基于流动性风险重新审视《新巴塞尔协议》——兼论华盛顿互惠银行倒闭案
浅析新巴塞尔协议在次贷危机中风险管理的漏洞
浅析新巴塞尔协议在次贷危机中风险管理的漏洞作者：王一淼来源：《商情》2016年第02期【摘要】本文在分析巴塞尔协议及其现有估值模型（VAR）局限的基础上，进一步考察了的VAR模型的局限，并针对巴塞尔协议的相关修正现状，给出了提出了相应的建议。
本文认为，次贷危机暴露出计量模型的不完善不准确，尤其是VAR的不足，应该提起业界的警惕，寻求更加科学合理的风险度量模型。
【关键词】VAR 次贷危机新巴塞尔协议新巴塞尔协议是在1997 年东南亚金融危机所揭示的银行业潜在风险后形成的，力图更为全面地反映商业银行在金融创新高速发展和信用中介服务市场化程度日益提高的情况下所面临的各种风险。
然而，2007 年爆发的全球性次贷危机使得银行的经营管理以及监管再一次受到了考验，同时也暴露出新巴塞尔协议中所存在的不足。
一、巴塞尔协议未能有效预防高杠杆运作（一）对投行、对冲基金监管缺失按照新巴塞尔协议的相关规定，商业银行的资本充足率为 8%，即最高可产生12.5倍的杠杆，其在一定程度上可以控制高杠杆所可能产生的风险。
然而，随着各类金融衍生品的创造，旧的准备金要求等体制难以达到确保流动性和控制杠杆率的目的，在实际操作中，投资银行利用融资工具在发行证券化产品时只需要不到1%的资本充足率。
究其原因是因为监管界过度主张自由市场论，担心监管过严会伤害市场，妨碍经济规律的自由运行，正是在此理念的主导下，长期放松了对非银行金融机构的监管。
（二）对表外业务的监管不足随着商业银行表外业务规模的逐步扩大，银行的实际资本充足率潜在地降低，承受风险的能力也随之减弱，从而积聚了很高的风险。
虽然表外业务的潜在风险显而易见，但其性质本身决定了监管银行真实的风险与资本充足率具有巨大的难度，例如，由于SIV 不出现在资产负债表中，出资成立SIV的金融机构常会借此隐瞒风险。
此外，由于表外业务更多会是在场外交易，从而很大程度绕过了监管。
鉴于再证券化产品或者与资产支持债券挂钩的担保债务债券是这次金融市场动荡的始作俑者，巴塞尔委员应进一步完善风险资本标准，为此类表外金融产品确立更为严格且具体可操作化的资本标准。
对巴林银行破产倒闭事件的经济学思考
地震的事件震惊全球金融界———曾经风靡全球、历史显赫的 林银行一直都用一个名为“９９９０５”的账户来记录操作过程中
老牌英国贵族银行巴林银行宣布破产。回顾这家拥有 ２３３ 的错误。然而，伦敦总部后来要求创建另一个错误的账 户
年悠久历史的英国皇室，巴林银行规模之大，业务之广泛，无 “８８８８８”，不久之后又要求恢复使用“９９９０５”账户。由于没
理论探讨
对巴林银行破产倒闭事件的经济学思考
余 鑫
摘要：巴林银行倒闭事件是金融衍生品滥用的结果，曾
一、案例回顾
在金融界引起极大震撼。通过分析巴林银行倒闭的原因，提
尼克·里森，被誉为巴林银行的“天才交易员”，是整个
出对金融衍生品交易风险防范和企业内部管理制度的建议， 巴林银行事件的关键人物，在巴林工作期间由于业绩出色，
（责任编辑：汪杨）
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ＦＩＮＡＮＣＥ＆ＥＣＯＮＯＭＹ 金融经济
损失越来越大，里森想要扭转乾坤，开始铤而走险。１９９４年 １ 月，日本经济呈现复苏势头，里森看好日本股市，于是押宝日 经指数期货。但是，他错了，１９９５年 １月 １８日，日本神户发生 ７２级大地震，这场地震也震荡了日本的经济，日经指数大幅 度下跌，里森不甘承受巨额的亏损，于是购买更多的日经指数 期货合约，希望能转回损失。由于期货合约的杠杆性，四周之 内，巴林的财务完全失控，亏损达 ８６０００万英镑，是其股份资 金的 １８３倍，巴林银行最终被推入了坟墓。
