项目投资与评估辅导培训资料
项目管理-项目投资培训课件(PPT67页)可修改全文
有些项目采纳后，可能对公司现有的部门产生有利 或不利的影响。在评价方案时要将其考虑在内。
例：某公司下属两个分厂，一分厂从事生物医药
产品生产和销售,年销售收入3000万元，现在二
分厂准备投资一项目从事生物医药产品生产和销
售，预计该项目投产后每年为二分厂带来销售收
入2000万元，但由于和一分厂形成竞争，每年使
答（1）投产第一年营运资本需用额=30-15=15（万元） 第一年营运资本增加额=15-0=15（万元） 投产第二年的营运资本需用额=40-20=20（万元） 第二年营运资本增加额=20-15=5（万元） （2）终结点回收的营运资本=15+5=20（万元）
24
第三节 投资项目评价的一般方法
一、贴现的分析评价指标
策。
7
第二节 现金流量
现金流量是指企业现金流入与流出的数量。 现金收入称为现金流入量， 现金支出称为现金流出量， 现金流入量与现金流出量相抵后的余额，称为
现金净流量（Net Cash Flow，简称NCF）。
问题：在投资项目评价时，其效益为什么用 现金净流量，而不用利润？
8
二、现金流量预测方法
30%）+38200=53460元 ΔNCF5 = 53460+（8000-5000）=55460元
《项目投资评估》课件
本课件将介绍项目投资评估的定义、重要性、过程、方法、指标，以及通过 案例分析来加深理解。最后总结结论和要点。
项目投资评估的定义
项目投资评估是一种分析和评估潜在项目的可行性和价值的方法。它有助于 决策者了解项目的风险和回报，并作出明智的投资决策。
投资评估的重要性
• 确保投资资金的有效使用 • 减少投资风险 • 优化资源配置 • 提高投资回报率
结论和要点
1 项目投资评估是投资决策的重要工具。
通过评估项目的可行性和风险，帮助决策者做出明智的投资决策。
2 不同的评估方法和指标可综合使用。
不同方法和指标的综合分析可以提供更全面的评估结果。
3 案例分析能够加深理解。
通过案例分析，可以将理论应用到实际项目，更好地理解项目投资评估的实际应用。
项目投资评估的过程
1ቤተ መጻሕፍቲ ባይዱ
确定项目目标
明确项目的目标和预期成果，为评估提供基准。
2
收集项目数据
收集项目相关的数据和信息，包括市场调研、财务数据等。
3
分析项目可行性
使用合适的方法和模型分析项目的可行性，评估其风险和回报。
4
制定投资决策
根据评估结果，制定投资决策，确定是否投资、投资金额等。
项目投资评估的方法
财务分析法
通过分析项目的财务指标，如投资回收期、净现值等，评估项目的盈利能力和回报率。
市场分析法
通过研究市场需求、竞争状况等因素，评估项目的市场潜力和可持续性。
风险评估法
通过识别、评估和应对项目风险，评估项目的风险程度和可控性。
项目投资评估的指标
• 投资回收期 (IRR) • 净现值 (NPV) • 内部收益率 (ROI) • 费用效益比 (CER)
投资估算培训课程(PPT 30张)
6、基本预备费
指在项目实施中为了防止可能发生的难以预料的支出， 需要事先预留的费用，又称工程建设不可预见费。 （1）具体内容 ①进行技术设计、施工图设计和施工过程中，在批准 的初步设计范围内所增加的工程及费用； ②由于一般自然灾害所造成的损失和预防自然灾害所 采取的措施费用； ③工程竣工验收时，为鉴定工程质量，必须开挖和修 复的隐蔽工程的费用。
第八章
投
资
估
算
8.1 投资估算概述
8.1.1 投资估算的范围及内容
项目总投资是指从投资项目筹建开始到项目报废为止所发生的 全部投资费用。包括项目建设期和筹建期投入的建设投资、建设期 利息和项目建成投产后所需的流动资金。
项目总投资＝建设投资＋建设期利息＋流动资金
建筑工程费 工程费用 设备及工器具购置费费 安装工程费
（二）建设投资的估算
1、估算步骤： a. 分别估算各单项工程所需要的建筑工程费、设备及工器具 购置费、安装工程费； b. 在汇总各单项工程费的基础上，估算工程建设其他费用； c. 估算基本预备费和涨价预备费； d. 加总求得建设投资总额；
2、建筑工程费估算 建筑工程费的估算方法： ①单位建筑工程投资估算法 建筑工程费 = 单位建筑工程投资×建筑工程总量 ②单位实物工程量投资估算法 建筑工程费 = 单位实物工程投资×实物工程总量 ③概算指标投资估算法
【例3】某生物农药项目建设期2年，按照实施进度，工程费用使用比例第1年为 40%，第2年为60%；建设期的物价上涨指数参照有关行业规定取4%，按【例2】 条件做出该生物农药项目的涨价预备费估算。 【解答】 工程费用= =1935.1+2883.6+297.5 =6116.2(万元) 第1年工程费用=6116.2×40%=2446.5 (万元) 第1年涨价预备费=2446.5×[（1+4%）-1]=97.9(万元) 第2年工程费用= 6116.2×60%=3669.7 (万元) 第2年涨价预备费= 3669.7×[(1+4%)2 -1]=299.4(万元) 该项目的涨价预备费= 97.9+ 299.4=397.3 (万元)
