金融法

学年论文题目探讨我国在金融立法方面存在的问题及对策探讨我国在金融立法方面存在的问题及对策摘要：随着中国经济的高速发展以及济全球化进程的不断加快，中国与世界各国之间的经济往来亦日益紧密。

以法律手段加强金融监管、深化金融改革、防范金融风险、改善金融服务，维护国家金融安全，将是中国经济持续增速的有力保障。

本文将从经济法的一个子类——金融法的角度，概述西方主要发达国家在金融立法方面的发展与趋势，并探讨对我国金融立法的借鉴意义。

关键词：金融法；金融体制；金融监管任何法律的本质都取决于制定这些法律的统治阶级所赖以生存的物质生活条件，是表明和记载一定的经济关系的。

金融法也不例外。

虽然从形式上看，金融立法属于技术性立法，许多国家的金融立法也有共同的规则，有一些无可争议的金融习惯，并且有越来越趋向同一的倾向。

但是，从金融法调整金融关系的最终目的来看，是为一定阶级利益服务的，是一国社会各阶层利益再分配、再调节的一种方式，是统治阶级实行经济政策、管理和调控经济的一种工具。

一、金融法的产生与发展金融法作为调整金融关系的法律规范，是随着金融活动的出现而产生并随金融活动范围的扩大而日益丰富其内容的。

早起的金融法，萌芽于货币兑换、收支、借贷等活动中逐渐形成并普通遵循的各种契约和习惯，这些习惯到了奴隶制国家被赋予了阶级统治的内容，成为奴隶主和大商人通过高利借贷关系剥削小生产者的习惯法。

而在封建社会，金融法最具重要意义的发展是统一货币制度的建立，并使有关借贷关系的不成文习惯法成文化。

现代意义上的金融法是在资本主义商品经济和信用活动高度发展、银行等金融机构大量出现并成为金融业时，才产生和发展起来的。

继英国之后，法国、德国、瑞典、美国、日本等资本主义国家，也先后制定了普通银行法和中央银行法等金融法。

以后，随着信托投资公司、证券公司、财务公司、租赁公司、保险公司等非银行金融机构的大量出现，存款、贷款、汇兑、信托、票据、证券、保险等金融业务蓬勃兴起，商业信用、银行信用、国家信用等同时并举，货币市场、资本市场、特殊融资市场的大力发展，大大加速了货币资金的融通。

同时各种融资关系也变得越来越复杂，客观上要求制定统一权威的行为规则来加以调整。

因此，市场经济发达国家先后制定、颁布了票据法、信贷法、保险法、证券法、信托法等各种专门调整金融关系的金融法律、法规，形成了一个比较完整的金融立法体系。

二、西方主要发达国家金融立法概况(1)银行立法。

银行法是金融法的核心内容。

世界各国的银行立法有两种模式：一种是合并立法，即对中央银行和普通银行同立一法，统称为银行法；另一种是分别立法，即单独制定中央银行法和普通银行法。

目前，世界上绝大多数国家采用后一种立法模式。

1）中央银行立法。

中央银行是一国金融业的核心，具有发行的银行、银行的银行、政府的银行的职能，行使宏观调控和金融监管的重要职责。

目前，西方各国基本上都制定了中央银行法。

主要有：1913年颁布实施的《美国联邦储备法》；1934年6月公布的《瑞典银行法》；1934年公布的《瑞士联邦银行法》；1942年2月公布的《日本银行法》；1957年7月公布的《德意志联邦银行法》；1973年1月颁布的《法兰西银行法》等。

以上法律随着时代的发展多有修改。

2）普通银行立法。

在商品经济社会里，普通银行是金融体系的主体，承担着一国社会经济发展中资金供给和调节的重要职责，故各国都十分重视普通银行的管理，对其组织及业务开展均予以立法规范。

西方各国普通银行立法主要有：美国1863年公布的《国民通货法》，1964年的《国民银行法》，1933牛的《银行法》，1956年的《银行控股公司法》，1960年的《银行吞并法》，1980年的《存款机构放松管制和货币管制法》，1999年的《金融服务现代化法》等；加拿大1871年颁布、1980年修订的《加拿大银行法》；德国1962年修订的《德国银行法》；英国1979年公布、1987年修订的《英国银行法》；日本1981年公布、1998年修改的《日本普通银行法》；法国1941年创制、1984年修订公布的《法国银行法》等。

（2）证券立法。

证券法是调整直接融资关系的主要立法。

随金融资产证券化，直接融资的比重越来越高，证券立法也就越来越显得重要。

世界上最早的证券法是1933年5月美国国会通过的《证券法》，该法的制定主要是为了加强对证券市场的管理，稳定受经济危机重创的美国经济。

1934年，美国又颁布了《证券交易法》。

这两部法律奠定了美国证券法的基础，也为其他国家的证券立法提供了蓝本。

此后，美国相继制定了《公用事业控股公司法》、《信托契约法》、《投资咨询法》、《统一证券法》、《证券投资者保护法》、《内幕交易法》、《2002年萨班斯-奥克斯利法案》等。

英国没有同一段证券法，英国调整证券关系的法律规范常见于1939年的《防止欺诈法》、1948年的《公司法》、1973年的《公平交易法》、1984年的《公司证券法》、1986年的《金融服务法》等。

日本于1948年4月制定了《证券交易法》，于1998年12月对该法进行了大幅修订。

德国、法国等西欧国家过去没有制定专门的证券立法，其内容包含在各自的公司法和投资法中，但随着证券市场直接融资的发展，德国于1994年7月通过了《证券交易法》，并于1998年6月修订了源自1896年的《交易所法》。