（三）统一特殊目的载体立法 目前，我国尚未对资产证券化特殊目的载体领域有专门 的立法。实践中，解决不同类型的特殊目的载体的问题更多 是依据现有的《证券法》、《公司法》、《信托法》等相关的法律 法规，但特殊目的载体不同于普通实体公司，这些法律对发 行证券和设立公司的限制对于目的载体的特殊之处并不合 理。但为了特殊目的载体而修改一系列法律费时费力，也不 利于资产证券市场不断变化发展的要求。笔者认为，考虑到 特殊目的载体的特殊性，可出台单独的法律专门规制资产证 券化和特殊目的载体运行中的问题。 （山西财经大学 法学院 ０３０００６） 本文系山西省回国留学人员科研资助项目“资产证券化 在我国的法律 实 证 分 析———兼 论 山 西 省 资 产 证 券 化 的 推 进 策略”（２０１４－０４７）的阶段性研究成果
华盛顿互惠银行破产案例分析
金融中介学大作业华盛顿互惠银行破产案例分析小组成员:涂席文 2014093224王迅 2014093227王一鸣 2014093228徐金璐 2014093229朱然 2014093231目录1 华盛顿互惠银行破产事件 ........................... 错误!未定义书签。
1、1华盛顿互惠银行得辉煌历史.................................................. 错误!未定义书签。
1、2华盛顿互惠银行破产得时代背景 (2)1、3华盛顿互惠银行得破产 (2)1、4华盛顿互惠银行破产后续 (3)2 华盛顿互惠银行破产分析 (3)2、1华盛顿互惠银行为什么会破产？ (3)2、2华盛顿互惠银行有没有可能避免破产？ (5)3 华盛顿互惠银行破产事件给我们得警示 (6)3、1该案例对于中国金融业得发展有什么启示？ (6)3、2如何预防商业银行破产？ (6)4 总结 (7)参考文献 (7)华盛顿互助银行破产案例分析金融行业得高速发展为经济增长做出不可磨灭得贡献,资源得有限性与人得欲望得无穷性就是永远不可能消失得一对矛盾,资源配置最有效得方法就就是市场配置,通过金融系统进行配置资源。
其中商业银行在整个社会经济体系中占据着举足轻重得地位,把个体得闲散资金聚集起来贷放给需要资金得公司企业,从而促进整个社会经济良性发展,就是现代金融制度最重要得组成部分,在各国金融体系中都占据着主体地位。
商业银行得经营方式决定它就是个高负债经营得金融企业,假如在日常经营中得某个环节出差错,那么就可能发生不可预测得风险。
本文通过华盛顿互惠银行即华盛顿互助银行(下文一律为华盛顿互惠银行)倒闭案例进行简单得分析。
一、华盛顿互惠银行破产事件。
1、华盛顿互惠银行得辉煌历史华盛顿互惠银行曾经只就是地方性得借贷银行,通过积极得扩张,它在美国各地都建立了分支机构。
10年前,当其她大银行纷纷进军更具诱惑力得企业业务时,华盛顿互惠银行仍然坚持其既定得计划,稳步发展针对个人得零售银行业务。
巴黎银行倒闭案例分析解析
王 孙 李 张 陈 朱 刘 胡 组 鹏 海 莹 玉 英 龙 飞 力 员 超 磊 莹 凤 宇 洋 强
巴黎银行的简介
1，巴林银行（Barings bank),是英国历史上 最悠久的银行之一，于1762年在伦敦开业 ，创办人为法兰西斯· 巴林爵士（Sir Francis Baring).它是世界首家“商业银行 ”，素有“女皇的银行”的美称。 2，最初从事贸易，后涉足证券业。 3，巴林银行是金融市场上的一座 耀眼辉煌的金字塔。
你怎么看？
七、从这个案例所想到的
• 1，台湾作家三毛说过：“世上的喜剧不需要金钱 就能产生。世上的悲剧大半和金钱脱不了关系。” 2，电影《华尔街》中道格拉斯说：“投机是万恶之 根” 3，中国的老祖先们曾说：“千里之行始于足下，九 层高台始于垒土，万里长堤溃于蚁穴” 感悟： 小错误往往容易产生大的影响 且不可视而不见 发现问题就要及时解决问题 拖拖拉拉就要出大问题 金融监管的力度必须足够控制问题的发生程度
七、巴林银行倒闭风波给我们的 经验与启示
• 1、权利过于集中可能为逃避监管部门的监管 提供了有利的条件。 • 2、现阶段还存在着对金融衍生产品的认识和 管理的不足等问题。 • 3、中央银行应对金融机构进行有效的监管和 救助。
• 4、必须加强对金融机构高级管理人员和重要 岗位业务人员的资格审查和监督管理。
巴林银行主要包括四个部分：
• 巴林兄弟公司，主要从事企业融资、银行 业务及资本市场活动 • 巴林证券公司，以从事证券经纪为经营目 标 • 巴林资产管理有限公司，主要以资产管理 及代管个人资产为目标 • 该集团在美国一家投资银行拥有40%的股 份
巴林银行
二、巴林银行重要发展历程
