第八章-商业银行业务与管理

2.负债管理
（liability management）
基本内容就是如何以较低的成本获得比 较稳定的资金来源和补充资本金。
3.资本管理 资本管理 （capital management） ）
资本的作用
吸收包括风险损失在内的经营亏损，保护银 行的正常运营，使银行的管理者能有一定的 时间解决存在的问题，为银行避免破产提供 缓冲的余地； 充足的资本有助于树立公众对银行的信心， 向银行的债权人显示其实力； 以监管资本为基础计算的资本充足率，是监 管当局限制银行风险承担行为、保障市场稳 定运行的重要工具。
贷款损失准备
贷款损失准备:拨备 拨备 拨备覆盖率=贷款损失准备 贷款损失准备/不良贷款 拨备覆盖率 贷款损失准备 不良贷款 对于关注类贷款，计提比例为2%；对于 次级类贷款，计提比例为25%；对于可 疑类贷款，计提比例为50%；对于损失 类贷款，计提比例为100%。其中，次级 和可疑类贷款的损失准备，计提比例可 以上下浮动20%。
资产业务： 资产业务：投资(investment)
投资业务就是商业银行购买有价证券或投资于 其他实物资本的业务活动。如商业银行购买股 票、政府债券或投资于房地产、自己经办实业 等。 在实行分业管理 分业管理的国家，法律禁止商业银行购 分业管理 买股票、企业债券或投资于房地产。 在实行银行与证券业混业经营 混业经营的国家，商业银 混业经营 行在投资于股票或房地产资产时，受到的限制 就很少。
即使在分业经营的国家，商业银行也往 往持有一些由财政部发行的政府债券、 中央银行债券或政府机构债券（政策性 银行发行的金融债券）。 这些债券不仅可以给银行带来一定的收 益，而且其流动性极高，尤其是，商业 银行在需要现金时就可以很方便地在公 开市场上将其持有的政府债券卖掉，因 此，政府债券形成了商业银行的二级准 二级准 备金。 备金
20 03
10
12
8
0 次级 可疑 损失
2
4
6
中国银行业三类不良贷款率 %
年 20 1 2月 04 年 2 0 3月 04 年 2 0 6月 04 2 0 年9 04 月 年 20 1 2月 05 年 2 0 3月 05 年 2 0 6月 05 2 0 年9 05 月 年 20 1 2月 06 年 2 0 3月 06 年 2 0 6月 06 2 0 年9 06 月 年 20 1 2月 07 年 2 0 3月 07 年 2 0 6月 07 2 0 年9 07 月 年 20 1 2月 08 年 2 0 3月 08 年 6月
capital drags down shareholder return
Return on Assets: net profit after taxes per dollar of assets net profit after taxes assets Return on Equity: net profit after taxes per dollar of equity capital net profit after taxes ROE = equity capital ROA = Relationship between ROA and ROE is expressed by the Equity M ultiplier: the amount of assets per dollar of equity capital Assets EM = Equity Capital net profit after taxes net profit after taxes assets = × equity capital assets equity capital ROE = ROA × EM
投资银行业务
由投资银行和证券公司经营的各种业务， 包括证券的承销、代理和证券做市等。 现在的短期融资券全部由商业银行承销。
8.2 商业银行业务管理
商业银行业务管理的主要内容
资产管理 负债管理 资本管理 流动性管理 信用风险管理 利率风险管理
1.资产管理
(assets management)
资产管理三原则：
4.流动性管理 (liquidity management)
商业银行准备金 流动性管理方法
资产方方法 负债方方法
准备金(reserves)
商业银行为了应付存款者取款需要而保 留的一部分资产，包括：
法定准备金(required reserves)： 法定准备金(required reserves)：是中央 银行要求商业银行必须缴存的准备金。它与 存款总额的比率就是法定准备金率。 法定准备金率。 法定准备金率 超额准备金（ reserves)： 超额准备金（excess reserves)：为商业银 行总储备资产减去法定存款准备金的余额， 它与存款总额的比率就是超额准备金率 超额准备金率。 超额准备金率
收益性 流动性 安全性
贷款质量管理
正常贷款：借款人完全按照借款合同的承诺 还本付息的贷款 不良贷款（non-performing loan）
贷款质量管理中的五级分类方法
