中国利率市场化对财务公司的影响及应对措施_刘阳
利率市场化对企业的影响及对策分析
利率市场化对企业的影响及对策分析作者：张宏陈浩来源：《价值工程》2016年第04期摘要：利率市场化完成后，企业面临着利率市场化带来的财务成本不确定性，复杂的创新金融产品的选择和运用等挑战。
本文分析了利率市场化对金融机构与企业的影响，提出了应对策略，并以Z集团为例剖析了其应对利率市场化的举措及效果。
Abstract： After the completion of the interest rate liberalization， the enterprise faces many challenges brought by the interest rate liberalization， such as the uncertainty of interest rate， the selection and use of the complex innovation financial products and so on. This paper analyzes the influence of interest rate liberalization on financial institutions and enterprises， puts forward the coping strategies and takes Z Group as an example to analyze its response to the interest rate liberalization and the effect.关键词：利率市场化；财务成本；融资结构Key words： interest rate liberalization；financial costs；financing structure中图分类号：F276.1 文献标识码：A 文章编号：1006-4311（2016）04-0073-030 引言20世纪60至70年代，随着金融市场的快速发展和国际化，全球资本流动加速，利率管制限制了银行吸收存款的能力，创新的投资产品让银行存款大量流向证券市场和货币市场，传统银行业务业受到了巨大冲击。
利率市场化带来的影响及应对策略
利率市场化带来的影响及应对策略——由贷款利率放开引发的思考几日前，国家层面放松利率直接管控，由各商业银行根据市场资金供求关系，自主确定贷款实际利率，此举使利率市场化改革又迈出重要一步。
如何应对利率市场化进程的推进、如何在激烈的市场竞争中立于不败之地，再度成为社会各界和商业银行关注的热点。
本人结合近期一些思考，对利率市场化给商业银行带来的影响进行了粗浅分析，并在此基础上，有针对性地提出了应对措施。
一、利率市场化带来的影响(一)降低了盈利能力。
商业银行通过存贷款利息收支差额实现自身盈利。
倘若利率一直不变，商业银行可以不断扩大贷款规模，从而获取更多盈利。
现如今，在利率市场化背景下，商业银行存贷利差逐渐缩小，对传统经营方式下的收益产生较大冲击。
众所周知，国内商业银行主要收入约80%都是来自传统经营下的利息收入，而在美国这一比重仅为64%。
因此，与国外发达国家相比，利率市场化对国内商业银行的影响更大。
在利率市场化环境下，商业银行间的竞争将愈发激烈，为了吸引到更多的存款，中小型商业银行往往采取利率优惠措施，如威海市商业银行采取了存款利率上浮10%（并对外宣称，保证存款利率全市最高）的政策；另一方面，为了实现收益，商业银行间将围绕诸多优质客户进行激烈竞争，也会出现贷款利率方面的争相优惠，这次放开贷款利率管制将使这方面竞争更加白热化，实际存贷款的利差必然将不断地缩小。
综上，利率市场化环境将对仍以存贷款的利息收入与支出差额作为主要收益的商业银行来说，将是一个严峻而又必须面对的挑战。
(二)加大了经营风险。
伴随利率市场化的不断推进，商业银行面临的经营风险也在不断加大，利率的市场化将会导致金融市场风险加剧，信用风险随之恶化。
金融市场风险围绕着利率风险展开，利率变动导致商业银行经营风险加剧。
利率市场化背景下，利率作为商业银行资金货币的价格，受到资金供求关系影响，它将遵循市场需求状况对自身价格的水平进行不断调整，这就给商业银行日常的稳定经营带来挑战。
利率市场化对财务公司的影响
类号:B H M金融时报/2000年/11月/23日/第012版/每日证券利率市场化对财务公司的影响江铃汽车集团财务公司虞列兵货币的价格不由市场决定,其他产品价格的市场化就是不全面不彻底的。
今年9月21日,中国人民银行发出通知,决定对我国外币市场进行利率市场化改革,此举为今后人民币利率管理的放开做好准备,可以说这一决定拉开了利率市场化的序幕。
笔者认为实行利率市场化是我国加入W T O,融入国际金融市场的必然要求,同时也是推行经济市场化的必然要求。
就财务公司而言,利率市场化的影响更不可小视。
一、直接影响财务公司的外汇业务,但目前对主要业务影响不大我国绝大多数财务公司外汇资产都不是很大,只有少数财务公司其集团内有创汇企业,因而目前外汇利率管理体制改革不会直接影响各财务公司的主要业务。