• 1，从1798年至1814年间，当时英法两国正进行战 争，亚历山大· 巴林为英国首相小皮特提供担保，同 时提供融资协助美国政府向法国进行路易斯安那购 地，间接资助了拿破仑的军费。 • 2,1848年墨西哥战争后，巴林安排融资协助美国向 墨西哥政府购买德克萨斯州。在美国内战期间，巴 林也协助美国政府向俄罗斯购买阿拉斯加州。 • 3,1886年，巴林银行发行“吉尼士”证券，购买者 太多 很多人排上几个小时后，买下了少量股票，第 二天股票价格已涨了一倍。 • 4，1994年就先后在中国、印度、巴基斯坦、南非等 地开设办事处，主要在亚洲和拉美新兴国家和地区 。
新巴塞尔协议和银行风险管理知识
新巴塞尔协议和银行风险管理知识新巴塞尔协议（Basel III）是国际金融监管委员会（BCBS）于2010年推出的一套全球银行监管准则，旨在强化银行资本和流动性管理，以提高全球金融体系的稳定性。
该协议的最新修订版本于2017年公布，自2022年开始实施。
新巴塞尔协议主要关注的是银行的风险管理。
银行业作为金融体系的核心，承担着巨大的风险，在金融危机中发挥了不可忽视的作用。
因此，银行风险管理是确保金融体系稳定的重要一环。
新巴塞尔协议强调了银行资本的重要性。
通过增加银行的资本要求，协议确保银行有足够的资本来抵御风险和压力，提高其抵御金融危机的能力。
此外，协议提出了更具体的流动性要求，以确保银行具备足够的流动性来应对市场的突发冲击。
另外，新巴塞尔协议还引入了计量银行风险的新标准。
协议规定了一系列风险权重方法，根据不同类型的风险对银行进行分类，并要求银行根据相关方法计算其风险加权资产。
这样一来，银行可以更准确地评估自己的风险暴露，并采取相应的风险管理措施。
银行风险管理涉及多个方面，包括信用风险、流动性风险、市场风险等。
信用风险是最常见的银行风险之一，指的是借款人无法按时偿还债务的风险。
银行通过审查借款人的信用状况、抵押品价值等因素来评估和管理信用风险。
流动性风险是银行在资金来源不足的情况下无法及时偿还债务的风险。
为了降低流动性风险，银行需要确保有足够的流动性资金，并进行流动性压力测试来评估其在紧急情况下的应对能力。
市场风险是由金融市场波动引起的风险，包括利率风险、汇率风险等。
银行通过利率和汇率对冲以及场外衍生品交易等方式来管理市场风险。
综上所述，新巴塞尔协议强调了银行资本和流动性管理的重要性，并引入了计量银行风险的新标准。
银行风险管理是确保金融体系稳定的关键因素，包括信用风险、流动性风险和市场风险等方面的管理。
通过遵循新巴塞尔协议的规定，银行可以更好地评估和管理自身的风险，提高金融体系的稳定性。
新巴塞尔协议（Basel III）旨在加强对全球金融体系的监管，确保银行具备足够的资本和流动性来应对风险和压力。
试析华盛顿互惠银行倒闭案
试析华盛顿互惠银行倒闭案佚名摘要：随着金融行业的不断发展，加入世界贸易组织保护期的结束，我国商业银行之间的竞争势必会更激烈。
当前中国的经济增长率不足百分之七，中国人民银行屡次降准降息，提高货币供应量，借以推动经济复苏，在这宏观经济环境下，以吸收存款、发放贷款为主要利润来源的商业银行更是雪上加霜。
本文以华盛顿互惠银行为研究讨论对象，通过它的倒闭研究讨论如何预防商业银行倒闭，主要运用了信息研究方法、个案研究法、描述性研究法以及思维方法，得出商业银行避免倒闭需要做好资产负债业务管理、注重商业银行信用、保证资本充足率和及时监督检查关于各项风险监管的结论。
关键词：金融机构华盛顿互惠银行倒闭资金流动性信用金融行业的高速发展为经济增长做出不可磨灭的贡献，资源的有限性与人的欲望的无穷性是永远不可能消失的一对矛盾，资源配置最有效的方法就是市场配置，通过金融系统进行配置资源。
其中商业银行在整个社会经济体系中占据着举足轻重的地位，把个体的闲散资金聚集起来贷放给需要资金的公司企业，从而促进整个社会经济良性发展，是现代金融制度最重要的组成部分，在各国金融体系中都占据着主体地位。
商业银行的经营方式决定它是个高负债经营的金融企业，假如在日常经营中的某个环节出差错，那么就可能发生不可预测的风险。
本文通过华盛顿互惠银行倒闭案例，讨论研究如何预防商业银行倒闭。
