我国商业银行贷款总额规模与GDP的适应性浅析

我国商业银行贷款总额规模与GDP的适应性浅析
【摘要】本文运用文献综述法、实证分析法，分析了我国近五年的GDP和商业银行贷款总规模概况，探讨了国内商业银行贷款规模与GDP的关系。

结论是，商业银行的贷款总额规模应当始终与GDP的规模相适应。

【关键词】商业银行贷款总额，适应度，国内生产总值，GDP
一、近五年GDP与商业银行贷款规模概述
自2008年以来，我国的GDP总额呈上升趋势，而环比增长波动不定，其中，2010年到2011年较为稳定，2011-2012年的环比增速有较大幅度的下降。

但总体来说我国的经济一直处于不断上升，发展阶段。

经济增长离不开“投资、内需、出口”经济运行的三驾马车拉动。

而中国内需一直不足，基本没有太大改变，受中国传统思想的影响，中国居民大多也不会预支未来收入，消费保守。

出口对我国经济的贡献度也一直很低。

所以，中国要推动经济的发展主要是靠投资，在我国投资资本的形成90%以上是通过间接融资，所以商业银行的贷款供给在此就起到了举足轻重的地位。

国内商业银行贷款总额自2008年以来不断增加。

其中，2008年金融危机过后，2009年经济复苏，再加上国家政策的支持，投资需求增大，增长率高达36.31%；2010年和2011年也都保持着较高的增长率，增长率均在15%上下。

独有2012年，贷款总额较前一年度有所下降，贷款总额减少了90701.1亿元，下降率为12.71%。

这可能由于2012年通货膨胀势头出现。

为压制通货膨胀，国家连续四次上调存贷款准备金率和存贷款基准利率，每次上调0.25个百分点。

紧缩性的货币政策下，投资需求降低，因而最终影响到了当年国内全金融领域的贷款总额，国内商业银行的贷款总额也随同下降。

然而，国内的贷款规模不断扩大，尤其是信贷规模，但增速略有回落，外汇贷款迅速增加。

根据央行公布的数据显示2012年一季度外汇各项贷款增加488亿美元，同比多增462亿美元，其中2月份外汇贷款增加217亿美元，创下单月历史新高，3月份外汇各项贷款增加104亿美元，同比多增76亿美元。

综合以上两大点可以得出：近五年来，我国的商业银行贷款总额与GDP走势基本保持一致，两者相互作用，相互推动并相互适应。

二、国内商业银行贷款规模与GDP的关系
（一）GDP的增长对贷款的影响
1、GDP增长对贷款总额影响的双重性。

GDP的快速增长意味着经济的发展，而其带来的除了数字上的变化，还有物价上涨、固定资产投资增长、房价上涨以及工业企业利润的提升。

而这些，都很大程度的影响了贷款需求。

从政策调控角
度看，物价如果持续、全面的大幅度上涨，则意味着通货膨胀，国家肯定要采取从紧的货币政策，这就会降低贷款数额。

固定资产投资增长、房价的上涨以及工业企业利润的提升又刺激人们贷款消费，从而刺激了贷款总额的增加。

2、GDP增长导致的金融业政策改革对贷款规模的影响。

经济基础决定上层建筑，国内经济的发展状况决定了国家政策的制定，而金融业政策的制定就会直接影响到国内贷款总额。

现在以2008年的货币政策为例：法定存款准备金率的不断提高降低了贷款供给的理论上限。

从理论上说，存款准备金政策对控制贷款增长有一定的作用。

但是，从近年来提高准备金的实际情况看，结果却大相径庭，07年有多次提高准备金后贷款增速不降反升。

导致这一现象的主要原因一是目前市场流动性过剩；二是准备金政策效果有一定的滞后性；三是准备金政策具有较强的累积作用，只有在达到一定的水平之后才能产生明显的紧缩效果。

（二）贷款需求对GDP的贡献。

贷款的需求表现在宏观经济中最直接的就是投资需求，社会各行业投资需求扩大，由于自有资金短缺，各群体就会寻找贷款。

中国经济在最近20多年的高速增长是由高储蓄和高投资来推动的，国家隐形担保下的信用扩张保证了投资驱动型的经济增长模式，然而这种模式不是长久之计，弊端逐步凸显，由目前状况来看，金融体制改革、推动金融技术的发展是化解经济增长障碍的关键之一。

