流动资金投资的估算

合集下载

流动资金估算方法有哪些

流动资⾦估算⽅法有哪些
项⽬运营需要流动资产投资，是指⽣产经营性项⽬投产后，为进⾏正常⽣产运营，⽤于购买原材料、燃料，⽀付⼯资及其他经营费⽤等所需的周转资⾦。

店铺⼩编了解到流动资⾦估算⼀般采⽤分项详细估算法。

个别情况或者⼩型项⽬可采⽤扩⼤指标法。

1.分项详细估算法
流动资产的构成要素⼀般包括存货、库存现⾦、应收账款和预付帐款;流动负债的构成要素⼀般包括应付账款和预收账款。

流动资⾦等于流动资产和流动负债的差额，计算公式为：
流动资⾦=流动资产-流动负债
流动资产=应收账款+预收账款+存货+现⾦
流动负债=应付账款+预收账款
流动资⾦本年增加额=本年流动资⾦-上年流动资⾦
2.扩⼤指标估算法
扩⼤指标估算法是根据现有同类企业的实际资料，求得各种流动资⾦率指标，亦可依据⾏业或部门给定的参考值或经验确定⽐率。

将各类流动资⾦率乘以相对应的费⽤基数来估算流动资⾦。

⼀般常⽤的基数有营业收⼊、经营成本、总成本费⽤和建设投资等。

扩⼤指标估算法计算流动资⾦的公式为：
年流动资⾦额=年费⽤基数×各类流动资⾦率
以上就是关于这⽅⾯的法律知识，希望能对您有所帮助。

如果您不幸遇到⼀些⽐较棘⼿的法律问题，⽽您⼜有委托律师的想法，我们店铺有许多律师可以给你提供服务，并且我们店铺还⽀持线上指定地区筛选律师，并且都有相关律师的详细资料。

投资和财务分析中流动资金估算的要点

消费电子
消费市场
ＣｏｎｓｕｍｅｒＥｌቤተ መጻሕፍቲ ባይዱｅｃｔｒｏｎｉｃｓＭａｇａｚｉｎｅ２０１３年５月下
投资和财务分析中流动资金估算的要点
程伟
（长春市国家投资项目评审中心，长春
１３００２２）
摘要；在工程建设领域，一个项目是否完整和健全，能否正常运营，以及正常运营后能否达到预期的目标和投资回收，关键取决于在投资阶段对整个项目的投资规划，以及在整个项目的资金流动中，能否有效和适中地控制和利用资金。在整个过程中，财务分析的关键环节之一是流动资金，流动资金估算在工程建设领域中非常重要。
的价格。在流动资金估算中，当投入物和产出物采用不含税价格
时，估算中应注意将进项税额和销项税额分别包含在相应的年费用金额中，一般在计算流动资金时应含增值税。投资估算和财务分析时，应该说明价格是否含增值税，如果不含，则在流
动资金估算时，应注意将进项税额和销项税额分别包含在相应
法发挥作用，企业的战略发展计划将遭受重大挫折。因此，在
工程投资项目前期工作中，重视流动资金的合理估算和积极筹措是十分重要的。、同时，加强流动资金管理也有其实际意义，可以加速流动资金周转，减少流动资金占用，促进企业生产经营的发展；有利于促进企业加强经济核算，提高生产经营管理水平；是企业财务分析、资金分配和有效利用，以及控制投资的前提。二、流动资金的特点和估算方法
的年费用金额中。（一）流动资金的特点流动资金的重要性在于周转时可以产生营业收入及创造四、流动资金估算的注意事项利润，即周转直接创造了企业的盈余。其特点是：占用形态具在采用分项详细估算法时，应根据项目实际情况分别确定现金、应收账款、存货和应付账款的最低周转天数，并考虑一有变动性；占用数量具有波动性；循环与生产经营周期具有一定的保险系数。在不同生产负荷下的流动资金，应接不同生产致性。负荷所需的各项费用金额，分别按照上述的计算公式进行估（二）流动资金估算方法算，而不能直接按照１００％生产负荷下的流动资金乘以生产负根据项目的实际情况，在项目建议书阶段，一般采用扩大指标法，参照同类项目流动资金占销售收入、经营成本或固定荷百分比求得。流动资金属于长期性（永久性）流动资产，流动资金的筹措可通过长期负债和资本金（一般要求占３０％）的方资产投资的比率，或参照同类项目单位产量占用流动资金的数额，估算流动资金。在预可行性研究和可行性研究阶段，一般采用分项详细估算法，即分别按项目占用的存货、现金、应收账款和应付账款，估算非定额流动资金。ｌ＿扩大指标法这种估算方法简便易行，准确度不高，多在项目建议书阶段采用。某些流动资金需要量小的项目，在可行性研究阶段也可采用扩大指标法进行估算。计算公式如下：流动资金：年营业收入额ｘ营业收入资金率式解决。总之，流动资金作为工程投资项目中的重要组成部分，流动资金估算应得到应有的重视。在工程前期，也就是项目的决策阶段，项目的资金流动就已经初具模型，对以后的设计、施工、投产运营以及回收等每个环节的资金流动都确定了主要的方向。所以建设单位、投资主体、审批单位、咨询单位、设计单位、施工单位和运营单位，都应该在每个环节给予广泛和高度的重视。

