保险理财规划案例概要

• 解答 • 选择FV，按SOLVE求解，得退休第一年的生活费 标准为23370元。 • ⑵用单笔金额复利终值公式计算。一般以退休前 生活费的75%为退休生活费A，生活费年上涨率 为c，距离退休的年限为n，计算出退休第一年的 生活费A的单利终值
FV A(1 c) 20000 75% (1 3%) 23370元
• 案例3 • 某经理现年35岁，预计工作至65岁退休。 目前年薪12万元，个人消费支出每年5万元。 预计未来工作期间年收入按5%递增。假设 通货膨胀率3%，问该经理36岁时寿险需求 是多少？如果年收入增长为3%,通货膨胀率 为5%时，该经理36岁时寿险需求又是多少？
• 案例分析： • 1.年收入按每年5%递增，通货膨胀率为3%时的 1+3% 30 寿险需求： ( ) -1
(一）保障需求 1.偿还债务 1.1房屋贷款 2.丧葬及善后费用 300000 300000 20000
男方
3.依存者生活费用现值 1208480 年龄 40岁
女方
1445413 37岁
3.1每月生活开支
3.2需要保障年数 3.3通货膨胀率 3.4投资收益率 4.子女教育金现值 5.父母赡养费现值 5.1每月赡养费用 5.2平均需要赡养年数
（ 1+i)n -1 （ 1+5%)15 -1 A FV =347687 =16113万元 i 5%
• 案例2 • 某君现年41岁，60岁退休，目前年生活费 60000元，退休后保持在目前生活费80%， 生活费年上涨4%，退休后生活15年，投资 报酬率为6%，问退休前每年投资多少才够 退休生活？
• 扣掉退休时夫妻20年社保养老金总值741375元， 得到养老金投资目标值为787468元
• 第三步 计算每年的养老金投资额 • 规划起点至退休时点为17年，养老金投资 收益率为6%，退休时点的投资目标为 787468元，计算每年投资额为27912元
第三节 健康保险规划案例
• 案例1 • 李先生今年34岁，是一家泛财经杂志的主编，月 收入8000元；31岁的太太王女士在机关工作，月 入2500元，双方均有社保。家庭每月衣食开支大 约3000元。前年，他们花54万元购买一套住宅， 现在每月要还2600元的房屋贷款，一共要还15年。 两人身体健康，每天搭乘公交车上班。李先生的 母亲现年65岁，有高血压和冠心病。为了照顾好 母亲，李先生以每月400元的工资聘请一保姆。 家里储蓄6万元，暂时没孩子，老母亲抱孙心切， 在不断催促夫妇。夫妇也打算近期选择合适时候 要孩子。
• • • •
案例分析 第一步 算出退休当年的期望生活费标准 E=60000×80%×（1+4%）19=101128.76元 第二步 算出退休当年应准备的15年退休生活费 现值。
1 c n 1 4% 15 1 ( ) 1 ( ) 1 i 101128 1 6% 1256672 Sn E .76 .49 i c 6% 4%
• 就要准备好80万元。假设生活费每年上涨 3%，肖志所在市月平均工资增长率4%，并 且社保养老金为2%,投资收益率为5%，请 问肖志夫妻俩应该各购买多少寿险。 • 案例分析： • 肖志一家现金流充沛，财务情况良好，但 家庭负担也很重，存在较大人寿风险。肖 志夫妻俩可以对方为被保险人购买寿险， 来保障未来生活幸福平安。具体计算如下:
• 第三步 计算从现在应该投入的金额 • ⑴CASIO金融顾问计算器法
计算模式 复利等计算模式 CMPD
set
N I% FV PMT P/Y C/Y
支付时间
支付次数 利率（年利率） 本金 每次支付金额 年度支付次数 年度利息发生次数
END（期末）
19 6 1256672.49 0 1 1
• 解答： • 选择PMT，按SOLVE，得到每年投入 37224元，才可以达到期望的生活水平。
n 15
• 第二步 计算20年退休生活费现值 • ⑴用CASIO金融顾问计算器计算
计算模式 复利等计算模式 CMPD