一、华盛顿互惠银行倒闭的前因后果1、华盛顿互惠银行的辉煌历史以及倒闭华盛顿互惠银行，成立于1889年，总部位于西雅图，通过多次成功的并购，奉行节俭低调的原则，定位中低收入阶层，开展零售银行业务模式，逐渐成为美国最大的储蓄银行，拥有3070亿美元资产和1880亿美元存款，根据综合实力排名，名列全美银行业第六。
它还是美国最大的抵押贷款银行，与富国银行同为最早开创抵押贷款的大银行。
同时它也是一家区域性的金融服务公司，为消费者和中小企业客户提供多样化的产品和服务。
[1]华盛顿互惠银行是长尾理论的践行者，并且取得巨大成就，但是成也萧何，败也萧何，正是定位于中低收入阶层，使得它一开始就与高风险群体产生联系。
应用文-新巴塞尔协议与我国商业银行风险管理
新巴塞尔协议与我国商业银行风险管理'巴塞尔协议是一个对全球银行活动有着深刻影响的国际性银行监督合约，我国已表示接受巴塞尔协议，并且基于加入世界贸易后面对的国际竞争压力，我国的商业银行逐步地、必然地要遵循国际银行经营管理的统一规则，接受以巴塞尔协议为准绳的国际银行业监管原则、标准和方法。
这将促进我国银行业全面加强风险管理，完善内部控制制度，改进信息披露制度，并推进监管的规范化、全程化，保证监管的持续性和有效性。
一、与西方国家相比我国银行业风险管理中存在的问题第一，风险管理的体制性差异较大。
我国现代商业银行制度还未真正确立，现代公司治理结构这一根本性问题仍待进一步解决，实施有效的风险管理所需的法律体系以及市场调控制度也需要进一步的完善。
反观西方发达国家商业银行在风险管理方面的，我们可以看到，国外银行一般都是按照严格的法律程序组建的股份制商业银行，它们运作规范，具有完善的产权制度以及有效的激励机制和约束机制，特别是具有良好的公司治理结构。
这些体制优势使得国外商业银行具有较高的风险控制和管理能力。
第二，风险管理机制上的差距比较明显。
国外商业银行在风险管理机制方面已经形成了一整套完善的系统，其中包括：一、风险甄别系统。
用于分析风险来源及成因，区分风险类别及危害性程度；二、风险报险系统。
主要进行风险预警，传递风险信息并建立风险资料库；三、风险决策系统。
确立、行使风险管理原则，制定风险指标以及避险策略等职能；四、风险避险系统。
具体实施风险规避行为，对风险进行再分配或转移；五、全程监控系统。
对风险管理全过程进行全面监理和控制，并做出风险管理评估。
健全有效的风险管理机制是国外商业银行经营运作的坚实基础，也是银行安全性原则的重要体现。
而这一点正是国内商业银行的薄弱环节。
当前，国内银行普遍存在着风险管理机制缺失的问题。
第三，风险管理工具及技术方面有较大的差距。
目前，国际金融市场上，一方面各种金融衍生工具层出不穷，金融创新业务在银行业务中占据着越来越大的比重；另一方面，金融风险与市场不确定性不断增强，银行风险管理日趋复杂。
华盛顿互惠银行破产案例分析整理.整理.docx
金融中介学大作业华盛顿互惠银行破产案例分析小组成员：涂席文 2014093224王迅 2014093227王一鸣 2014093228徐金璐 2014093229朱然 2014093231目录1 华盛顿互惠银行破产事件 ........................... 错误!未定义书签。
1.1华盛顿互惠银行的辉煌历史..................................................... 错误!未定义书签。
1.2华盛顿互惠银行破产的时代背景 (2)1.3华盛顿互惠银行的破产 (2)1.4华盛顿互惠银行破产后续 (3)2 华盛顿互惠银行破产分析 (3)2.1华盛顿互惠银行为什么会破产？ (3)2.2华盛顿互惠银行有没有可能避免破产？ (5)3 华盛顿互惠银行破产事件给我们的警示 (6)3.1该案例对于中国金融业的发展有什么启示？ (6)3.2如何预防商业银行破产？ (6)4 总结 (7)参考文献 (7)华盛顿互助银行破产案例分析金融行业的高速发展为经济增长做出不可磨灭的贡献，资源的有限性与人的欲望的无穷性是永远不可能消失的一对矛盾，资源配置最有效的方法就是市场配置，通过金融系统进行配置资源。
其中商业银行在整个社会经济体系中占据着举足轻重的地位，把个体的闲散资金聚集起来贷放给需要资金的公司企业，从而促进整个社会经济良性发展，是现代金融制度最重要的组成部分，在各国金融体系中都占据着主体地位。
