商业银行全面风险管理培训教材

主要内容
一、商业银行为什么需要全面风险管理 二、什么是商业银行的全面风险管理 三、我行全面风险管理的实践与展望
一、商业银行为什么需要全面风险管理 金融机构风险管理：案例与启示 风险管理演进：理论与监管的视角
1.1 金融机构风险管理
案例
德克萨斯州银行危机 巴林银行倒闭事件 长期资产管理公司倒闭
l 市场走向预测错误。长资认为新兴市场利率将降低，而发达国家的利率走向 相反，于是“长资”大量买入新兴市场债券，同时抛空美国国债
l 1998年8月份，俄罗斯宣布卢布贬值延迟三个月偿还外债，俄罗斯国债大幅贬 值并完全丧失了流动性，这使长资在俄投资血本无归，损失25亿美元，相当 于其净资产的52%，从银行贷款损失惨重也受重创。“长资”陷入困境，净资 产从1998年初的48亿美元跌到5亿美元，出现巨额亏损而面临倒闭
——其中1家银行在1982年的评级为AAA，2家为AA
l 1989年，德克萨斯州有134家银行倒闭，它们的总资产为232亿美元，占该州 银行资产总和的13.6％。
l 1980年德克萨斯10家最大的银行中
——1970年—1980年间增长最快的银行都倒闭了
——唯一存活下来的一家银行是1970—1980年间增长最慢的银行
长期资产管理公司倒闭：1998 （3/4）
l 长期资产管理公司被业界誉为“梦幻组合”，从1994年3月成立到1997年底，长 资已将投资者每一美元的投资变成了三美元
l 长资股本不足5亿美元，但是利用15倍的杠杆比率投资，结果一旦失败，则杠 杆比率的负效应立即将高风险变为现实的惨败
l 投机者同行竞争对手增多, 这无形中加大了投机风险。同时，东南亚等一些国 家和地区对对冲基金的防范与反击，例如98年8月份台湾下令禁止索罗斯旗下 的对冲基金进人；香港政府在外汇市场和股市主动出击,与对冲基金针锋相对
德克萨斯州银行危机：1980—1989年（1/4）
l 1980到1989年之间：美国德克萨斯州有425家商业银行倒闭，其中包括该州10 家最大的银行控股公司中的7家（还有另外的2家最大的银行控股公司与该州 以外的银行合并）。
l 1988年，德克萨斯州有175家银行倒闭，它们的总资产达到473亿美元，占该 州1987年底所有银行资产总和的25％。
风险
回报
1.什么是风险（2/2）
正确认识风险 l 风险是不可避免的 l 风险既是损失的可能，也是盈利的来源 l 风险是需要管理的 l 风险是复杂的，其来源是多方面的 l 承担和管理风险是需要资源的
声誉风险 法律风险 流动性风险
操作风险 市场风险 国家风险 信用风险
2.风险有哪些类别（1/3）
风险分类
l 油价高涨后的3年中，德克萨斯州银行的建筑贷款增长为初期的三倍
巴林银行倒闭事件：1995年（2/4）
l 1763年，巴林银行成为世界首家“商业银行”。巴林家族先后获得了五个世袭 的爵位，从而奠定巴林银行显赫地位的基础。
l 里森被视为巴林银行期货与期权结算方面的专家。1992年，总部决定派他到 新加坡分行成立期货与期权交易部门，并出任总经理。
小心管理
影响程
大
度
3.什么是风险管理（3/3）
风险处理策略
风险规避 禁止交易 减少或限制交易量 离开市场
小心管理 风险对冲 广泛保护的安排 订价反映风险程度
风险分散 资产组合管理 多样化授信 监控授信集中度
风险转移 套期 保险 策略性联盟 其他分担风险的安排
可接受 自我保险 预留储备 增加监督
l 两个错误帐户和里森一人身兼交易与清算二职 ，为里森日后隐瞒其他交易员 的失误行为提供了机会。
l 巴林银行在1994年底发现资产负债表上显示5000万英镑的差额后，仍然没有 警惕到其内部控管的松散及疏忽。
l 1995年1月18日，日本神户大地震，其后数日东京日经指数大幅度下跌。至2 月23日，里森的日经期货多头风险部位已达6万余口合约。里森为巴林所带来 的损失终于达到了86000万英镑的高点，造成了世界上最老牌的巴林银行终结 的命运。
➢ 市场风险是指因市场价格（利率、汇率、股票价格和商品价格）的不利变动 而使本行表内和表外业务发生损失的风险
➢ 操作风险是指由不完善或有问题的内部程序、员工和信息科技系统，以及外 部事件所造成损失的风险，包括法律风险，但不包括策略风险和声誉风险
➢ 流动性风险是指因本行无法以合理的成本及时筹集到客户和交易对手当前和 未来所需资金而对本行经营所产生的风险
➢ 除上述风险外，本行还关注声誉风险、国别风险以及外部监管部门或本行董 事会要求关注的其他风险
3.什么是风险管理（1/3）
银行业的业务管理是管理风险 风险管理的本质是对风险敞口的管理 风险管理要求制衡和效率 风险管理能够创造价值
3.什么是风险管理（2/3）
风险处理策略
高
可 能 性
低 小
转移
避免
可接受
1.1 金融机构风险管理（4/4）
案例启示
l 实际经济生活中引发信用风险、市场风险和操作风险的因素 往往是相伴而生
l 由于多重因素的风险管理失控而导致整个机构遭受灭顶之灾 l 银行业监管机构要求商业银行对信用风险、市场风险和操作
风险资本需求的评估采取一种全方位的风险管理观
1.2 风险管理演进（1/3）
商业银行全面风险管理 培训教材
2020年4月24日星期五
主要内容
一、商业银行为什么需要全面风险管理 二、什么是商业银行的全面风险管理 三、我行全面风险管理的实践与展望
知识点回顾 什么是风险 风险由哪些类别 什么是风险管理
1.什么是风险（1/2）
定义 风险指的是发生负面影响的不确定性。 风险指的是对银行实现既定目标可能产生影响的一种不确定性， 这种不确定性既可能是风险损失，也可能是风险收益。
发生范围
系统性 风险
非系统性 风险
来源/原因
风险与收益
纯粹风险
投机性风险
2.风险有哪些类别（2/3）
风险金字塔
更
系统性
风险
少
控
商业Байду номын сангаас
监督与
战略
制
法律
风险
风险
力
声誉风险
信用 风险
市场 风险
操作 风险
流动性 风险
2.风险有哪些类别（3/3）
全面风险管理框架
➢ 信用风险是指因借款人或交易对手未按照约定履行义务从而使本行业务发 生损失的风险