流动资金详细估算法公式(一)

流动资金详细估算法公式(一)流动资金详细估算法公式概述流动资金是指企业日常运营中用于支付短期债务和支持业务活动的资金，包括现金、存货、应收账款等。

准确估算流动资金的需求对企业的运营管理至关重要。

在这篇文章中，我将介绍几种常用的流动资金详细估算法公式，以及针对每个公式的示例解释说明。

1. 流动资金需求量计算公式流动资金需求量是指企业为维持正常运作所需的流动资金金额。

根据企业的规模、运营周期等因素，可以使用以下公式来计算流动资金需求量：流动资金需求量 = 周转时间× 每日运营成本其中，周转时间指的是企业从付款给供应商到收回账款的时间。

示例：一家制造业企业每日的运营成本为10,000元，周转时间为60天，则其流动资金需求量为：流动资金需求量 = 60 天× 10,000 元/天 = 600,000 元2. 现金持有成本计算公式现金持有成本是指企业持有一定数量的现金所产生的成本，包括存放现金的安全成本、机会成本等。

根据企业的现金流量、利率等因素，可以使用以下公式来计算现金持有成本：现金持有成本 = 年现金流量× 现金利率其中，现金利率代表银行存款利息或其他投资收益率。

示例：一家零售企业年现金流量为200,000元，现金利率为5%，则其现金持有成本为：现金持有成本 = 200,000 元× 5% = 10,000 元3. 应收账款周转天数计算公式应收账款周转天数是指企业从出售产品或提供服务到收回账款所需的平均时间。

根据企业的销售额、应收账款余额等因素，可以使用以下公式来计算应收账款周转天数：应收账款周转天数 = 应收账款余额÷ 平均销售额× 365其中，平均销售额为一段时间内的总销售额。

示例：一家服务企业的应收账款余额为50,000元，平均销售额为20,000元，则其应收账款周转天数为：应收账款周转天数 = 50,000 元÷ 20,000 元× 365 = 天4. 存货周转天数计算公式存货周转天数是指企业从采购原料到销售产品所需的平均时间。

流动资金估算方法

流动资金估算方法流动资金是指生产经营性项目投产后，为进行正常生产运营，用于购买原材料、燃料，支付工资及其他经营费用等所需的周转资金。

流动资金估算一般采用分项详细估算法。

个别情况或者小型项目可采用扩大指标法。

㈠分项详细估算法流动资金的显著特点是在生产过程中不断周转，其周转额的大小与生产规模及周转速度直接相关。

分项详细估算法是根据周转额与周转速度之间的关系，对构成流动资金的各项流动资产和流动负债分别进行估算。

在可行性研究中，为简化计算，仅对存货、现金、应收账款和应付账款四项内容进行估算，计算公式为：流动资金＝流动资产—流动负债流动资产＝应收账款＋存货＋现金流动负债＝应付账款流动资金本年增加额＝本年流动资金－上年流动资金估算的具体步骤，首先计算各类流动资产和流动负债的年周转次数，然后再分项估算占用资金额。

1．周转次数计算周转次数是指流动资金的各个构成项目在一年内完成多少个生产过程。

周转次数＝360天/最低需要周转天数存货、现金、应收账款和应付账款的最低周转天数，可参照同类企业的平均周转天数并结合项目特点确定。

又因为：周转次数＝周转额／各项流动资金平均占用额如果周转次数已知，则：各项流动资金平均占用额＝周转额／周转次数2．应收账款估算应收账款是指企业对外赊销商品、劳务而占用的资金。