商业银行的经营方式决定它是个高负债经营的金融企业，假如在日常经营中的某个环节出差错，那么就可能发生不可预测的风险。
本文通过华盛顿互惠银行即华盛顿互助银行（下文一律为华盛顿互惠银行）倒闭案例进行简单的分析。
一、华盛顿互惠银行破产事件。
1、华盛顿互惠银行的辉煌历史华盛顿互惠银行曾经只是地方性的借贷银行，通过积极的扩张，它在美国各地都建立了分支机构。
10年前，当其他大银行纷纷进军更具诱惑力的企业业务时，华盛顿互惠银行仍然坚持其既定的计划，稳步发展针对个人的零售银行业务。
从_巴林银行倒闭案_看商业银行的操作风险管理
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题。而且在月底里森为掩盖问题制造的假账中， 如果审计部门 认真审查的话， 也极易发现其漏洞， 因为里森假造在花旗银行 有５０００万英镑的存款。但是查了一个月的账， 却没有任何人去 查花旗银行的账， 致使无人发现其在花旗银行并无存款。
美国有史以来最大的一桩银行倒闭案
1 2 3
融资流动性
巴塞尔委员会 BIS 定义融资流动
性为银行满足其负债或对到期债 务进行结算的能力。同样 IMF 对
融资流动性定义为需要偿付的机
构同意及时支付的能力。
和交易成本。
流动性风险的概念及成因 虽然流动性要求并非金融机构所特有，但对于金融机构来讲显得更重要
1、现金流动最频繁，对流动性要求 高。(每天都有进行收付活动)
(二) 扩大存款保险覆盖范围并丰富处置手段
经过 2008 年金融危机后，美国将 FDIC 的职责范围延伸至非存款类 SIFIs 等领域， 赋予了 FDIC 对重要的非存款类机构广泛的后备检查权、强制执行权和应急性债务担保权。 对此，建议我国也将存款保险职责范围扩展至整个金融业，实现对金融风险的全覆盖，并 赋予存款保险更加灵活有效和更具有针对性手段。
流动性风险的概念及成因
资产流动性:资产在不损失或少
损失情况下迅速变现能力
资产流动性
负债流动性: 经济主体以较低风险
负债流动性
或较低成本迅速融资的能力
*流动性实质:一种以机会成本为代价的支付能力的大小
流动性风险的概念及成因
流动性越弱→机会成本越 低，资产的收益率越高。 流动性越强→机会成本越高， 资产的收益率越低。
2、信用企业，对流动性具有刚性要 求。(靠信用吃饭，没信用无法生存)
3、负债程度高，对流动性的要 求强烈。(负债率高达90%以上) 4、应付竞争，需较高 的流动性。
5、经营较敏感，要保持较高的 流动性。(受政策的影响较大， 资金的松紧)
流动性风险的概念及成因
商业银行无法提供足额资金来应付资产的 增加需求，或履行到期债务的相关风险
案例分析
(一) 成立独立的存款保险管理机构并赋予其足够权限 完善我国存款保险制度的建议
基于巴林银行倒闭事件的思考
基于巴林银行倒闭事件的思考【摘要】巴林银行倒闭事件引发了人们对银行存款保险制度、银行监管与风险防范以及金融风险管理的深刻思考。
本文首先探讨了银行存款保险制度的重要性，强调了其在维护金融稳定和保护存款人权益方面的重要作用。
接着分析了银行监管与风险防范的关系，以及金融风险管理的必要性。
然后对银行风险管理的现状进行了梳理，指出了存在的不足之处。
最后从巴林银行倒闭事件中得出启示，强调了强化银行监管措施、提高金融风险应对能力以及加强银行内部风险管理的重要性。
通过深入分析这些问题，可以为未来的金融风险管理和银行监管提供一定的借鉴和指导。
【关键词】巴林银行倒闭事件、银行存款保险制度、银行监管、风险防范、金融风险管理、银行风险管理、银行倒闭事件的启示、银行监管措施、金融风险应对能力、银行内部风险管理。
1. 引言1.1 巴林银行倒闭事件的背景巴林银行倒闭事件发生在20XX年，是一起引起全球关注的金融风险事件。
这家银行在经营过程中出现了严重的资金链断裂问题，导致不能继续维持运营，最终宣布破产倒闭。
这一事件影响深远，不仅对巴林国内金融市场造成了巨大冲击，也在国际金融领域引起了强烈反响。
巴林银行倒闭事件的背景可以追溯到该银行过度扩张经营规模，盲目追求利润最大化而忽视风险控制，导致资金链断裂的根本原因。