正常：借款人能够履行合同，没有足够理由怀疑贷款 本息不能按时足额偿还 关注：借款人目前有能力偿还贷款本息，但存在一些 可能对偿还贷款本息产生不利影响的因素 次级：借款人的偿还能力出现明显问题，完全依靠其 正常营业收入无法足额偿还贷款本息，即使执行担保， 也可能造成一定损失 可疑：借款者无法足额偿还贷款本息，即使执行担保， 也肯定会造成较大损失； 损失：在采取所有可能的措施或一切必要的法律程序 之后，本息仍无法收回，或只能收回极少部分。
Capital Adequacy Management:
Safety
Benefits the owners of a bank by making their investment safe Costly to owners of a bank because the higher the bank capital, the lower the return on equity Choice depends on the state of the economy and levels of confidence
衍生金融工具
指以股票、债券或货币等资产为基金而 派生出来的金融工具，它们依附于原生 金融工具的交易而存在。衍生金融工具 包括远期外汇合约、货币与利率互换、 金融期货和金融期权等。
担保
商业银行以证人或保人的身份接受客户 的委托，对国内外的企业提供信用担保 服务的业务，即商业银行为交易活动的 双方中的其中一方（委托人）向另一方 出具书面担保，以保证委托人届时履合 债务或合同义务，一旦委托人不履行合 同义务，则银行负有连带赔偿责任，因 此，担保形成了银行的或有负债。担保 业务包括银行承兑汇票、信用证等。
负债业务
吸收存款 借款
同业借款：向有多余头寸的商业银行或其它 金融机构借入资金。 向中央银行借款：对中央银行而言，叫再贷 款。
发行金融债券 增加资本金
筹集资本金
发行股票 发行次级债：次级债务是指固定期限不 低于5年（包括5年），索偿权排在存款 和其他负债之后的商业银行长期债务。 次级债务不得由银行或第三方提供担保； 并且不得超过商业银行核心资本的50%。
表外业务
中间业务
指银行利用自己的便利而不动用自己的资 产为顾客办理的服务。
狭义表外业务
贷款承诺 担保 衍生金融工具 投资银行业务
中间业务包括：
汇兑业务 信托业务 代理业务 租赁业务 信用卡业务等
贷款承诺
银行在未来特定期时期内向客户按事先约定的 条件发放一定数额贷款的承诺，分为可撤销承 诺和不可撤销承诺。 可撤销贷款承诺附有客户在取得贷款前必须履 行的特定条款，一旦在银行承诺期间及实际贷 款期间发生客户信用级别降低，或客户没有履 行特定条款，则银行可以撤销为其提供贷款的 承诺。 不可撤销的贷款承诺则是不经客户同意银行不 得私自撤销的承诺，它具有法律效力。
商业银行持有准备金的原因：
法定存款准备金是商业银行必须依法向 中央银行缴存的； 超额准备金的流动性最高，持有一定的 超额准备金，商业银行在面临存款者提 取现金时，就可以很自如地应付潜在的 流动性困境。
是指不在银行资产负债表中所反映的、但会 影响银行所能取得的利润的营业收入和利润 的业务。分为广义的表外业务和狭义的表外 业务。
资产业务： 资产业务：贷款(loan)
生产者贷款（Commercial loans） ：面向 企业发放的贷款，以保证企业生产发展 之需，包括固定资产贷款和流动资金贷 款。 消费者贷款（Consumer loans）：发放贷 款的目的主要是用于购买消费品。 同业拆放（Interbank loans） ：有多余资 金的商业银行贷给头寸不足的商业银行
持有有价证券的影响：
便于商业银行进行流动性管理 便于商业银行优化资产组合 便利了中央银行通过公开市场操作来执 行货币政策
资产业务： 资产业务：贴现(discount)
票据贴现就是票据的持有人在需要资金 票据贴现 时，将其持有的未到期票据转让给银行， 银行扣除利息后将余款支付给持票人的 票据行为。
Preventing Bank Failure When Assets Decline
High Bank Capital Assets Reserves Loans Liabilities $10M Deposits $90M Bank Capital Low Bank Capital Assets $90M Reserves $10M Loans $5M High Bank Capital Assets Reserves Loans Liabilities $10M Deposits $85M Bank Capital of loan Liabilities $10M Deposits $90M Bank Capital loss Low Bank Capital Assets $90M Reserves $5M Loans Liabilities $10M Deposits $85M Bank Capital $96M -$1M $96M $4M