税率变动对企业价值的影响
产品税如何影响市场价格？
产品税如何影响市场价格？
1. 产品税对市场价格的影响
- 产品税是政府对某些商品征收的一种税费，将会增加商品的成本，导致生产企业将这部分成本转嫁给消费者，进而使得市场价格上涨。
- 高额产品税将使得生产成本增加，生产企业可能会采取减产或者停产等措施，导致市场供应不足，而价格也随之上涨。
2. 产品税对市场供需关系的影响
- 产品税的增加将增加商品的成本，导致消费者需求减少，从而影响市场需求量。
- 同时，产品税也可能会导致商品的供应减少，生产企业因为成本增加可能会减产或停产，这更加加剧了供需的不平衡。
3. 产品税对市场竞争力的影响
- 适度的产品税可以帮助调节市场价格，保障生产企业的合理利润，促进市场健康发展。
- 但如果产品税过高，将会抑制市场竞争力，使得消费者选择更少，企业经营更为困难，最终影响市场的稳定和健康。
在实际情况中，政府应该根据市场需求情况、生产企业的实际情况来制定合理的产品税政策，确保在维护市场秩序的同时，不过度负担消费者和生产企业。
在实施产品税政策时，政府还应当注意监管，防止企业逃税行为，确保税收的公平和透明性。
总而言之，产品税在市场中扮演着重要的调节作用，合理的产品税政策可以促进市场的公平竞争和健康发展，但过度的产品税可能会导致市场不稳定，影响经济的发展。
因此，在制定产品税政策时，政府应当谨慎权衡各方利益，确保税收政策的公正性和有效性。
企业所得税对投资决策的影响与优化
企业所得税对投资决策的影响与优化企业所得税作为一种重要的财务负担，对企业的投资决策产生着重要的影响。
在投资决策中，企业需要综合考虑所得税的支付和减免等因素，从而最大化投资回报和企业价值。
本文将探讨企业所得税对投资决策的影响，并提出优化对策。
一、企业所得税对投资决策的影响1.1 成本考虑企业所得税作为一种企业成本，直接影响到企业的盈利水平和可行性。
在进行投资决策时，企业需要考虑所得税对预期利润的影响。
高企业所得税税率会增加企业的税负，降低盈利水平，从而对投资决策产生负面影响。
1.2 现金流量影响企业投资项目通常伴随着现金流量的变动。
企业所得税的缴纳是基于利润而非现金流量，因此对现金流量的变动有直接的影响。
企业在进行投资决策时需要综合考虑所得税的支付时间和现金流量的变动情况，以避免现金的不必要流失。
1.3 税务政策的变动企业所得税税率和政策的变动对投资决策产生着重要的影响。
税率的降低可以增加企业的投资意愿，提高项目的回报率。
而税率的提高则可能抑制企业的投资热情，使得潜在的投资项目变得不可行。
另外，税务政策的变动也会影响到企业的投资决策，需要及时调整策略以适应新的税务环境。
二、优化企业所得税对投资决策的影响2.1 合理选择投资项目企业在进行投资决策时应精选合适的项目，以优化所得税的影响。
高回报率的项目可以在税负较高的情况下仍然具备吸引力，而低回报率的项目则可能因税负太大而不可行。
因此，企业需要综合考虑税负和项目回报率等因素，选择投资可行的项目。
2.2 调整资本结构企业可以通过调整资本结构来减少所得税的影响。
合理的财务安排可以降低企业的资金成本，从而减少纳税基数和所得税支付额。
例如，通过债务融资可以减少税前利润，降低所得税负担。
但在调整资本结构时，企业也要注意平衡风险与利润，避免过度债务化导致财务风险的增加。
2.3 充分利用税收优惠政策政府会针对某些特定行业或区域提供税收优惠政策，企业可以充分利用这些政策来减轻所得税的负担。
有效税率对经济增长影响的实证分析
有效税率对经济增长影响的实证分析作者：王亚芬来源：《合作经济与科技》2011年第04期提要本文计算了我国资本有效税率、劳动有效税率和消费有效税率，从理论和实证两个方面研究有效税率与经济增长之间的关系。
实证研究结果表明，资本有效税率和劳动有效税率与经济增长负相关，而消费有效税率对经济增长率的影响不显著，但倾向于有正的影响。
关键词：有效税率；经济增长；结构性减税本文得到辽宁省教育厅人文社会科学研究一般项目资助（项目号：2009A228）中图分类号：F81文献标识码：A有效税率分为边际有效税率和平均有效税率，前者是指边际税基所承担的有效税率，后者等于税收收入与相应税基的比值。
相对于法定税率和宏观税负，有效税率更能说明经济增长过程中不同结构要素所承担的税负水平。
按照征税对象的不同，本文将税收收入分为资本收入税收、劳动收入税收和消费支出税收。
将分别计算资本、劳动和消费的有效税率，并用三种有效税率进行实证分析。
一、税收的归类（一）资本税收。
对资本征收的税收是我国税收收入的主要部分，在所得税、财产税、行为税中都有所体现。
对资本征收的税收主要包括土地使用税、土地增值税、耕地占用税、房产税、车辆购置税、车船使用税、固定资产投资方向调节税、印花税、资源税、城市维护建设税、烧油特别税、牲畜交易税、契税、企业所得税、外商投资企业和外国企业所得税等税种，以及增值税、营业税和个人所得税中应计入对资本征收的部分。
（二）劳动收入税收。
劳动收入是劳动者出售劳动力所获得的报酬。
对劳动收入征收的税收包括农业税、牧业税、社会保险基金和来自于劳动收入的个人所得税等。
其中，社会保险基金虽然没有采用税收的形式，但是国际上一般将其作为税负的组成部分之一，因此，本文将其纳入劳动收入的有效税率的计算。
（三）消费支出税收。
本文的消费支出税收是指以消费品或消费行为为征收依据的税收的总称，包括特别消费税、农业特产税、集市交易税、筵席税、盐税、屠宰税、关税、增值税和营业税中对消费征收的部分和消费税。
浅析增值税转型对企业的财务影响
理成本 和期 望破产 成本 ， 重新 寻求下一 次平衡 ， 企业 使 的资本结构重新 回到最优区间。 ３ ． 在企业所得税下完善资本成本和资本结构
米勒认 为 ， 市场 均衡时 ， 人和公 司所 得税 的影 响 个 可 以相互抵 消 ，他 假定股权 收入 的个 人所得税 税率为 零， 并从边 际意义 的角度提 出 ， 个人 债权收入所 得税税
－ 囡 暇 Ｉ 翻 １ 日 ≯ ｌ 浅析增值税转型对企业的财务影响
增值税 转型是指增 值税 由原来 的生产 型增值税 转 变成消费型增 值税 ， 主要 内容是 ： ０ ９ １ １ 其 自２ ０ 年 月 日起 ， 在维持现行增值税税率不 变的前提下 ， 允许全 国范 围内
（ 不分地区和行业 ）的所 有增值 税一般纳税人抵扣其新 购进设备 所含的进项税额 ， 未抵 扣完 的进项税 额结转下 期继续抵 扣 。 同时 ， 作为转 型改革 的配套措施 ， 将相应取 消进 口设 备增值税 免税政策 和外商投 资企业采 购 国产