应收账款的周转额应为全年赊销销售收入。

在可行性研究中，用销售收入代替赊销收入。

计算公式：应收账款＝年销售收入／应收账款周转次数3．存货估算存货是企业为销售或者生产耗用而储备的各种物资，主要有原材料、辅助材料、燃料、低值易耗品、维修备件、包装物、在产品、自制半成品和产成品等。

为简化计算，仅考虑外购原材料、外购燃料、在产品和产成品，并分项进行计算。

计算公式：存货＝外购原材料＋外购燃料＋在产品＋产成品外购原材料占用资金＝年外购原材料总成本／原材料周转次数外购燃料＝年外购燃料／按种类分项周转次数在产品＝（年外购原材料、燃料＋年工资及福利费＋年修理费＋年其他制造费）/在产品周转次数产成品＝年经营成本／产成品周转次数4．现金需要量估算项目流动资金中的现金是指货币资金，即企业生产运营活动中停留于货币形态的那部分资金，包括企业库存现金和银行存款。

考试大流动资金分项详细估算法速记法

流动资⾦分项详细估算法速记法⼀、以年经营成本为基数的2项：1、应收帐款（或销售收⼊，与年经营成本有关）2、产成品（与年经营成本有关）⼆、以年外购原材料、燃料、动⼒费为基数的2项：1、外购原材料、燃料（记）2、应付帐款（或流动负债，购进了原材料，就存在应付帐款）三、以年⼯资福利费和年其他费为基数的1项：1、现⾦[⽆现⾦则⽆⼯资发、更⽆法⽀付年其他费（制造和期间费⽤总和）开⽀]四、以年⼯资福利费、年其他制造费、年外购原材料燃料动⼒费、年修理费为基数的1项：1、在产品[4项之和，其实就是“年经营成本-期间费⽤（管理、财务、销售）”，因为在产品当然没有期间费⽤（管理、财务、销售）。

]注意：第三项的年其他费（制造和期间费⽤总和）与第四项的年其他制造费不同。

记忆⽅法：第⼀项和第四项⼀起记；第⼆项和第三项⼀起记进⼝设备原价（抵岸价）个组成部分的计算基数速记法(发表于:2004-8-718:27:40)以“FOB”为基数的2项（国外银⾏）：1、国外运费2、银⾏财务费以“CIF”为基数的4项（两⼿续⼀保⼀关）：1、外贸⼿续费2、关税3、监管⼿续费4、国外运输保险费以“CIF+关税+消费税”为基数的2项（增值消费）：1、增值税2、消费税以“CIF+关税+消费税+增值税”为基数的1项：1、车辆购置附加费运输保险费=(FOB+国外运费)*运输保险费率/（1-运输保险费率）=（FOB+国外运费+运输保险费）*运输保险费率运输保险费属于价内费。

企业管理费:教会差使他具资办财险税险————教（职⼯教育经费）会（⼯会经费）差（差旅交通费）使（固定资产使⽤费）他（其他）具（⼯具⽤具使⽤费）资（管理⼈员⼯资）办（办公费）财（财务费）险（财产保险费）税（税⾦）险（劳动保险费措施费:⼆环夜临⼤⽔架板已安⽂(稳)——⼆(⼆次搬运费)环(环境保护费)夜(夜间施⼯费)临(临时设施费)⼤(⼤型机械设备进出场及安拆费)⽔(施⼯排⽔\降⽔费)架(脚⼿架费)板(混凝⼟模板及安拆费)已(已完⼯程及设备保护费)安(安全施⼯费)⽂(⽂明施⼯费)间接费:危房⽆(污)保额———危(危险作业以外伤害保险)房(住房公积⾦)⽆(⼯程排污费)保(社会保障费)额(⼯程定额测定费)措施费:：保⽂安设夜⼆场⽀架设施（保）环境保护费（⽂）⽂明施⼯费（安）安全施⼯费（设）临时设施费（夜）夜间施⼯费（⼆）⼆次搬运费（场）⼤型机械设备进出场及安拆费（⽀）混凝⼟、钢筋混凝⼟模板及⽀架费（架）脚⼿架费（设）已完⼯程及设备保护费（施）施⼯排⽔、降⽔费规费：污定会⼯（公）伤（污）⼯程排污费（定）⼯程定额测定费（会）社会保障费（公）住房公积⾦（伤）危险作业意外伤害保险环⽂安临夜⼆⼤，混脚已施；排定保公伤；管办差固，⼯劳会折，财务税它；（环）环境保护费（⽂）⽂明施⼯费（安）安全施⼯费（临）临时设施费（夜）夜间施⼯费（⼆）⼆次搬运费（⼤）⼤型机械设备进出场及安拆费（混）混凝⼟、钢筋混凝⼟模板及⽀架费（脚）脚⼿架费（已）已完⼯程及设备保护费（施）施⼯排⽔、降⽔费规费：排定保公伤（排）⼯程排污费（定）⼯程定额测定费（保）社会保障费（公）住房公积⾦（伤）危险作业意外伤害保险通过第⼀遍的学习,你应该要知道本课程知识内在联系.你是否有关上书什么也不知道的感觉这是因为你不知道课程的知识结构的原因.(参照⼀考试状元的思路,⼩结如下)本课程是造价⼯程师考试的主课,教材主要讲授了⼯程造价构成有计价依据,建设项⽬决策、设计、招投标、施⼯各阶段⼯程造价的确定与控制等内容。