项目投资估算培训课件
明确需要估算的内容，包括建设投资、流动资金、其他投资 等。
收集数据与信息
历史数据收集
收集类似项目的历史数据，包括 投资额、建设周期、收益率等。
市场调研
了解相关市场的价格、供应情况 、竞争情况等信息。
技术经济指标
收集与项目相关的技术经济指标 ，如单位造价、设备价格等。
进行初步估算
估算方法选择
单位成本法
根据单位成本和数量计算 项目投资。
现代估算方法
参数模型法
人工智能方法
利用历史数据建立参数模型，对项目 投资进行预测。
利用机器学习、深度学习等技术，对 项目投资进行预测和优化。
蒙特卡洛模拟法
通过模拟项目风险和不确定性，计算 项目投资的概率分布。
估算工具介绍
Excel
常用的电子表格软件，可用于简 单的投资估算和数据分析。
3
不断改进估算方法
在实践中不断总结经验，对估算方法进行改进和 优化，提高估算的准确性和可靠性。
估算结果偏差问题解决策略
强化估算过程管理
加强估算过程的管理，确保估算过程的规范化和标准化，减少人 为因素对估算结果的影响。
建立偏差分析机制
对估算结果进行定期的偏差分析，找出偏差产生的原因，及时采 取措施进行纠正。
实施的不确定性。
财务风险
由于资金筹措、成本控 制等因素导致项目财务
状况的不确定性。
法律风险
由于法律法规变化、合 同纠纷等因素导致项目 法律责任的不确定性。
风险应对策略制定
市场风险应对策略
加强市场调研，及时了解市场 需求变化，调整项目市场策略
。
技术风险应对策略
加强技术研发，提高技术创新 能力，降低技术更新对项目的 影响。
项目投资估算培训课件
为项目投资者和管理者提供决策依据，为项目的经济评价、 风险评估、融资方案制定以及项目的实施和控制提供必要的 财务数据支持。
投资估算的重要性
决策依据
准确的投资估算可以作为项目 决策的依据，帮助投资者判断 项目是否具有投资价值，从而
做出正确的投资的基础，通过对可能出现的 风险进行预测和评估，制定相 应的风险应对措施，从而降低
针对可能存在的风险因素，制定相应的风险应对措施。
03
投资估算的主要内容
工程费用
01
02
03
建筑工程费
包括建筑物、构筑物、室 外工程等建筑工程的费用
设备购置费
包括需要安装的设备、不 需要安装的设备和为生产 设备购置的工器具等费用
安装工程费
包括设备安装、工器具安 装等费用
工程建设其他费用
建设用地费
工程建设其他费用的估算
根据项目建设的具体情况，估算工程建设其他费用，包括土地征用费、勘察设计费、研究试验费、建设单位管理费等。
单项工程投资估算
建筑工程费的估算
根据各个单项工程的建筑面积和体积 ，结合当地的人工、材料、机械等价 格水平，分别计算各个单项工程的直 接费和间接费。
设备及工器具购置费 的估算
根据各个单项工程的设备清单和有关 资料，逐项计算设备及工器具的购置 费，包括设备原价、运杂费、安装费 等。
工程建设其他费用的 估算
根据项目建设的具体情况，分别估算 各个单项工程的工程建设其他费用， 包括土地征用费、勘察设计费、研究 试验费、建设单位管理费等。
项目总投资估算
根据各个单项工程的投资估算结果，汇总得到项目的总投资 估算。
包括土地征用及迁移补偿费、土地 使用权出让金等费用
建设管理费
项目投资培训课件PPT98页(1).ppt
（3）根据所得税对收入、成本和折旧的影响计算 NCF=收入*（1-税率）-付现成本-（1-税率）+折旧*税率 =税后收入-税后成本+折旧抵税额 以上三种方法的计算结果是一致的
现金流量计算表 根据以下资料，验证NCF的计算结果
项目
甲公司
乙公司
销售收入
1200000
1200000
付现营业成本
600000
第七章 项目投资 学习目标 1．了解项目投资的种类，掌握项目投资的特点，了解项目投资的基本程序； 2．理解项目投资决策使用现金流量的原因，重点掌握现金流量的构成内容，熟练掌握现金流量的计算方法；
3．熟练掌握项目投资决策的各种方法，深入理解各种方法的优缺点及适用范围； 4．熟练掌握固定资产更新决策、资本限量决策、投资开发时机决策和投资期决策的方法。
分析
年份 销售量 单价 销售收入 单位成本 成本总额 1 5000个 20 100000 10 50000 2 8000 20.4 163200 11 88000 3 12000 20.81 249720 12.1 145200 4 10000 21.22 212200 13.31 133100 5 6000 21.65 129900 14.64 87840
案例分析一:金田公司准备购置一部机器,有关资料如下:
购置成本 200万 安装费 30万 运费 20万 增加存货 25万 增加应付帐款 5万 预计寿命 4年 预计四年后的残值 10万 销售收入 200万 付现成本 120万 预计四年后该机器的出售价 20万 税率 30%
6、确定最优方案，提交可行性报告，由决策部门批准。 7、由决策者作出决策，接受或拒绝投资或重新调研。 8、执行投资项目，筹措资金，控制实施。 9、投资项目再评价，即在执行过程中，如果情况发生重大变化，应具体问题具体分析，作出新的评价，调整投资行为，以避免损失。
项目投资培训课件PPT65页(1).ppt
一、项目投资的现金流量分析
（一）现金流量的概念
包括现金流入量、现金流出量和净现金流量三个具体概念： 现金流入量是指由投资项目所引起的现金收入的数量； 现金流出量是指由投资项目所引起的现金支出的数量； 现金净流量则是指现金流入量与现金流出量的差额。
投资总额
建设 投资
流动 资金
固定资产投资
开办费
固定资产
建设工程费
设备购置费
安装工程费
无形资产
递延资产
流动资产
固定资产的原值＝固定资产投资＋预备费＋建设期利息 原始总投资=投资总额-建设期利息
例5-1：企业准备建设一个项目，需要在建设起点一次投入固定资产1000万元，在建设期末投入无形资产200万元。建设期为1年，建设期资本化利息为50万元，全部计入固定资产原值。流动资金投资合计100万元。则： 固定资产原值＝ 1000＋50＝1050 建设投资＝1000＋200+50＝1250 原始投资＝1200＋100＝1300 投资总额＝1300＋50＝1350
（1）当建设期为零，投产后运营期NCF表现为普通年金形式时
（四）现金流量图（补充）
0
1
2
4
3
N-1
N
t
纵坐标表示所在时刻发生的资金;
水平线段向右延伸表示时间的延续；
时点t表示下一个时间间隔的开始和上一个时间间隔的结束。一般认为投资发生在年初，收益发生在年末。
水平线段等分成若干间隔，每一间隔代表一个时间单位 或一个计息周期，可以是年、月、周、日等；
（5）营运期税后净现金流量： NCF2＝120×（1－25%）（税后利润） ＋100（折旧）＋50（开办费）＝240 NCF3＝220×（1－25%）（税后利润） ＋100（折旧）＋0＝265 NCF4－NCF10计算方法相同 （6）终结点税后净现金流量： NCF11＝500×（1－25%）（税后利润）＋100（折旧）＋100（残值）＋200（流动资金）＝775
投资项目评估教案
投资项目评估教案第一章：投资项目评估概述1.1 投资项目评估的定义和重要性1.2 投资项目评估的过程和方法1.3 投资项目评估的主要参数和指标1.4 投资项目评估的基本原则和标准第二章：投资项目环境评估2.1 投资项目环境的定义和内容2.2 投资项目环境评估的目的和方法2.3 投资项目环境评估的主要参数和指标2.4 投资项目环境评估的案例分析第三章：投资项目市场评估3.1 投资项目市场的定义和内容3.2 投资项目市场评估的目的和方法3.3 投资项目市场评估的主要参数和指标3.4 投资项目市场评估的案例分析第四章：投资项目财务评估4.1 投资项目财务评估的定义和重要性4.2 投资项目财务评估的方法和工具4.3 投资项目财务评估的主要参数和指标4.4 投资项目财务评估的案例分析第五章：投资项目风险评估5.1 投资项目风险的定义和重要性5.2 投资项目风险评估的方法和工具5.3 投资项目风险评估的主要参数和指标5.4 投资项目风险评估的案例分析第六章：投资项目技术评估6.1 投资项目技术的定义和内容6.2 投资项目技术评估的目的和方法6.3 投资项目技术评估的主要参数和指标6.4 投资项目技术评估的案例分析第七章：投资项目组织与管理评估7.1 投资项目组织的定义和内容7.2 投资项目管理评估的目的和方法7.3 投资项目组织与管理评估的主要参数和指标7.4 投资项目组织与管理评估的案例分析第八章：投资项目经济影响评估8.1 投资项目经济影响的定义和重要性8.2 投资项目经济影响评估的方法和工具8.3 投资项目经济影响评估的主要参数和指标8.4 投资项目经济影响评估的案例分析第九章：投资项目社会影响评估9.1 投资项目社会影响的定义和重要性9.2 投资项目社会影响评估的方法和工具9.3 投资项目社会影响评估的主要参数和指标9.4 投资项目社会影响评估的案例分析10.1 投资项目评估报告的定义和重要性10.2 投资项目评估报告的结构和内容重点和难点解析重点一：投资项目评估的基本原则和标准在投资项目评估中，需要关注的基本原则和标准包括：合规性、可行性、效益最大化、风险控制等。
投资项目经济评估与评价培训讲义
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融资后财务分析的步骤
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融资分析：融资主体