即使过去主要依靠从国外借款或发外债而运作外汇业务的财务公司,经过199 8年亚洲金融危机之后,从国外借入外汇或发外债的路暂时行不通了,这些财务公司或处在清理外汇债务之中,或将业务重点转为以人民币为主。
部分财务公司其外汇绝对值虽然较大,但其主要业务还是以人民币为主,有的干脆将外汇存银行,为集团企业借款作担保。
二、尽管不会直接影响财务公司的主要业务,但有间接影响外汇利率先于人民币利率市场化,会使创汇企业在存入外汇时选择银行,与银行讨价还价商谈存款利率,从而导致各金融机构为争抢外汇存款而抬高存款利率,外汇存款利率的提高会迫使外汇贷款利率水涨船高。
企业为了获得较高的存款利率或较低的外汇贷款利率,会应主要贷款银行要求和自身利益,将人民币存款或结算业务大量放在主要贷款银行,而财务公司对集团企业的金融服务还处在拾遗补缺的地位,财务公司的存款来源或结算量会受到影响。
三、人民币利率放开,对财务公司既是挑战又有机遇按照3年完成利率市场化的进程,外币利率管理体制改革之后,人民币利率管制的松动就应逐步展开,而不会在某个时点突然全面放开。
首先,从国外各主要外汇货币利率近期普遍加息的大环境看,人民币利率上浮压力越来越大。
利率市场化对我国国有商业银行的影响及对策分析
利率市场化对我国国有商业银行的影响及对策分析1. 引言1.1 背景介绍中国的金融体制改革始于上世纪80年代，其中比较重要的一项改革就是利率市场化。
利率市场化是指利率由市场供需决定，不再由政府主导和干预，这种改革在全球范围内逐渐普及和推行。
在中国，自2013年开始，中国央行相继推出了一系列利率市场化改革措施，加快金融市场利率的市场化进程。
国有商业银行作为中国金融体系的重要组成部分，受到了利率市场化改革的深刻影响。
传统上，国有商业银行主要通过政府指导的利率形成机制来获取资金成本和贷款利率，利率市场化的推进对国有商业银行的经营模式和盈利能力带来了巨大挑战。
在这样的背景下，研究利率市场化对国有商业银行的影响以及有效的对策分析就显得尤为重要。
【以上内容满足要求，共200字】1.2 研究目的研究目的是为了深入探讨利率市场化对国有商业银行的影响，并分析国有商业银行在面对利率市场化的挑战时应采取的有效对策。
通过研究，可以更加全面地了解国有商业银行在利率市场化过程中可能面临的问题和困境，为其调整经营策略和加强风险管理提供依据和参考。
也可以对国有商业银行在利率市场化背景下的未来发展进行展望和预测，为其提供发展方向和战略建议。
通过对利率市场化对国有商业银行的影响和对策分析，可以为我国金融体系的稳定和健康发展提供重要参考，促进国有商业银行更好地适应市场经济的发展需求，提高其竞争力和盈利能力，实现可持续发展。
1.3 研究方法研究方法是本文研究的重要环节，为了探讨利率市场化对我国国有商业银行的影响及对策分析，我们采用了以下几种研究方法：我们将通过文献研究的方式，收集、整理和分析相关领域的理论和实证研究成果，以便深入了解利率市场化对国有商业银行的影响机制和路径，为后续分析提供理论支持。
我们将进行案例分析，选择若干国有商业银行作为案例对象，深入研究它们在利率市场化进程中所面临的挑战、应对策略及效果，并结合具体实践经验，提炼出可供其他国有商业银行借鉴的经验和教训。
利率市场化对我国商业银行的影响及应对措施
利率市场化对我国商业银行的影响及应对措施自2013年开始，中国开始推进利率市场化改革，逐步放开了存贷款利率的管制，实行市场供求决定利率的机制。
这一改革对我国商业银行产生了深远的影响，主要表现在以下几个方面。
利率市场化对商业银行财务状况产生了积极的影响。
过去，商业银行的存贷款利率受到政府的管制，难以充分反映市场需求和风险水平。
而利率市场化改革后，商业银行可以根据市场需求和风险评估来确定利率水平，促使银行更加精确地定价并提高资产负债的匹配性，从而优化了负债结构和资产质量。
利率市场化还加大了贷款利率的竞争，使得商业银行不得不提高自身服务水平以及风险管理能力，提升整体运营效率。
利率市场化推动了商业银行的创新和转型。
过去，由于存贷款利率的管制，商业银行的主要盈利方式是净息差，即利息收入减去利息支出。
而利率市场化后，由于净息差的收入空间逐渐被压缩，商业银行不得不寻求其他非传统业务来提高盈利能力。
开发金融衍生品、发行信用卡、承销债券和股票等。
利率市场化改革也鼓励了商业银行加强对小微企业和农村地区的金融支持，以满足实体经济的融资需求。
利率市场化改革也带来了一些不利因素，对商业银行产生了一定的挑战。
利率市场化使得商业银行面临利率波动的风险，不同于过去利率稳定的情况，商业银行需要更好地管理利率风险，以避免资金成本的大幅波动。
利率市场化改革还推动了银行业务竞争的加剧，使得商业银行面临竞争压力增加、盈利能力下降的情况。
应对这些挑战，商业银行需要采取一系列应对措施。
第一，加强资产负债管理，合理进行资金配置，降低利率风险。
商业银行应加强对存贷款利率的敏感度分析和风险管理，通过利率衍生品和利率锁定等金融工具实现对利率风险的有效避免和控制。
第二，加强风险管理能力，提升商业银行的整体风险管理水平。
商业银行应加大对贷款风险和信用风险的评估和控制力度，建立完善的风险管理体系和内部控制机制，提高商业银行的风险应对能力。
加强产品创新和服务能力，走向综合化经营。