监管部门在银行风险防范方面存在疏漏，对银行的监管不力也是导致事件发生的重要原因之一。
这一事件的爆发彻底揭露了巴林金融体系中存在的一系列问题，引发了对金融风险管理制度的深刻思考和探讨。
1.2 巴林银行倒闭事件的影响巴林银行倒闭事件的影响主要体现在广泛的金融市场震荡和公众信任危机两个方面。
该事件引发了金融市场的不稳定，投资者对其他银行也产生了担忧，导致股市下跌、资产贬值等现象频频出现。
许多企业和个人也受到了影响，因为他们的存款或投资可能被牵连而受损失。
巴林银行倒闭事件严重损害了公众对银行体系的信任，许多人开始对其他银行的稳定性产生怀疑，造成银行业整体形象受损。
新巴塞尔协议和银行风险管理知识
新巴塞尔协议和银行风险管理知识新巴塞尔协议和银行风险管理知识引言：银行是现代金融体系的核心组成部分，其稳定运作对于全球金融市场的稳定至关重要。
然而，历史上的金融危机表明，银行风险管理的重要性以及对银行监管的需要。
第一部分：新巴塞尔协议的介绍1.1 新巴塞尔协议的背景新巴塞尔协议是源自于1988年巴塞尔协议（巴塞尔I）的升级版本，主要目的是为了增强银行资本规模，以应对金融危机和其他风险。
新巴塞尔协议也被称为巴塞尔II。
1.2 新巴塞尔协议的主要内容新巴塞尔协议主要包含三个核心要素：资本充足性规则、监管审慎评估程序（SREP）和市场风险监管。
其中，资本充足性规则需要银行确保其拥有足够的资本以抵御损失，监管审慎评估程序则是用来评估银行的整体风险管理和稳定性，市场风险监管则要求银行对交易风险进行更为细致的管理。
1.3 新巴塞尔协议的影响新巴塞尔协议的实施对银行和金融业产生了深远的影响。
首先，它提高了银行的稳定性和抵御风险的能力，减少了金融危机的可能性。
其次，它加强了监管监督，确保了银行业的健康发展。
然而，也有人认为新巴塞尔协议对小型银行和新兴经济体的影响较大，可能对其发展产生一定的不利影响。
第二部分：银行风险管理知识2.1 银行风险的分类银行风险可以分为信用风险、市场风险、操作风险和流动性风险等。
信用风险是指因借款人无法按时偿还贷款而产生的损失，市场风险是指金融市场因价格波动而导致的损失，操作风险是由内部操作不当引起的损失，流动性风险是指银行无法满足偿付义务的能力。
2.2 银行风险管理的方法银行通过制定风险管理策略、建立风险管理体系以及进行风险测量和监控等方式，进行风险管理。
其中，风险管理策略要求银行明确风险承受能力和风险限制，风险管理体系则是指银行风险管理的组织结构和流程，风险测量和监控则是通过定量和定性方法来评估和监控风险。
2.3 银行风险管理的挑战银行风险管理面临着许多挑战。
首先，随着金融创新和全球化的不断推进，银行面临更多的复杂风险。
巴林银行倒闭事件的反思
44)%%5 年 ) 月 )1 日这一天"让全球金融界都难以忘怀"它引 起的全球连锁反映和给业内人士不亚于日本神户大地震一样 的震惊% 一家经营 )%% 多年"拥有显赫声誉的英国巴林集团" 在这一天宣告破产%
银行业的操作风险像一阵飓风一样"覆盖面广"损失巨大% 新加坡巴林公司的倒闭"就是这样的一个典型案例% 操作员里 森对衍生产品的市场风险操作失误"最终毁灭了巴林集团%
理论研究 !"#!$%&$'(') *+&,-./&$01$21(3$&)%$1$3))9
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摘4要本文从操作风险和管理体制两个方面分析巴林银行倒闭事件并对此事件进行了深刻的分析思考 关键词巴林银行金融衍生品风险管理体制原因
关于巴林银行倒闭事件的反思! $''( 年" 年仅 )0 岁的尼克,里森被任命为巴林银行新加 坡期货有限公司 + <?I# 的结算部主管兼场内交易经理" 主要 职责是在新加坡国际金融交易所 + I#K>]# 和日本大阪证券交 易所 + "I># 之间进行日经指数 + C/..R/# 期货套利以及在 I#K2 >]和 )00 国际金融风险管理东京证券交易所 + TI># 之间进 行日本国债期货套利% 一直以来" 巴林银行有一个 )'''%5* 的错误账户" 专门处理交易过程中因疏忽而造成的错误" <?I 将记录下来的所有错误发往伦敦% 但后来" 伦敦总部通知 <?I 另设一个错误账户 + 即 ) 99999* 账 户# "记录较小的错误" 并