set N
I% FV PMT P/Y C/Y
支付时间 支付次数
利率（年利率） 本金 每次支付金额 年度支付次数 年度利息发生次数
END（期末） 20
3 23370 0 1 1
• 解答： • 选择PV，按SOLVE求解，得-347687.表示要在 退休后获得一笔为期20年，初始金额为23370元， 并且每年增加3%的年金，必须在60岁退休时准 备好退休生活费347687元。 • ⑵用年金现值公式计算
1 3% / 12 96 ( ) 1 S 3 600 1 5% / 12 53065 .14 2% / 12 5% / 12
• ⑷遗属必要生活备用金总需求 • ⑸家庭生活保障总需求 • • • • • • • =380000+5000+100000+940560.09=1425560.09元 第二步 计算家庭生活保障已有资源 1.个人养老账户余额80000元 2.股票100000元 4.房产投资220000元 5.丧葬补助和一次性抚恤金10000元 6.家庭生活保障已有资源总计=560000元
69600
60000 2400 7200 100000 1019600 1090345
159600
150000 2400 7200 100000 1109600 女方需求 1237278
（三）需要增加购买的寿险 男方需求
• 答：根据测算结果，为了确保未来幸福生 活不因难以预料的人寿风险破坏，肖志和 伍虹需要各以对方为被保险人分别购买109 万元和124万元人寿保险金额。
• 案例分析 • 第一步 计算出退休第一年的生活费标准 • ⑴用CASIO金融顾问计算器计算
计算模式
set N I% PV PMT P/Y C/Y
复利等计算模式
支付时间 支付次数 利率（年利率） 本金 每次支付金额 年度支付次数 年度利息发生次数
CMPD
END（期末） 15 3 -20000×75% 0 1 1
• • • •
第二步 计算出养老金年金目标现值 计划退休时点至养老规划终点时段为20年 计划退休时点的年生活费用为93499元 通胀与工资增长抵消，以养老金投资收益率为2%， 得到退休时点的养老金现值
1 c n 1 4% 1 ( ) 1 ( )20 1 i 93499 1 2% Sn E 1528843 元 i c 2% 4%
保险理财案例
第一节 寿险规划案例
• 案例1 • 张某，42岁，月工资8000元，享有社保，个人养 老账户余额8万元；妻子39岁，家庭妇女，无固 定收入；儿子13岁。三口人目前月生活费3500元。 张某父亲65岁，母亲60岁，均依靠张某每月寄钱 600元。张某家有15万元存款和10万元股票。 2000年花60万元购入一商品房用于出租，房租月 收入2000元。该房目前还有38万元贷款本利没有 还清。假定生活费每年上涨3%，并且退休准备金 投资收益率5%，请计算张某应该购买多少寿险来 保障家人。
寿险需求=-（ 12-5） 1+5% 3%-5% =153.44万元
• 2.年收入按每年3%递增，通货膨胀率5%时寿险 需求：
1+5% 30 ( ) -1 寿险需求=-（ 12-5） 1+3% =273.2万元 5%-3%
第二节 养老保险规划案例
• 案例1 • 胡先生今年45岁，目前每年的生活费为 20000元。胡先生希望从现在开始到60岁退 休时为止准备好20年的退休生活费。假定 生活费每年上涨3%，并且胡先生尚未积累 任何可供养老的资产，问胡先生从现在开 始到60岁退休时为止平均每年应准备多少 钱养老(假设该期间退休准备金投资收益率 为5%）
• 第三步 计算家庭生活保障净需求
• 家庭生活保障净需求=1425560.09— 560000=875560.09元 • 答：根据测算结果，为了确保家人未来生 活幸福平安，张先生现在应购买大约88万 元保险金额的人寿保险。