一
、
设备增值税退税政策 ， 将矿产 品增值税税率从 １ ％ 复 ３恢 至１ ％， ７ 将小规模纳税人增值税税率统一调低至３ ％。为 保证方案落 实到位 ， 在修订后 的《 中华人 民共和 国增 值 税暂行条 例实施 细则 》中对一些具体 问题给予 了明确 ： 是明确除专门用于非应税项 目、 免税 项 目等 的机器设 备进项税额 不得抵扣外 ， 包括混用 的机器设备 在 内的其
企业 资本结构 的关系 ， 为配置最佳税收筹划绩效 的资本 结构提供了新 的思路 。从政府角度看 ， 国家通过税 收政 策的变化 ， 可以决定整个社会 的均衡 负债率 。从企业角 度看 ， 征税标准 和税收总额 的更改会对一个纳税主体 的 经济行为发 生影 响 ， 而产生改 造效应 ， 种效应又可 从 这 分为 目标效应 和选择效应 。 目标效应是指 由于提高或降 低税收负担 引起纳税人收人变化的效应。 选择效应是指 充分利用税制 和税法所规定 的税率 或税 收等级 ， 对其进 行选择 ， 实现一个最理想 的纳税负担 。在融 资管理过程 中， 企业可 以根据 目前 的税率 ， 收政策 及企业经 营状 税 况， 确定企业 的期望权 益资本收 益率 ， 而确定 目标负 从 债规模 。企业 在增加筹资时 ， 以通过 比较增加负债与 可 增加资本所产生的节税效应 的差异 ， 及权益 资本 收益率 的差异 ， 确定最佳税收筹划绩效 的负债 比率的上下 限。
通用范文(正式版)公司税率变更说明
公司税率变更说明1. 背景公司税率是指企业需要缴纳的税款占企业利润的比例。
为了调节国内经济发展的需要，政府可能会对公司税率进行调整。
本文档将详细介绍公司税率变更的背景、目的和具体影响。
2. 目的税率的调整通常是政府为了实现某些经济或财政目标而采取的措施之一。
在公司税率变更说明中，需要明确说明调整的目的，这可以包括：•经济刺激：政府可能会降低公司税率以刺激企业投资和经济增长。
•财政收入：政府可能会调高公司税率以增加财政收入，用于社会福利和公共服务等方面。
•税收公平：政府可能会对不同规模、不同行业的企业进行差别化的税率调整，以实现税收的公平性。
明确税率调整的目的有助于员工和股东理解政府的动机和目标，并为他们做出相应的准备。
3. 影响说明公司税率变更的影响是文档中非常关键的一部分。
它可以包括内容：•税负变化：明确新的税率标准，对不同层级、不同类型的企业进行区别对待，说明税负变化的具体幅度和时间节点。
•利润影响：分析公司税率变更对公司利润的影响，可能涉及到利润减少或增加的情况，并指导相关部门如何进行预算和财务管理。
•投资策略：分析公司税率变更对投资决策的影响，对于计划扩大业务、增加资本投入的企业来说，税率变更可能会在一定程度上改变投资策略。
•竞争力评估：分析税率变更对公司竞争力的影响，包括与同行业竞争对手的比较，可能需要对市场定位和定价等方面进行调整。
4. 应对措施公司税率变更说明文档还应提供相应的应对措施，以帮助员工和股东应对新税率带来的变化。
这些措施可以包括：•财务规划：根据新的税率标准，制定合理的财务规划，包括预算、投资计划和盈利预测等。
•利润管理：积极寻找和实施降低税负的方法，例如合理利用减税政策、降低运营成本等。
•投资优化：根据新税率的影响，调整投资策略，寻找更有利可图的投资机会。
•竞争战略：重新评估市场竞争环境，优化产品定价和市场营销策略，以保持竞争力。
5. 沟通和培训在公司税率变更说明文档中，需要明确沟通和培训的计划和策略。
增值税转型对企业影响的理论分析
地区试点， 到２ ０ ０ ９ 年 在 全 国范 围内进 行 增 值
税改革， 其 间经 历 了几 次 重大 的改 革 或 转 型
一
、
增值 税 的类型
各 国的 增值 税 都 是以法 定增 值 额 为课 税
试 点。 增值 税 转 型的 主要 原 因可以归 纳 如 下。
１ ． 消费型 增值 税 克服 了增值 税 税负在
２ ． 收入型增值税
收 入 型 增 值 税 除 允 许 扣 除 外 购 物 质 资 都 己征 税 ， 但 当购 置 者 作 为固定 资 产 购 进 使 国内产品 包 含 着 部 分 不能 抵 扣固定 资 产的 进 料的价值外， 对 于 购 置 用于 生 产 、 经 营 用的固 用 时 ， 其 已纳 税 金 在 购 置 当期 已全 部 扣 除 。 消 项税 额， 在 经 济 全 球 化 的今 天 ， 国内企 业 在 面 定资产， 允 许 将 已提 折 旧的价 值 额 予 以扣 除。 费 型 增 值 税 在 购 进 固定 资 产 当期因扣 除额 大 临国际冲 击 时 ， 明 显又 处 于 不 利 地 位 。 实 行 消 即对 于 购 入 的 固定 资 产 ， 可 以 按 照 磨 损 程 度 大 增 加， 会使 财政 收入 减 少 。 但 消 费 型增 值 税 费型 增 值 税 ， 计 税 依 据 是进 口总值 ， 税率提高，
际竞争， 削 弱 了我国 产 品的市 场 竞 争 力。 实行 消费型增 值税， 则 可 对 出口产 品实 现 全 额 退
固 定 资 产 存 在 重 复 征 税 的 问题 ， 并 且 越 是 资 本密 集 型的行 业， 重 复 征 税 的 情 况 就 越 严
重。 这 种 类 型 的增 值 税 虽然 可 以保 证 财 政 收 价 值 和 用于 生 产 、 经 营 的 固定 资 产价 值 中所 税 ， 有 利于 出口产 品以不 含 税 价 格 出口， 增 强 国 入， 但 是 并 不 利于 鼓 励 投 资 。 含的税款， 在 购 置 当期 全 部 一 次 扣除 。 虽然 固 际 市 场 竞 争 力 ； 在进 口 环 节， 众 多 发 达 国家 均 定 资 产在 原 生 产经 营 单位 作 为 商 品于出售 时 实行 消费 型 增 值 税 ， 税 率 大 多在 ２ Ｏ ％以下 ， 而
浅析增值税对企业利润和营业收入的影响
浅析增值税对企业利润和营业收入的影响增值税是一种按照商品价值增量计征的间接税，对于企业的利润和营业收入有着重要的影响。
本文将从企业利润和营业收入两个方面，对增值税的影响进行深入的分析。
首先，增值税对企业利润的影响主要体现在税负方面。
增值税的计算方式是将销售额减去进项税，然后按照税率计算税款，这就意味着企业需要承担一定比例的税款。