中国利率市场化对财务公司的影响及应对措施
１ 、 利率市场化为财务公司的活力 、 配置资源提供 了比较好 的基础 利率 市场化给财务公司带来 了重大的机遇。在 利率市 场化的条件 下， 首先 ， 财务公司获得 了 自主的定价权 ， 资金 价格能有效地反 映资金 的供求关系。其次 ， 在资产方 ， 银行可以根据 自身的经济战略充分地考 虑 目标收益 、 经营成本 、 同业竞 争 、 客户 的风 险差 异、 合作前景 等因素 ， 综合确定不 同的利率水平 ， 实行优质 、 优价与风险相匹配和有差别化 的 价格战略。 ２ 、 利率市场化有利于财务公 司开展金融创新 面对利率变化这种新环境 ， 不管是企业客户还是个人客户 ， 都需要 有效地管理 面临 的利率风 险。这为财务公司开发相应 的创新产 品提供 了一 种可能 。随着我 国利率市场化程 度的加深 ， 国内银行 也推 出了结 构性存 款 、 利率互换 、 固定利率贷款等创新 的产品 ， 满 足客户 由于利率 市场 化衍生 出来 的新需 求。金融创新 必然会带来收入结 构的变化 ， 近 年来 我国财务公 司的中间业务快速 发展 ， 也与利率市 场化进程 的加 快 有密切关系 。 ３ 、 利率市场化有助于提高财务公 司的管理水平 务公 司的利率 敏感型业务 主要包括 ， 传统 的存贷款业务 、 协议存 款
财会研究
中国利率市场化 对财务公司 的影 响及 应对措施
国 家开发 投 资公 司培训 中心 刘 阳
摘 要： 从我 国的经 济体 制的 角度 来看 ， 利 率市场化是其 必然趋 势， 因此 ， 研 究利率市场化有 着十分重要的 学术 意义和实用意义 。利率市 场化对财务公 司也有很 大的影 响 ， 关 于中国利率市场化对财务公 司的 影响的研究 ， 目前有一些相关的评论和分析 ， 利率市场化会给财务公 司 带来很 大的冲击 ， 并且是 直面的 ， 无法 回避 的 ， 本文针对 中国利率市场 化对财务公 司的影响 以及 应对措施进行研 究 ， 本文关注 于理 论层面和 实施 层 面相 结 合 ， 重 新调 整 和 定位 对 其 进 行 研 究。 关键词： 中 国理 论 市 场 化 财 务 公 司 影响 应 对措 施
利率市场化背景下企业集团财务公司应对策略
利率市场化背景下企业集团财务公司应对策略摘要：财务公司是为集团企业服务的非银行金融机构，经历了多年的发展，为集团企业以及丰富我国金融市场做出了巨大的贡献。
当前，我国利率市场化逐步推进，对财务公司提出了挑战。
本文通过分析利率市场化以及对财务公司的影响，向财务公司提出了合理的应对策略，以实现财务公司健康的发展。
关键词：企业集团财务公司利率市场化应对策略一、我国利率市场化的具体表现利率市场化是我国金融改革的主要内容，是指金融机构在货币市场融资的利率水平。
利率市场化是指中央银行逐步放松和消除对利率的管制，由市场主体根据资金市场的供求变换以及对金融市场的动向判断来自主调节利率，最终形成以中央银行利率为引导，以货币市场利率为中介，由市场资金供求决定的市场利率体系和利率决定机制。
我国利率市场化改革有三个总体方针，即“先外币后本币，先贷款后存款，先长期、大额，后短期、长额”的思路，以“放得开、形得成、调得了”为原则逐步推进。
整个利率市场化进程包括三个部分，货币市场利率市场化、债券市场利率市场化以及存贷款利率市场化。
经过近20年的发展与努力，渐进的利率市场化已经取得了很大的进展。
到目前为止，我国货币市场、债券市场利率市场化已经完成，外币存贷款利率市场化也已经基本放开，贷款利率也已经完全放开，仅剩最为关键的存款利率尚未放开，利率市场化临近收官阶段。
1996年6月，中国人民银行出台了《关于取消同业拆借利率上限管理的通知》，放开了同业拆借利率，向利率市场化迈出了坚实的第一步。
1998年8月，国家开发银行在银行间债券市场首次进行了市场化发债。
1999年10月，国债发行也开始使用市场招标形式，从而实现了银行间市场利率、国债和政策性金融债基发行利率的市场化。
二、利率市场化对集团财务公司的影响（一）冲击传统业务，压缩主营业务利润空间。
目前我国银行和集团财务公司仍以传统的存贷金融业务为主营业务，存贷利差平均在4%左右，利息净收入占财务公司业务收入的80%左右。
财务公司利率市场化影响及应对
财务公司利率市场化影响及应对随着金融市场的不断开放和金融业务的不断创新，各种金融机构的业务范围也在不断扩大，其中就包括财务公司。
财务公司作为一种新兴的金融机构，其业务范围、风险控制和利率等问题一直备受关注。
在当前金融市场不断推行利率市场化的背景下，财务公司的利率也发生了很大变化，影响也越来越深远。
因此，本文从财务公司的角度出发，分析了利率市场化对财务公司的影响，以及该如何应对。
一、利率市场化对财务公司的影响1.利率水平受市场决定，波动性加大在利率市场化改革背景下，利率水平主要由市场供求关系决定，而不再是由政府主导。
这令财务公司的利率受到市场波动的影响，波动性大大增加。
例如，由于市场供求关系的变化，短期内利率可能会剧烈波动，这将对财务公司的融资成本和风险管理产生影响。
2.风险管理更加重要由于利率的市场化特性，财务公司的风险管理职责变得更加重要和困难。
