互联网消费金融模式

互联网消费金融的由来：

从阿里推出支付宝解决了网购消费的信用问题开始，互联网消费开始对传统实体消费领域持续渗透。2014年，互联网电商悄然进入消费金融领域，京东率先推出了“京东白条”，阿里推出了“天猫分期”、“蚂蚁花呗”，从而开启了互联网消费金融时代。

互联网消费金融的发展现状：

互联网消费金融的发展前景：

消费金融的提供主体日益多元化，消费服务方式趋于多样化，特别是互联网与金融的融合有效释放了我国潜在的消费意愿呈现出“风起云涌”的发展态势。

互联网消费金融的主要特点：

一是以供应链为依托，互联网突破地域限制的特征，基于线上化的消费生态体系创造了需求。

二是以风控为核心，应用新一代信息技术识别风险，提供小额、便捷的消费金融服务。，实现了小额授信即时秒批，还可进行流程前期、中期实时欺诈风险识别，并即时中断授信。

三是以竞合为导向，存在政策监管风险和融资局限，但广泛地与银、证、保、商户紧密合作，促进消费者、商户、金融机构、互联网企业多方共赢。

互联网消费金融存在的主要问题：

一是消费占GDP比重逐年上升，我国的消费信贷规模也不断上升，增速较快，但占我国整体信贷余额比重较低、消费信贷产品结构发展不均衡。

二是源于政策支持，消费金融市场竞争趋于激烈：1.消费信贷参与主体多元化2.产品类型多样化

三是法律制度不完备：在互联网消费金融的交易过程中易出现交易主体间权利义务模糊等问题，不利于整个消费金融行业的稳定发展。

四是未能得到有效管控：不对等监管使得消费金融公司存在监管套利的可能，或限制了其从事金融业务的权力，同时各类信息未能得到有效的管理和保护，加剧消费金融行业的不公平竞争，提高了传统消费金融机构创新的成本，也限制了互联网消费金融的健康发展。

五是融资渠道有限，流动性支持较弱：资产证券化项目的发行额有限，占其消费金融交易额比例较小。例如，京东白条年交易量达到200亿元，其应收账款资产证券化项目金额仅为15亿元。

六是互联网金融信息尚未纳入央行征信系统，风控体系难以完全对冲信用风险

我国互联网消费金融的发展建议：

一是完善消费金融行业法律制度建设，加强对互联网消费金融有效管控

二是加强流动性支持，拓展投融资渠道

三是将互联网消费金融信息纳入征信体系，加快建立全覆盖的个人信用信息数据库，加强信息安全保护。

四是营造理性消费文化，从经济规律出发，明确消费者必须是生产者，限制不具备生产能力和工作收入的人群如大学生等办理消费信贷业务。

五是加强对大数据的开发与应用，应用这些数据更好地了解客户、挖掘客户需求、实现精准营销和信用风险管理。

六是以场景消费为支撑发展消费金融，使线上、线下、线上+线下的消费金融产品和服务更具渗透力。比如，电商消费金融平台以电商自身的消费场景为基础，完善电商生态，而大型商业银行则通过自建电商平台或与网络零售平台等合作，挖掘消费金融场景入口。