程度母语教育的传统国际学校，还包括为本国学生提供外语教育、实施外国学制的学校。当前，我国教育法体系并未明确定义国际学校，传统的国际学校指为在本国生活的外国侨民提供母国基础教育的学校，随着其慢慢走入大众视野，它以国际化课程设置、全英文授课等优势吸引着本土的学生和家庭，逐渐开始招收国内学生，后来发展成同时也为本国学生提供国外教育模式的学校。

图表1：国际学校定义

资料来源：资料整理、北京欧立信调研中心

整体来看，国内的国际教育仍处于不断探索、优化升级的初级阶段。1980年到1989年是初步发展期，仅3所国际学校且都是外籍国际学校，只招收持有外国护照的学生，被称为“外国人的学校”。1990年到1999年是迅速发展期，1993年开始我国民办教育逐步放开、改革开放不断推动下，公立学校国际部新增6所，但基本只招收外籍学生，民办学校开始出现。2000年到2010年是高速发展期，公立国际学校国际班疯狂出现，民办国际学校兴起，外籍子女学校增多。2010年到2016年是转型变革阶段，外籍子女学校增长缓慢，民办国际学校呈30%增长率发展，同时更加强调中西融合，而公立学校国际班在2013年之后由于政策影响增长迅速减少并开始转型民办。

图表2：国际学校发展阶段一览

资料来源：资料整理、北京欧立信调研中心

我国国际学校市场规模持续扩容。2016年共有国际学校737所，市场规模达到287亿元，6年复合增长率达19.61%。其中，民办国际学校的数量从2010年的84所增长到2016年的392所，复合增速为29.27%。市场规模增长的原因主要有招生人数的增加、国际学校数目的增加以及学费的上涨。随着经济全球化、人才全球化，国际化教育越来越得到大家的重视，更多的家庭将会对国际学校有更高的要求和更大的需求，国际学校仍存在很大的市场空间。

图表3：我国国际学校行业市场规模及年增长率变化

资料来源：中国国际教育网行业研究报告、北京欧立信调研中心

从区域分布看，国际学校的地域分布极其不均，主要集中在经济发达城市。北京、上海等发达地区国际学校的数量明显高于其他经济处于劣势的地区。从三类学校的结构来看，北京、上海、广东的民办国际学校数量占比较大，而两湖、江浙的公办学校国际班数量占比较大，说明经济发达的地区平均家庭经济状况较高，对教育的消费能力也较强，侧面也反映出，国际学校所面向的主要群体是中高等收入层次的家庭。

图表4：2015年我国国际学校的地域分布（所）