既有法人融资 ▪ 企业发起并组织 ▪ 资金来源既有企业的资
产、新权益与债务资金
▪ 企业的资产与信用是债 务的担保
• 财务主体（执行人）：企业法人或项目法人
• 分析对象：实际货币现金流
• 条件：项目有货币收入
• 内容：分析项目的生存能力、偿债能力、盈利能力
• 项目目标：Is the project acceptable in finance
项目评估与投资决策培训
项目评估与投资决策培训在企业管理中，项目评估与投资决策是一项非常重要的工作。
它不仅关乎企业的财务状况和发展前景，还直接影响到企业的竞争力和市场地位。
为了确保项目的顺利进行和投资的有效利用，企业需要对项目进行全面的评估和准确的决策。
本次培训将重点介绍项目评估与投资决策的相关方法和技巧，帮助企业管理者提高决策水平和项目管理能力。
一、项目评估方法项目评估是一个系统性的过程，旨在评估项目的可行性和价值。
在项目评估中，需要考虑多个因素，包括市场情况、竞争对手、技术条件、人力资源、财务状况等。
以下是几种常用的项目评估方法：1. 财务评估：通过对项目的成本和收益进行分析，评估项目的经济效益。
这包括计算投资回报率、净现值和内部收益率等指标，以确定项目是否值得投资。
2. 风险评估：评估项目的风险程度和可能的影响。
这涉及到对市场环境、政策法规、竞争对手和技术风险等进行全面的分析，帮助企业管理者了解项目的潜在风险和应对策略。
3. 市场评估：评估项目在市场中的可行性和竞争潜力。
通过市场调研和竞争分析，了解市场需求和竞争对手的情况，为项目的定位和营销策略提供支持。
二、投资决策过程投资决策是企业管理者必须经历的一项重要决策。
它直接关系到企业的利益和发展。
以下是投资决策的一般过程：1. 识别投资机会：通过市场调研和内部创新，寻找潜在的投资机会。
这可以是新产品开发、市场扩张或企业并购等。
2. 项目评估：对投资项目进行全面的评估，包括市场分析、技术评估、财务评估等。
通过各种评估方法，确定项目的可行性和价值。
3. 决策制定：根据项目评估的结果，制定明确的投资决策。
这包括确定投资金额、投资期限和预期收益。
4. 实施与监控：将投资决策付诸实施，并对项目进展进行监控。
及时调整项目计划和控制风险，确保项目的顺利进行。
三、培训目标和内容本次培训的目标是帮助企业管理者提高项目评估和投资决策的能力，增强项目管理水平。
培训内容主要包括以下几个方面：1. 项目评估方法：介绍常用的项目评估方法，包括财务评估、风险评估和市场评估。
项目投资估算培训课件
蒙特卡罗模拟法
通过概率分布模拟项目投资的不确定 性。
估算工具介绍
Excel
常用的电子表格软件，可用于数 据分析和计算。
专业软件
如造价软件、项目管理软件等，可 提供专业的投资估算功能。
云计算平台
利用云计算技术，实现项目投资的 在线估算和协作。
03
投资估算流程与步骤
确定估算范围
明确项目范围
确定项目所涉及的领域、地区和时间范围，以便对投资进行 准确估算。
加强市场调研，准确把握市场需求和竞争态势， 为项目决策提供依据。
技术研发与创新
加大技术研发力度，推动技术创新，提高项目核 心竞争力。
3
财务规划与风险管理
制定详细的财务规划，加强风险管理，确保项目 财务稳健。
05
投资估算案例分析与实践操作
案例一：某大型基础设施项目投资估算
案例背景
某城市为改善交通状况，计划建设一座大型高速公路项目
调整估算模型
根据对比分析结果，对估算模型进行调整和优化，提高估算的准确 性和可靠性。
最终估算结果
经过调整和优化后，得出最终的投资估算结果，为项目决策提供依 据。
04
投资估算中的关键因素与挑战
关键因素识别与评估
市场需求与竞争
01
了解市场需求、竞争态势，评估项目的市场潜力和盈利能力。
技术可行性
02
评估项目的技术成熟度、技术创新性，确保项目技术可行性。
性。
进行初步估算
估算方法选择
根据项目特点和数据收集情况，选择合适的估算 方法，如参数法、类比法、专家判断法等。
建立估算模型
根据选定的估算方法，建立相应的估算模型，对 投资进行初步估算。
某项目投资培训教材(PPT 63张)
投资收益率为辅助指标。
28
二、静态评价指标
（一）静态投资回收期
投资回收期是根据回收初始投资额所需要时间的长短
来判定该方案是否可行的方法。
（1）如果经营期每年的现金净流量相等，投资回收期可 按下式计算： 投资回收期=原始投资总额÷年现金净流量
（2）如果经营期每年的现金净流量不相等，则需计算每
投资额不同方案之间不能比较的缺陷，使投资方
案之间可直接用现值指数进行对比。
其缺点: 除了无法直接反映投资项目的实际
收益率外，计算起来比净现值指标复杂。
43
（四）内含报酬率
IRR
内含报酬率又称内部收益率，它是使投资项
目的净现值等于零的折现率。
决策原则：多个方案进行比较时，应选择内含报
酬率最大的方案。
标，它等于原始总投资与建设期资本化利息之和。