• 案例2 • 肖志今年40岁，妻子伍虹37岁，儿子10岁。肖志 月工资22000元，伍虹月工资3000元。夫妻俩享 有社保。社保个人账户累计金额肖志有5万元，伍 虹3万元。去年夫妻俩还各买了10万元人寿保险。 肖志家有存款和证券投资现值80万元。五年前贷 款买了一套房，现在还有30万元贷款未还清。目 前全家每月生活费开支5300元，赡养双方父母每 月2000元，大约还要赡养15年。肖志还有一个愿 望，就是送儿子出国读大学和研究生，让他接受 最好的教育。根据咨询，到儿子18岁时，
5300
36 3% 5%
5300
41
800000（5%，8）=541471 39994 2000 15
保障需求总计
2109945
2346878
(二）已有资源 1.存款和投资现值
男方 850000
女方
2.社会保障现值
2.1养老个人账户现值 2.2丧葬补助 2.3一次性抚恤金 3.人寿保险 已有资源总计
• 假设张太太55岁准备25年的必要生活费，则必须 在儿子22岁时为张太太准备32年即384个月的必 1 3% / 12 要生活费： ( ) 1
384
S 2 2283 .35 1 5% / 12 646076 .59 2% / 12 5% / 12
• ⑶遗属必要生活备用金需求（以张某为父亲准备 8年的赡养金计算）。
• 案例分析： • 张某一家的现金流充沛，财务情况良好，但由于 张某是全家惟一经济支柱，潜伏很大人寿风险， 张某应该以自己为被保险人购买寿险，来保障家 人未来生活幸福平安，具体计算如下： • 第一步 计算家庭生活保障Fra Baidu bibliotek求。 • 1.偿还债务备用金需求=380000元 • 2.丧葬善后等其他费用=5000元 • 3.儿子教育备用金需求=100000元 • 4.遗属必要生活备用金需求=759946.95元
（ 1+i)-n -1 （ 1+3%)-20 -1 FV A 23370 =-347687 i 3%
• 还有一种方法，使用年金公式先求终值再贴现
• 第三步 计算从现在到60岁退休为止，平均每年应 投入多少钱来达到退休规划目标金额
计算模式 复利等计算模式 CMPD
set
N I% FV PMT P/Y C/Y
• 计算过程如下： • ⑴儿子22岁前遗属张太太必要生活备用金需求 量现值： 1 3%/12 108 ( ) 1 s1 3500 70% 1 5%/12 241418.36元 3%/12 5%/12 • ⑵儿子22岁后张太太必要生活备用金需求。 • 先求出儿子22岁时张太太每月必要生活费标准： • 儿子22岁时张太太每月必要生活费=3500×50% （3%，9）=2283.35元
• 案例分析 • 条件假定： • 根据2005年生命表，将王先生夫妻俩退休 金为平均20年 • 通货膨胀率4% • 社保账户投资年收益率2% • 退休准备金投资年收益率退休前6%，退休 后为2%
• 第一步 计算计划退休那一年的生活费标准 • 以养老规划起点至退休时点为17年 • 以社会月平均工资增长率4%，抵消通货膨 胀率的影响，以保持退休前的生活水平。 • 以养老规划起点的年生活费为48000元 • 计算退休时点的年生活费为93499元
支付时间
支付次数 利率（年利率） 本金 每次支付金额 年度支付次数 年度利息发生次数
END（期末）
15 3 347687 0 1 1
• 解答： • 选择PMT，按SOLVE求解，得-16113.从现在起 每年投入该金额一直到60岁。 • ⑵用年金终值公式计算，以退休60岁退休那年的 现值为终值，使用公式计算：
• 案例3 • 王先生43岁，王太太35岁，两人的月平均工资分 别为8000元和3000元。王先生夫妻俩目前的月生 活费4000元。夫妻俩准备到王先生60岁时一起退 休，并希望退休以后能保持目前的生活水平。王 先生夫妻俩所在城市的上年社会月平均工资为 2200元，退休金个人账户现有积累王先生10万元， 王太太8万元。不考虑别的资源，请为王先生夫妻 俩作一退休规划