宏观审慎

托县宏观审慎评估调研

一、辖内宏观审慎评估的基本情况

（一）、辖区自实施宏观审慎评估以来，设立7人评估小组，人行3人，两家法人机构各一名部门主管与操作员，积极组织辖内法人金融机构学习文件，交流经验，从资本和杠杆、资产负债、流动性、定价行为、资产质量、信贷政策执行情况等方面引导银行业金融机构加强自我约束和自律管理，更好地发挥逆周期调节作用，有效防范系统性金融风险。

（二）、宏观审慎评估开展以来，托县辖内评估情况如下：托县辖区地方法人金融机构宏观审慎评估得分表

（三）、村镇银行在2016年下半年宏观审慎评估得分为A，是由于不良贷款与不良率均为零，资本充足率保持在一个较高的水平上，信贷政策执行较为完善，内控合理保证经营的合法合规、资产安全、财务报告及相关信息真实完整，提高经营效率与效果；管理层根据授权制定内控制度，完善组织架构，强化检查与审计监督，认真组织实施各项决议，明确界定机构之间、部门之间、岗位之间、的职责一级也不职能部门的风险控制，形成了职责分

离，横向与纵向相互监督制约的机制；有效的执行契合了宏观审慎的要求，故评估得分为A；在2017年该行不良贷款与不良率均有了不同比例的提升，对宏观审慎评估英雄较大，评为B类。

二、从宏观审慎六次评估情况来看，以资本为约束核心的稳健经营理念更加深入人心，各金融机构自我约束能力和自律管理能力以及意识都有所提高，市场利率定价等秩序得到有效维护，符合加强宏观审慎管理目标的预期。由于MPA处于实施的初级阶段，尚有一些与原有机制不同的情况，需要一定时间的适应与磨合；宏观审慎评估体系以省为单位，将省内的地方法人金融机构全部纳入宏观审慎评估体系中，统一设置参数进行评估，因地方法人金融机构经营数据变化特点、评估体系模型设计和参数设置，导致地方法人金融机构进行评估时有一下问题：

（一）、广义信贷增速考核采用寂寞月同比增速考核法，客观上不符合小型法人金融机构信贷数据波动大这一特点。

现行的评估体系拥有很强的弹性和柔性，金融机构在满足资本约束的条件下，能在广义信贷内部各子项之间可以进行调整，具有更大的自主性和灵活度；经营规模较小的农商行在广义信贷内部各子项中非信贷业务必须由省级联社统一操作；村镇银行受本身规模与银监会限制，在广义信贷各子项中不能涉及非信贷业务。所以对于经营规模较小，资产业务品种少的小型地方法人金融机构来说，很难通过运用广义信贷子项的弹性、柔性和灵活性来保证增速的平稳，这使得其季末广义信贷余额波动绝对数

值较小，而波动比率较大的特点，这对本期评估与下期评估结果会造成严重影响。

（二）农商行和村镇银行等小型地方法人金融机构信用等级较低，利率定价能力较弱，在没有全行业存款利率水平数据作参考的情况下，部分机构存款利率水平偏离全行业平均水平较多，评估分值接近及格线。

产生这一问的原因主要是没有充分考虑金融机构的信用等

级和利率定价能力上的差别，就进行了统一排队评估。在利率市场化和实行存款保险制度的环境竞争下，由于农商行和村镇银行信用等级低，利率定价能力差，部分机构在揽存竞争性激烈的情况下，很可能存款利率超出正常水平很多；而全国性银行和规模较大的银行其信用等级高，定价能力高，这类银行会运用其规模，信用等级和行业先入优势，其存款利率低于全行业存款利率水平较多，这对后入行业的小型金融机构产生了不必要的行业准入壁垒。小型地方法人金融机构在利率行为定价评估中处于明显不利地位，严重影响了利率定价在宏观审慎体系评估的结果。

（三）在资产质量较差和信贷数据波动幅度较大的地方法

人金融机构数量较多时，为达到评估结果预期分布状况，对地方法人金融机构进行宏观审慎评估时，每一期的评估参数会有不同程度的调整。受此影响，部分资产规模较大且广义信贷扩张意愿较强的金融机构，会利用参数调整创造的宽松期，尽量提高广义信贷增速，削弱了宏观审慎评估队金融机构的广义信贷增速的约

束力。

形成这一问题的主要原因是，没有考虑被评估对象之间在资产规模与质量上的极大差别，统一设置评估参数且预先设定了评估结果分别状况。将数量极多的地方法人金融机构按照统一参数进行评估，而没有考虑其资产质量和资产规模的差异，为达到评估结果预期分布，不得不经常队参数进行调整，这种调整必定会导致宏观审慎评估体系对地方法人金融机构的约束力的削弱。

三、为进一步完善宏观审慎评估体系，使之更有弹性、更加全民、更合理有效的防范系统性风险，以下几个方面可进一步完善：

（一）、考核广义信贷增速时，可采用3个月、6个月、12个月的平均余额增速，更加体现广义信贷增速的弹性和柔性。用现期3个月月末广义信贷余额平均值与基期得出广义信贷增速；也同时可用3个月、6个月和12个月考核广义信贷增速，赋予不同权重，加权计算聘雇得分。

（二）、改进利率定价评估方法，根据金融机构信用等级和利率定价能力进行分组评估。及时公布行业分类型机构利率分布、分地区利率水平分布和全机构分布情况，为金融机构约束自身提供借鉴，加强对小型金融机构的利率定价指导。

（三）、按资产规模队金融机构分类分组，对高于一定数值的地方法人金融机构分为一组，不预设评估结果分布，统一设定参数评估，加强其资本的约束力；把小于一定数值的分为一组，

预设评估价格分布，适时的对参数进行调整；或者将资产规模较小的金融机构纳入宏观审慎观察名单，资产规模达到一定标准时，再对其评估。