流动资金估算表(1)

流动资金估算表1. 简介流动资金估算表是一种财务报表，用于估算企业在一定期间内所需的流动资金。

流动资金是企业运营所需的现金和现金等价物，用于支付日常的营运成本和应付账款。

流动资金估算表可以帮助企业评估自身的资金需求，并制定相应的资金策略。

2. 流动资金的组成流动资金由以下几部分组成：1.现金和现金等价物：企业手头的现金和能够快速变现的资产，如存款、短期投资等；2.应收账款：企业向客户销售商品或提供服务后尚未收到的款项；3.存货：企业用于生产商品或提供服务的原材料、在制品和成品；4.预付款项：企业在收到货物或服务之前预付的款项；5.其他流动资产：企业其他可快速变现的资产，如应收利息、应收股利等。

3. 流动资金估算方法3.1 静态法静态法是一种简单直接的流动资金估算方法，根据企业历史数据和经验来估算未来一段时间内的流动资金需求。

静态法的计算公式为：流动资金需求 = 应付账款 + 存货 + 预付款项 + 其他流动资产 - 应收账款 - 现金和现金等价物3.2 动态法动态法是一种基于企业运营活动的流动资金估算方法，根据企业的销售额、账期和资金回流周期来估算流动资金的需求。

动态法的计算公式为：流动资金需求 = （销售额 × （账期 + 资金回流周期））/ 365 - 现金和现金等价物4. 流动资金估算表示例下面是一个流动资金估算表的示例，展示了一个企业在未来一年内的流动资金估算：项目金额（单位：万元）应付账款100存货200预付款项50其他流动资产20应收账款150现金和现金等价物80流动资金需求-根据静态法的计算公式，流动资金需求为：100 + 200 + 50 + 20 - 150 - 80 =140 万元。

根据动态法的计算公式，假设销售额为 500 万元，账期为 30 天，资金回流周期为 60 天，则流动资金需求为：(500 × (30 + 60)) / 365 - 80 = 309.59 万元。

浅谈投资项目中流动资金的估算

流动资产是指可以在１年或超过１年的一个营
扩大指标估算法是参照同类企业营业收入资金率、营成本率或单位产量占用流动资金的数额来经估算流动资金。计算公式分别为：流动资金＝年营业收入 ×营业收入资金率
况，考虑一定的保险系数。如存货中的外购原材并
料、料的最低周转天数应根据不同来源，考虑运燃并
输方式和运输距离等因素分别确定；产品的最低在
用扩大指标估算法，些流动资金需要量小的项目某
后进行，可按行业或前期研究的不同阶段选用扩大
流动资金估算的具体步骤如下：
２２１各项流动资产和流动负债最低周转天数的．．
确定在确定最低周转天数时要根据项目的实际情
指标估算法或分项详细估算法。流动资金估算在项目初步可行性研究阶段可采
浅谈投资项目中流动资金的估算
口张新莲
（山西省林业调查规划院，山西太原００１）３０２
【摘
要】流动资金是项目总投资的构成内容之一，其数额估算的正确与否直接影响到项目盈利能力和偿债
能力。本文就流动资金估算方法做一详细讨论。
用的营运资金，包括运营中临时性需要的资金。不