财务公司需要更好地把握市场变化和风险情况，及时调整资产负债表结构，从而有效降低风险。
同时，定期进行风险评估和压力测试，提高风险管理水平，确保企业的可持续发展。
3.竞争加剧，资金来源多样化利率市场化促使财务公司资金来源的多样化，以求更高的利润回报率。
此外，市场化竞争也加剧了财务公司之间的竞争压力，迫使企业不断进步和创新。
虽然对于有实力的财务公司而言，市场化环境为其提供了更多的机会，但对于那些资金、技术和管理能力等方面不足的小型财务公司而言，更大程度上面临着市场出清和淘汰的风险。
二、应对措施1.加强风险管理，降低风险鉴于利率市场化环境下财务公司的风险管理职责加重，财务公司应该根据市场变化加强风险管理，提升风险管理水平。
首先，财务公司应根据市场变化，调整资产负债表结构，降低资金成本；其次，应加强内部风险管理，并建立合理的风险预警机制，及时发现和控制风险；再次，持续提高员工风险意识和管理能力，确保整个机构对风险的管理和控制能力。
2.加强资金来源多样化和综合竞争力为了更好地面对市场化竞争和波动的利率环境，财务公司必须不断提高综合竞争力，并加强资金来源多样化。
企业集团财务公司如何应对利率市场化趋势
企业集团财务公司如何应对利率市场化趋势【摘要】企业集团财务公司在利率市场化趋势下面临着更大的挑战。
为了有效管理风险，他们需要加强风险管理，优化资金结构，并控制资金成本。
扩大融资渠道和加强信息披露也是关键。
在面对这一趋势时，制定灵活的资金计划、及时调整投资组合，以及与其他金融机构合作是至关重要的。
通过这些措施，企业集团财务公司可以更好地适应市场变化，保持财务稳健，促进企业的可持续发展。
【关键词】企业集团财务公司、利率市场化、风险管理、资金结构优化、资金成本控制、融资渠道扩大、信息披露、灵活资金计划、投资组合调整、金融机构合作。
1. 引言1.1 背景介绍企业集团财务公司是企业集团中负责管理财务资产和资金运作的重要部门，扮演着风险管理、资金配置、投资决策等关键角色。
随着我国金融市场改革的加速推进，利率市场化已成为大势所趋。
利率市场化的实施意味着市场对利率的形成将更多地受到市场供求关系等因素的影响，利率水平将更趋于市场化和透明化。
对于企业集团财务公司而言，利率市场化趋势不仅带来了新的挑战，也为其带来了机遇。
在利率市场化的大背景下，企业集团财务公司需要更加注重风险管理，优化资金结构，有效控制资金成本，拓展融资渠道，加强信息披露，以应对市场波动和风险挑战，实现资金运作的稳健发展。
在这样的背景下，企业集团财务公司需要审时度势，及时调整自身的资金计划和投资组合，与其他金融机构合作共赢，实现财务风险的有效管理和资金运作的稳定发展。
利率市场化趋势下，企业集团财务公司需不断创新发展，适应市场变化，提升自身的金融运作能力和竞争力。
1.2 市场化趋势对企业集团财务公司的影响随着经济全球化和金融市场的不断发展，利率市场化已成为不可逆转的趋势。
企业集团财务公司作为企业管理资金和风险的重要机构，也深受利率市场化的影响。
利率市场化使利率波动更加频繁和剧烈，企业集团财务公司需要更加灵活地应对不断变化的市场环境，做好资金和风险管理。
利率市场化对财务公司的影响及应对策略探讨
利率市场化对财务公司的影响及应对策略探讨［摘要］利率市场化改革将改变目前的利率定价方式，影响金融机构的存贷款利率，使资金竞争白热化，中国所有的金融机构都将面临一次市场的洗礼。
而以集团内资金集中管理为业务基础的财务公司同样将面临生死存亡的考验。
本文对财务公司行业面临的风险、机遇和应对措施进行认真的分析和探讨。
［关键词］利率市场化；财务公司；影响；对策最近，政府高层领导对打破银行垄断，进一步开放金融市场发表了明确的意见，其中利率市场化是下一步改革的重点。
此前，周小川行长接受媒体采访，明确指出目前进一步推进利率市场化的条件已经具备，将考虑国内外经济金融形势以及各方面的条件和影响因素进一步推进利率市场化改革。
有理由相信我国实现完全意义上的利率市场化已进入倒计时阶段，所有的金融机构都将面临市场化的洗礼和考验，中国的金融市场也将由此步入真正的市场竞争阶段。
财务公司作为集中管理集团内成员单位资金的非银行金融机构，在利率完全市场化的过程中，必将与其他金融机构一起面临严峻的考验。
1 海外利率市场化和我国利率市场化进程1.1 海外利率市场化海外金融市场也大多经历了利率市场化的过程，据世界银行的调查资料，世界各国的利率市场化基本也是个渐进的过程，成功的案例如美国、日本、德国以及中国台湾地区等，失败的案例也很多，如土耳其、智利和阿根廷。
在市场化失败的案例中，一个较为普遍的现象是，利率放开使得原来的金融压抑局面被打破，银行存款利率迅速提高到市场均衡利率，而同时贷款利率却因过度竞争而低位徘徊，如阿根廷的存款利率曾高达４０％，吸引大量的热钱进入，最终在外资撤离时，国内严重通货膨胀，改革失败。
即使是市场化成功的国家和地区，在刚完成市场化改革的一定阶段内，存款利率也会因过度竞争而大幅上升，譬如中国台湾地区利率市场化过程中，存款利率就从１９８６年的５．９６％上升到１９９０年的７．２２％，银行业整体亏损了3年。
日本的利率市场化改革中曾经出现过一个特殊的阶段，大企业发行商业票据筹集的资金直接存入银行就可以轻松赚钱，这是资金市场无序竞争的一个典型案例。