建设期资本化利息，是指在建设期发生的与购
建项目所需的固定资产、无形资产等长期资产有关
的借款利息。
6
第二节 现金流量的内容及估算
第一节重点内容回顾： 一、项目投资的概念
二、项目投资的特点 三、项目投资的计算期
7
第二节 现金流量的内容及估算 一、现金流量的概念
二、现金流量的内容
从内容上看，现金流量包括：
现金流出量 现金流入量 现金净流量
11
1.现金流出流量
现金流出量是指投资项目实施后在项目计算期内所引 起的企业现金支出的增加额，简称现金流出。
（1）建设投资 （2）垫支的流动资金投资 （3）付现成本 （4）各项税款 （5）其他现金流出量
12
2.现金流入流量 现金流入量是指投资项目实施后在项目计算期内所引 起的企业现金收入的增加额，简称现金流入。 （1）营业收入 （2）回收固定资产的余值 （3）回收垫支的流动资金
项目投资管理培训教材(1).ppt
2．现金流入量的内容 项目投资的现金流入量是指该项目投资引起企业的现金收入的增加量、主要包括： 营业收入：项目投产后（经营期）实现的营业收入 回收固定资产：处置固定资产净收益（残值、变价、转让等收入） 回收流动资金：项目终止收回原垫付的营运资金。
3．现金净流量（NCF）的计算 项目投资的净现金流量是指项目固定周期内现金流入量和现金流出量的差额 某年现金净流量 =某年现金流入量－该年现金流出量
8
10
㈡项目投资额 1. 原始总投资 反映项目所需现实资金的价值指标。包括建设投资和流动资产投资两项内容。 2.投资总额 反映项目投资总体规模的价值指标，它等于原始总投资与建设期资本化利息之和。
指在建设期内按一定生产经营规模和建设内容进行的投资，包括固定资产投资、无形资产投资、其他资产投资。
第一节 项目投资概述
一、项目投资的含义 二、项目投资的分类 三、项目投资决策的程序
一、项目投资的特点及分类
（一） 项目投资的概念 项目投资是企业投资的重要内容。项目投资是对企业内部各种生产经营资产的长期投资行为，其目的是为保证企业生产经营过程的连续和生产经营规模的扩大。
（二）项目投资的特点
110
130
160
170
第二节 项目现金流量
项目投资估算培训课件
分析项目的产量、成本和利润之间的关系，以 确定投资估算的可行性。
3
财务分析法
对项目的财务状况进行分析，包括资金来源、 使用计划、偿债能力等，以评估投资估算的可 行性。
投资估算的控制措施
提高估算精度
01
加强市场调研，充分了解项目情况，采用科学合理的估算方法
，提高估算精度。
控制费用上涨
02
公用事业项目投资估算案例
总结词
详述公用事业项目投资估算的特点、难点和解决方案
详细描述
公用事业项目包括交通运输、能源供应、水利设施等方 面，具有投资大、周期长的特点。在进行公用事业项目 投资估算时，需要充分考虑这些特点，识别潜在风险和 不确定性。例如，对于交通运输项目，需要考虑路网规 划、交通流量、土地使用等因素；对于能源供应项目， 需要考虑能源需求、供应来源、环境影响等因素。针对 这些难点，需要采用多种方法和工具进行评估和决策， 包括定量和定性分析、风险评估、财务分析等。
制定合理的费用控制计划，加强项目管理，控制各项费用上涨
。
调整投资计划
03
根据实际情况，适时调整投资计划，以适应项目发展的需要。
05
投资估算的案例分析
工业项目投资估算案例
总结词
详述工业项目投资估算的复杂性、要点和常用方法
详细描述
工业项目的投资估算需要考虑从土地、设备、原材料到劳动力等各方面因素，同时要充分考虑项目的整体运营 成本和预期收益。估算过程中通常采用类比估算法、指标估算法和类似项目估算法等多种方法，需要熟练掌握 各种方法的适用场景和优缺点。
01
探讨影响投资估算发展的趋势，如政策法规、技术手段、数据 应用等方面的影响。
02
分析投资估算未来发展的方向，如智能化、大数据应用、人工
投资项目经济评估与评价培训讲义PPT课件
风险评估工具
利用风险评估软件、风险 数据库等工具，提高风险 评估的效率和准确性。
风险评估的步骤和程序
确定评估范围和目标
明确风险评估的范围和目标，为后续的评估 工作提供指导。
收集项目相关信息
收集与投资项目相关的信息，包括项目背景、 技术方案、市场环境等。
识别风险因素
根据项目实际情况，识别出可能存在的风险因素 。
03
财务指标计算和分析
根据建立的财务模型，计算各项财务指标， 如投资回收期、内部收益率、净现值等，并
对结果进行分析和解释。
05
02
收集数据
收集项目相关的财务报表、经营数据和市场 信息等。
04
建立财务模型
根据项目特点和评估要求，建立相应 的财务模型，如折现现金流模型、风 险评估模型等。
06
撰写财务分析报告
案例分析和实践操作的步骤和程序
01
4. 进行预测和估算；
02
5. 得出评估结果；
03
6. 进行实践操作；
04
7. 总结和反馈。
THANKS.