一造：关于用分项详细估算法估算流动资金要点解析

关于用分项详细估算法估算流动资金要点解析1、流动资金=流动资产-流动负债2、流动资产=应收账款+现金+存货+预付账款3、流动负债=应付账款+预收账款4、应收账款=年经营成本÷年周转次数5、现金=（年工资福利费+年其他费）÷年周转次数6、存货：a.外购原材料、燃料=年外购原材料、燃料动力费÷年周转次数7、存货：b.在产品=（年工资福利费+年其他制造费用+年外购原料燃料费+年修理费）÷年周转次数8、存货：产成品=年经营成本÷年周转次数9、存货=外购原材料、燃料+在产品+产成品10、预付账款=年预付账款÷年周转次数11、应付账款=年外购原材料、燃料、动力费÷年周转次数12、预收账款=年预收账款÷年周转次数13、流动资金估算表（分项详细估算法）a.流动资金流动资金是指企业流动资金情况。

流动资金是流动资产的表现形式，即企业可以在一年内或者超过一年的一个生产周期内变现或者耗用的资产合计。

[1]广义的流动资金指企业全部的流动资产，包括现金、存货（材料、在制品、及成品）、应收账款、有价证券、预付款等项目。

以上项目皆属业务经营所必需，故流动资金有一通俗名称，称为营业周转资金。

狭义的流动资金=流动资产－流动负债。

即所谓净流动资金(networkingcapital)。

依照此一定义，流动资产的资金来源，除流动负债外，应另辟长期来源。

净流动资金的多少代表企业的流动地位，净流动资金越多表示净流动资产愈多，其短期偿债能力较强，因而其信用地位也较高，在资金市场中筹资较容易，成本也较低。

b.流动资产流动资产（Current Assets）是指企业可以在一年或者超过一年的一个营业周期内变现或者运用的资产，是企业资产中必不可少的组成部分。

流动资产在周转过渡中，从货币形态开始，依次改变其形态，最后又回到货币形态（货币资金→储备资金、固定资金→生产资金→成品资金→货币资金），各种形态的资金与生产流通紧密相结合，周转速度快，变现能力强。

02-8.9 流动资金的估算PPT

第8章工程项目财务评价主讲人：祁神军1目录流动资金的估算1知识结构财务分析报表流动资金估算方法所得税前与税后分析基本财务报表中的价格通货膨胀与财务分析有无对比法财务分析的目的与步骤建设投资概略估算方法工程项目的寿命周期负债比例与财务杠杆运营期借款利息的计算既有法人项目财务分析特点工程项目投资估算工程项目财务分析的若干问题财务分析概述既有法人项目财务分析某新设法人项目财务分析案例建设投资详细估算方法掌握流动资金的概念掌握流动资金的估算12教学目标1. 流动资金的概念流动资金是指生产经营性项目投产后，为进行正常生产运营，用于购买原材料、燃料，支付工资及其他经营费用等所需的周转资金。

基本概念1. 流动资金的概念流动资金一般在投产前开始筹措。

在投产第一年开始按生产负荷进行安排，其借款部分按全年计算利息。

流动资金利息应计人财务费用。

项目计算期末回收全部流动资金。

流动资金的筹措及计息流动资金估算主要涉及流动资产、流动负债、应收账款、预付账款、外购原材料、外购燃料、在产品、产成品、现金需要量、其他费用、应付账款、预收账款。

流动资金估算涉及的项目2. 流动资金的估算流动资金估算方法分项详细估算法扩大指标估算法2. 流动资金的估算流动资金= 流动资产-流动负债流动资产= 应收账款+预付账款+存货+现金流动负债= 应付账款+预收账款流动资金本年增加额= 本年流动资金-上年流动资金应收账款= 年经营成本/应收账款周转次数预付账款= 外购商品或服务年费用金额/预付账款周转次数存货= 外购原材料+外购燃料+其他材料+在产品+产成品外购原材料= 年外购原材料/按种类分项周转次数外购燃料= 年外购燃料/按种类分项周转次数010203040506070809分项详细估算法2. 流动资金的估算在产品= （年外购原材料+年外购燃料+年工资及福利费+年修理费+年其他制造费用）/在产品周转次数产成品= 年经营成本/产成品周转次数现金需要量= （年工资及福利费+年其他费用）/现金周转次数年其他费用= 制造费用+管理费用+营业费用-（以上三项费用中所含的工资及福利费、折旧费、摊销费、修理费）应付账款=（年外购原材料+年外购燃料+年其他材料费）/应付账款周转次数预收账款= 年预收的营业收人金额/预收账款周转次数101112131415分项详细估算法①按建设投资的一定比例估算。

