2018年声学行业分析报告

2018年声学行业分析

报告

2018年1月

目录

一、软硬件逐渐成熟，助推音箱智能化创新 (5)

1、语音交互/远场拾音技术进步，催生声学创新 (5)

（1）语音交互为本能表达，带来全新体验 (5)

①信息密度高，自然且普适 (7)

②解放双手，更少的感官占用 (8)

（2）软件端：方案不断发布，AI 技术提升识别准确度 (9)

①各类语音交互软件不断面世 (9)

②AI技术提升语音识别准确度 (10)

③语音搜索普及度提升，第三方应用进一步促进行业发展 (12)

（3）硬件端：麦克风阵列解决远场语音交互难题 (13)

2、行业巨头入局，市场迎来爆发 (15)

二、智能音箱：语音交互的入口，智能家居的中心 (16)

1、始于音乐，但又不止于音乐 (17)

（1）智能音箱在音乐播放上优势明显 (17)

（2）音乐数字化趋势明确，在线音乐已为主流 (18)

（3）不止于音乐，有声读物不断丰富 (20)

2、移动互联网之后又一核心入口，价值凸显 (20)

3、产品不断面世，市场迎来爆发 (23)

（1）国际品牌：软件体系完善，引领市场风潮 (24)

①亚马逊：行业领导者，Echo生态不断完善 (25)

1）产品线丰富 (25)

2）出货量过千万，市占率第一 (25)

3）支持软件众多，应用丰富 (26)

4）配置出色 (27)

②苹果：HomePod 发售在即，更注重音乐本质 (27)

③谷歌：算法能力强大，整合多样成熟服务 (29)

（2）国内品牌：本土化优势明显，语言限制有望突破 (31)

三、智能耳机：声学领域另一重大创新方向 (33)

1、苹果带动市场发展，用户满意度极高 (33)

（1）苹果推出AirPods，产品品质出色 (33)

（2）AirPods 成为爆款，带动智能耳机市场 (34)

2、移动语音交互结合生物监测，智能耳机不再鸡肋 (36)

（1）智能耳机适合移动语音交互，布局“On-The-Go”场景 (36)

（2）集成生物监测功能，智能耳穿戴不再鸡肋 (37)

（3）引入主动降噪，声学性能进一步提升 (38)

3、厂商积极推进，未来有望标配 (39)

四、产业链：中国企业占据核心位置，受益产业发展 (41)

1、芯片：成本大头，传统芯片大厂领导市场 (42)

2、麦克风：阵列为主流方式，MEMS MIC 用量快速提升 (44)

3、扬声器：苹果带动音质提升，发声元件价值量大幅增长 (47)

4、OEM/ODM：全新产品形态带来业务增量 (48)

五、相关企业 (49)

1、国光电器：智能音箱爆发在即，公司明确受益 (50)

2、立讯精密：大客户平台型供应商，声学业务高成长可期 (50)

3、歌尔股份：智能音箱带来声学元件及ODM 业务增量 (51)

六、主要风险 (51)

1、HomePod使用效果不及预期 (51)

2、语音交互产业发展不及预期 (51)

软硬件的进步使得声学智能化创新开启，智能音箱将成为移动互联网之后稀缺的入口，智能耳机结合移动语音交互与生物监测有望标配，国内厂商深度受益行业变革。

声学创新开启语音交互新时代：声学创新的意义不仅仅在于提升产品的音效表现，更重要的是通过麦克风阵列、AI 技术、语音交互软件的配合，声学产品的能力范畴得到了极大的拓展。麦克风阵列解决了远场语音交互问题；AI 技术的出现使得语音识别准确度得到了快速提升；第三方语音交互应用软件不断增多，功能涉及全面。过去声学行业创新局限于声学零件性能指标的稳步提升，当前以智能音箱、智能耳机为代表的声学智能化创新将推动行业加速发展。

智能音箱市场迎来爆发，未来5年CAGR 高达51.6%：以智能音箱为代表的声学创新产品将成为移动互联网之后的稀缺入口，而且其自带控制中心属性，将成为智能家居的核心，因此市场迎来爆发。根据VoiceLab 的数据显示，2015年全球智能音箱销量为170万台，2016年销量为650万台。随着产品多元化、功能不断完善以及价格持续亲民，预计2017年全球智能音箱设备出货为2600万台，到2021年有望达1.37亿台，2017至2021年CAGR 为51.6%。

移动语音交互结合生物监测，智能耳机有望标配：在近距离语音交互中智能耳机将发挥重大作用，尤其在户外、旅途等的“On-The-Go”的移动场景。同时耳部更适合健康数据的收集，目前已实现用耳机检测包括血压、心率、心电图和核心体温等在内的各项体征数据。兼具移动语音交互与生物监测的智能耳机将热销，根据Statista的数据显示