由于增值税是按照商品价值增量计征的，所以在生产和经营过程中，企业必须承担增值税，直接导致了企业利润的减少。
除此之外，增值税还存在着税负转嫁的问题。
很多企业由于利润受税负压力影响较大，往往会将税负转嫁到商品的价格上，将增值税通过提高价格转嫁给消费者。
这样一来，消费者不仅要承担商品的价格，还要承担增值税的一部分。
增值税的存在使得商品的价格增加，进而影响了消费水平，给消费者带来了较大的经济负担。
其次，增值税对企业的营业收入也有重要的影响。
首先，增值税直接加在商品的价格上，导致了商品的价格上升，进而影响了企业的销售额。
高企的增值税税率使得企业的商品价格相对较高，难以与竞争对手进行价格竞争，从而导致销售额下降。
其次，增值税还加大了企业的经营成本。
企业需要支付的税款也是企业的经营成本之一，而这直接拉高了企业的营业成本，进而降低了企业的营业收入。
然而，增值税对企业利润和营业收入的影响既有负面的一面，也有积极的一面。
首先，增值税实施了适度征税原则，对不同行业征税的税率是有差异的。
一些生活必需品的税率一般比较低，对企业的影响相对较小，而一些奢侈品的税率较高，对企业的影响相对较大。
其次，增值税实行的是间接税制，对于一些小微企业而言，减少了直接缴纳税款的复杂性，降低了税务成本，对企业的发展起到了积极的促进作用。
综上所述，增值税对企业利润和营业收入有着重要的影响。
通过增值税的计征，企业必须承担一定比例的税款，这直接导致了企业利润的减少。
同时，增值税的存在还加大了企业的经营成本，对企业的营业收入产生了负面影响。
增值税转型对企业纳税负担及会计核算的影响
态， 即应 于２ ０ 年 １ ０ ９ 月份 一次性转 入 “ 应交税 费——应 交增值 税（ 进项税额 ）科 目。因此 ， ” 增值税转 型后企业不需要再设立
“ 应交 税 费— —应抵 扣 固定 资 产增值 税 （ 固定资产 进项 税 “
企 业 纳税 负担 及
算 的影响
荣 国萱
受 国际 金 融 危 机 的影 响 ，全 球 经济 增 长 出 现 明 显 放 缓 势
税税率为Ｔ 。两种增值税政策下 ， 固定资产 的入账价值相差（ 即
增 值 税 的抵 扣 额 ） １ （ ＋ ×ｂ 年 折 旧额 相 差 △２ （＋ ） Ａ Ｐ Ｃ） ， ＝ ＝Ｐ Ｃ × ｂ×ａ所 得 税 增 加 额 相 差 Ａ３ （ ＋ ） ｂ×ａ ， 为折 旧率 及 ， ＝Ｐ Ｃ × Ｔ因 ｘ
增值税 的所有行业 范围 内所有 企业全 面实行 消费型增值税 。
企业 购买 固定 资产发 生的增 值税 和其 运费 的增 值税可 以抵
扣。很显然消费型增值税政策下 固定 资产的入账价值较生产 型增值税政策下 固定 资产的入账价值小 。购进 划定 资产 所含 进项税额抵扣 后 ， 再作为 固定资 产计提折 旧 ， 不 在折 旧年限 、 折旧方法 、 预计净残值不变 的情况下 ， 固定资产初始成本 的减 少必然引起应计提 的折 旧额 的减 少 ， 企业税前 利润增加 ， 若适 用相 同的所得税税率 ， 则企业所得税负担增加。 需要说 明的是 ， 假设企业 购进 固定 资产 的值为Ｐ 运费为 ， Ｃ 增值税进项税额抵扣率为ｂ 固定资 产折 旧率为ａ 企业所得 ， ， ，
项税额 ， 则一般纳税人的增值税负担将明显减轻 。
增值税的作用与影响
增值税的作用与影响增值税是一种按价值增长额征税的税收制度，广泛应用于全球各国的税收体系中。
作为一种间接税，增值税对经济发展和社会稳定具有重要的作用和影响。
本文将探讨增值税的作用与影响，并分析其在经济运行中的重要性。
一、增值税的作用1.税收收入来源：增值税作为国家财政的重要税种之一，为政府提供了可观的税收收入来源。
这些税收收入可以用于国内基础建设、社会福利事业和公共服务的发展，有助于提高人民生活水平和社会福利。
2.调节经济运行：增值税可以通过调整税率和税基，对经济产生积极的调节作用。
当经济增长过快时，可以通过调高税率或税基来约束消费和投资，以防止经济过热；而在经济增长低迷时，可以降低税率或调整税基，激发消费和投资需求，促进经济复苏。
3.促进资源配置优化：增值税的征收方式使得生产环节之间的价值链明晰可见，可以促进资源的优化配置。
通过税率差异，可以引导资源从高耗能、高污染行业向绿色和创新领域转移，实现经济结构的优化和可持续发展。
4.防止走私和偷税漏税：增值税征收环节多、发票真伪核对严格等特点，有效防止了走私和偷税漏税问题。
这有助于维护市场秩序，保障国家税收的正常流转，促进公平竞争和健康发展。
二、增值税的影响1.对企业利润的影响：增值税的征收会增加企业的销售成本，对企业的利润造成一定的影响。
尤其对小微企业而言，税负较重可能会加大其经营压力，影响企业的发展。
2.对商品价格的影响：增值税作为一种间接税，最终由消费者承担。
税率的调整直接影响到商品价格的波动。
适度的税率调整可以促进消费者的购买力，同时也会影响到生产者的利润。
3.对经济增长的影响：增值税作为一种间接税，对经济增长具有一定的影响。
在税率适中的情况下，增值税有助于提高政府财政收入，维持社会运行的稳定性。
但过高的税率可能会抑制消费和投资，对经济增长产生负面影响。
4.对社会公平的影响：增值税的征收方式在一定程度上促进了税收公平。
由于增值税按照价值增长额征税，财富分配更加公平。
长期股权投资会计处理对企业财务状况的影响
长期股权投资会计处理对企业财务状况的影响长期股权投资是指企业投资于其他企业的股权，且投资期限超过一年的投资。
由于长期股权投资通常规模较大，一旦投资不当会对企业的财务状况产生不良影响。
本文将重点探讨长期股权投资会计处理对企业财务状况的影响。
一、投资方面的影响长期股权投资的会计处理方式是：企业以投资成本的形式计量长期股权投资，当价值发生变化时，企业应当按照公允价值计量模式计量长期股权投资的价值变动。
这会影响企业的财务状况，主要体现在以下四个方面。
1、投资收益的影响长期股权投资的收益主要来自于股息和资本利得。
如果投资对象的股息和资本利得较高，企业将获得较高的投资收益。
投资收益的高低不仅影响企业的利润水平，还会直接影响企业的现金流量和增值潜力。
2、投资风险的影响企业的长期股权投资所面临的风险是多种多样的，如市场风险、利率风险、政策风险等。
投资风险的高低也会影响企业的财务状况。
一般来说，风险越高，企业的投资回报率也越高，但同时，风险也带来了更大的减值风险。
3、投资收益与投资成本之比的影响企业的收益与投资成本之比是长期股权投资的主要衡量指标。