财务公司利率市场化影响及应对
财务公司利率市场化影响及应对一、引言近年来，我国经济不断发展，财务公司作为重要的金融机构，也取得了长足的进步。
随着金融市场化的推进，财务公司的经营模式不断变革，其中最为重要的就是利率的市场化。
在市场化的背景下，财务公司的发展面临着很多挑战和机遇，如何做好利率市场化的应对，成为了财务公司面临的一项重要工作。
二、影响1. 利率异动随着利率的市场化，财务公司经营的成本也将随之波动。
在经营过程中，由于财务公司的融资成本大部分来源于银行贷款，而市场利率的波动会使得财务公司的融资成本出现波动。
当利率上升时，财务公司的融资成本会增加，从而影响其盈利能力。
2. 竞争加剧利率市场化不仅为财务公司带来了发展机遇，同时也为其带来了更多的竞争。
由于利率市场化，银行也能够向财务公司提供更为灵活的融资支持，这将使得财务公司面临更多的竞争压力。
如何在市场竞争中保持竞争优势，是财务公司需要面对的一大问题。
3. 业务结构调整随着利率市场化的推进，财务公司的业务结构也将发生调整。
此前，财务公司主要业务是为中小企业提供融资支持，而随着市场化的推进，银行也将向这些中小企业提供更为便利的融资服务，这将使得财务公司的业务重心发生调整，需要提供更具有竞争力的融资产品，以满足客户不断变化的需求。
三、应对1. 加强风险管理利率市场化将给财务公司带来更多的风险，因此，财务公司需要在市场化的背景下，加强风险管理。
这包括：•建立完善的风险管理机制，对各类风险进行监测和控制，保障财务公司稳健经营；•加强对融资客户的审核和管理，建立优质客户清单，减少坏账率；•加强对市场利率的分析和研究，把握市场变化，及时调整经营策略。
2. 优化业务结构随着利率市场化的推广，财务公司的业务结构也将发生调整。
为了适应市场需要，财务公司需要根据市场动态调整产品结构和服务，提供更具有竞争力的融资产品，并且加强与中小企业的合作，提高财务公司的市场占有率。
3. 提高服务质量在利率市场化的背景下，客户需求也将发生变化。
利率市场化对我国商业银行的影响及对策分析
利率市场化对我国商业银行的影响及对策分析中国人民银行对金融机构贷款利率管制的放开，是我国利率市场化改革的标志性举措，利率市场化这一重要的金融改革措施在我国全面推进。
利率市场化的优势在于能够充分发挥好市场在资源配置中的决定性作用，对于形成科学合理的良性金融市场竞争格局，推动金融体系的高效运转也具有重要的作用。
但与此同时，利率市场化对商业银行的业务发展也产生了深远的影响，对商业银行的业务管理以及风险控制等工作提出了更高的要求。
利率市场化正逐步倒逼商业银行进行业务转型，实现商业银行的长远发展，必须深刻分析利率市场化带来的影响，进而合理的调整经营管理策略，不断的提升新的市场形势下商业银行的市场竞争力。
一、利率市场化对商业银行的影响分析利率市场化就是依靠金融市场上的参与者发挥主体作用，按照资金市场的供求变化情况对利率进行市场性的调节，但利率市场化并不是完全脱离政府干预的利率，而是以我国央行利率为导向，以我国货币市场为载体，根据货币资金供求变化的利率体系与利率形成机制。
利率市场化对我国商业银行的影响，既是机遇也是挑战，其具体的影响可以从这两方面进行分析：1.利率市场化带来的机遇（1）催生我国商业银行业务新品种。
在利率严格管制的条件下，由于利率的不确定性，我国的商业银行普遍存在着缺少多元化、原创性的金融产品，金融市场的创新动力严重不足。
利率市场化改革以后，在利润的驱动下，商业银行会逐步的降低传统的利息收入业务，开发多元化的金融产品，增加非利息收入，进而实现整体利润的大幅提升。
（2）实现信贷资金的合理分配。
利率市场化的改革，由于获得了定价权，因此商业银行在进行信贷资源在市场上的分配时有了更多的自主权，这可以促使商业银行优化资源配置，将资金分配置原来贷款困难的优质中小企业以及创新企业，并获取高收益与持续的利润收益。
（3）推动综合化商业银行经营模式的实施。
利率市场化改革实施后，传统的利差收入会大幅降低，影响了存贷汇业务收入，进而促使商业银行转变经营模式，拓展业务范围，增加中间业务，这非常有助于实现商业银行的综合化经营。
利率市场化对财务公司的影响及应对策略探讨
所 有 的 经 营风 险都 会 导 致会 计 报 表 随 时 发 生错 误 ， 果 审计 人 员 如 认 识 不 到 把 审计 企 业 与 经 济 网络 隔离 开 所 带 来 的严 重 后 果 ， 么 那
确定 存 货 购买 与 核 算 发 出 的 准 确 与 否 。此 阶 段 审 计 风 险 可 以表 审 计 风 险 必然 会 带 来 严 重 的 损失 。 达为： 以风 险 分 析 为 基 础 ， 风 险 控 制 为 重 点 。 采 用 的 方 法 主 要 ３１ 风 险 导 向 改进 以 ． 是大 样 本 审 计 和 详 细 审 计两 种 。
时 期 经 济 发 展 对 于 审 计 的影 响 作 用 不 同 ，会 使 不 同 时期 有 不 同 ３ 审计 风 险导 向的 发 展 的审 计 方 法 。 应 用 传统 方 法 进 行 审 计 风 险 评 估 ．经 常 很 难 作 出 准 确 的评
２１ 账 项 审 计 ．