目标
评估投资项目的社会经济效益，为投资者提供决策依据，促 进可持续发展。
内容
分析项目对经济增长、就业、环境保护、资源利用等方面的 贡献，以及项目对社区和社会的正面影响。
社会经济效益评估的方法和工具
方法
采用定量和定性分析相结合的方法，包括数据收集、调查问卷、专家评估等。
工具
利用经济模型、财务分析工具、环境影响评估等工具进行评估。
案例分析和实践操作的步骤和程序
3. 分析市场和技术方案； 4. 进行经济效益和社会效益评估；
5. 撰写评估报告；
案例分析和实践操作的步骤和程序
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项目投资与评估辅导培训本课程重点与难点：1.投资项目可行性研究；2.市场预测方法；3.资金的等值计算；4.投资项目财务评价；5.项目国民经济收益和费用的调整；6.投资项目国民经济评价；出自.... 中国最大的资料库下载7.盈亏平衡分析；8.敏感性分析；9.投资方案动态比较方法等内容。
本课程在教学过程中将分别在每一章中标出重点与难点，并安排一定数量的复习思考题，使学生能够随着教学进程掌握这些重点和难点。
第一章投资项目评估概述一、可行性研究的概念和作用概念投资项目的可行性研究是指在投资决策前对于拟建项目有关的社会、经济和技术等各方面的情况进行深入细致的调查研究，对各种可能拟订的技术方案和建设方案进行认真的技术经济分析与比较论证，对项目建成后的综合效益进行科学预测和评价的一整套科学研究工作。
出自.... 中国最大的资料库下载作用1.开展可行性研究是提高投资效益的首要措施2.可行性研究是项目决策的依据3.可行性研究是为项目建设筹措资金的依据4.作为项目主管部门商谈合同、签定协议的依据5.作为项目进行工程设计、设备定货、施工准备以及采用新技术、新设备及其研制计划、工业性试验等工作的依据6.作为环保部门审查项目对环境影响和向项目建设所在地申请建设执照的依据7.作为企业组织管理、机构设置、劳动定员和职工培训等工作安排的依据出自.... 中国最大的资料库下载8.作为国家各级部门编制固定资产投资计划的依据9.作为为项目投产后下达总的利润任务，为经理人员提出评价标准的依据二．项目评估在投资决策中的地位和作用项目评估在拟建项目投资或银行发放贷款决策之前，以项目可行性研究为基础，以综合效益为中心，从决策者的角度对投资项目建设的必要性、可行性及其成本、效益所作的全面的评审与估价1.项目评估是促使项目投资正确决策的保证2.项目评估可以为项目取得必要的投资和贷款创设条件3.项目评估是把项目微观效益同宏观效益统一起来的手段第二章投资项目市场分析出自.... 中国最大的资料库下载一．市场分析的概念和作用概念市场分析是指通过市场调查和市场预测，根据项目产品的竞争力、市场规模、性质、特点等，对项目所生产的产品的市场状况作出的分析作用1.是项目投资的前提和先决条件2.是确定项目建设规模的重要依据3.是制定项目产品方案的重要依据4.是选择项目技术装备和厂址的依据5.是制定产品销售规划的依据二．市场预测的内容和方法出自.... 中国最大的资料库下载内容1.市场商品需求总量的预测市场商品需求总量为市场上有货币支付能力的全部商品需求量2.市场需求构成预测市场需求构成按其性质可分为消费品需求构成和生产资料构成两大类3.消费者购买行为预测消费者购买行为预测是指通过对消费者的购买动机、方式和心理等各方面的调查来分析预测商品需求的变动趋势方法1.定性预测方法2.时间序列法3.因果分析法4.消费水平法(弹性系数法)出自.... 中国最大的资料库下载5.产品寿命周期分析三．弹性系数的概念弹性系数是指某种变量对另一变量变化的反映程度，是两个相关变量变化率之比。
计算公式当E =1时，表明两个变量增长率相同，称为等度效应弹性；当E >1时，表明因变量增长率大于自变量增长率，称为强效应弹性，弹性较大；当E <1时，表明因变量增长率小于自变量增长率，称为弱效应弹性，弹性较小；当E =0时，表明完全没有弹性 。
(一)需求的收入弹性系数出自.... 中国最大的资料库下载需求的收入弹性系数反映的是当收入(如居民人均货币收yx x y x xy y E ⋅∆∆=∆∆=入)变化时，消费者对某种商品需求量变化的程度。