1、贷款需求变动可以引导GDP良性增长。

首先，贷款数额的变动可以为经济增长提供有价值的信息，引导资本流动；有利于对公司进行监督和治理，同时还利于分散风险，汇集资金，便利交易，而这些，都有利于经济向着更好方向发展，对GDP的增长有一定的作用。

2、推动投资需求对国民经济增长的贡献率。

纵观经济发展史不难发现。

金融体系，无论是金融工具还是金融组织，都是随着经济发展水平的不断提高而日益复杂。

在历史上，任何一种金融工具和金融组织的出现，最初大多数主要遵循需求尾随型的发展道路。

国内的商业银行贷款业也要尾随社会群体的需求额进行供给。

当社会中对贷款需求增加时，扩大贷款规模增加贷款数量，从而推动了投资需求对国民经济增长的贡献率，这就是贷款需求对GDP的影响。

3、行业内的创新与改革极大促进GDP的增长。

贷款需求不仅仅是市场自身调节的结果，金融业，例如，银行自身的行为模式转变，也会影响贷款数额，从而影响GDP。

资产质量的好转刺激贷款投放提速。

2004年至今银行业总体不良贷款率由13%以上下降到6%左右，同期的贷款增长则不断呈现出加速状态。

另外，商业银行的改制和上市对信贷增长有提速作用。

随着商业银行股份制改革和成功上市，受到盈利模式和其他因素的限制，这必然促使商业银行贷款增长提速。

在商业银行收入来源仍然较为单一的情况下，以会计利润为主的考核在一定程度上加速了商业银行贷款投放。

这些行业内的创新与改革，对GDP的增长做出了贡献。

三、我国贷款总额规模与GDP的适应性探讨
1、必须把握好贷款总额规模与GDP之间的“度”。

实体经济“量价齐升”——贷款投放与经济实际增长存在紧密、较为稳定的联系。

1990年代中后期，贷款增长率与国民经济实际增长率之间的乘数关系曾经接近4的水平，之后则有一定程度的下降。

这一乘数明显高于其他市场经济国家/地区。

（如美国这一乘数为1.3，香港为1.6）。

由此可见，中国GDP近年来增速较快，远超欧美发达国家。

经济增长需要资金支持，引发了贷款需求，GDP的规模越大，贷款需求越大。

而贷款作为商业银行的传统核心业务之一，它的增长反过来又增大投资和消费需求，进而推动了GDO增长。

两者紧密相连，密不可分。

但也必需处理好两者之间的数量关系，一方面，信贷总规模占GDP比例过大会导致一、银行的信贷风险加大；二、投资力度大，信贷基本上用于投资，由于占GDP比例逐渐增大，投资过多会造成一些产业生产过剩，加大行业风险，不利于GDP良性发展。

另一方面，信贷总规模占GDP比重过小则会导致投资需求不足，减缓经济发展速度。

权衡二者利弊，必须要将信贷规占GDP比例控制在适当范围内，以促进经济合理发展。

2、我国商业银行贷款规模基本与GDP相适应
以下是上世纪90年代以来的数据：
贷款总额对GDP的拉动率=GDP的增长率*贷款贡献率。

由上图的数据做了处理后就不难看出，贷款对GDP有着较大的贡献，每个国家有着不同的金融体系和金融政策。

在我国，近五年来，商业银行的贷款总额与GDP始终保持一致的增长，虽贷款总额一超再超GDP，但贷款额占GDP的比率始终维持在150%上下，并且2012年以来，有所下降，这也许是个对的下降趋势。

这个比重的下降会利于我国金融体系的改善，对经济的发展更为有利。

高的贷款比率可见国内金融市场的泡沫，然而贷款总额的变化与GDP的变化却没有违背经济发展的客观规律，它们依旧是一个发展带动另一个发展，相互促进和推动。

所以，在此，也许只能说，目前，我国商业银行贷款总额规模与GDP是相适应的，但金融业仍需要调整结构，科学的发展。

参考文献：
[1]朱哲意.浙江省存贷款与GDP关系的实证研究，《上海金融》，2012，6.
[2]连玉明，武建忠.《中国国力报告》，中国时代经济出版，2005.
[3]唐建伟.十二五”期间商业银行贷款增速分析，《中国金融》，2011，3.。