价。 因为 传 统 型 的风 险导 向审 计 办 法 往往 忽 视 从 宏 观 上 对企 业 运
［ 关键词 ］利 率 市场 化 ； 财务 公 司 ； 响 ； 策 影 对
ｄ ｉ １ ． ９ ９ ｊ ｉ ｎ １ ７ —０ ９ ． ０ ２ １ ． ２ ｏ： ０ ３ ６ ／． ｓ ． ６ ３ １ ４ ２ １ ． ５ ０ １ ｓ
［ 分类号 ］Ｆ ３ ． ［ 中图 ８ ２ 文献标识码 ］Ａ ５
［ 文章编号］１７ 一 １４２ １ ）５ ０ ３ 一 ４ ６ ３ Ｏ ９ （０ ２ １－ ０ ４ Ｏ
［ 收稿 日 ］０ ２ ０ — １ 期 ２ １— ６ ２
２ 审计 风 险 模 式 演 变
从 根 本上 解 决 审 计 资 源 的分 配 问 题 ． 最 大 特 点 是 审计 的程 序 受 其
利率市场化对我国国有商业银行的影响及对策分析
利率市场化对我国国有商业银行的影响及对策分析1. 引言1.1 研究背景研究背景：随着我国金融市场的不断发展和改革，利率市场化已成为银行业的一大趋势。
国有商业银行作为我国金融体系的重要组成部分，受到利率市场化的影响尤为显著。
利率市场化改革的深化，使得国有商业银行面临了前所未有的挑战和机遇。
随着利率市场化的推进，国有商业银行的盈利模式受到了影响。
传统上，银行通过利差来实现盈利，但市场化的利率折算使得这一模式受到了挑战。
利率市场化也影响了国有商业银行的资金来源和利润空间，使得其经营环境更加复杂和严峻。
在这样的背景下，研究利率市场化对国有商业银行的影响以及针对性的对策具有重要的理论和实践意义。
只有深入分析影响国有商业银行的因素，找准解决问题的突破口，才能更好地应对利率市场化带来的挑战，实现国有商业银行的可持续发展。
1.2 研究目的研究目的：本文旨在分析利率市场化对我国国有商业银行的影响，深入探讨影响因素，并提出有效的对策，为国有商业银行在市场化背景下的发展提供参考和建议。
通过本研究，希望能够揭示国有商业银行在利率市场化环境下面临的挑战和机遇，探讨其在转型升级、服务质量提升和风险管理方面应采取的策略和措施。
通过对国有商业银行的影响分析和对策提出，探讨如何更好地适应市场化的要求，实现商业银行的可持续发展，为我国金融体系的稳定和健康发展做出贡献。
1.3 研究意义国有商业银行作为我国金融体系的重要组成部分，其经营状况对整个金融市场的稳定和发展起着至关重要的作用。
随着我国金融市场的不断发展，利率市场化已经成为金融改革的重要方向之一。
国有商业银行在利率市场化的过程中面临着诸多挑战和机遇。
本文旨在通过对利率市场化对国有商业银行的影响及对策分析，探讨其研究意义主要体现在以下几个方面：深入分析国有商业银行在利率市场化背景下的发展问题，有助于全面了解我国金融市场变革带来的影响和挑战。
探讨国有商业银行的对策及应对措施，可以为国有商业银行提供科学的发展方向和战略决策参考。
利率市场化对财务公司的影响分析
利率市场化对财务公司的影响分析作者：李妮芳来源：《现代经济信息》2015年第05期摘要：利率市场化就是指货币市场中经营融资利率水平的高低决策权由国家中央银行控制逐步转变为金融机构根据货币市场的供求情况自主决策。
本文首先针对利率市场化分析了其对财务公司发展带来的机遇与挑战，进而详细论述了利率市场化以后财务公司的具体应对实施策略。
关键词：利率；市场化；财务公司中图分类号：F832.5 文献标识码：A 文章编号：1001-828X（2015）005-000-01引言利率市场化实施以后，涉及到资金利率水平的利率确定、结构、传导以及管理等都是金融机构基于自身结构状况以及金融市场的行业动向进行调节，最终形成以中央银行基准利率为基础，货币市场利率为中介，金融市场决定存贷款利率的市场利率体系。
在利率市场化实施以后，对于各类企业集团的财务公司运作管理将会产生直接的影响，尤其是对于财务公司的风险防范控制能力将会产生较大的震动。
在这种形势下，就要求企业集团财务公司必须深刻分析利率市场化带来的机遇和挑战，并积极应对，确保财务公司经营管理的稳健开展。
一、利率市场化对财务公司带来的机遇分析1.利率市场化有助于提升财务公司的资源配置管理活力。
利率市场化改革的实施，将为财务公司提供更为自由的自主定价权，在资金价格上的决策权更大，这为财务公司业务操作提供了更大的空间。
此外，利率市场化以后，银行将会根据企业集团的实际情况提供差别化的资金价格战略，在一定程度上有助于降低集团优质项目的资金融资成本。
2.利率市场化有助于促进行业内的金融创新。
利率市场化改革无疑彻底转变了金融市场环境，这将对财务公司结合自身实际以及金融市场行情对金融产品创新提供良好的机遇，利于在金融市场衍生出各种基于客户需求与资金效益最大化的金融新产品。
3.利率市场化有助于提高财务公司的经营管理水平。
利率市场化改革将对财务公司带来新的利率风险，要求财务公司必须改进完善自身的风险管理。
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财经界Money China中国利率市场化对财务公司的影响及应对措施国家开发投资公司培训中心刘阳摘要:从我国的经济体制的角度来看，利率市场化是其必然趋势，因此，研究利率市场化有着十分重要的学术意义和实用意义。