工程经济学知识点

第一章1.现金流出：在某一时间内，流出系统的实际支出。

现金流入：流入系统的实际收入。

净现金流量：现金流入与现金流出的差额。

现金流量：现金流入、现金流出和净现金流量的统称。

2.现金流量：以项目作为一个独立系统，反映项目在整个项目周期内实际收入和实际支出3.工程项目总投资：是固定资产投资、固定资产投资方向调节税、建设期借款利息和流动资金之和。

4.固定资产投资：项目按拟定建设规模、产品方案、工程内容进行建设所需费用。

5.流动资金：为维持生产所占用的全部周转资金。

流动负债：那些要动用流动资产来归还的各种债务。

6.项目总投资形成的资产分：①固定资产指使用年限在一年以上、单位价值在规定标准以上，并在使用过程中保持原有物质形态的资产。

②无形资产指没有物质实体，但却可使拥有者长期受益的资产。

③递延资产指不能全部计入当年损益，应当在以后年度内分期摊销的各项费用。

7.流动资产：指可以在一年内或者超过一年的一个营业周期内变现或者耗用的资产。

包括现金、各种存款、短期投资、应收预付款项、存货等。

8.投资估算的主要依据：项目建议书；建设规模、产品方案；设计方案、图样及设备明细表；设备价格、运杂费率及当地材料预算价格；同类型建设项目的投资资料及有关标准、定额等。

9.固定资产投资的估算方法：生产规模指数法、分项类比估算法（分3项：机器设备的投资；建筑物、构筑物的投资；其他投资）、工程概算法。

10.流动资金投资的估算方法：扩大指标估算法、分项详细估算法11.总成本费用：指项目在一定时期（一年）内，为生产和销售产品而花的全部成本和费用。

由生产成本、管理费用、财务费用、销售费用组成。

12.经营成本：指项目总成本费用扣除固定资产折旧费、维简费、无形及递延资产摊销费和利息支出以后的全部费用。

13.在经营成本中不包括折旧费、维简费、摊销费和借款利息的原因是：⑪现金流量图反应项目在计算期内逐年发生的现金流入和流出；⑫因为全部投资现金流量图是以全部投资作为计算基础，利息支出不作为现金流出，而自有资金现金流量表已将利息支出单列，因此经营成本中也不包括利息支出。

论投资项目中流动资金的估算

ＯｎＨｏｓｈｌｎｕｐｉｎｉｕｔｏｏｉｖｌｐｅｔｕｅｏｄＣｏｓｍｔｎＣｏｎｙＥｃｎｍｃＤｅｅｏｍｎｏ
ＺａｕｈｏＪ
ＡｂｔａｔｈｓａｅｎｌｚｓｏｓｈｌｃｎｕｔｎｎｉｇｕＣｏｎｙｏｓｏｔｅｏｉｏｏｏｓｈｌｏｓｍｐｉｎｎｅｏｏｃｓｒｃ：ＴｉｐｐｒａａｙｅｈｕｅｏｄｏｓｍｐｉｉＰｎｌｕｔｔｈｗｈｐｓｎｆｈｕｅｏｄｃｎｕｔｉｃｎｍｉｏｉｔｏ
科之学友
ＦｎｆｉｅｍｅｓｒｄｅａｕｉＳｎＡｔｅｏｃｃｒ
２９ｏ（国０年３００月８）
论投资项目中流动资金的估算
张新莲
（山西省林业调查规划院，山西太原００１）３０２摘要：流动资金是项目总投资的构成内容之一，其数额估算的正确与否直接影响到项目盈利能力和偿债能力。流动资金是一不可轻视的因素，现就其流动资金估算作一详细讨论。关键词：流动资金；目；项投资；估算中图分类号：Ｆ３文献标识码：Ａ２０文章编号：１０－１６２０）８０３ — ２００８３（９０— １８００
（）４培育新的消费热点，掘消费潜力。加快服务业等第三挖产业的发展，繁荣服务市场，培育人们新的消费欲望。加快产品结构的升级换代，为人们提供个性化和多元化的新型产品，吸引人们的消费热情。
（）５努力扩大就业，增加居民收入。扩大就业，增加居民收人是提高居民购买力的根本保证，只有人们手中有了钱，我们的消费市场才能活跃起来，民的生活质量也才能稳步提高。居