其计算公式是当需求的收入弹性系数大时，说明消费者的收入增加程度引起的需求变化程度大；反之，引起的变化程度小(二)需求的价格弹性系数是需求量变动的比率与价格变动的比率的比值。
它表明当某种商品价格变化时，消费者对该商品需求量的变化程度。
计算公式为000000)()(Q I I Q I I I Q Q Q t t ml E ⋅∆∆=--=000000Q P P Q P P P Q Q Q E t t pl ⋅∆∆=-÷-=(三)需求的交叉弹性系数产品需求还可能受到相关产品、互补产品或互代品的价格影响。
需求的交叉弹性就是指相关的两种产品中的一种产品的价格变动引起的另一产品需求的变动程度。
如：产品A 对产品B 的交叉弹性系数第三章 建设规模分析出自.... 中国最大的资料库下载一．生产规模的含义又称企业规模，是指劳动力、劳动资料和劳动对象等生产要素和产品在企业内集中的程度，它反映了企业生产能力的大AB B tB A tA B B tB A A tA AB Q P P P Q Q P P P Q Q Q E 00000000⋅--=-÷-=小。
衡量生产规模的指标主要有生产能力、产量、产值、职工人数和资产价值等。
可以根据行业特点采用不同的标准。
二．盈亏分析法又称效益法，是指对产品经营情况进行分析从而确定生产规模的一种方法1. 线性盈亏平衡分析法又称本量利法或保本点分析法。
其计算公式为VH P F Q V P F Q --='-= 或第四章 生产技术方案与公用工程设计方案出自.... 中国最大的资料库下载一、厂址选择的方法1.方案比较法是指对初选的几个厂址方案列出厂址方案的比较表，进行初步分析比较，然后再比较投资费用和经营费用，从而确定厂址的方法。
厂址的方案比较，可以分为技术条件比较和经济条件比较两个方面。
把经初步分析确定的方案进行建设投资和经营费用的比较或追2112_C C K K T -=加投资回收期的比较。
其公式是出自.... 中国最大的资料库下载计算得出的结果与行业规定的标准投资回收期进行比较，若追加投资回收期小于行业标准投资回收期，说明追加投资的方案可取。
2.评分优选法评分优选法是一种定性问题定量化的实用优选方法，其分析步骤如下第一步，首先在厂址方案比较表中列出主要的影响因素，按照各因素的重要程度分别赋予不同权数第二步，对每个可选地址进行考察，分别给出各厂址的等级系数，然后将该系数乘以相对应的权数，算出各因素的具体得分第三步，最后把各厂址的每个因素得分全部加总，总分最高者为最佳的厂址二、工艺技术方案选择评价1.工艺技术的可靠性出自.... 中国最大的资料库下载2.工艺流程的合理性工艺流程是指劳动者使用生产工具改变劳动对象的形状和性能，使其具有特定使用价值的过程。
包括工艺阶段和工序。
以机械制造业为例辅导培训i ni i W P K ∑==13.工艺与原材料的适应性4.所采用工艺的先进性和适用性5.生产工艺的经济合理性6.生产工艺与环境保护出自.... 中国最大的资料库下载三、设备经济合理性的评价方法1.年费用法又称营运成本比较法。
年营运成本主要包括原材料费用、燃料及动力费、运转维修费、操作人员工资及福利费、设备折旧费等第五章投资估算与资金筹措一．固定资产投资估算扩大指标估算法是指在对已建同类企业的实际投资指标进行了大量调查研究的基础上，采用典型指标进行套用估算的方法1.单位生产能力投资估算法，又称单位产量投资指标法以已有类似项目单位产品的投资额乘以拟建项目设计生产能力，从而得到拟建项目投资估算额的估算方法出自.... 中国最大的资料库下载2.生产规模指数法，又称生产能力指数估算法，0.6指数法等 利用已知的工程项目投资额来估算不同规模的同类型工程项目投资额的一种估算方法()n X X I I 1212=3.比例估算法 根据已有同类项目的资料和经验估算拟建项目主要设备投资额，然后再按主要设备投资与整个项目固定资产投资的比例关()1122X I X I =系计算总固定资产投资额的估算法∑==n i ii P Q KI 11概算指标估算法根据投资项目具有的建筑物、设备、公用设施等的图纸，明细表和清单来进行估算的方法。
可将整个工程划分为建设项目、单项工程和单位工程三个层次。
首先进行单位工程概算，然后汇总成单项工程概算，最后汇总成建设项目总概算 。