商业银行衍生品交易的风险管理_以巴林银行倒闭案为例解读
2009.11(上C h in a C o lle c t iv e E c o n o m y集体经济·摘要:文章通过对巴林银行倒闭原因的探讨,从市场风险和操作风险两方面分析了商业银行应如何通过完善内控体系管理金融衍生品交易中的风险。
市场风险来自于银行外部,可以通过数学模型量化。
而操作风险主要来源于银行的日常营运,其量化可以选择基本指标法、标准法等高级计量法。
此外还应制定恰当的操作风险战略,建立独立的风险管理部门,确保合理的授权和责任分离制度,从而有效地控制衍生品交易的操作风险。
关键词:巴林银行;市场风险;操作风险;内部控制;风险管理一、引言随着银行业的迅速发展,商业银行已经突破了传统的存贷业务模式。
金融衍生品交易成为商业银行的重要业务领域之一:一方面,商业银行为满足客户的需求为其提供衍生品的代理业务;另一方面,商业银行根据自己对市场动态的判断,利用衍生品进行投机。
与利用衍生品进行套期保值减小风险敞口相比,利用衍生品进行投机蕴藏着巨大的风险。
对市场动态预测的错误有可能带来巨额损失,如历史悠久的巴林银行倒闭就直接起因于新加坡巴林银行期货交易负责人里森衍生品交易的损失。
因此,探讨商业银行如何管理其金融衍生品交易的风险是非常必要的。
二、巴林银行倒闭案例分析巴林银行成立于1763年,由一家小规模的家族银行发展成为一个业务全面的银行集团。
截至1993年底,全部资产总额为59亿英镑,1994年税前利润高达1.5亿美元。
1995年2月26日,英格兰银行宣布:巴林银行因发生8.6亿英镑的巨额亏损申请资产清理,10天后巴林银行以1英镑的象征性价格被荷兰国际集团收购。
造成巴林银行倒闭的直接原因是巴林银行新加坡分行期货与期权交易部门经理尼克·里森在衍生品交易中造成13亿美元巨额亏损。
里森刚开始是利用新加坡商品交易所和大阪交易所上市的日经指数期货从事跨国套利,该交易是代客操作,只赚取佣金,风险不大。
次贷危机后对巴塞尔新资本协议的反思
次贷危机后对巴塞尔新资本协议的反思2004年6月26日出台的《统一资本计量和资本标准的国际协议：修订框架》(又称为《巴塞尔新资本协议》)成为银行监管史上的重要的里程碑,它为国际银行业的监管、金融系统的全面风险管理做出了一定的贡献。
但2007年夏季爆发的次贷危机,除了对美国乃至全球金融业带来巨大的损失外,也是对巴塞尔新资本协议的有效性进行了一场严峻的考验,更是一场挑战,充分暴露出巴塞尔新资本协议的内在的监管缺失。
就连许多已经较好实施巴塞尔新资本协议的先进银行也遭受了重创。
那么,作为监管机构不得不思考是否权威的巴塞尔新资本协议真正发挥了遏制危机、稳定银行体系的作用。
这也成为大家关注的焦点。
危机产生除了宏观的经济条件外,最主要的原因便是金融衍生品的大量繁殖。
可谓金融产品的创新的确使银行的利润翻倍的增长,但在创新过程中也伴随着监管套利愈发激烈,高收益必然伴随着高风险。
然而在最初,监管当局并未对此风险有敏感的认识,而监管的国际条款《巴塞尔新资本协议》也对其并没有监管效力和束缚力,因而使得许多大型金融机构、金融衍生品游离在监管条款之外,从而导致了更大的风险逐渐积聚。
然而风险只是在金融机构之间进行转移分散和传递,并没有消失,因此这为金融机构之间带来了更严重的系统性风险。
这根链条的最终破裂,导致了风险的全面爆发,从而导致了这场危机。
审慎的监管只是起到的监督管制的作用,它只能在一定程度上遏制风险及其破坏程度,并不会也不能完全从根本上来消除风险。
然而从本次危机爆发的关键原因来看,除了宏观经济条件、金融机构及金融衍生品自身,监管的缺失也是重要原因之一。
所以,站在监管的角度上来看,本次危机不但没有被遏制,反而还被放大和扩散了。
这一结果的产生也正是由于巴塞尔新资本协议本身还存在许多内在的缺陷,未能有效抵御这次全球性危机。
由此可见,我们站在资本监管的角度上,以次贷危机为背景对巴塞尔新资本协议的重新审视是具有一定研究意义的,而本文的主要内容,结合次贷危机爆发的原因,明确的提出了巴塞尔新资本协议在应对次贷危机时是缺乏了有效性,监管范围不足,导致了多处风险的暴露,最终导致系统性风险过大,引起许多大型国际金融机构的破产或被并购；同时,笔者结合了巴塞尔委员会出台的相关修正文件,以自己的理解深入的分析了巴塞尔新资本协议的内在缺陷与不足,随后提出了笔者自己的相关建议。
