前海开源基金管理有限公司研究部管理制度

反馈给投资、研究部门； 5. 完成公司及部门领导交办的其他工作。
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第三章 部门岗位设置与职责
第九条 行业与公司研究员的职责为：
1. 对所负责的行业进行系统性研究，建立适用于行业的研究逻辑体系；跟踪行业发展动 态，综合行业景气程度和估值状况等因素对行业进行投资评级，并出具行业投资策略 报告，为投资决策提供支持；对行业重大事项进行及时跟踪、点评，并视情况决定是 否调整行业投资评级；
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第四章 研究报告管理
第十一条 研究报告包括宏观策略研究报告、债券研究报告、行业研究报告、公司研究报 告和其他专题研究报告。公司研究报告是研究部的核心工作，对公司的投资决策有重要的 参考意义；公司研究报告包括《公司深度报告》、《调研报告》、《新股投资价值分析报 告》、《公司跟踪研究报告》等。 第十二条 各类业务研究报告经研究部负责人审阅合格后，纳入到公司统一的研究平台管 理，研究平台的数据资料定期进行备份，与之对应的文档资料由研究部存档。 第十三条 研究报告信息来源应当合法合规，研究方法应专业严谨，分析结论应客观合理。 研究人员在研究活动中不得主动打探内幕信息；也不得以任何形式以内幕信息作为投资建 议的依据。 第十四条 所有基金经理/投资经理共享公司研究部门的研究成果，研究人员的研究成果 应及时、公平地分享给所有基金经理/投资经理；研究报告应发布于统一的研究平台，所有 基金经理/投资经理均有同时、同等数量的查阅权限。
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第二章 部门职能定位
第三条 研究部主要围绕公司的投资业务开展研究工作，为投资决策提供研究支持。其职 责为： 1. 研究宏观经济形势及市场走势，出具投资策略报告，为投资决策委员会制定基金/专户
投资目标、投资策略和资产配置方案提供依据； 2. 开展行业和上市公司研究，建立和维护各基金的可投资证券备选库； 3. 对行业内的重点上市公司进行实地调研，为基金的重仓品种提供研究报告和建议； 4. 对固定收益证券、金融衍生产品等进行专项研究，提出相应的研究报告和投资建议； 5. 及时完成基金经理/投资经理委托的专题研究项目； 6. 负责外部研究资源和信息的收集整理工作，与外部研究机构建立良好的合作关系； 7. 完成公司领导交办的其他研究任务。
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第三章 部门岗位设置与职责
第八条 固定收益研究员的职责为： 1. 研判固定收益市场各品种的利率与风险状况，出具固定收益投资策略报告，为固定收
益证券投资提供支持； 2. 对债券进行信用评级以及投资价值分析，为基金经理提供研究支持； 3. 建立、更新债券备选投资池； 4. 与券商固定收益研究员对接，参加券商研讨会及相关路演活动，获取有价值的信息并
前海开源基金管理有限公司 研究部管理制度
前海开源研究部 2016年2月23日
目录
第一章 第二章 第三章 第四章 第五章 第六章 第七章 第八章
总则 部门职能定位 部门岗位设置及职责 研究报告管理 会议制度 信息资料管理 研究人员行为准则 附则
第一章 总则
第一条 为加强公司研究业务管理，明确研究部全体员工的职责及工作程序，保证公司研 究工作的高效、有序、规范运行，根据公司相关管理制度，制定本制度。 第二条 本制度适用于研究部全体员工。
4. 根据对宏观经济的预测研究及分级系统的要求，对不同行业在不同经济周期的表现进 行分级、调整，保证行业投资分级数据的有效性，为基金/专户的行业投资组合决策提 供依据；
5. 建立、更新所负责行业的股票池；
6. 与券商对口的行业研究员对接， 参加上市公司实地调研、券商研讨会及相关路演活动， 获取有价值的信息并反馈给投资、研究部门；
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第三章 部门岗位设置与职责
第四条 研究部设研究总监、研究员、部门秘书。为保证研究工作质量，研究部全体员工 应具备全日制本科或以上学历。 第五条 研究员按不同研究方向分设宏观策略研究员、固定收益研究员、行业与公司研究 员，具体人数根据公司所管理的资产规模和种类而定。部门组织架构图如下：
研究总监
宏观策略研究 员
7. 完成公司及部门领导交办的其他工作。
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第三章 部门岗位设置与职责
第十条 部门秘书的职责为： 1. 部门业务会议的组织、联络与协调，会议的记录和整理； 2. 汇总部门人员的周工作计划及工作任务完成情况，统计模拟组合情况，统计部门人员
的年度考核指标的完成情况（具体内容参考研究员绩效考核方案）。 3. 与券商对口销售人员建立并保持联系，保持券商与研究部的顺畅沟通，包括但不限于：
及时更新双方通讯录；接受路演申请并负责协调路演的时间及场地，提前通知投研人 员参加，并做好路演前后接待工作；统计部门派点情况并通知券商销售人员。 4. 协助做好新股申购、定向增发等工作。 5. 协助进行股票库的维护。 6. 部门信息资料、档案管理和移交，内外部研究信息的整理维护； 7. 部门领导交办的其他事务。
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固定收益研究 员
行业与公司研 究员
部门秘书
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第三章 部门岗位设置与职责
第六条 研究部总监的职责为： 1. 负责本部门日常管理工作； 2. 组织制订本部门规章制度、业务流程和岗位职责，组织制订部门工作计划并监督实施。 3. 组织本部门与公司其他部门的沟通、协调；为投资业务提供支持；组织本部门对外的
交流合作，与外部专业证券研究机构进行沟通。 4. 负责本部门团队建设，组织实施员工业务培训、绩效考核评估工作。 5. 完成公司领导交办的其他工作。 第七条 宏观策略研究员的职责为： 1. 建立科学的宏观研究和策略研究方法体系，把握国内外宏观经济走势，跟踪国内外财
2. 通过案头研究、实地调研、咨询行业专家等方式，深入研究所负责行业上市公司的业 务发展情况，挖掘具有投资价值的上市公司并向基金经理/专户投资经理推荐；
3. 持续跟踪所负责行业的重点上市公司、公司有重点持仓的公司、仍处于“推荐”评级 的公司，对其年报、季报、重大事项等进行及时跟踪点评，并视情况决定是否调整个 股投资评级；
政及货币政策变化以及股票市场情况，及时出具宏观策略报告，为投资决策尤其是资 产配置提供研究支持； 2. 对突发性宏观事件、可能影响股票市场的重大事件、股票市场的重大变化进行及时的 分析评估，提出应对策略供投资决策参考； 3. 与券商宏观研究员、策略究员对接，参加券商研讨会及相关路演活动，获取有价值的 信息并反馈给投资、研究部门； 4. 完成公司及部门领导交办的其他工作。