通过统计该比率，企业可以了解自己的投资回报率。
如果投资收益与投资成本之比高于企业的期望值，那么企业的投资收益就比较理想，反之，则表明企业的投资成果不佳。
4、公允价值测量所产生的影响当长期股权投资的公允价值发生变动时，企业需要按照公允价值计量模式将这一变动体现在财务报表中。
这将在企业的财务报表上显著影响企业的股东权益和现金流量。
二、负债方面的影响长期股权投资的会计处理方式，也会影响企业的负债状况。
这主要表现在以下两个方面。
1、贷款和债券的影响如果企业的长期股权投资收益较为稳定，那么企业可以通过贷款和债券等融资手段获取资金，进一步扩大企业的规模。
反之，如果企业的长期股权投资面临较大的风险，那么企业获得融资的难度和费用会相应增加。
2、会计披露的影响企业需要对长期股权投资的会计信息进行披露，这将直接影响企业的债权人和投资者对企业的信心度。
了解增值税政策对企业发展的影响
了解增值税政策对企业发展的影响增值税是一种对商品和服务价值增量征税的消费税，该政策对企业的发展具有重要的影响。
本文将探讨增值税政策对企业发展的影响及其重要性。
一、增值税政策概述增值税是国家税收体系中的重要组成部分，广泛应用于世界各国。
其核心原则是对商品和服务的增值部分征税，即销售额与进项税额之间的差额。
增值税主要用于代表企业向政府征收税款，用于国家建设和公共事业的发展。
二、增值税政策对企业发展的积极影响1. 刺激企业生产与经营活动增值税政策根据销售额征收税款，激励企业增加生产和销售规模，以获取更高的销售额和税收减免。
这促使企业提高产能和竞争力，推动整体经济发展。
2. 促进外贸发展增值税政策对出口企业实行退税政策，使得企业在出口产品时可以获得减免部分或全部增值税。
这降低了出口企业的成本，提高了竞争力，促进了外贸的发展，增强了国际市场地位。
3. 优化资源配置增值税政策能够通过对不同行业、产品征收不同税率的方式，引导企业资源向高附加值、高效益的领域转移。
这有助于优化资源配置，提高资源利用效率，推动产业结构调整和升级。
4. 严控企业纳税遵从度增值税政策实施了以征税为核心的税收制度，加强了对企业的纳税遵从度监管。
通过建立增值税纳税申报制度和税款结算制度，强化了企业的税收自律意识，提高了纳税率，净化了市场秩序。
三、增值税政策对企业发展的挑战1. 税负压力增加对企业来说，增值税是一种实际税负。
由于增值税是按照销售额征收的，在企业经营不善、利润下滑或者销售额较低的情况下，增值税税负会对企业经营造成一定的压力。
2. 税收逃避风险由于增值税涉及到企业的购销环节，存在一定的漏税和逃税风险。
一些企业可能会通过虚开发票、隐瞒交易等手段规避税收，对于税收执法提出更高的要求。
3. 行业不平衡增值税政策根据行业的特点和需求设定不同的税率，这可能引发行业之间的不平衡。
一些行业税率较高，对企业发展不利，而另一些行业税率较低，可能造成市场竞争不公平。
浅谈税率变化时企业所得税的会计处理
成 应纳税暂 时性差 异与可 抵扣暂 时性 差异 ，确认 相
债 的入账 价值与 其计税 基础之 问 的差 额形 成可抵 扣 暂 时 性差 异 的 （ 如融 资租 赁 ）相 应 的递 延所得 税 资 ，
产不 予确认 。
关 的递延所 得税 负债与递 延所得 税资 产 。 黼～ 兑 二、 递延所 得税 资产 和递 延所得 税负债 的确 认 ※ ※ （ ） 延 所得 税 资产 的确认 一 递
４与 直接 计人 所 有者 权 益 的交 易 、 ． 事项 相关 的 可 抵扣暂 时性差 异 ，相应 的递延 所得 税资产 应计 人
、
资产 负债表 债务法
所有 者权 益 （ 资本 公 积—— 其 他 资本公 积 ）如 因可 ， 供 出售金 融资产公 允价值 下 降而确认 的递延 所得 税
资产。
５ 确认 递延所 得税 资产 的特殊情 况 。企业 合 。 不 并 以外 的交易 中 ，如果 交易发生 时既不影 响会计 利 润也不影 响应纳 税所得 额 ， 则交 易 中产 生 的资产 、 负
产 、负债按 照企业会 计准则 规定 的账 面价值 与按 照
税 法规定 的计税基 础 ，对 于二者 之 间产生 的差额 形 蓑 撼 导 带 ～
・
２ 企 业对 于能 够结 转 以后年 度 的未 弥补 亏损 ， ． 应视 同可 抵扣暂 时性差 异 ，以可能 获得 用来 抵扣该 部分亏损 的未来 应纳税 所得额 为 限 ，确认 相 应 的递
成 的应 纳税 暂时性 差异 ，企 业会 计准则 中规 定不确 认相关 的递延 所得税 负债 。 ２与子 公 司对 联 营企业 、 营企业 投 资等相 关 ． 合 的应 纳税暂 时 陛差 异 ，在投 资企 业能够 控制 暂时性 差异转 回的时间 ，并且 预计 有关 的暂时 性差异 在可 预见 的未来 很可 能不会转 回时 ，不确认 相应 的递延
财务分析判断题
财务分析判断题 Document number：PBGCG-0857-BTDO-0089-PTT1998电大财务分析—判断题第一章财务分析理论1．财务分析的基础是会计报表，会计报表的基础是会计技术。
（√）2．比率能够综合反映与比率计算相关的某一报表的联系，但给人们不保险的最终印象。
（×）更正：某一比率很难综合反映与比率计算相关的某一报表的联系；比率给人们不保险的最终印象。
3．财务分析是在企业经济分析基础上形成的一门综合性、边缘性学科。
（×）更正：财务分析是在企业经济分析、财务管理和会计基础上形成的一门综合性、边缘性学科。
4．财务分析与财务管理的相同点在于二者都将财务问题作为研究的对象。
（√）5．前景分析就是预测分析。
（×）更正：前景分析包括预测分析与价值评价。
6．财务分析作为一个全面系统的分析体系，通常都包括分析理论、分析方法、具体分析及分析应用。
（√）7．通过对企业经营目标完成情况的分析，可评价企业的盈利能力和资本保值、增值能力。
（×）更正：通过收益分析，可评价企业的盈利能力和资本保值、增值能力；通过对企业的经营目标完成情况分析，可考核与评价企业的经营业绩，及时、准确地发现企业的成绩与不足，为企业未来生产经营的顺利进行，提高经济效益指明方向。
8．财务分析的最初形式是动态分析，即趋势分析。
（×）更正：财务分析的最初形式静态分析，如比率分析。
9．财务分析是随着财务报表解释这一会计技术发展要求而产生和发展的。
（√）10．财务活动是财务分析的对象和基本内容。
（√）11．盈利能力分析以利润表为基础的，偿债能力分析是以资产负债表为基础的。