2.按经营成本(或总成本)资金率估算流动资金额=年经营成本(或总成本)×经营成本(或总成本)资金率3.按固定资产价值资金率估算流动资金额=固定资产价值总额×固定资产价值资金率4.按单位产量资金率估算流动资金额=年生产能力×单位产量资金率二、资金成本分析资金成本是指企业为取得和使用各种来源的资金而付出的代价，包括筹资过程中发生的费用和用资过程中支付的报酬对资金成本的分析一般要考虑单项来源资金的资金成本、加权平均资金成本和边际资金成本第六章 资金项目财务评价一、产品成本费用测算()T i K d -=1i i f k K ∑=(一)按要素成本费用测算要素成本费用是指按成本费用的经济性质划分各种费用要素计算的成本费用，这些费用要素是构成产品成本的基础1.外购材料2.外购燃料及动力3.工资及附加4.提取的职工福利费5.折旧与摊销6.修理费7.利息支出8.其他费用(二)按项目成本费用测算将费用的经济用途作为分类标准，把经济用途相同的费用归为一类，从而形成各种成本费用项目，称为项目成本1.直接材料和燃料动力2.直接工资及福利费3.制造费用4.管理费用5.财务费用6.销售费用(三) 按产品成本费用与产品产量关系测算固定成本与可变成本可变成本是指随产品产量变化而变动的产品成本费用。
固定成本是指在一定生产规模范围内，不受产品产量变动影响的产品成本费用(四)经营成本测算经营成本是指项目一定时期内为生产和销售产品而发生的经常性现金支出经营成本＝总成本费用－固定资产折旧费－借款利息－摊销费－维检费二、产品销售收入、税金及利润的测算(一)产品销售收入测算销售收入是指项目建成投产后，在一定时期内向社会出售各种产品或提供劳务所获得的货币收入产品年销售收入＝产品年销售量×销售价格产品年销售量＝设计生产能力×年生产能力利用率(二)销售税金及附加测算税收是国家凭借政治权利，参与国民收入分配与再分配过程，按法律规定的标准，无偿的、强制的取得财政收入的一种形式投资项目经济评价中产品销售税金及附加的估算主要包括对增殖税、消费税、营业税、资源税、城市维护建设税和教育费附加、企业所得税等税种的估算1.增值税一般纳税人应纳税额=当期销项税额－当期进项税额销项税额=销售额×税率小规模纳税人应纳税额=销售额×征收率纳税人进口货物应纳税额应纳税额=组成计税价格×税率组成计税价格=关税完税价格+关税+消费税2.营业税应纳税额=营业额×税率3.消费税实行从价定率办法计算的应纳税额=销售额×税率实行从量定额办法计算的应纳税额=销售数量×单位数额4.资源税应纳税额=课税数量×单位数额5.城乡维护建设税6.教育费附加7.企业所得税(三)利润测算1.利润总额测算利润总额=营业利润+投资净收益+营业外收入－营业外支出+补贴收入营业利润=产品销售利润+其他业务利润－管理费用－财务费用产品销售利润=产品销售净收入－产品销售成本－产品销售税金及附加其他业务利润=其他业务收入－其他业务成本－其他业务税金产品销售净收入=销售收入－销售退回－销售折让－销售折扣2.利润分配测算(1)弥补以前年度亏损(2)缴纳所得税(3)支付被罚没的财产损失，各项税收的滞纳金和罚款(4)弥补税前利润弥补后存在的亏损(5)按规定提取法定公积金和公益金(6)提取任意公积金(7)向投资者分配利润三、固定资产投资贷款还本付息预测固定资产投资贷款还本付息预测，主要是指在投资估算和利润测算的基础上，测算贷款还款期的利息和偿还贷款的时间(一)投资贷款还本付息的资金来源1.固定资产折旧与无形资产摊销等2.免征的税金3.企业部分利润4.借新债还旧债等(二)还款方式1.等额利息法指每期付息额相等，期中不还本金，最后一期归还本金和当期利息的偿还方法2.等本偿还指每期偿还本金相同，利息递减的偿还方式3.等额偿还指每期偿还的总金额相同，本金递增，利息递减的一种偿还方式4.“气球法”指期中任意偿还本息，到期末全部还清的偿还方式5.一次偿付法指到期一次偿还本息的偿付方式6.偿债基金法指每期偿还贷款利息，同时向银行存入一笔等额现金，到期末存款正好偿付贷款本金的偿还方式(四)固定资产投资借款各年利息计算建设期每年应计利息=(年初借款累计+本年借款/2)×年利率生产期每年应计利息=(年初借款累计－本年还本付息额/2)×年利率还清借款年份应计利息=年初借款累计/2×年利率四、普通复利的基本公式和系数在投资项目经济评价中，必须对项目寿命周期内在不同时间发生的费用和收益进行分析和计算，并加以比较，以确定项目的经济效益。