合肥城建2018年财务风险分析详细报告

多方面改善：
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如果经营形势好转，存货、应收账款分别下降25%、25%，应付账款 上升25%，则该企业的支付能力将从151,853.63万元提高为419,196.98万 元。
三、偿债能力评价 1.现有短期债务能否偿还（基于流转性） 如果让该企业立即偿还其全部短期借款和一年内到期的非流动负债， 该企业有能力实现。
2016年 数值 增长率(%)
56,636.6
-16.86 68,118.08
-2.76 70,055.04
0
674,165.61
54.09 437,524.79
12.85 387,718.82
0
1,397.24
100.6 696.53
11.88 622.55
0
30,107.11
33.55 22,543.51
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险等级为10级。
2.是否存在长期性资金缺口
该企业不存在长期性资金缺口，并且长期性融资活动为企业提供 283,932.93万元的营运资金。
3.是否存在经营性资金缺口
该企业经营活动存在资金缺口，资金缺口为132,079.3万元。这部分资 金缺口已被长期性融资活动所满足。其中：应收账款减少123.5万元，其他 应收款增加6,729.62万元，预付款项减少137,809.56万元，存货增加 287,430.64万元，其他流动资产增加11,883.39万元，共计增加168,110.59 万元。应付账款减少11,481.48万元，预收款项增加236,640.82万元，应 付职工薪酬增加700.71万元，应交税费增加7,563.6万元，其他应付款减少 37,488.59万元，应付利息减少1,009.7万元，一年内到期的非流动负债减 少68,660万元，共计增加126,265.36万元。
0
4.未来一年会不会出现资金问题 (1).未来保持当前盈利状况 本期营业利润为39,528.09万元，存货为994,858.39万元，应收账款 为0万元，其他应收款为17,878.4万元，应付账款为56,636.6万元，货币资 金为214,853.63万元。如果经营形势不发生大的变化，企业一年内不会出 现资金缺口。
0
0
0
994,858.39
40.63 707,427.74
63.26 433,325.73
0
42,691.72
38.57 30,808.32
2.58 30,033.91
0
项目名称
应付账款 预收款项 应付职工薪酬 应交税费 其他应付款 应付利息
经营性负债增减变化表
2018年 数值 增长率(%)
201来自百度文库年 数值 增长率(%)
(2).未来经营形势恶化
单方面恶化：
如果其他应收款增加25%，则该企业可支配资金将会减少4,469.6万 元，支付能力将会从151,853.63万元下降为147,384.03万元。如果该企业 的销售形势恶化，销售额下降15.26%或存货积压增加15.26%，则该企业 会出现资金紧张，产生资金缺口。
多方面恶化：
2.现有长期债务能否偿还（EBIDTA） 按照当前经营状况，如果用EIBTDA来还债，该企业在二年内难以偿还 其全部长短期有息负债，但在4.3年内有能力偿还全部长短期有息负债；以 营业利润为基础计算，偿还全部长短期有息负债，大约需要3.2年。
3.是否有能力偿还部分债务 该企业有能力立即偿还50%的短期借款。 该企业在一年内可以偿还 50%的短期借款和50%的非流动负债。
合肥城建2018年风险分析详细报告
一、负债规模测算 1.短期资金需求 该企业经营活动的短期资金需求为253,419.3万元，2018年已经取得 的银行短期借款为63,000万元。 2.长期资金需求 该企业长期投融资活动不存在资金缺口，并且可以提供188,628.28万 元的营运资本。 3.总资金需求 该企业的总资金需求为64,791.02万元。 4.短期负债规模 根据企业当前的财务状况和盈利能力计算，企业有能力偿还的短期贷 款规模为214,853.63万元，在持续经营一年之后，如果盈利能力不发生大 的变化，企业有能力偿还的短期借款规模是244,268.3万元，实际已经取得 的短期贷款金额为63,000万元。 5.长期负债规模 按照企业当前的财务状况、盈利能力和发展速度，企业有能力在2年内 偿还的贷款总规模为273,682.97万元，企业有能力在3年之内偿还的贷款 总规模为303,097.64万元，在5年之内偿还的贷款总规模为361,926.99万 元，当前实际的长短期借款合计为278,240万元。 二、资金链监控 1.会不会发生资金链断裂 从当前盈利水平和财务状况来看，该企业不存在资金缺口。如果当前 盈利水平保持不变，该在未来一个分析期内有能力偿还全部有息负债。但 负债率偏高，如果经营形势发生逆转资金链断裂风险犹在。资金链断裂风
31.66 17,122.27
0
39,234.72
-48.86 76,723.31
227.45 23,430.83
0
467.91
-68.33 1,477.61
177.93
531.64
0
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一年内到期的非流动负债 121,340
-36.14 190,000
165.73
71,500
如果经营形势恶化,导致存货、应收账款分别上升25%、25%，应付账 款下降25%，则该企业将从有151,853.63万元的支付能力，转化为存在 115,489.72万元的资金缺口。
(3).未来经营状况改善 单方面改善：
如果其他应收款减少25%，则该企业可支配资金将会增加4,469.6万 元，支付能力将会从151,853.63万元提高到156,323.23万元。如果该企业 的销售形势好转，销售额上升15.26%或存货积压减少15.26%，则该企业 资金紧张状况将会缓解，资金缺口将会弥补。
项目名称
应收账款 其他应收款 预付款项 存货 其他流动资产
经营性资产增减变化表
2018年
2017年
2016年
数值 增长率(%) 数值 增长率(%) 数值 增长率(%)
0
-100
123.5
0
0
0
17,878.4
60.36 11,148.78
0.52 11,090.97
0
0
-100 137,809.56