工程经济学4-投资估算与资金筹措

三、流动资产投资的估算 • 估算方法
2.分项详细估算法流动资金 = 流动资产 - 流动负债
流动资产 = 现金 + 应收账款 + 存货流动负债 = 应付账款
流动资金本年增加额=本年流动资金-上年流动资金
三、流动资产投资的估算 • 估算方法
2.分项详细估算法
周转次数
360天最低周转天数
流动资金（年费用相应周转次数）
一、总成本费用分类 • 产品成本
2.管理费用（1）管理人员工资及福利费（2）摊销费（无形资产摊销、开办费摊销）（3）其他管理费（工会经费、土地使用费等）
一、总成本费用分类 • 产品成本
3.财务费用（1）长期借款利息（2）短期借款利息（3）汇兑损益
4.销售费用—为销售而发生的费用。
一、总成本费用分类
的综合调整系数
一、固定资产投资的估算 • 静态投资估算方法
（3）概算指标估算法
将投资项目分解为单项工程，例如按空间划分一个工厂建设项目：分解后的单项工程 —— 车间、试验楼、办公楼、食堂
►单位工程 —— 土建、安装
• 分部工程 —— 土方、打桩、砌筑、混凝土 ► 分项工程 —— 人工、机械、地基加固
五、投资借款的偿还 • 还款方式
1.等额还本付息（等本息还款） A = Ic ( A/P,i,n )
Ic —— 建设期末的本息和 A —— 投产期第一年末起每年还本付息额
五、投资借款的偿还 • 还款方式
►建设期末的本息和Ic ►基本假定 —— 年中借款
建设期各年借款利息 =（年初借款本息和 + 本年借款额÷2）×年利率
五、投资借款的偿还 • 还款方式
2.等额还本，按期付息（等本还款）

第六章投资估算-流动资金

综合习题：综合习题：某项目债务融资情况如下：单位: 某项目债务融资情况如下：单位:万元年份建设期运营期项目建设投资借款 i=10% 流动资金借款 i=8% 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10
200 120
30 40 40
(1)计算建设期利息。 (1)计算建设期利息。计算建设期利息若建设投资借款从运营期开始4年内还清， (2) 若建设投资借款从运营期开始4年内还清，还款方式为等额本息法。还款方式为等额本息法。试计算运营期内各年的还本付息额。年的还本付息额。计算运营期流动资金借款利息。 (3) 计算运营期流动资金借款利息。（4）分析该项目的长期负债和流动负债 (5)计算运营期各年的财务费用计算运营期各年的财务费用。 (5)计算运营期各年的财务费用。
2、运营期还本付息运营期还本付息
还款当年在年末偿还，按全年计息，计入财务费用。还款当年在年末偿还，按全年计息，计入财务费用。财务费用常用还款方式：常用还款方式：等额本息法开始筹措。流动资金一般应在投产前开始筹措。其借款部分按全年计算利息，利息计入财务费用；全年计算利息，利息计入财务费用；项目计算期末回收流动资金。项目计算期末回收流动资金。假定流动资金借款本金在运营期不归还，假定流动资金借款本金在运营期不归还，而是在项目终了时一次性归还。目终了时一次性归还。流动资金借款年应计利息流动资金借款本金累计× =流动资金借款本金累计×年利率
（三）运营期利息运营期利息支出＝建设投资借款利息＋运营期利息支出＝建设投资借款利息＋流动资金借款利息
复习与思考题
流动资金估算方法：分项详细估算法流动资金=流动资产流动资金=流动资产-流动负债流动资产=存货+现金+ 流动资产=存货+现金+应收及预付账款流动负债=应付账款+ 流动负债=应付账款+预收账款流动资金本年增加额本年流动资金－＝本年流动资金－上年流动资金估算步骤：估算步骤：先估算流动资产和流动负债的年周转次数； 1）先估算流动资产和流动负债的年周转次数； 2）再分项估算占用资金额汇总, 3）汇总,编制流动资金估算表

企业管理-流动资金的计算公式

企业管理-流动资金的计算公式一、流动资金计算方法(1)分项详细估算法分项详细估算法是根据周转额与周转速度之间的关系，对构成流动资金的各项流动资产和流动负债分别进行估算。