（3）票据立法。

1865年法国制定《支票法》；德国于1933年制定现行的《票据法》和《支票法》；日本曾于1882年制定了《汇票本票条例》，现行票据法律是1932年公布的《票据法》和次年公布的《支票法》；英国于1882年制定颁布了《票据法》，规定了汇票、本票和支票，1959年又制定了《支票法》，对支票做了一些补充规定。

美国于1896年制定了《统一流通证券法》，，1952年又颁布了《统一商法典》。

（4）信托立法。

西方各国都有信托方面的立法，但以英国和日本的立法最为系统、完备。

英国是世界上最早产生信托和信托投资公司的国家。

其信托方面的立法主要包括1893年制定的《受托者条例》、1896年颁布的《私法受托人法》、1906年颁布的《公共受托人法》和1925年颁布的《受托人法》。

日本的信托是于1899年从美国引进的，是现今世界上信托业务最活跃的国家。

其信托方面的立法主要包括：1922年制定、1923年颁布的《信托法》和《信托业法》，1952年公布的《贷款信托法》，1957年公布的《证券投资信托法》。

（5）保险立法。

保险是一种用集中起来的保险费建立保险基金，用于弥补特定危险事故或人身约定事件的出现所造成的损失的经济补偿制度。

日本最早于1901年颁布了《保险业法》，该法于1940年予以修订；美国于1974年公布了《保险公司法》。

此外，德法英也都制定了保险方面的法律。

（6）金融监管立法。

世界各国的金融监管立法一般均包含在其中央银行法、银行法及其他金融法中，如美国的《联邦储备法》、《国民银行法》，日本的《日本银行法》，德国的《信用制度法》，英国的《英格兰银行法》等。

但各国也有不少专门的金融监管立法，如美国1966年的《金融机构监管法》，日本1997年的《金融监察厅设置法》，德国2002年的《统一金融服务监管法》，法国2003年的《金融安全法》等。

三、西方主要发达国家金融立法趋势第二次世界大战后，西方各国在金融方面出现了各种不同的新情况，特别是随着经济全球化、贸易自由化、区域经济一体化的发展，融资市场化、金融资产证券化、金融市场一体化的趋势日益明显，促使金融工具不断创新、金融管制逐步放宽，已经或正在引起金融制度和金融业务的变化，同时也对金融立法提出了新的要求，由此带来的金融立法的四大趋势：(一) 强调中央银行在监管中的独立性从学术界的最新研究成果来看，外国学者在对发达国家战后长期高通胀现象进行大量的计量分析之后发现，一方面,中央银行的独立性指数与通货膨胀率之间存在着负相关关系，而另一方面，中央银行独立性指数与实际经济增长率之间则不存在相关关系。

这也就是说,中央银行的独立性越小，通货膨胀率就越高；反之,中央银行独立性越大,通货膨胀率就越低;但是,无论中央银行的独立性大小与否,其对于经济增长率的高低则无明确影响。

因此,为了实现物价和宏观经济的稳定,中央银行货币政策运营的独立性至关重要，这对于发展中国家来说，尤显突出。

(二) 强调对国际银行实施母国与东道国联合监管《核心原则》要求对跨国银行机构的各种银行业务实施全球统一监管。

在现行巴塞尔体制中,有关跨国银行机构的合作监管是以以下两项基本原则为出发点：第一，任何银行机构都不应逃避监管；第二，这种监管应当是充分的。

目前各国金融监管当局关于本国市场准入条件限制已经并不局限于本国法律对该银行的基本要求，而把母国对其是否有完善的监管也作为外国银行市场准入的重要前提。

也就是说,各国在审批外资银行机构时非常关注该外国银行是否受到有综合监管能力的母国当局的监管，否则将严格控制或禁止该国银行机构进入本国市场。

在当今国际金融市场上，母国金融监管制度不完善的银行在国际银行业中越来越受到歧视。

2002 年美国货币监理署和中国人民银行对中国银行纽约分行的检查和处罚，这是针对中国银行纽约分行原管理层在1991 年至1999 年间违规经营行为所采取的措施,这是两国金融监管机构对跨国银行进行联合监管的典型例证。

(三) 强调金融监管必须是有效监管1997 年9 月巴塞尔委员会颁布的《核心原则》提出了“银行业有效监管”的理念。

强调对银行业有效监管的原则，是为了对市场缺陷发挥积极的补充性作用，而不是人为地替代或扭曲市场的作用；监管措施不能影响和抑制银行业务的正常发展以及金融创新活动的深入进行；金融市场在不断发生变化,银行的监管方式也应相应作出调整。

为了实施有效监管《核心原则》强调监管的全程化。

从制定银行开业标准和审批开业申请(包括注册资本、机构设置、组织结构和业务范围等) 开始，到审慎监管确保银行制定并执行合理的发展方针、业务程序,以及建立管理信息系统和风险防范系统等，将监管贯穿于银行运行的全过程。

《核心原则》强调建立银行业监管的规范化系统，并将其作为有效银行监管的重要前提。

这一系统不仅具有明确的责任和目标，而且还须具备完善的银行业监管的法律体系，监管机构依法监管,被监管者的正当权利受法律保护,监管者和被监管者都受到法律约束。

巴塞尔委员会相信,世界各国采用《核心监管原则》是提高国内与国际金融体系稳定性与防范亚洲金融危机再度爆发的重要步骤。

(四) 强调重视市场约束在金融监管中的地位2001 年发布的《新资本协议》是巴塞尔协议体系中第一次引入市场约束机制,与最低资本要求、政府监管约束共同组成银行监管的三大支柱。

在新的基本框架中,巴塞尔委员会充分肯定了市场具有迫使银行有效而合理地分配资金和控制风险的作用。