（×）更正：盈利能力分析不仅需要利用利润表资料，而且需要资产负债表资料。
第二章财务分析信息基础1．经验标准的形成依据大量的实践经验的检验，因此是适用于一切领域或一切情况的绝对标准。
（×）更正：经验标准只是对一般情况而言，并不是适用于一切领域或一切情况的绝对标准。
关于会计稳健性的几点看法
关于会计稳健性的几点看法摘要：在国内新会计准则实施、国际汇率变动这两股势力的影响下，企业的会计稳健性是否受到影响呢？本文从会计稳健性的角度审视企业所得税以及汇率变动对于企业的影响。
关键字：稳健性；所得税；汇率变动一、基本情况介绍稳健性原则(conservatism)或称谨慎性原则(prudence)是会计信息质量要求之一，是指在处理企业不确定的经济业务时，应持谨慎的态度。
企业所得税是对在我国境内的企业（除外商投资企业和外国企业外）的生产经营所得和其他所得征收的一种税。
目前企业所得税的税率为25%的比例税率。
自新会计准则推行以来，企业所得税对于企业的影响越来越引起大家的关注。
于2007年1月起在上市公司施行德新会计准则在充分借鉴《国际会计准则第12号—所得税》的基础上，提出以暂时性差异取代时间性差异，明确要求企业在进行所得税核算时放弃应付税款法、递延法以及利润表债务法，采用资产负债表债务法。
新准则用资产负债表债务法取代了应付税款法等现行的所得税会计处理方法，会对上市公司和企业的财务报表数据产生影响。
特别是新准则要求确认由于暂时性差异而产生的递延所得税资产或递延所得税负债，当税率发生变化时，还要对已确认的递延所得税资产或递延所得税负债进行重新计量，这将影响利润表中的所得税费用，并最终影响企业的净利润。
随着我国与国际间交流的日益频繁，中国企业的发展越来越受到国际经济形势的影响。
无论任何一种经济趋势是否会长期持续，可以肯定的是，汇率已经开始实质性的影响着国内企业的运营环境，从而成为评估企业价值时不能不考虑的重要因素之一。
汇率对企业价值的影响可以大致上划分为两个方面，一是影响企业的收益层面，一是影响企业的资产负债层面。
二、研究过程假设1.企业所得税水平与会计稳健性成负相关关系。
企业所得税是国家宏观调控的重要手段，也是政府对企业实施一定程度上管制的措施之一。
所得税的介入无疑会降低企业的盈利水平，对企业发展也存在一定影响。
企业所得税改革对资本结构影响分析
和 调 整 税 收 优 惠政 策 。 新 企 业 所 得 税 法 的税 收 优 惠 方 式 主 要 包 括 ： １ 税 额 式 优 惠 （）
（ 免税 、 减税 、 税额抵免 ）例 如 国家 对重点扶持 和鼓励发展 的产业 ， 和项 目， 给予 企业所得税优 惠 。２ 税 基式优 惠（ （） 加计 扣除 、 加速折
］ Ｌ
（十 届 全 国 人 民代 ０ ７ 月 ６日 第
表 大会 第五次会议审议通过 了 《 中华人 民共 和国企业 所得税法 》 ，
并 从２ ０ 年 １ 日起执行 。 ０ ８ 月１ 新企业所得税法体现 了四个统一 ： 内外 资企业使用统一 的企业所得税法 ；统一并适 当降低企 业所 得税 税 率， 适用２ ％的所得 税税率 ； ５ 统一 和规范税前 扣除办 法和标 准 ； 统
一
ｌ ｎ ＆Ｍｉｅ在《 国经济 评论 》 ｉｉ ａ ｌｒ 美 ｌ 上发 表 了《 资本成本 ： 司财 务与 公 投 资理 论》 文 ， 出资本结构与企业 价值没有 关系 。 一 提 当然 这是在
不 考 虑 所 得 税 的情 况 下 提 出 的 。 们 认 为 ， 公 司 增 加 债 务 时 ， 他 当 剩
时期 、 同一外部 环境下 ， 税负提高 与税负降低 的并存 ， 为抛开 纷
了很好 的契机。 （ ）债 务税 盾” 非债务税盾 ” ２“ 和“ 并存 。 合ＭＭ 结 资本结构理论 ， 主要关 注企 业所 得税 改革后 ， 税盾作用 的发挥 。 这里的税盾主要包
括 税前 可 扣 除 项 目和 税 收 抵 免 项 目两 部 分 。 债 务 税 盾 ” 指 企 业 “ 是
我国现阶段增值税减税对制造业的影响
我国现阶段增值税减税对制造业的影响作者：焦怡茗来源：《现代企业》2024年第03期一、增值税的概念1.增值税的定义。
增值税是指在商品经济发展到一定阶段后，由于社会化大生产的需求而产生的，其实质是对进口货物或境内销售的货物，在国内进行加工或维修时所产生的增值部分征税。
从纳税原则的角度来看，增值税是一种价外税，即增值税是消费者所负担的一种价外税，而非生产者的生产成本。
在生产专业化发展的大环境下，如果继续按全额征税的话，可能会造成重复征税的问题、增加企业生产成本、税收不稳定等一系列问题，而增值税是仅对增加的价值来征税，而不是对原来的价值进行征税，这样就可以避免重复征税。
所以，增值税的出现是社会发展的必然要求。
增值税是对增值额进行计征的一种税，增值额分为理论增值额和法定增值额两种。
2.增值税的特点。
增值税具有以下特征：第一，增值税征税范围广，税收来源多，应税产品种类多，每年征收的增值税额变动小，凡从事商品生产、提供劳务和劳务等应税活动并且产生增值的单位和个人，均须依法缴增值税；第二，增值税实行逐项征收，在生产、批发、零售、进口等各个环节都要征收增值税，其抵扣链条完备，税收延续性很强；第三，增值税仅针对销售收入的增值部分纳税，从而避免了与营业税相同的问题即重复征税；第四，增值税是一种价外税，其特征是税制中立，能有效降低税源对市场的干扰，减少增值税对经济发展的影响；第五，同一销售商品的税收负担相同，不会因为税收而产生最后的税收负担会受到多个环节的影响。
3.减税定义及其分类。
税收减免，是指根据国家一定时期的经济发展情况，对生产经营活动中的某些特殊情况，以及对符合条件的纳税人和征税对象采取减少征税或者免予征税的规定。
税收减免在各个时期都有其鲜明的时代特征，在 2008 年金融危机后，税收减免只是单纯地为公司减轻税收负担。
直到 2018 年末，国家出台了“减税降费”政策，将“减税”推向了一个新的高度，这一步的减税并不是为了降低企业和个人的税收，更多的是针对经济发展实际情况，对其他方面进行“结构性减税”。
财务分析_判断题
电大财务分析一判断题第一章财务分痛论1.财务分析的基础是会计报表，会计报表的基础是会计技术。
（√）2.比率能够综合反映与比率计算相关的某一报表的联系，但给人们不保险的最终印象。
（×）更正：某一比率很难综合反映与比率计算相关的某一报表的联系；比率给人们不保险的最终印象。
