商用车汽车金融的现状及对策思考

商用车汽车金融的现状及对策思考

作者：马社青

来源：《学习与科普》2019年第10期

摘要：针对商用车汽车金融，本文深入分析汽车金融新模式的现状，并按照汽车金融所存在的问题制定相对应的改善措施。商业银行作为汽车金融服务的关键者，应深度挖掘商用车汽车金融优势，着重从商业模式、资金融通风险控制，综合分析，打通低成本运作，创新低成本商业银行+金融公司服务优化模式，有力推动汽车产业快速、高效和健康发展。

关键词：商用车；汽车金融；现状；对策

引言

商用车作为生产工具，主要承担物流运输，在社会发展中发挥重要作用。根调查，我国商用车销售量已达到400万的台阶，以2018年为例，销售量已达428万辆，其中货运汽车中，中重卡销量约138万辆，总价值已达1万亿元。其中金融服务起到非常重要的助推作用，但随着国内商用车金融服务的不断发展，问题也逐渐暴露，如总体成本较高、运营效率不高等阻碍了其高效健康的发展。

一商用车汽车金融的现状

随着商用车客户日益年轻化，消费投资观念的改变，如何更好的利用金融杠杆实现低投入、高产出，是新一代车主的共识，商用车金融有着丰富的生存土壤。商用车汽车金融的发展，主要的依靠商业银行、厂商背景的金融平台如财务公司或汽车金融公司、第三方融资租赁公司提供资金，支持终端销售成交。中重卡汽车具有生产资料的属性，价值相对较高，90%的客户需通过融资完成成交。

以2018年为例，国内大型商用车生产商一汽解放，依靠其厂商金融平台一汽金融，促进解放本品牌车辆成交比例达50%，另有20%业务被第三方金融平台吸纳，商业银行在商用车金融板块的份额大致为30%。

二商用车汽车金融的存在问题

2.1 商业银行效率低，不能满足需求

商业银行具有天生的优势，也有其先天的不足。商业银行具备吸储功能，这是其他金融平台无法比拟的，可获取低成本资金，是所有商用车融资主体成本最低者，成本优势明显。

商用车具有特殊性，其性质与运管、交管的监管具有密切相关性，其生产经营与国家政策、经济发展以及制造业发展具有密切相关性，对企业资本运营效率产生直接性影响。商业银行较低的办事效率，无法快速反应市场，导致降低了商用车的运营效率，无法满足当下市场高效的需求。

2.2 厂商金融资源优势明显，但模式单一

厂商系财务公司，具备先天优势，其与厂商关系紧密，可根据厂商的营销策略定制化金融产品，对汽车市场的分析、客户的需求、经销商的痛点把握准确。具体优势：

第一、资源优势明显。与汽车市场深度融合，依靠厂商资源，可低成本获取渠道资源，展业相对简单，与厂家联合营销，战略步调高度一致；

第二、专业化程度高。主营业务单一，以汽车贷款为主营业务，人力、物力、财力高度集中，业务灵活性较高，具备快速的市场反应能力，审批效率领先。

但厂商金融也存在其不足，就是其担保模式单一，不能满足部分区域及市场免担保需求，首付要求及利率偏高也不可能满足局部低首付、低利率市场需求。

2.3社会金融主打差异化竞争

社会金融是指独立于汽车生产厂商以外的融资机构，通过差异化的市场竞争，主要手段是冲击原有的格局，通过担保模式、产品创新等方式，迅速扩大规模，高收益覆盖风险，主要优势：

第一、担保模式为经销商非担保居多。经销商可从繁琐的金融手续中解放出来，不需要为客户逾期承担垫款责任，经销商可规避经营风险；

第二、审批效率、拨款效率高。通过互联网大数据等技术手段，对客户筛选分级，系统自动评审；原厂家金融及银行需要车辆抵押后才能将款项支付，而社会金融突破既有模式，只要客户资信通过，即可根据机动车发票或商业险保单信息提前支付车款，大大提升了销售商的资金回笼速度。

第三、社会金融多以售后回租模式为主。融资租赁可绕开汽车贷款管理的相关法规要求，实际意义上的首付款可做的更低抢夺市场，最低可低至10%。

2.4风险管控系统较为滞后

目前，汽车金融市场竞争，金融公司为了获取更多的客户资源，特别是社会金融公司和SP代理公司，由于自身收益较高，降低了购车用户的信用资质审核，扩大了市场风险。另

外，商业银行和金融对主机厂信息不完全共享，对汽车行业也不够专业和金融公司对利润期望较高，导致无法形成全面体系的风控机制。

导致商用车融资业务期率逐年上升度，以某主流融资公司为例， 2016～2018年交通物流板块不良率分别为0.70%，0.88%，1.05%，呈上升趋势。

三存在问题的原因分析

3.1 消费贷比例增速较快

融资业务的快速发展，而且有较高的收益，IRR大于8%，远大于贷款利率，而且国家金融政策的引导，资本引流明显，大量的资本以不同组织形式参与到汽车消贷中，但因汽车融资专业性和高效性（1天放款），盲目的资本投入和自身管控实力有些，导致较高风险。

3.2 商业银行的风险控制不专业：

由于汽车金融本身专业性要求比较高，商业银行因银监会等严格监管，风险控制相对不足：

第一、审批效率低下。随着互联网技术的发展，汽车金融公司已实现线上审批，借助大数据优势，可在免面签、免家访条件下，申报资料当天回复；而银行目前多数仍为线下审批、实地调查，效率无法满足经销商效率需要。

第二、专业化程度不高。因银行自身人员行业背景原因，对商用车实际的运营不了解及风险识别能力有限，人为的对商用车贷款设置条件，增加了业务难度。

第三、资金稳定性不高。因银行业务部门较多，资金投放范围广，针对车贷板块经常会因为银行头寸不足而停滞，对经销商造成极大的资金压力。

第四、银行风险处置能力有限。商用车属于动产，客户出风险后，车辆收回，银行缺乏处置手段，变现能力較差。

3.2 財务公司的成本较高，业务模式单一：

财务公司其融资能力有限，主要依靠集团内成员单位的存款、股东投资以及资产证券化，其融资成本相对要高于银行。

担保模式单一，不能满足部分区域及市场免担保需求，首付要求及利率偏高也不可能满足局部低首付、低利率市场需求。