商业银行批发业务向零售业务转型的原因

商业银行批发业务向零售业务转型的原因

一、批发业务和零售业务的概念

现代商业银行的业务,按其服务对象,分为批发业务和零售业务。银行批发业务是指商业银行为企事业单位，社会团体和其他组织，提供的金融服务。特点是规模大，业务集中。零售银行业务是商业银行一普通居民和私人企业为服务对象，针对个人不同的金融需求，利用自身的信用和信誉优势提供相应的金融产品和服务，其服务范围包括资产业务、负债业务、投资管理、保险和其他金融服务。其具有客户数量多、风险低、业务分散的特点。其主要特征是：客户对象主要是个人客户；交易零星分散；交易金额较小。

二、发展零售业务是我国商业银行业务转型的必然选择

在国际银行业发展中，零售银行业务已成为商业银行利润的主要来源。20世纪90年代中后期，随着欧美等国金融市场的发展，直接融资所占比重迅速增加，商业银行作为金融中介的重要性大大降低，其在批发业务的盈利能力也随之下降；与此同时，西方国家居民收入和财富的快速增长导致了投资需求旺盛。于是各银行纷纷寻求新业务领域的拓展，对象广泛、风险较小、利润稳定的零售银行领域便成为了银行的重要利润增长点。零售银行的发展，成为了国际金融市场发展的必然结果。在过去的20多年里，转型一直是我国银行业及银行家们探索的重要课题，然而由于种种原因使转型都未能真正落实。近几年，面对我国金融市场开放程度的不断增大和银行业全面革新的压力，银行业战略转型又再次被提出，而向零售银行转型成为我国商业银行此次战略转型的必然选择。

（一）、宏观环境作用的必然结果

1、银行业的发展受监管部门的约束

2004年3月1日，银监会发布《商业银行资本充足率管理办法》：到2007年1月1日，各商业银行资本充足率不得低于8%，核心资本充足率不低于4%。一方面，银行的发展要受到这个刚性标准的约束，银行要扩大经营规模，就需要增加更多的准备金成本。另一方面，银行若要持续而稳定的发展，资本充足率是其生命线。

2、利率市场化将打破了长期垄断的资金价格

随着利率市场化的推进，长期垄断的资金价格将被打破，在目前利息收入作为银行主要收入来源的情况下，这无疑会影响银行的存贷款利差收入。

3、金融机构竞争激烈，金融脱媒趋势加强

商业银行发展到今天，国内银行业之间的竞争已经到了白热化的阶段，传统的批发业务市场经过这么多年的发展已经趋于成熟和饱和。而与此同时，银行与非银行机构之间，直接金融与间接金融之间的竞争也已硝烟弥漫，金融脱媒现象日益增多，具体表现为：一是直接融资大幅增加。二是大型企业集团财务公司的迅速崛起。三是短期融资券的发行。由于短期融资券的成本远远低于银行贷款利率，大量优质企业的流动资金贷款被替代掉，对银行贷款的稳定性和收益率造成直接冲击。

4、迎接外资银行挑战的需要

2006 年底，中国银行业对外全面开放，外资银行不仅拥有先进的技术、高效的服务以及丰富的经验，而且外资银行不受国内金融机构“分业经营”的约束。这也就使得外资银行将在我国享受“超国民待遇”。而与此同时，国内银行还受“分业经营”机制的束缚。在竞争日益剧烈的今天，没有任何银行能够在各个方面均保持领先，竞争已经进入专业化时代，如今的全业务的粗放式竞争模式将逐步被淘汰。零售业务虽然零碎，每宗的收入可能较小，但它的风险小，利润率高。因此，商业银行向零售业务转型即是调整经营结构的需要，同时也适应我国社会财富新格局和居民金融新需求的需求，是着眼长远的发展定位。

（二）、零售业务本身的特征决定的

1、服务对象和交易金额不同。零售银行业务是以综合服务为中心,通过较强的技术操作,

完善的网点和网络建设,直接对个人提供多元化的金融服务,其首要特点是单笔业务金额相对较小。这是因为零售银行的业务对象是个人,尤其是以个人消费为主,这些业务主体所能够调动和支配的资金较少,由于受资产和资金实力的局限,能够申请和办理的金融业务的金额也不可能太大。而批发银行的业务对象是企业和其他机构,所以其申请和办理的金融业务的金额也较大。

2、经营成本不同。一般来说,零售银行业务的经营需要大量的经营网点和离行设备(如

A TM机、POS机等),由于布点的原因,其发展初期的费用成本要比批发银行高。零售银行业务的服务对象是不计其数的自然人,涉及的金额较小、笔数多、从业人员多,但是其业务操作简单,对从业人员的要求较低,零售银行的员工的薪酬低,人力成本也比较低,当零售银行业务的发展达到一定规模后其经营管理成本基本稳定。而批发银行业务对经营网点的建设要求不高,没有自助设备的要求,而且,目前批发银行的大多数业务可以通过一些电子银行由企业来自助完成,所以,批发银行业务在发展初期的经营管理成本比零售银行低,但批发银行业务对从业

人员的素质要求较高,相对于零售银行业务其人力成本较高。同时,由于批发银行业务追逐的服务对象是大型企业和政府,相对于零售银行业务来讲,批发银行业务的议价能力较差。所以,随着业务的扩大,其成本随着业务规模的扩大而增加。

3、客户流动性不同。从总体上看,零售银行业务客户的流动性比批发银行高。零售银行的服务对象是个人,银行对客户开户、贷款条件一般要求不高,撤消帐户比较容易,主要是客户选择银行,增加了零售银行业务的流动性,所以零售银行的竞争主要取决于客户购买金融产品的服务质量,而不是总体实力。

4、风险发生率不同。零售银行业务具有服务对象分散、单笔业务金额有限、业务规模庞大的特点,在同样的经营规模下,零售业务可以更好的分散风险,实现质量、效益、规模的协调发展。此外,零售银行业务的客户众多,在宏观经济发生变化时,业务的收益与经济波动的关联度较低,收益比较稳定。批发银行的服务对象集中,单笔金额较大,相对风险较高。

5、零售业务的利润和回报率比较高。首先，零售业务的利润率较高，从国际范围来看，个人财富管理、住房信贷、汽车金融和信用卡业务收入利润率基本都在20%以上，这足以说明零售业务在产品利润方面的优势；其次，零售银行业务具有“利润稳定器”的特征，在经济周期的任何情况下，零售银行业务都有一种反周期的作用，它能烫平经济周期对商业银行经营的不良影响，而且它的回报一般也高于其他银行业务；再次，零售银行业务是资本回报率最高的业务之一，在75%接受BCG调查的机构中，其零售银行业务的股本回报率（ROE）一直高于银行ROE的整体水平，零售银行业务是强大的利润推动因素。