3.财务分析是在企业经济分析基础上形成的一门综合性、边缘性学科。
（×）更正：财务分析是在企业经济分析、财务管理和会计基础上形成的一门综合性、边缘性学科。
4.财务分析与财务管理的相同点在于二者都将财务问题作为研究的对象。
（√）5.前景分析就是预测分析。
（×）更正：前景分析包括预测分析与价值评价。
6.财务分析作为一个全面系统的分析体系，通常都包括分析理论、分析方法、具体分析及分析应用。
（√）7.通过对企业经营目标完成情况的分析，可评价企业的盈利能力和资本保值、增值能力。
（×）更正：通过收益分析,可评价企业的盈利能力和资本保值、增值能力；通过对企业的经营目标完成情况分析，可考核与评价企业的经营业绩，及时、准确地发现企业的成绩与不足，为企业未来生产经营的顺利进行，提高经济效益指明方向。
8.财务分析的最初形式是动态分析，即趋势分析。
（×）更正：财务分析的最初形式静态分析，如比率分析。
9.财务分析是随着财务报表解释这一会计技术发展要求而产生和发展的。
（√）10.财务活动是财务分析的对象和基本内容。
（√）11.盈利能力分析以利润表为基础的，偿债能力分析是以资产负债表为基础的。
（×）更正：盈利能力分析不仅需要利用利润表资料，而且需要资产负债表资料。
≡出第n财筋稀M1.经验标准的形成依据大量的实践经验的检验，因此是合用于一切领域或者一切情况的绝对标准。
（X）更正：经验标准只是对普通情况而言，并非合用于一切领域或者一切情况的绝对标准。
2.注册会计师在审计报告中对所审计的会计报告可提出四种意见。
论商品价格对企业盈利的影响
论商品价格对企业盈利的影响商品价格对企业盈利的影响商品价格是企业盈利的重要因素之一。
由于在商品的销售过程中，价格的高低会对顾客购买的意愿产生影响，从而直接影响到企业的销售额和利润水平。
因此，控制商品价格是传统营销活动中的重要环节，企业在制定价格时需要充分考虑汇率、原材料价格以及其他市场规律等因素，以实现最大的营销效益。
本文将从价格对企业盈利的影响进行探讨。
商品价格与企业盈利的关系商品价格是企业营销活动的重要环节，具有直接影响企业盈利情况的特点。
一般来说，价格高的商品往往被认为是高品质的代表，从而使得消费者更加愿意为其付出更多的代价。
而价格低的商品则具有价值实惠的特性，能够在一定程度上吸引更多的消费者。
因此，为了在竞争激烈的市场中取得优势，企业需要根据市场需求不同，制定不同的商品价格策略。
然而，随着市场竞争的加剧，企业在售卖商品的过程中所面临的价格竞争也变得越来越激烈。
在第三方平台上，消费者往往通过价格及评价的比较来选择商品，而企业也需要依据此来不断调整价格，以提高销售额。
因此，商家在定价方面需要进行科学的制定策略，以实现整体盈利的最大化，而非仅仅注重单个产品的利润。
价格对企业利润的影响价格与企业利润之间存在一定的关系。
以生产企业为例，假设一种商品生产成本为C，每件商品标价为P，销售量为Q。
那么，这种商品的总收入为P×Q，总成本为C×Q，则净利润为(P-C)×Q。
也就是说，只有当商品的售价超过了生产成本时，企业才能赚取利润。
因此，企业的价格策略必须充分考虑成本和销售目标，制定出最合适的售价。
在实际执行中，价格调整对企业盈利的影响最显著的体现就是通过价格变动带来的销售额变动。
当企业调低商品价格时，将会增加商品的销售量，但所获得的总收益却受到商品价格下降的影响，因而企业的净利润也将会下降。
相反，当企业将商品价格上调，则会降低商品销售数量，但因为商品的价格上升，企业的总收益也会跟着上升，从而提高企业的盈利水平。
税率差异_关联交易与企业价值_黄蓉
一、引言
为了促进经济发展以及配合国家相关发展战略，中央 政府和各级地方政府均出台了多项税收优惠政策，吸引并 鼓励企业为特殊地区 （ 如经济开发区、西部地区等） 、特 殊行业 （ 如高新技术企业） 的经济发展服务。由于税收优 惠政策，同一集团内不同企业所适用的企业所得税①税率 会存在显著差异。面对税率差异，企业集团就有动机通过 内部企业间的关联交易，降低集团整体的税负。现有文献 在不同程度上都为此 提 供 了 经 验 证 据 （ 如 Harris，1993； Klassen et al． ，1993； Gramlich et al． ，2004； Lo et al． ， 2010； Shevlin et al． ，2012） 。
① 以下全文所述的税，均指企业所得税。
47
税动机进行关联交易对企业价值的影响，结果发现： （ 1） 相 对于没有税率差异的公司而言，存在税率差异的母子公司关 联交易规模更大，同时，母子公司税率差异越大，母子公司 关联交易规模越大； （ 2） 基于避税动机的关联交易会增加企 业价值。进 一 步 地，结 合 我 国 企 业 所 得 税 法 （ 以 下 简 称 “新税法”） 的实施情况，分析发现，新税法的实施并没有 改变母子公司基于避税动机而进行关联交易的程度。此外， 以上这些结果不受盈余管理动机和新税法及新会计准则事件 的影响，同时对其他稳健性检验，如多种变量测度，样本选 择范围和模型估计方法等，结果依然稳健可靠。
二、文献回顾和理论分析
（ 一） 税率差异与关联交易 由于税收制度安排的差异性，使得同一集团内部不同 公司所面临的税率存在差异。利用税率差异，企业间可以 通过关联交易实现税收规避 （ Lo et al． ，2010） 。现有关于 税收规避与关联交易的文献，从不同程度上为此提供了经 验证据。比如 Harris （ 1993） 以美国 1986 年税收改革法案 为背景，研究发现美国税率降低后，跨国公司将利润从他 国子公司转回美国子公司。Klassen et al． （ 1993） 实证发现 加拿大税率上升后，跨国企业会通过关联交易将利润从加 拿大转移到美国； 欧洲税率下降后，跨国企业通过集团内 部关联 交 易，将 利 润 从 美 国 转 移 到 欧 洲。Gramlich et al． （ 2004） 以日本集团企业为例，研究发现，与独立企业相 比，集团企业的实际税率更低。Lo et al． （ 2010） 基于中国 的研究也发现，如果上市公司享受更低的所得税率，控股 股东会将利润转移至上市公司。 具体到我国的情况，尽管所得税暂行条例和后来的所 得税法②都规定企业实行统一税率，特别是所得税法还统
税收优惠对龙头企业的影响分析
税收优惠对龙头企业的影响分析[摘要]税收优惠政策对龙头企业的影响分析是客观、公正地评价税收优惠政策效果的基本途径，是纠正政策偏差、调整政策手段的前提条件。
