中国豪华车市场洞察报告

中国豪华车市场洞察报告

突围立势，领航增长新机遇

主力车型售价区间28万－40万，中型轿车、紧凑型SUV 中级豪华车主力车型售价区间16万-28万，小型及紧凑型轿车

入门豪华车

进阶豪华车主力车型售价区间40万－70万，中大型轿车、中型SUV 、紧凑型性能车、小型跑车高级豪华车主力车型售价区间70万以上，大型轿车、中大型及大型SUV 、中型及以上性能车、紧凑型跑车报告研究：

1.研究范围：本次专项研究涵盖14个豪华车品牌，包括奔驰、宝马、奥迪、雷克萨斯、沃尔沃、凯迪拉克、捷豹、路虎、英菲尼迪、返歌、林肯、特斯拉、玛莎拉蒂、保时捷。超豪华品牌不在本次研究范围之内。

2.产品分层：为便千聚焦研究得出更为准确的结论，本次研究将豪华车产品以车系颗粒度分为四层。分层依据结合车系主销车型的价格区间，以及车系类型／级别。

价格基千汽车制造商建议零售价MSRP

Chapter1

豪华车市场

现状及发展趋势•豪华车市场宏观销量解读

•豪华车市场格局变化及归因洞察

宏观市场销量：

中国乘用车市场遇“寒冬“未影响豪华车的逆势上扬，在2020年豪华车引领车市V 字反弹的率先转正

2018年中国汽车市场经历了30年来首次销量负增长，2019年车市继续下探，但在整体车市遭遇寒冬的背景下，中国豪华车市场的表现却未受到过多影响，同期销量连年攀升，逆势上扬的表现为豪华车的破局向上奠定了基础，而在2020年的特殊时期期间，整体车市下行，其中豪华车率先在4月迎来同比增长表现，豪华车市场的上升开启。

2017-2019中国乘用车市场销量表现

2017-2019中国豪华车市场销量表现

88%

%

5%%3%%

%% 8 %88%8 %86%85%

8 %

3

5

68

3

38

销量

增长率

-8%

-38%-%-8%-%

-6%-5%

-%

-3%

-%-

%%

55 35 35 5

5

8

销量

增长率

52 -8%

-36%

-8%

-%

-8%-6%-% -8%-%%

%豪华车同比增长率

3

乘用车同比增长率

2020年1-4月乘用车＆豪华车同比增长表现

豪华车市场格局之变：

但豪华车市格局变换，市场集中度愈发向头部靠拢，BBA 三强进一步巩固领先地位

但在豪华车整体销量攀升的背景下，豪华车市场内部格局发生改变，市场集中度愈发明显，二线豪华品牌出现分化态势，雷克萨斯强势入驻20万销量阵营，而传统二线强势品牌捷豹路虎跌幅明显，已在二线阵营中被拉开身位。

2019年BBA 中国销量及增长率表现+8.5%

+12.8%

+5.2%

强销量

9.3%

二线豪华品牌销量

5.6%

2019年BBA 与其余豪华品牌的销量增长表现

2019年雷克萨斯以21.7％的同比增长表现强势入驻20万阵营

但捷豹路虎以25.7％的同比跌幅已近10万销量，豪华阵营中逐渐被拉开身位

BBA 三强进一步拉开与豪华品牌的差距，领先地位渐强

2019年沃尔沃以25.1％的同比增长达成近16万的年销量表现

其余豪华品牌销量表现

豪华品牌TOP5销量占比86.1%

87.4%

2018年

2019年

豪华品牌市场集中度提升销量愈发靠拢头部品牌

2019年乘用车销量份额增长聚焦高线市场，而豪华车抓住了低线城市渗透的增长红利

豪华车的逆势增长以及内部格局之变源于几方面——首先，在近两年整体乘用车市场举旗销量下探的背景下，整体乘用车市场的销量份额增长更加聚焦在高线市场，而豪华车在低线城市的份额渗透增长表现更加显著，豪华车更好地抓住了低线市场的增长红利。

2.0%1.0%0.0%-1.0%-2.0%-

3.0%-

4.0%

4.0%3.0%一线城市

六线城市

二线城市

三线城市

豪华车(18-19)销量份额增长率

四线城市五线城市乘用车(18-19)销量份额增长率

2018-2019年分城市级别乘用车＆豪华车销量份额增长率

豪华车在低线市场销量份额增长率优势明显优于整体大盘

20-50万价区的主销豪华车销量增幅显著，且不断丰富的产品矩阵得到市场认可

其次，除C 级产品外，豪华车其余的产品细分市场均呈现出同比增长的表现，不断丰富多元的产品矩阵均得到市场认可；同时豪华车低价格入门产品的同比大幅攀升也是豪华车销量变化的重要原因。

0.5%5.6%

26.0%

48.9%4.9%

7.1%

6.5%

0.6%15-20万20-25万25-35万35-50万50-75万75-100万100-200万200万以上

销量同比

+60.7%

2019年豪华车不同价格段销量分布及同比增长情况

20-25万

25-35万

35-50万

销量同比

+9.9%

销量同比

+20.8%

A 0级

A 级

B 级

C 级

D 级

2019

2018

2018-19豪华车不同产品级别销量

除C 级小幅同比下滑外，其余细分市场销量均呈现同比增长