根据“方法与参数三”，流动资金的内容有所变化，计算公式：1、流动资金=流动资产-流动负债其中：2、流动资产=应收账款+预付账款+存货+现金3、流动负债=应付账款+预收账款4、年流动资金投资额(垫支数)=本年流动资金需用额-截至上年的流动资金投资额=本年流动资金需用数-上年流动资金需用数(2)扩大指标估算法扩大指标估算法是根据现有企业的实际资料，求得各种流动资金率指标，将各类流动资金率乘以相应的费用基数来估算流动资金。

计算公式：年流动资金额=年费用基数×各类流动资金率年流动资金额=年产量×单位产品产量占用流动资金额二、流动资产的科目包括流动资产，是指企业可以在一年或者超过一年的一个营业周期内变现或者运用的资产。

流动资产的科目包括库存现金、银行存款、其他货币资金、交易性金融资产、可供出售金融资产等、应收票据、应收股息、应收股利、应收利息、应收账款、预付账款、坏账准备、其他应收款、原材料、材料采购、库存商品、委托加工物资、受托代销商品、周转材料、待摊费用、一年内到期的长期债权投资、其他流动资金等。

三、流动资产的分类1、在实物形态上，流动资产基本上体现为各部门以及居民地物资储备。

包括：（1）处于生产和消费准备状态的流动资产，是指生产单位储备的生产资料和消费部门及居民储备的消费品。

（2）处于待售状态的流动资产。

是指生产部门和流通部门库存尚未出售的生产资料和消费品储备以及国家储藏的后备性物资。

（3）处于生产过程中的流动资产，是指生产单位的在制品、半成品储备。

2、流动资产按照流动性大小可分为速动资产和非速动资产。

包括：（1）速动资产是指在很短时间内可以变现的流动资产，如货币资金、交易性金融资产和各种应收款项。

（2）非速动资产包括存货、待摊费用、预付款、一年内到期的非流动资产以及其他流动资产。

流动资金估算表及计算

流动资金估算表及计算流动资金估算表及计算在企业的财务管理中，流动资金是非常重要的一个概念。

如果企业需要进行各种经营活动，比如采购原材料、支付员工工资、缴纳税费等，都需要有充足的流动资金来支持。

为了更好地管理企业的财务状况，公司需要对流动资金的情况进行估算和计算。

什么是流动资金？流动资金是企业用于经营日常活动的资金，即日常营运资金。

它是企业中最为基本的资金，用于支付货款、支付工资、缴纳税费等，是企业正常经营所必需的资金。

企业的流动资金主要来源于经营活动产生的现金流和银行贷款等外界资金支持。

为什么要进行流动资金估算？流动资金是企业经营活动的重要基础，因此企业必须合理安排流动资金，以应对各种经营活动的需要。

流动资金估算的目的是为了预测企业未来的现金流量，并为企业决策提供科学依据，使企业在资金上能得到有效的管理。

流动资金估算表为了更好地管理企业流动资金，企业需要建立相应的流动资金估算表。

流动资金估算表是企业根据长期经营计划，预测短期流动资金收支状况的一张综合性的报表。

它是财务部门向管理层和股东报告企业现金流量利用情况的重要依据。

流动资金估算表包括两个主要内容：1. 流动资金收入流动资金的收入来源包括：(1) 销售收入：企业销售产品取得的现金收入； (2) 收回贷款：企业收回的贷款等外界的应收账款； (3) 其他收入：如投资收益、政府补贴等。

2. 流动资金支出流动资金支出包括：(1) 采购原材料：企业采购原材料所付出的流动资金； (2) 支付工资：企业支付薪水以及相关福利所需的流动资金； (3) 缴纳税费：企业缴纳各种税费所需的资金；(4) 其他支出：如租金、水电费等各种经日常经营所需的支出。

流动资金估算表的计算流动资金估算表中的收入和支出是根据企业长期的经营计划和预测，估算未来的流动资金收支情况。

因此，流动资金估算表的计算是基于以下几个步骤完成的：步骤1：流动资金净收入的计算流动资金净收入=流动资金收入-流动资金支出步骤2：流动资金周转率计算流动资金周转率=本期销售成本÷平均流动资产平均流动资产=（期初流动资产+期末流动资产）÷2步骤3：计算周转天数周转天数=（平均流动资产/流动资金净收入）×365根据以上三个步骤的计算结果，企业可以清晰地了解未来流动资金的净收入、周转率和周转天数，有利于企业进行预算和管理。