巴塞尔协议对商业银行的影响
《巴塞尔资本协议》对我国商业银行发展的影响摘要：金融业作为现代经济的核心，其高效运行和安全稳定对一国的宏观经济至关重要。
近些年来，由于金融自由化和金融创新的不断深入发展，金融业特别是银行业正面临着越来越大的风险，严重影响着一国经济的稳定与发展。
一个不稳健的银行体系可能在不知不觉的情况下损害了货币政策和财政政策，不能为国民经济的发展提供必要与必需的职能。
因此如何对银行业的监管以及银行的发展趋势，这是一个亟待解决的重大课题。
关键词：《巴塞尔协议》商业银行监管商业银行改革与发展五大商业银行正文：一、什么是《巴塞尔资本协议》？《巴塞尔协议》是国际清算银行（BIS）的巴塞尔银行业条例和监督委员会的常设委员会———“巴塞尔委员会”于1988年7月在瑞士的巴塞尔通过的“关于统一国际银行的资本计算和资本标准的协议”的简称。
该协议第一次建立了一套完整的国际通用的、以加权方式衡量表内与表外风险的资本充足率标准，有效地扼制了与债务危机有关的国际风险。
1、《巴塞尔资本协议》产生的背景巴塞尔协议的出台源于前联邦德国Herstatt银行和美国富兰克林国民银行（Franklin National Bank）的倒闭。
这是两家著名的国际性银行。
它们的倒闭使监管机构在惊愕之余开始全面审视拥有广泛国际业务的银行监管问题。
20世纪70年代开始，经济学家将管制理论运用到银行领域，并逐步取得了共识。
他们认为，在追逐论、社会利益论及管制新论三种最有影响的管制理论当中，“捕获论”（The Capture Theory）将管制者与被管制者视为博弈中的猫与鼠，最终是管制对被管制者有利，因而主张放弃管制。
2、各期《巴塞尔资本协议》的主要内容第一个巴塞尔协议出台，Herstatt银行和富兰克林银行倒闭的第二年，即1975年9月，第一个巴塞尔协议出台。
这个协议极为简单，核心内容就是针对国际性银行监管主体缺位的现实，突出强调了两点：1、任何银行的国外机构都不能逃避监管；2、母国和东道国应共同承担的职责。
谁说银行坚如磐石，一篇告诉你银行是如何破产的文章
谁说银行坚如磐石，一篇告诉你银行是如何破产的文章◆囚徒困境从理论上讲,任何一家银行都可以随时被挤垮。
银行是干什么的?银行是从储户那里吸收存款,然后再找机会把贷款放出去的。
因此,银行不可能把所有的储户的钱都原封不动地放在自己的金库里,绝大多数的钱是要贷出去的。
那么,假设有谣言传出,说某家银行不行了,储户们信以为真,都去排队取走自己的存款,最后的结局是什么?这家银行肯定要被挤垮的。
假设这家银行的经营其实并没有那么差,为什么大家还要去排队呢?这就是一个囚徒困境。
如果谣言传来,你不信邪,不传谣,岿然不动,最后,别人一样会把银行挤垮,你的存款就会血本无归。
如果你赶紧跑去取钱,说不定还能拿回一部分钱。
这个囚徒困境的最理想的结果是大家都不去挤兑,银行也不倒闭,储户其实没有损失,但这种需要大家精诚合作的结果是不可信的,如果大家相信别人都会“背叛”,还不如自己先“背版”为好。
◆合众国银行破产了这里,我就给大家讲一个金融史上活生生的银行挤兑案例。
1930年在美国组约有一家合众国银行( Bank of United states)出事了。
大家注意,这家银行的名字是合众国银行,不是美利坚合众国银行( Bank of the UnitedStates)。
历史上有美利坚合众国银行,那是1791年至183年间存在的美国央行的雏形。
合众国银行是一家普普通通的商业银行。
它为什么能起这个名字呢?当然是为了拉大旗扯虎皮,提高声誉吓唬人的。
1926年,美国通过了一项立法,规定银行在起名的时候不能再用“联邦”“合众国”“储备”等词语,但已经用了这些名字的不予追究。
合众国银行是一位叫约瑟夫·马库斯( Joseph Marcus)的制衣厂老板在13年创建的,这一名字就一直沿用下来。
马库斯1928年去世。
合众国银行由其儿子伯纳德( Bernard Marcus)继承。
伯纳德成了全美国最年轻的银行总裁之一。
马库斯父子都急于扩张业务,儿子尤其激进。