有助于全面了解、并及时纠正优惠政策实施过程中出现的偏差，调整政策手段，以便实现优惠政策收益的最大化。
因此本文试图通过分析税收优惠政策对龙头企业的影响，推进调整政策优惠措施，更好地发挥政策扶持作用。
[关键词]税收优惠龙头企业影响就各国的情况来看，尽管各国税制有所不同，但是都制定了有利于农业发展的各种优惠政策，其中也包括对涉农类生产和流通企业的各种优惠政策。
这些优惠政策都是保护本国农业、提高农产品竞争力的重要措施之一。
一、龙头企业享受税收优惠政策基本概况税收优惠政策的实质是政府通过制定有利于龙头企业发展的税收优惠政策，把政府的部分税收收入让渡给龙头企业，从而影响了企业生产经营活动的成本和收益，从而促进了龙头企业的发展和社会效益的增强。
国家对龙头企业的发展制定出了包括财政、税收、金融等在内的一系列优惠政策，根据《关于扶持农业产业化经营龙头企业的意见》，对于重点龙头企业，国家将在基地建设、原料采购、设备引进和产品出口等方面给予具体的帮助和扶持。
这些税收优惠适应了龙头企业农产品初加工部分利润低、科技投入较大、一些设备常需从国外进口的特点，被称之为龙头企业“量身定做”的税收优惠政策。
税收优惠政策是通过国家税式支出制度的安排，给予龙头企业各种税收上的优惠待遇。
以次来减轻龙头企业的负担，促进龙头企业的发展，进而带动农民增收的一种特殊政策措施。
与其他行业的企业相比，涉农类的龙头企业在资金规模、技术水平、盈利能力等一些方面都存在着明显的差距。
这样，税收优惠政策对龙头企业的作用和影响就显得更为灵活和快速。
因此，税收优惠政策在促进龙头企业发展方面更具特殊效应。
龙头企业享有的税收优惠政策包括：所得税减免、增值税减免、出口退税和其他税收优惠政策。
除了国家的优惠政策以外，各省（自治区、直辖市）也纷纷出台了相应的各种优惠政策，来支持龙头企业发展。
- 1、下载文档前请自行甄别文档内容的完整性，平台不提供额外的编辑、内容补充、找答案等附加服务。
- 2、"仅部分预览"的文档,不可在线预览部分如存在完整性等问题,可反馈申请退款(可完整预览的文档不适用该条件!)。
- 3、如文档侵犯您的权益，请联系客服反馈,我们会尽快为您处理(人工客服工作时间：9:00-18:30)。
33税率变动对企业价值的影响袁晓红（新疆财经大学，新疆 乌鲁木齐 830012）摘要：3月28日，我国在实现全面营改增后，进一步减轻各行业税负。
“两会”提出的继续财税体制改革，是我国财政、税收制度的重要变革，同时也对企业税负产生重要影响，进而影响企业价值。
预计税率调整将导致全年减税2400亿元。
虽然从总体上来看，税率调整将实现所有行业全面减税，但具体到不同规模纳税人、以及高新技术行业，减税的影响和效果会有不同差异。
关键词：税率调整；企业价值；影响中图分类号：F275 文献标识码：A doi:10.3969/j.issn.1673-0968.2018.08.008一、引言目前我国处在重要的节点上：经济下行已经触底，供给侧改革的重点之一就是降低企业的成本；实现制造强国的目标、《中国制造2025》战略对我国的企业也提出了新的期望；此外，美国总统施行制造业回归美国本土的战略，中美之间的贸易战不断升级，都对我国的企业具有强烈的冲击。
因此，国务院总理主持召开会议，确定深化增值税改革的措施，进一步减轻市场主体税负。
按照党中央、国务院部署，为进一步完善税制，支持制造业、小微企业等实体经济发展，持续为市场主体减负，会议决定，从2018年5月1日起，对我国的增值税税率进行调整，以减少企业的成本，提高企业在国际上的竞争力。
二、营改增及税率变动历程2012.1.1上海交通运输业和部分现代服务业开展营改增试点2012.8.1国务院将扩大营改增试点至 10省市2013.8.1“营改增”范围推广到全国试行2014.1.1铁路运输和邮政服务业纳入营改增试点2014.6.1电信业纳入营业税改征增值税试点范围2016.5.1将试点范围推广到建筑业、房地产业、金融业、生活服务业，全面实施营改增2017.4.28取消13%的增值税税率2018.5.1国务院将制造业等税率降低1%，以及交通运输、建筑、基础电信服务等行业及农产品等货物的税率从11%降至10%。
2012年到2016年短短的4 年时间，从之前的“两元”重复征税的税制到如今的增值税独霸“江湖”，不仅适应当前的供给侧结构性改革，而且为企业减轻了税赋，避免了重复征税，调动了各个企业的积极性，有利于我国经济的持续、稳定、健康发展。
目前增值税已经覆盖了全行业，作为一种间接税，虽然只对增值的部分征税，但对企业来说，税负仍然高于国外，迫使很多企业搬到国外去。
学术界也认为我国企业的税负并不低，我国仍然需要改革税制。
虽然我国已经采取了相关措施减轻企业的税负。
例如：固定资产被列为全面纳入抵扣范围，不仅减轻了制造业的税负，对服务业和工商业来说也减轻了很大的负担。
财税体制改革是我国现阶段的重头戏，也是稳增长、调结构的关键点，对我国广大的中小企业来说是一项有利的政策，将为企业创造更公平、更合理的税制环境，是一项影响深远的供给侧重大改革。
三、税率变动的影响虽然从17%调整到16%，11%降到了10%仅仅降低了一个百分点，但这对企业来说也是巨大的好消息，预计全年可减税2400亿元。
税率的调整需要考虑多方面因素，降幅过大会降低国家的财政收入，大大降低财政的负担能力。
假设没有其他的因素产生影响，那么这种抵扣，就会让税基得到降低，进一步能够有效的帮助减轻企业在税收方面的压力。
基于此，税率降低的抵扣效应与企业财务绩效之间存在正相关关系。
从文件上看降税率的是制造业等，其实覆盖了全行业。
我国34税改的基本目标是所有行业只减不增，如果制造业税率16%，零售行业购进的产品进项税率为16%，而销项税率为17%，会增加这个行业的实际税负，不符合基本目标，所以减税是适用于所有行业。
将工业企业和商业企业小规模纳税人的年销售额标准由50万元和80万元上调至500万元。
这个利好是绝对的，因为对于很多工商企业而言，50、80这个标准太容易达到了。
对于那些不能取得进项而又达到一般纳税人的标准的企业来说，税负实在是太高了，可能会迫使这些企业从其他渠道购买发票。
（一）对一般纳税人的影响1.对企业现金流的影响相比于其他税种，增值税为价外税，在体外循环，税率的下降并不会影响企业的利润。
对于企业来说，最终的税负是由消费者承担，税率的下降对于消费者来说是一个好消息，所以增值税税率的下降对企业并不会产生一个直接的影响。