利率市场化对财务公司也有很大的影响，关于中国利率市场化对财务公司的影响的研究，目前有一些相关的评论和分析，利率市场化会给财务公司带来很大的冲击，并且是直面的，无法回避的，本文针对中国利率市场化对财务公司的影响以及应对措施进行研究，本文关注于理论层面和实施层面相结合，重新调整和定位对其进行研究。
关键词:中国理论市场化财务公司影响应对措施利率市场化是指在市场经济中，利率水平及其结构由经济主体自主决定的过程。
简单来说，利率市场化就是：把利率的高低决定权交给市场说了算，利率由市场的总需求和总供给来决定，中央将放开对存贷款利率的直接行政管制，而由银行在中央银行基准利率的基础上自行调整利率。
利率市场化是个长期的过程，利率市场化是一件对投资者有利的事情。
一、中国进行利率市场化改革的原因我国进行利率市场化改革的主要目的是为了提高金融市场配置资金的效率，以促进经济增长，提高人民福利。
在现代经济中，市场有支付能力的需求通过货币来表现，货币流向引导资源的流向。
经过三十多年的改革，经济实物系统的绝大部分商品和劳务价格已经由市场决定，市场配置资源的效率已经大大提高，人民因此享受了比改革前多得多的福利。
但是货币资金的价格即利率的形成机制虽然近几年已经有了很大的进步，但总体上远远不如商品和劳务价格具有竞争性，因而由资金引导的资源配置效率仍受到相当程度的限制，资金的利用效率还有待提高，经济增长的潜力还有待发挥。
经济运行的实物系统与货币系统之间是相互促进、相辅相成的。
在实物系统价格绝大部分已经实现市场化的条件下，货币系统的资金价格即利率客观上也有了市场化的需要。
利率市场化是经济市场化的必然要求。
二、中国利率市场化给财务公司带来的机遇与挑战(一)中国利率市场化给财务公司带来的机遇1、利率市场化为财务公司的活力、配置资源提供了比较好的基础利率市场化给财务公司带来了重大的机遇。
在利率市场化的条件下，首先，财务公司获得了自主的定价权，资金价格能有效地反映资金的供求关系。
其次，在资产方，银行可以根据自身的经济战略充分地考虑目标收益、经营成本、同业竞争、客户的风险差异、合作前景等因素，综合确定不同的利率水平，实行优质、优价与风险相匹配和有差别化的价格战略。
2、利率市场化有利于财务公司开展金融创新面对利率变化这种新环境，不管是企业客户还是个人客户，都需要有效地管理面临的利率风险。
这为财务公司开发相应的创新产品提供了一种可能。
随着我国利率市场化程度的加深，国内银行也推出了结构性存款、利率互换、固定利率贷款等创新的产品，满足客户由于利率市场化衍生出来的新需求。
金融创新必然会带来收入结构的变化，近年来我国财务公司的中间业务快速发展，也与利率市场化进程的加快有密切关系。
3、利率市场化有助于提高财务公司的管理水平务公司的利率敏感型业务主要包括，传统的存贷款业务、协议存款业务以及票据、融资租赁等业务；从更加广阔的视角看，利率市场化也会对财务公司的中间业务、投资业务、同业拆借业务以及市场风险的管理带来重大影响。
此外，在利率市场化的条件下，财务公司可以将内部的资金转移定价与市场的利率有机地联系起来，有利于提高绩效考核与内部资源配置的合理性。
(二)中国利率市场化给财务公司带来的挑战1、中国利率市场化提高了财务公司的经营风险利率的市场化不仅缩小了利差、息差，还带来了利息的频繁波动，使得财务公司的经营风险进一步升级，加剧了资产价格的波动程度。
对于财务公司来说，利率市场化虽然可以给财务公司带来一些新的利润增长点，但是其风险管理体制又是一次新的挑战。
风险管理是要从点到面，从转悠的业务品种覆盖到相应的业务品种，而财务公司很难马上完成这种点到面的风险管理，所以中国利率市场化的财务公司的经营还是存在着很大的风险。
2、中国利率市场化对财务公司金融创新能力提出挑战随着我国利率市场化的推进，我国金融市场的一些金融工具也会陆续的出现，例如：利率互换、各种衍生证券交易、外汇市场掉期交易、远期利率协议、远期合约等金融工具等，不管是中国市场还是国外市场，利率市场化就是金融产品和金融工具创新的一个过程。
对于财务公司来说，要适应市场的金融需求，就必须要配合市场进行金融创新，这对财务公司的金融创新能力也提出了巨大的挑战。
3、利率市场化会造成存贷利差的收窄利率市场化是相对于利率管制而育的。
有管制的利率会扭曲资金的真实供求，无法把社会资金最有效地配置到所需要的地方。
而在充分竞争的市场环境中，当利率管制取消之后商业银行对优质客户的追逐会使贷款利率下降。
而对存款的竞争叉会造成存款利率的上升，其结果往往是商业银行的利差收窄。
如果收窄的利差不能有效覆盖风险。
银行将被迫接受利润下滑甚至破产倒闭的命运。
利率市场化带来的利差收窄，实际上是资金作为生产要素参与市场竞争，对管制利率条件下形成的超额利润的丧失，是社会平均利润率下降规律在商业银行领域的表现。
三、中国利率市场化趋势下财务公司的应对措施(一)提高财务公司的管理财务公司应该明确认识、准确定位。
从财务公司角度看，财务公司需要改变管理和考核模式，将财务公司定位于提高财务管理服务、不以盈利为主要目的金融机构。
财务公司把利润看得很重，甚至作为主要考核指标。