比如某汽车公司出售一批小汽车，价格是1000万元，按照17%的税率，需要缴纳170万元增值税，如果按照16%的税率，需要缴纳160万的增值税，但是在两种不同的税率下计入到企业的营业收入中的都是1000万元，税率的变动对企业并无直接的影响。
会计处理如下：借：银行存款 1170（1160）万 贷：主营业务收入 1000万应交增值税——销项税额 170（160）万从这个例子我们可以看出，税率降低既不会直接影响企业的收入，又不会直接影响企业的利润，它仅仅降低了企业的营运资本，减少了企业对现金的需要。
表面上看，降税对于消费者有利，但实际并非如此。
虽然增值税税率的下降不会直接对企业的利润产生影响，但是对于大型的制造业企业来说，税率的降低通过购买固定资产等给企业产生了大量的现金流。
对于任何一个企业来说，现金是最重要的，例如，四川长虹，财务报表上显示企业的盈利能力很强，但是它仍然倒闭了，就是因为该公司的应收账款收不回来，导致公司缺现金流。
所以税率的改变间接地影响了企业价值。
从微观视角我们可以推出税收可以影响企业的投资从而影响企业的融资情况，减少企业从外部收到的资金，降低企业的融资成本，就是税收通过影响企业的可支配收入影响企业的融资约束。
增值税已经从生产型转为消费型，购进固定资产的进项税额可以抵扣，直接增加了企业当期的经营现金净流量，此外税率的降低也增加了企业当期的现金流，这相当于增加了企业的可支配收入，从而降低了企业的融资约束，增加了企业价值。
企业折旧的改变也会对企业的融资产生影响，这是税收改变对企业价值影响的另一方面。
相对于高增值税率，降低后的消费型增值税税率，间接地增加了企业对固定资产的购买，增加了财务报表上计入固定资产原值的基数，在其他条件不变的情况下由于固定资产的折旧具有税盾作用，从而增加了企业的净利润。
企业利润的增加向外界传递利好消息。
根据信号传递理论，税率降低会向外界传递正面信号，有利于企业以较低的成本从外界融资。
2.对收入的影响Jorgenson（1963），Hall 和Jorgenson（1967）以及托宾（1969）早期的研究表明，较高的公司税收倾向于减少投资和长期资本存量。
（Rodrigo A. Cerda . Felipe Larrain，2010）提供了有关公司税对私营公司在发展中国家的劳动力和资本需求的影响的证据。
研究表明企业税率的提高对企业的劳动和资本需求都有负面的显着影响。
较高的企业税率不仅减少了对资本的需求，而且也减少了对劳动力的需求。
反之：企业税率的降低会增加企业对劳动和资本投资的需求，从而对企业的收入产生正面影响，增加企业收入，提高企业价值。
Rodrigo A 的研究也提出这样一个现象：税收对不同规模大小的企业的影响是不同的。
对大公司的劳动力需求的影响明显高于小型企业，而资本需求对小企业的公司税收变化更敏感。
因此，税率的改变会影响企业的收入。
增值税税率变动使得增值税应税各行业的增值税负担率显著减少。
实际上，税率变动后由于应税行业的增值税负担率减少，从而使得产品含税价格降低，对于消费者会产生降价的误导，从而刺激消35费者的购买欲，使企业产品的销售量增加，从而会使行业收益率增加。
李超（2018）研究得出以下两点结论：第一，增值税对企业利润的影响比所得税更大。
第二，越是利润率水平低的企业，增值税对其的正向影响越大，弹性越高。
该研究表明：企业税率的变动虽然没有直接对企业的利润产生影响，但是由于顾客以及下游客户的“价内税错觉”增加了企业的产品销售量，从而间接增加企业的利润，提高企业价值。
（二）对高新技术行业的影响财政部对装备制造等先进企业、研发等符合条件的企业和电网企业在一定时期内未抵扣完的进项税额予以一次性退还。
增值税进项留抵可以退税，显而易见，这项政策给予了高新技术行业特殊优惠。
骆阳和肖侠（2010）利用数据研究了税收是如何影响企业价值的，得出了一个结论：高新技术产业的受益程度大于非高新技术产业。
我们可以得出：在一定时间内，高新技术企业获得了免税或减税的优惠。
高新技术企业本身就需要很多设备，而且这些设备价格较高，税率改革为企业节省了更多的现金流,为企业增加固定资产投资、进行技术改造提供了动力。
创新能使企业获得其他企业没有的优势，使其在行业中占据优势地位。
在中美贸易战中，企业创新对于我国的企业竞争来说至关重要。
税率的变化和允许进项税额抵扣为高新技术企业营造了良好的税收激励环境，有利于增强企业自主创新的能力，打好中美贸易战，提高我国高新技术行业的整体水平，促进整个社会的产业改造和产业升级，优化产业结构。
除了增值税的影响外，所得税对于这些行业更是关爱有加。
高新技术企业的所得税税率比一般行业低10个百分点，此外，研发费用支出允许150%加计扣除，无形资产也允许加计扣除。
这些行业都属于高研发费用、高无形资产的行业。
研发费用高比例税前扣除、合理薪金税前抵扣等规定能促进企业加大科研投入,有利于国家产业结构调整，促进产业优化升级。
（三）对小规模纳税人的影响目前实行的财税改革，对于小规模纳税人, 由于无法享受进项税金的抵扣 ,增值税的抵扣对其没有影响。
为了大力发展小企业，国家对认定为一般纳税人的标准统一提高。
从原来的50、80上升到500万元，大大降低了小规模企业的税负。
如果是一般纳税人，税率为17%，而且对于小企业来说，很可能拿不到进项发票，认证标准一改变，对于这些企业来说就能大大降低税负，提高企业价值。
此外，在一定期限内国家允许一般纳税人转为小规模纳税人，这在我国历史上是从未有过的先例，这将会使更多企业受益。
这项政策不仅有利于小微企业，此外，这个政策对于不想成为一般纳税人的企业来说，是一个极大的利好消息，但如果你的客户都是一般纳税人，你的转变会使你的订单减少，甚至会让你的客户寻找新的合作伙伴，这样转变对你来说就会得不偿失。
所以并不是说成为小规模纳税人就一定是好事。
如果你在转为小规模纳税人之前有固定资产40%的留抵额，在你转成小规模纳税人之后，不允许继续抵扣，只能转入成本。
结语虽然增值税税率降低的幅度仍然使企业承担较重的税赋，但是国家已经采取了相应的措施，我国的税制改革仍然在路上，相信我们国家的税制会越来越符合企业和消费者的期望。
税率发生变化，企业经营管理者应该调整企业的经营方式，从而有利于企业合理地进行税收筹划。
如：企业应该制定最有利于企业的采购计划，从而降低成本。
同时完善增值税专用发票的管理工作，特别是抵扣联的管理，并在规定的时间期限内合理的进行进项税额抵扣认证工作。