财务公司应该是围绕为企业服务而做文章，而不是为企业赚钱搞经营，企业可以尝试增加管理的多元化，将财务公司为成员单位的让利程度换算成考核指标，以减轻利润指标带给公司的经营压力。
从自身角度看，财务公司首先应该摆正自己的地位，即服务企业是第一位的，处理好服务性、效益性和盈利性的关系。
财务公司需要对自身进行再认识，利率市场化初期变动可能会很大，震荡后就会趋于理性，市场供需双方的需求可以促使利率在一定的范围内波动。
财务公司应把握好时机加快经营板块的建设，解放思想，将挑战转变为机遇。
(二)积极开展金融创新加强创新是应对利率市场化的必由之路。
财务公司必须根据客户在规避利率风险、获取更高回报方面的要求来利用自身的专业优势，开发新产品，最大限度地为客户创造价值。
同时财务公司要注重利用创新手段，加强资产负债的管理，包括通过资产证券化、利率相关的衍生产品等。
当然，在开展技术创新的时候必须注重防范风险。
(三)利用差别定价法来应对利率市场化贷款利率的变动首先为成员单位的资金归集度、结算集中的水平、对财务公司的利财会研究(下转第179页)172Money China 财经界医院的成本核算应该适用于医院的预算管理、员工考核等各个方面，这样不仅可以帮助医院充分分析成本核算结果，还可以将成本核算结果与医院预算管理及员工考核等结合起来，完善医院的内部管理。
另一方面，医院的成本核算结果不仅仅作用于医院的内部管理，还为医院外部决策的制定提供直接依据。
医院在实施一些大项目、大工程之前，可以先进行成本核算，然后根据核算结果制定实施策略，可以提高决策的科学性。
成本核算结果分析，可以让医院准确把握相关工作流程，确定管理制度是否合理，具有很高的可行性，是否符合医院的发展要求，为医院的科学管理提供基础保证。
(五)成本管理与信息化相结合医院成本管理建设对于医院来说是一个复杂的过程，需要完整的信息化系统来支撑成本管理制度的建立。
新医院会计制度的出台，正好与医院信息化系统的契机相互协调。
目前，医院已经建立相对完整的信息化系统，为医院科学的成本管理奠定了强大的信息化基础。
医院在完善成本管理制度的过程中，可以依托信息化技术，建立高效、高质量的成本管理系统，将医院的预算、执行、控制以及评价都通过信息系统进行统一管理，以此来提高医院的成本管理水平和效率。
四、结束语总而言之，如果能够将上述方法高效实施，新医院会计制度下的成本管理工作一定能够顺利展开，一定会形成科学完整的成本管理系统。
提高医院各个部门成本核算效率、绩效考评质量，为医院各项工作的施行提供切实有效的依据。
由于新医院会计制度的颁布还在初始阶段，在执行的过程中还不是十分成熟，以后可能会有相对的改进，所以医院的成本管理工作也应该根据会计制度的改变随时做出相对的应变策略，以确保医院成本管理工作的正常进行。
参考文献:[1]陈民.新医改政策下公立医院加强内部审计的思考[J].中国卫生经济.2011;07[2]陶静.成本核算单元的划分与应用[J].中国实用医药.2011;05[3]王新勤.医院成本核算[J].现代经济信息,2010;23(上接第177页)强。
应严格按照新准则的规定，设置相关成本核算科目，进一步加强成本控制。
倡导勤俭节约的好风尚，杜绝奢侈浪费。
严格经费审批程序，必要时实施联审联签制度。
要加大监督检查力度，对于一些重复购置、重复建设的问题要坚决予以制止。
(三)内部控制基础较为薄弱部分医院内部控制制度建设不健全，部分财务人员对内控重视程度不够，思想上不重视，认为内部控制只是流于形式，增加不必要的麻烦，操作性不强。
在有的医院，财务人员参与到医院的重大经济决策较少，只是一个核算岗位，并不是管理岗位。
医院要在新准则和内部控制规范的要求下，完善内部控制制度，在各个关键点都要有明确的内部控制措施，强化医院内部风险管理责任，构建风险管理框架，积极创建良好的内部控制环境，及时发现各种不确定因素，积极构建基于风险控制的医院内部控制管理体系。
(四)国有资产管理混乱，职责不清部分医院资产配置不合理，部分国有资产违规使用，资产处置不合规，资产评估机制不健全，资产统计不规范，监督检查和法律责任不明确。
具体表现为国有资产管理制度不完善，国有资产配置标准不统一，安全性相对较低，账实不符。
部分医院资产采购不走政府采购，而是自行采购。
在出租出借等方面报批手续不完善。
资产管理不科学，与医院承担的社会医疗和服务职能不匹配。
新制度要求要创新国有资产管理方法，加强国有资产管理。
要建立完善的管理机构，明确相关管理职责。
制定完善的国有资产管理制度，做好监督检查工作。
做好相关账务处理，做到账实相符。
优化资产配置，科学使用资产。
资产配置应与医院承担的社会职能相适应，做到科学合理，勤俭节约，从严控制。
做好资产采购和处置工作。
应按照公平、公正、公开的原则，按照相关程序依法办理。
严格监督检查，落实相关责任。
参考文献:[1]刘勇.实施医院战略管理是构建核心竞争力的关键[J].中国卫生事业管理,2008;2[2]陈照明.推行全成本核算管理提升医院质量效益[J].东南国防医药,2009;11[3]庄惠阳.公立医院财务管理中存在的问题及解决的对策.现代商业,2009;27财会研究润贡献度等关键的因素赋予一定的权重，然后进行量化打分，针对最后的得分情况，对成员单位的贷款利率实行差别定价。